李嘉敏

【摘? 要】現(xiàn)金流管理是企業(yè)經(jīng)營和發(fā)展的核心內(nèi)容之一。改善內(nèi)部控制的質(zhì)量能顯著影響企業(yè)的現(xiàn)金流管理，對企業(yè)有著至關(guān)重要的作用。在如今社會環(huán)境下，市場形勢變化莫測，企業(yè)面臨的挑戰(zhàn)只多不少，這就需要企業(yè)不斷改進(jìn)和完善內(nèi)控制度，提高現(xiàn)金流管理的內(nèi)部控制有效性。論文首先介紹內(nèi)部控制和現(xiàn)金流管理的理論基礎(chǔ)，探討現(xiàn)金流管理的內(nèi)部控制對企業(yè)的影響，最后提出相關(guān)建議，以供參考。

【Abstract】Cash flow management is one of the core contents of enterprise operation and development. Improving the quality of internal control can significantly affect the enterprise's cash flow management， has a vital role for the enterprise. In today's social environment， the market situation is unpredictable， enterprises are facing more and more challenges， which requires enterprises to constantly improve and perfect the internal control system， improve the effectiveness of internal control of cash flow management. This paper firstly introduces the theoretical basis of internal control and cash flow management， discusses the influence of internal control of cash flow management on enterprises， and finally puts forward relevant suggestions， for reference.

【關(guān)鍵詞】上市公司;內(nèi)部控制;現(xiàn)金流管理

【Keywords】listed company; internal control; cash flow management

【中圖分類號】F275? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?【文獻(xiàn)標(biāo)志碼】A? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?【文章編號】1673-1069（2021）11-0025-03

1 內(nèi)部控制和現(xiàn)金流管理理論基礎(chǔ)

1.1 內(nèi)部控制

COSO委員會報(bào)告中對內(nèi)部控制作出以下定義：內(nèi)部控制是由企業(yè)董事會、管理層和其他員工實(shí)施的，為營運(yùn)的效率效果、財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠性、相關(guān)法律法規(guī)的遵守等目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)而提供合理保證的過程。

伴隨市場發(fā)展，經(jīng)濟(jì)管理體系不斷改變和更新迭代，上市公司已成為全球經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的重要組成部分之一。企業(yè)面臨的壓力也越來越大，暴露出來的問題也愈來愈多。大部分上市公司對于企業(yè)的內(nèi)部控制體系的建設(shè)仍然不夠完善和科學(xué)有效，對于現(xiàn)金流的管理也是內(nèi)控問題出現(xiàn)最多的地方，原因在于企業(yè)對現(xiàn)金流管理的認(rèn)識不足且沒有意識到現(xiàn)金流管理的重要性，從而無法對現(xiàn)金流管理實(shí)施有效的管控措施，嚴(yán)重影響了上市公司的正常經(jīng)營運(yùn)作和目標(biāo)實(shí)現(xiàn)。

1.2 現(xiàn)金流管理

現(xiàn)金流是指企業(yè)在一定的會計(jì)期間按照現(xiàn)金收付實(shí)現(xiàn)制，通過一定的經(jīng)濟(jì)活動（包括經(jīng)營活動、投資活動、籌資活動和非經(jīng)常性項(xiàng)目）而產(chǎn)生的現(xiàn)金流入、現(xiàn)金流出及其總量情況的總稱。也就是企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物的流入和流出的數(shù)量。

現(xiàn)金流管理是現(xiàn)代企業(yè)理財(cái)活動的一項(xiàng)重要職能，建立完善的現(xiàn)金流管理體系，是確保企業(yè)的生存和發(fā)展、提高企業(yè)市場競爭力的重要保障。常言道：“現(xiàn)金為王，現(xiàn)金流是企業(yè)的血液。”現(xiàn)金流是企業(yè)能夠維持生存和發(fā)展的重要基礎(chǔ)。從2020年至今，突如其來的新冠疫情，極大程度上影響了人們的正常生活。在疫情的影響下，經(jīng)濟(jì)市場競爭風(fēng)云變幻，資源更加稀缺，許多企業(yè)在此之前沒有做好面對這類惡戰(zhàn)的準(zhǔn)備，在這段時(shí)間，企業(yè)出現(xiàn)了各種各樣的問題，其中資金短缺，現(xiàn)金流問題尤為突出。資金鏈的斷裂，導(dǎo)致許多企業(yè)面臨著極大的危機(jī)，甚至瀕臨破產(chǎn)停業(yè)。

