摘 要：集團(tuán)企業(yè)“家大業(yè)大”，涉足領(lǐng)域和經(jīng)營(yíng)范圍都頗為廣泛，要繼續(xù)做強(qiáng)做優(yōu)做大、實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展，提高資金管理水平、保證資金被充分利用，是一個(gè)至為關(guān)鍵的問題。以目前較為成功的經(jīng)驗(yàn)來看，對(duì)資金進(jìn)行集中管理，不啻為是一個(gè)行之有效的辦法。文章從企業(yè)集團(tuán)資金集中管理的特征與作用入手，探討了提高資金集中管理水平的策略。

關(guān)鍵詞：企業(yè)集團(tuán)；資金集中管理；特征與作用；策略

企業(yè)集團(tuán)的資金集中管理，指的是，“將整個(gè)集團(tuán)的資金集中到集團(tuán)總部，由總部統(tǒng)一調(diào)度、管理和運(yùn)用。通過資金集中管理，企業(yè)集團(tuán)可以實(shí)現(xiàn)對(duì)整個(gè)集團(tuán)內(nèi)部資金資源的優(yōu)化整合與宏觀調(diào)配，在提高資金使用效率的同時(shí)，還能降低資金風(fēng)險(xiǎn)?！?/p>

一、企業(yè)集團(tuán)資金集中管理的特征與作用

首先，企業(yè)集團(tuán)資金集中管理的特征。具體包括：

1.是一種特殊的管理機(jī)構(gòu)和間接的管理方式。作為企業(yè)的組成部分，每個(gè)子公司都擁有自己的運(yùn)營(yíng)權(quán)并承擔(dān)自身的經(jīng)濟(jì)責(zé)任，同時(shí)具備公司的法律地位。從財(cái)務(wù)角度看，這些子公司各自負(fù)責(zé)其賬目處理，并在資金管理的流程中尋求自身利潤(rùn)的最大化，因此，整個(gè)集團(tuán)也作為一個(gè)單獨(dú)的財(cái)務(wù)實(shí)體存在，需要通過匯總報(bào)告來展示總部的總體收益情況，然而，因?yàn)樗凶庸径际仟?dú)立的法人組織，所以總部無法直接介入它們的日常交易及操作過程。

2.涉及到復(fù)雜的資金鏈條和全面的管理戰(zhàn)略。由于母子公司以全資或非全資控股形式相互連結(jié)，受到成員企業(yè)多樣化業(yè)務(wù)、廣泛地域分布、復(fù)雜的組織和產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)等的影響，資金的準(zhǔn)確預(yù)測(cè)和有效控制變得非常困難，同時(shí)，集團(tuán)的財(cái)務(wù)目標(biāo)與成員企業(yè)的財(cái)務(wù)目標(biāo)之間經(jīng)常存在不協(xié)調(diào)的情況，為了實(shí)現(xiàn)整體和個(gè)體財(cái)務(wù)目標(biāo)的一致性，企業(yè)集團(tuán)資金管理比一般的公司要更加復(fù)雜，在資金管理過程中，集團(tuán)需要進(jìn)行全局性、長(zhǎng)遠(yuǎn)性和關(guān)鍵性的規(guī)劃，要協(xié)調(diào)處理集團(tuán)與成員企業(yè)之間、以及成員企業(yè)之間資金使用中的矛盾，同時(shí)還需要兼顧資金的安全性、流動(dòng)性和收益性管理，樹立全面性的管理戰(zhàn)略。

3.強(qiáng)調(diào)管理方式的協(xié)作性與靈活性。企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部各個(gè)子公司之間有著緊密的業(yè)務(wù)聯(lián)系，財(cái)務(wù)狀況也存在高度的相關(guān)性，要成員企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)整合成一個(gè)內(nèi)部金融市場(chǎng)，保證資金管理的協(xié)同效果非常重要，鑒于每個(gè)成員企業(yè)之間的關(guān)聯(lián)度是有所差異的，因而在管理方式上需靈活機(jī)動(dòng)對(duì)待。

