吳良鴿

（瀘州市城市建設(shè)投資集團(tuán)有限公司，四川 瀘州 646000）

隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境和市場需求的變化，傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)的發(fā)展遇到一定的困難。國有金融企業(yè)在業(yè)務(wù)拓展和創(chuàng)新能力方面面臨一定的挑戰(zhàn)，客戶數(shù)量減少，風(fēng)險增加。本文以某市國有地方非銀行金融企業(yè)為例，探討了該市國有金融企業(yè)如何通過創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)、開拓融資渠道，以及通過線上融資等方式應(yīng)對這些挑戰(zhàn)并推動金融業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型。同時，本文探討了綠色建筑建材供應(yīng)鏈金融的發(fā)展前景，提出了政策先行、聚焦特色、科技賦能和持續(xù)發(fā)展等策略。這些措施不僅有利于滿足中小企業(yè)的融資需求，也有利于國有資本保值增值，并推動綠色建筑建材產(chǎn)業(yè)的持續(xù)發(fā)展。

一、某市國有地方非銀行金融企業(yè)發(fā)展面臨的困境

（一）經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化，下行壓力大

2022年，國內(nèi)金融經(jīng)濟(jì)環(huán)境波動下行，國有金融企業(yè)業(yè)務(wù)擴(kuò)張速度放緩，資產(chǎn)質(zhì)量和經(jīng)營壓力增大。而2023年穩(wěn)增長政策和擴(kuò)大內(nèi)需戰(zhàn)略將支撐經(jīng)濟(jì)增長，地方政治周期轉(zhuǎn)換將增強(qiáng)地方政府發(fā)展經(jīng)濟(jì)的積極性，宏觀經(jīng)濟(jì)將呈現(xiàn)“N”字形修復(fù)趨勢。盡管如此，金融行業(yè)仍面臨全球政經(jīng)格局變化、新冠疫情“疤痕效應(yīng)”、宏觀債務(wù)風(fēng)險高位、房地產(chǎn)新發(fā)展模式潛在風(fēng)險和市場監(jiān)管加強(qiáng)等多重風(fēng)險挑戰(zhàn)。

（二）市場需求變化，客戶減少

國有金融企業(yè)發(fā)展受宏觀經(jīng)濟(jì)放緩、監(jiān)管趨嚴(yán)和行業(yè)競爭加劇等因素影響。地方監(jiān)管機(jī)構(gòu)規(guī)范融資租賃公司經(jīng)營，要求專注主營業(yè)務(wù)，加強(qiáng)杠桿倍數(shù)、集中度和關(guān)聯(lián)交易的監(jiān)管。銀保監(jiān)會要求銀行保險機(jī)構(gòu)不得違規(guī)向融資平臺提供融資或置換隱性債務(wù)。央行規(guī)定，地方金融組織原則上不得跨省級行政區(qū)開展業(yè)務(wù)，需由國務(wù)院金融監(jiān)管部門明確過渡期安排。市場需求的變化，以及互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)入金融領(lǐng)域搶占個人貸款資源，使傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)無法滿足新興市場和年輕一代消費(fèi)者的需求，金融市場競爭越發(fā)激烈。

（三）業(yè)務(wù)拓展面臨瓶頸，創(chuàng)新力不足

國有金融企業(yè)面臨集中度過高、業(yè)務(wù)模式單一、創(chuàng)新能力和人才隊伍建設(shè)不足等瓶頸，同時要應(yīng)對資產(chǎn)質(zhì)量下滑和業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型壓力。監(jiān)管要求日益提高，形成行業(yè)困局。同時，新興的科技金融企業(yè)采用AI、區(qū)塊鏈和大數(shù)據(jù)分析提供高效、便捷的個性化服務(wù)。而國有金融企業(yè)受管理機(jī)制的約束，決策流程復(fù)雜，傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)受限于創(chuàng)新能力和科技支持，難以快速調(diào)整管理策略和創(chuàng)新產(chǎn)品。

（四）各種風(fēng)險挑戰(zhàn)，客戶次級性

國有金融企業(yè)主要服務(wù)中小微企業(yè)，這些企業(yè)資金規(guī)模小、財務(wù)狀況差、信用評級低。盡管中小微企業(yè)在我國經(jīng)濟(jì)中占有重要地位，但其融資需求高且難以滿足。傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)難以有效解決上述問題，導(dǎo)致中小微企業(yè)獲得資金支持困難，阻礙了其產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。據(jù)統(tǒng)計，中小微企業(yè)貢獻(xiàn)超過60%的我國經(jīng)濟(jì)總量，但獲得的資金僅占社會融資總規(guī)模的約30%。