2 內(nèi)部控制對企業(yè)現(xiàn)金流管理的影響

研究表明，企業(yè)的現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)與內(nèi)部控制的質(zhì)量呈顯著負(fù)相關(guān)關(guān)系。換言之，企業(yè)的內(nèi)部控制質(zhì)量越高，企業(yè)所面臨的現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)就越小。建立高質(zhì)量的現(xiàn)金流管理內(nèi)部控制制度，可以有效提高企業(yè)的財(cái)務(wù)管理能力，合理分配資金使用，強(qiáng)韌資金鏈，提高企業(yè)的核心競爭力，為企業(yè)未來的穩(wěn)定發(fā)展作出貢獻(xiàn)。而假若企業(yè)沒有完善的內(nèi)部控制系統(tǒng)，現(xiàn)金流短缺導(dǎo)致資金鏈斷裂，則極有可能使百年大樹倒于朝夕。

2015年08月，中國百強(qiáng)房地產(chǎn)之一——華光地產(chǎn)集團(tuán)巨額信托融資失敗，暴雷破產(chǎn)，重要原因之一就是其在融資過程中資金鏈斷裂，資金運(yùn)轉(zhuǎn)不靈。

無獨(dú)有偶，2016年02月，油價(jià)下跌嚴(yán)重影響了許多石油企業(yè)的運(yùn)作，極大削弱了資產(chǎn)流動性和對債務(wù)的償還能力。資金鏈斷裂的潛在威脅使得許多石油生產(chǎn)商面臨生存危機(jī)。

2020年至今，由于新冠疫情導(dǎo)致的全球經(jīng)濟(jì)衰退，更是令許多大大小小的企業(yè)遭受不同程度的損失。越來越多的企業(yè)意識到內(nèi)部控制以及現(xiàn)金流管理的重要性，非常有必要深入探究導(dǎo)致企業(yè)現(xiàn)金流短缺、資金鏈斷裂的原因，以及哪些內(nèi)部控制的措施能夠有效降低現(xiàn)金流管理風(fēng)險(xiǎn)。

在新冠疫情的影響下，有一家企業(yè)表現(xiàn)依然十分亮眼，它就是白色家電龍頭企業(yè)——美的集團(tuán)。疫情嚴(yán)重影響了家電行業(yè)的線下銷售和安裝等，2020上半年家用電器行業(yè)整體業(yè)績承受極大的壓力，總體呈現(xiàn)萎縮狀態(tài)，家電行業(yè)面臨的內(nèi)外不確定性與不穩(wěn)定性有所增加。而在此種困境下，美的集團(tuán)卻在2020年實(shí)現(xiàn)了罕見的增長，實(shí)現(xiàn)收入2857.1億元，同比增長2.27%，歸屬于母公司的凈利潤272.23億元，同比增長12.44%。除了美的集團(tuán)的技術(shù)研發(fā)和商業(yè)布局等原因，其經(jīng)營管理以及內(nèi)部控制措施也為打好這場抗疫戰(zhàn)發(fā)揮了不小的作用，值得我們深入研究和借鑒。

3 對現(xiàn)金流管理的內(nèi)部控制的改進(jìn)意見

企業(yè)未來的發(fā)展離不開有效的內(nèi)部控制制度，現(xiàn)金流量是企業(yè)生死存亡的關(guān)鍵因素之一。高質(zhì)量的內(nèi)部控制可以增強(qiáng)企業(yè)防范和抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，提高企業(yè)的經(jīng)營效率和資金的利用率，有利于降低財(cái)務(wù)和經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，填補(bǔ)漏洞，防止舞弊欺詐行為的出現(xiàn)，加強(qiáng)管理者的科學(xué)決策，保證企業(yè)能夠健康平穩(wěn)地生長并且可持續(xù)發(fā)展。

3.1 建設(shè)企業(yè)內(nèi)部控制環(huán)境

美的集團(tuán)作為上市公司，其內(nèi)控制度值得其他上市公司借鑒和參考。對于企業(yè)組織架構(gòu)，美的集團(tuán)擁有相對完整的組織架構(gòu)。當(dāng)前美的集團(tuán)的內(nèi)控由公司決策層、綜合管理層、事業(yè)部、經(jīng)營單位4個層級架構(gòu)構(gòu)成。對于企業(yè)內(nèi)部審計(jì)，美的集團(tuán)的內(nèi)審參照COSO模式優(yōu)化了業(yè)務(wù)流程，成立了內(nèi)部審計(jì)的3道防線，對事前風(fēng)險(xiǎn)、事中內(nèi)控、事后檢查建立了科學(xué)規(guī)范的運(yùn)作機(jī)制。對于員工管理，美的集團(tuán)設(shè)置股權(quán)激勵計(jì)劃，堅(jiān)持精英管理和任人唯賢的原則，對于不同層級的員工，建立不同的授權(quán)機(jī)制。