其次，企業(yè)集團(tuán)資金集中管理的作用。具體包括：

1.基于企業(yè)集團(tuán)全局角度，體現(xiàn)在兩個(gè)方面：實(shí)行資金集中管理不僅滿足了其增強(qiáng)內(nèi)部治理的需求，也符合提升對(duì)其子公司的控制力度的要求，更能充分體現(xiàn)出借助資金聚集效應(yīng)以削減開支并增進(jìn)收益的重要性，然而，一方面，因成員企業(yè)的地理位置和市場(chǎng)環(huán)境差異，部分企業(yè)可能存在資金積壓的現(xiàn)象，這會(huì)導(dǎo)致資源浪費(fèi)；另一方面，有些成員企業(yè)面臨著快速擴(kuò)張帶來的資金需求問題，不得不尋求外部融資，由此產(chǎn)生的財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)較大，通過資金集中管理則能有效解決這些問題，讓沉積資金得到高效運(yùn)用，避免過度依賴外部借款，進(jìn)而降低融資支出，提升資金運(yùn)作效果。

2.基于成員企業(yè)個(gè)體角度，體現(xiàn)在三個(gè)方面：一方面，降低了融資門檻，通過簡(jiǎn)化融資流程和削減中介步驟以及在集團(tuán)內(nèi)尋求借款，能有效捕捉并把握商業(yè)市場(chǎng)的潛在機(jī)會(huì)，避免了與銀行等金融機(jī)構(gòu)打交道的繁瑣程序，特別是對(duì)于那些自身信譽(yù)不足或可借貸金額受限的成員企業(yè)來說，可以迅速獲得所需的大量資金；另一方面，減少了借款費(fèi)用和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，在公司內(nèi)部籌集資金，可以獲得比從外部借貸更為有利的條件，從而降低借款費(fèi)用，同時(shí)，由于成員企業(yè)投資會(huì)受到集團(tuán)總部的嚴(yán)密監(jiān)管，因而對(duì)降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有很大幫助；還有一個(gè)方面就是讓沉淀資金動(dòng)起來，資金集中管理可以讓成員企業(yè)的剩余沉淀資金被及時(shí)匯集到公司總部，將短暫閑置的資金投入到關(guān)鍵的其他成員企業(yè)中，從而實(shí)現(xiàn)資金增值。

3.基于企業(yè)集團(tuán)全局角度和成員企業(yè)個(gè)體角度，體現(xiàn)在兩個(gè)方面：一方面是，借助內(nèi)部分散式現(xiàn)金流控制及支付系統(tǒng)，可以實(shí)時(shí)處理款項(xiàng)并縮短其流動(dòng)周期，從而防止因延遲而導(dǎo)致的“時(shí)差”問題；另一方面是，通過建立資金池對(duì)集團(tuán)賬戶進(jìn)行統(tǒng)一管理，可以對(duì)實(shí)現(xiàn)集團(tuán)內(nèi)部資金收支的監(jiān)控，提高資金的集約利用率，從而有助于企業(yè)集團(tuán)實(shí)現(xiàn)整體財(cái)務(wù)成本的最小化和財(cái)務(wù)收益的最大化。

二、提高企業(yè)集團(tuán)資金集中管理水平的策略

首先，企業(yè)集團(tuán)總部與子公司之間要建立良好的合作互信關(guān)系。

集團(tuán)總部要積極地全方位地執(zhí)行資金集中管理任務(wù)，保證資金信息是公開和透明的，保證資金管理是誠(chéng)實(shí)和信守的。一方面，要通過深度互動(dòng)與對(duì)話來消除子公司的疑慮，把保護(hù)企業(yè)品牌聲譽(yù)及提升財(cái)務(wù)收益視為核心任務(wù)，以此推進(jìn)資金集中管理策略的有效實(shí)施；另一方面，必須反復(fù)核實(shí)以確保工作的精確無誤，避免任何錯(cuò)誤的發(fā)生，一旦發(fā)現(xiàn)問題應(yīng)立即展開討論，以減少公司總部與子公司之間的摩擦，使資金集中管理政策得以貫徹實(shí)行。

其次，提高資金集中管理的信息化水平。

當(dāng)今社會(huì)已經(jīng)進(jìn)入到了全面的信息化時(shí)代，計(jì)算機(jī)技術(shù)、網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的飛速發(fā)展，為企業(yè)集團(tuán)提高資金集中管理水平奠定了技術(shù)基礎(chǔ)。一方面，要主動(dòng)引入最新的金融科技以建立全面的財(cái)政管理體系，并使用財(cái)經(jīng)管理軟件來強(qiáng)化各部門間的信息交流，提升及改善企業(yè)的現(xiàn)金流轉(zhuǎn)效率；另一方面，要根據(jù)自身需求選擇合適的信息化的管理方法，推動(dòng)散亂的現(xiàn)金管理方式向著集中的現(xiàn)金管理方式轉(zhuǎn)化，比如，透過創(chuàng)建及運(yùn)用ERP系統(tǒng)，借助于電子化工具完成從制作發(fā)票至存入銀行的一體化流程，以方便企業(yè)集團(tuán)總部與成員企業(yè)之間的財(cái)務(wù)核算、監(jiān)控及管控其分支機(jī)構(gòu)的現(xiàn)金變動(dòng)，避免因現(xiàn)金外溢而產(chǎn)生潛在風(fēng)險(xiǎn)。