二、某市國有地方非銀行金融企業(yè)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型情況分析

某市城投類金融企業(yè)集采平臺1.0正式運(yùn)營，吸引23家供應(yīng)商和25家采購商入駐，實現(xiàn)貿(mào)易總額23億元。2022年11月，某市成功入圍全國政府采購支持綠色建材促進(jìn)建筑品質(zhì)提升試點城市。相關(guān)部門指定由某市建筑企業(yè)總部基地金融服務(wù)中心牽頭，整合綠色建材企業(yè)、采購商、金融機(jī)構(gòu)等上下游資源，將平臺打造成集咨詢、認(rèn)證、集采、融資為一體的創(chuàng)新型服務(wù)平臺。

該平臺注重抗風(fēng)險性和資金安全，建立完善的客戶準(zhǔn)入、業(yè)務(wù)操作、審查審核體系和數(shù)據(jù)治理機(jī)制，推進(jìn)風(fēng)險管理信息系統(tǒng)建設(shè)，強(qiáng)化風(fēng)險源頭管控，提升風(fēng)險識別、評估、監(jiān)測、控制和化解的智能化與客觀性。融資產(chǎn)品等信息均在區(qū)塊鏈上處理，業(yè)務(wù)流程可追溯，為政府監(jiān)管提供便捷渠道，支持各方主體線上CFCA電子簽章，減少線下紙質(zhì)化流程。同時，該企業(yè)為施工企業(yè)采購綠色建材提供融資，并為上游生產(chǎn)廠商提供訂單融資等衍生金融服務(wù)，助力某市建筑產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈良性循環(huán)。

三、綠色建筑建材供應(yīng)鏈金融發(fā)展前景分析

（一）符合當(dāng)前國家政策導(dǎo)向

綠色建筑建材推廣是“十四五”規(guī)劃中環(huán)保重要舉措，試點機(jī)遇為供應(yīng)鏈金融提供契機(jī)。供應(yīng)鏈金融可為企業(yè)提供融資、風(fēng)險管理等服務(wù)，推動綠色建筑建材項目進(jìn)行。住建部“十四五”建筑節(jié)能與綠色建筑發(fā)展規(guī)劃為產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供政策支持和技術(shù)指導(dǎo)。供應(yīng)鏈金融可為企業(yè)提供資金和庫存管理，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展。此外，綠色建筑建材產(chǎn)業(yè)與供應(yīng)鏈金融結(jié)合平臺管理，創(chuàng)造新的融資場景。借助創(chuàng)新的“團(tuán)購”式開發(fā)模式和風(fēng)險控制手段，中小企業(yè)融資收益、成本改善，呈現(xiàn)出規(guī)模經(jīng)濟(jì)。

（二）涵蓋當(dāng)前金融發(fā)展趨勢

供應(yīng)鏈金融通過線上、數(shù)字化、智能等金融手段解決資金流動問題。隨著互聯(lián)網(wǎng)和電商的普及，線上金融成為供應(yīng)鏈金融的重要組成部分，極大地提高了供應(yīng)鏈金融效率。數(shù)字化技術(shù)如區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、人工智能等促進(jìn)供應(yīng)鏈金融發(fā)展，實現(xiàn)數(shù)據(jù)共享和透明化，提高風(fēng)控能力。物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和智能合約改變供應(yīng)鏈金融方式，實現(xiàn)實時監(jiān)控和管理，保證資金閉環(huán)和降低風(fēng)險。

（三）滿足國有資本保值增值要求

大力發(fā)展綠色建筑建材供應(yīng)鏈金融，符合國家現(xiàn)行建設(shè)項目設(shè)計政策。供應(yīng)鏈金融可以有效分擔(dān)企業(yè)融資風(fēng)險，提高資金利用效率。例如，上述供應(yīng)鏈1.0平臺為中小企業(yè)提供全方位金融解決方案和供應(yīng)鏈金融服務(wù)，通過國有金融企業(yè)綜合金融服務(wù)推動類金融企業(yè)發(fā)展。解決供應(yīng)鏈上下游各參與方融資難題，提升國有資本投資運(yùn)營平臺的資金周轉(zhuǎn)率與利用率，實現(xiàn)國有資本保值增值。

