丁正麗

【摘 要】在本文中，將具體的根據(jù)來自上市公司的樣本材料，進行對公司治理對盈余管理的約束作用的實證研究，經(jīng)過對這些數(shù)據(jù)的整理和分析，最后得出結(jié)論：通過公司治理可以有效的提升對盈余管理的約束作用。

【關鍵詞】公司治理；盈余管理；約束作用；實證研究

作為企業(yè)利潤的重要組成部分之一，一個企業(yè)的盈余管理能否得到有效的監(jiān)督管理和約束一直是企業(yè)管理人員以及企業(yè)持股人員所關注的焦點問題之一。鑒于盈余管理的重要作用，以及企業(yè)的管理人員和企業(yè)的控股人員利益上存在的分歧性，這就要求公司企業(yè)的會計工作人員在設計具體的公司盈余管理方案的時候，結(jié)合公司治理的方案，實現(xiàn)對盈余管理的有效控制。在本文之中，筆者將結(jié)合公司治理對盈余管理的約束作用實證，談一談公司治理對盈余管理的約束作用。

一、國內(nèi)外對公司治理對盈余管理的約束作用的研究現(xiàn)狀

根據(jù)國內(nèi)外對于公司治理對盈余管理的約束作用的研究，對企業(yè)的具體盈余管理是建立在對整個企業(yè)所有相關人員共同利益的維護的基礎之上的。但是，由于企業(yè)之中的實際管理人員和企業(yè)之中的控股人員之中在利益層面存在著分歧性，這些分歧的存在就很有可能會威脅到企業(yè)之中的實際管理人員和企業(yè)之中的控股人員的實際利益。這就誕生了盈余管理的概念，盈余是一個企業(yè)的財務管理信息的重要層面，是一個企業(yè)內(nèi)部人員進行對自身利益追逐的有效利用對象。所謂盈余管理，就是企業(yè)的管理人員利用編制相關的盈余信息的便利，實現(xiàn)對企業(yè)的控股人員的蒙蔽，會影響到企業(yè)的財務信息的真實性。但是，盈余管理在一定的范圍之內(nèi)優(yōu)勢可以被法律所允許的，這就要求采用相關的手段將盈余管理控制在一定的范圍之內(nèi)。針對這樣的情況，就需要采用相應的公司治理手段，來進行對盈余管理的監(jiān)督，實現(xiàn)對盈余管理的約束作用。

二、公司治理對盈余管理的約束作用實證研究

1.進行公司治理對盈余管理的約束作用實證研究的樣本來源

進行公司治理對盈余管理的約束作用實證研究的樣本來源主要是市場上進行公示的幾種大型上市企業(yè)，這些上市企業(yè)擁有著足夠的持股人，也擁有著相應比較完善的企業(yè)管理層結(jié)構。在進行具體的樣本篩選的過程之中，要根據(jù)相應的原則進行樣本的篩取工作：第一個方面，樣本的選擇要符合時間比較穩(wěn)定的原則，因為進行研究的樣本都要在一定的時間期限之內(nèi)，進行對這個企業(yè)的持續(xù)調(diào)查，才能夠真實有效的發(fā)現(xiàn)公司治理對盈余管理的約束作用；第二個方面，當做樣本的企業(yè)要具備完整的數(shù)據(jù)庫信息系統(tǒng)，這樣才能夠獲取到相應的數(shù)據(jù)材料，這樣才能夠獲得足夠的財務信息，掌握住足夠的信息才能夠擁有足夠的理論基礎，進行公司治理對盈余管理的約束作用的研究工作。當樣本信息收集完全之后，就可以使用相關的軟件來進行公司治理對盈余管理的約束作用的實證研究。

2.進行公司治理對盈余管理的約束作用實證研究的具體研究方案

進行公司治理對盈余管理的約束作用實證研究，要從公司的盈余管理的組成結(jié)構和具體的組成結(jié)構，具體的研究公司治理對盈余管理的約束作用，具體的來說，要從以下幾個方面進行具體的研究工作：第一個方面，要從這個企業(yè)的董事會成員的數(shù)目開始探究，看看這個董事會的成員是否符合研究需要；第二個方面，由于進行探究的時候主要是對企業(yè)的經(jīng)營管理人員和企業(yè)的控股人員之間的分歧性進行研究，所以要先查明這個公司的控股人員是否就是這個公司的經(jīng)營管理人員。除此之外，這個企業(yè)的董事會對企業(yè)的作用效力，這個企業(yè)的經(jīng)營管理人員的具體權限都是要進行研究的對象。

3.進行公司治理對盈余管理的約束作用實證研究的結(jié)果分析

通過對具體統(tǒng)計的樣本信息的分析處理（包括線性回歸處理等數(shù)學處理手段），可以發(fā)現(xiàn)公司治理對盈余管理的具體約束作用：第一個作用是，如果企業(yè)的董事會的規(guī)模足夠大，那么公司的治理就會更加徹底，對盈余管理的約束作用也就會越大；第二個作用是，如果一個企業(yè)的控股人和經(jīng)營管理人是同一個人，并不會對盈余管理產(chǎn)生很明顯的約束作用，因為企業(yè)的運行工作畢竟是一個管理層來完成的；第三個作用是，如果只是簡單的控股人，并不會對企業(yè)的盈余管理產(chǎn)生明顯的約束作用。

三、結(jié)語

盈余管理作為一個企業(yè)財務信息的重要組成部分之一，是一個企業(yè)正常運行的重要保證之一，只有對企業(yè)對盈余管理有著足夠的約束作用，才能夠保證企業(yè)的正常運行。在本文之中筆者根據(jù)企業(yè)之間經(jīng)營管理者和企業(yè)的控股人員之間的分歧性，并選取了一些企業(yè)的實例，進行了公司治理對盈余管理的約束作用的實證研究，以求找尋出解決企業(yè)盈余管理的有效方法。以上是本人的粗淺之見，由于本人的知識水平和文字組織能力有限，文中如有不當之處，還望相關的工作人員不吝賜教。

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