第三，規(guī)范對(duì)資金的預(yù)算管理。

預(yù)算管理的標(biāo)準(zhǔn)化執(zhí)行在企業(yè)資金管理中起著至關(guān)重要的作用，它能夠降低各類人為干擾，增強(qiáng)財(cái)務(wù)管理的權(quán)威性，因此，合理提高預(yù)算的精確度，對(duì)推動(dòng)企業(yè)集團(tuán)健康持久發(fā)展是非常重要的。一方面，應(yīng)采用基數(shù)方法來預(yù)測(cè)未來趨勢(shì)，包括根據(jù)過去的記錄來制定當(dāng)前及未來的財(cái)務(wù)規(guī)劃；另一方面，還要引入績(jī)效評(píng)估體系，對(duì)于那些能夠精確編寫并嚴(yán)格按照預(yù)定預(yù)算操作的成員企業(yè)要給予獎(jiǎng)勵(lì)，以增強(qiáng)預(yù)算人員的責(zé)任感。

第四，建立完善的資金管理體系。

完善的資金管理體系應(yīng)包括諸如會(huì)計(jì)核算、資金監(jiān)管、內(nèi)部控制、崗位職責(zé)等在內(nèi)，此舉在于讓所有員工都能明確自己的工作職責(zé)，避免崗位混亂、職責(zé)不清等問題的發(fā)生。一方面，要建立一個(gè)統(tǒng)一的績(jī)效評(píng)估體系，全面評(píng)估成員企業(yè)的資金管理運(yùn)行狀況，制定有針對(duì)性的考核指標(biāo)，以保證資金集中管理策略的按要求落實(shí)；另一方面，要與銀行內(nèi)部系統(tǒng)進(jìn)行連接，運(yùn)用銀企聯(lián)機(jī)技術(shù)將企業(yè)集團(tuán)的內(nèi)部金融和網(wǎng)絡(luò)銀行連接起來，以實(shí)現(xiàn)對(duì)成員企業(yè)銀行帳戶的高效管理，并提高資金集中管理的規(guī)?；透咝Щ?。

第五，加強(qiáng)對(duì)資金安全性的管理。

資本市場(chǎng)上埋藏著巨大的風(fēng)險(xiǎn)因素，企業(yè)集團(tuán)要有效發(fā)揮資金集中管理效能，就必須要對(duì)資金管理的安全性給予高度重視。一方面，一旦發(fā)現(xiàn)有不正常的資金運(yùn)營(yíng)情況，要及時(shí)進(jìn)行分析和報(bào)告，并及時(shí)采取相應(yīng)的應(yīng)對(duì)措施，力求把風(fēng)險(xiǎn)威脅將至最低點(diǎn)；另一方面，要保持高度的風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，可以利用信息技術(shù)構(gòu)建預(yù)警機(jī)制，以期能夠防患于未然。

第六，建設(shè)專業(yè)化的資金集中管理人才隊(duì)伍。

企業(yè)集團(tuán)進(jìn)行資金集中管理，關(guān)鍵在人，如果人才問題解決了，則其他問題都會(huì)迎刃而解。一方面，可以通過專業(yè)知識(shí)培訓(xùn)、委派外出學(xué)習(xí)等方式，不斷增強(qiáng)有個(gè)人員的專業(yè)素質(zhì)和業(yè)務(wù)能力；另一方面，還可以通過與高等院校合作的方式，量身定制進(jìn)行資金集中管理所需的專業(yè)人才，提升資金集中管理的專業(yè)化水平。

綜上，實(shí)行資金集中管理，既可以降低資金運(yùn)營(yíng)成本、提高資金使用效率，又可以防范資金風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，因此對(duì)企業(yè)集團(tuán)進(jìn)一步做強(qiáng)做優(yōu)做大，能產(chǎn)生積極地促進(jìn)作用。

參考文獻(xiàn)：

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[2]企業(yè)集團(tuán)資金集中管理的重要性及實(shí)施策略[J]. 夏銘隆.大眾投資指南，2023