四、建立和推廣綠色建筑建材供應(yīng)鏈金融的策略

（一）政策先行，助力綠色供應(yīng)鏈發(fā)展

“十四五”規(guī)劃以來，國家發(fā)改委、工信部等出臺了一系列綠色供應(yīng)鏈相關(guān)政策法規(guī)，包括推進(jìn)循環(huán)經(jīng)濟(jì)、促進(jìn)綠色發(fā)展轉(zhuǎn)型、完善綠色供應(yīng)鏈制度等方面。例如，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部等6部門聯(lián)合印發(fā)了《“十四五”全國農(nóng)業(yè)綠色發(fā)展規(guī)劃》，并完成了《綠色制造—制造企業(yè)綠色供應(yīng)鏈管理導(dǎo)則》等文件。各地方政府也相繼出臺了一系列相關(guān)的地方性政策，如某市出臺的《某市市政府采購支持綠色建材促進(jìn)建筑品質(zhì)提升試點工作實施方案》。這些政策進(jìn)一步推動了國有金融企業(yè)向以環(huán)境保護(hù)和社會責(zé)任為中心的綠色供應(yīng)鏈管理轉(zhuǎn)變。

（二）聚焦特色，構(gòu)建綠色建筑建材供應(yīng)鏈金融體系

供應(yīng)鏈金融作為連接金融和實體經(jīng)濟(jì)的重要樞紐，為實體經(jīng)濟(jì)發(fā)揮著保通、穩(wěn)鏈、紓困的支撐作用。國有金融企業(yè)可以依托其強(qiáng)大的產(chǎn)業(yè)背景、業(yè)務(wù)場景和資金協(xié)同能力開展特色供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)。由于都是國有性質(zhì)的企業(yè)，國有金融企業(yè)與建材、裝備制造等行業(yè)中的核心企業(yè)開展合作具有天然的便利性，而國有企業(yè)之間的合作也具備極高的安全性。以某市的產(chǎn)業(yè)鏈為例，該市在建筑、建材行業(yè)具有較強(qiáng)的產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)。從政府投資類建筑工程項目著手，圍繞綠色建材優(yōu)質(zhì)企業(yè)開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，可以滿足上下游企業(yè)的合理融資需求。

（三）科技賦能供應(yīng)鏈金融數(shù)字化轉(zhuǎn)型

企業(yè)數(shù)字化水平提升，使綠色供應(yīng)鏈管理得到更好的支持和促進(jìn)。某市城投類金融企業(yè)構(gòu)建的供應(yīng)鏈集采平臺整合建筑業(yè)上下游資源，打造全流程線上化、數(shù)字化的某市大宗綠色建材集采交易平臺。該平臺提供建材和綠色建材認(rèn)證服務(wù)；可以滿足政府采購和招投標(biāo)需求，也有助于滿足日常建筑商零售，成為市場化建材商城；同時，提供全過程的CFCA認(rèn)證金融服務(wù)；可以提供應(yīng)收賬款質(zhì)押融資等保理業(yè)務(wù)，還可以為建筑商提供墊資等金融服務(wù)，所有流程、交易上鏈后不可篡改，結(jié)算以智能合約為基礎(chǔ)；可以對接銀行直接授信，也可以由供應(yīng)鏈平臺作為擔(dān)保授信，以滿足中小企業(yè)的融資需求。

（四）持續(xù)發(fā)展，充分發(fā)揮供應(yīng)鏈價值

國有企業(yè)具有強(qiáng)大的產(chǎn)業(yè)背景、業(yè)務(wù)場景和資金協(xié)同能力，可以開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)。以國有企業(yè)為核心企業(yè)，將生產(chǎn)商、供應(yīng)商、采購商、建筑商等上下游企業(yè)集中在一起，實現(xiàn)相關(guān)緊密的聯(lián)系和可持續(xù)發(fā)展，共同應(yīng)對市場價格趨勢的變化，提高應(yīng)對市場變化的能力。例如，某市城投公司多年來一直專注于建筑和建材行業(yè)，積極響應(yīng)政府號召，融入金融屬性，以國有企業(yè)為核心，吸引上下游企業(yè)，建立供應(yīng)鏈金融，共同應(yīng)對市場價格趨勢的變化，以防范各類風(fēng)險。

五、結(jié)語

綠色建筑建材供應(yīng)鏈金融是一種創(chuàng)新模式的金融服務(wù)，能有效促進(jìn)建設(shè)項目參與各方真正滲透到項目運(yùn)行中，在保障資金安全的同時，提高了經(jīng)營效率，具有良好的市場發(fā)展前景和發(fā)展空間。本文以某市國有金融企業(yè)為例，分析了其在經(jīng)濟(jì)環(huán)境和市場需求變化下的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型路徑。希望可以為相關(guān)行業(yè)企業(yè)提供有益的參考借鑒。