企業(yè)的內(nèi)部機(jī)構(gòu)是指企業(yè)內(nèi)部機(jī)構(gòu)層面的組織架構(gòu)。內(nèi)部機(jī)構(gòu)的設(shè)置不合理，可能會導(dǎo)致職能機(jī)構(gòu)重疊或者缺失、權(quán)責(zé)分配不科學(xué)、經(jīng)營效率低下等問題。設(shè)計(jì)科學(xué)有效的內(nèi)部機(jī)構(gòu)有以下幾個要點(diǎn)：

①職能機(jī)構(gòu)的設(shè)置。

企業(yè)應(yīng)按照科學(xué)有效、公開透明、相互牽制和制衡等原則，綜合考慮企業(yè)的性質(zhì)以及經(jīng)營情況、發(fā)展戰(zhàn)略、企業(yè)文化等，合理設(shè)置內(nèi)部職能機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)內(nèi)部控制的建設(shè)，并且將現(xiàn)金流管理方面的內(nèi)部控制作為重點(diǎn)，完善企業(yè)內(nèi)部控制系統(tǒng)結(jié)構(gòu)，從而提升內(nèi)控效率，減少因現(xiàn)金流管理不善而出現(xiàn)的現(xiàn)金短缺、資金鏈斷裂的現(xiàn)象。

②崗位職責(zé)與權(quán)限劃分。

在內(nèi)部機(jī)構(gòu)設(shè)計(jì)時(shí)，對于崗位和層級的劃分必須清晰明確，且非常有必要建立授權(quán)機(jī)制和分級授權(quán)審批制度。對于不同層級的員工，進(jìn)行崗位職責(zé)劃分，不同崗位設(shè)置不同的職責(zé)和分配不同的權(quán)限，設(shè)置職責(zé)范圍和權(quán)限指引，員工在實(shí)施決策之前必須獲取相應(yīng)的授權(quán)審批。通過此手段，可讓員工明確自身職責(zé)，減少出現(xiàn)濫用職權(quán)、假公濟(jì)私、營私舞弊的現(xiàn)象，也方便企業(yè)對員工進(jìn)行后期考核評價(jià)和復(fù)核改進(jìn)。

③加強(qiáng)對現(xiàn)金流管理的監(jiān)督。

首先，應(yīng)明確內(nèi)部審計(jì)部門的職能和權(quán)限，內(nèi)審部門的工作重心應(yīng)為“監(jiān)督現(xiàn)金流全過程”而不是亡羊補(bǔ)牢，事后糾錯。因此，內(nèi)審部門應(yīng)設(shè)置現(xiàn)金流的監(jiān)督和約束機(jī)制，做好相應(yīng)的審核和審批工作。具體包括3個層次：第一，建立以防控為主的防范風(fēng)險(xiǎn)的制度，對企業(yè)各項(xiàng)業(yè)務(wù)工作全過程進(jìn)行嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)審核和管理審批;第二，加強(qiáng)業(yè)務(wù)過程監(jiān)督，對各個崗位各項(xiàng)業(yè)務(wù)進(jìn)行日常的檢閱和復(fù)核，并且進(jìn)行不定期的抽查和檢驗(yàn)，在最大程度上減少舞弊和重大過失的出現(xiàn);第三，有效復(fù)核各項(xiàng)業(yè)務(wù)，常規(guī)稽查，落實(shí)舉報(bào)監(jiān)督措施和途徑。通過這3個層次，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題，阻止問題的發(fā)生，及時(shí)解決問題和及時(shí)填補(bǔ)漏洞。

其次，內(nèi)審人員要不斷提升自己的個人能力和拓展自身職責(zé)，展現(xiàn)出更高的專業(yè)職業(yè)素質(zhì)和更強(qiáng)的責(zé)任感和道德感，結(jié)合企業(yè)現(xiàn)金流管理的要求，有針對性地制定相應(yīng)的審計(jì)制度，保證審計(jì)制度的科學(xué)性和有效性。

最后，針對信息化發(fā)展極其迅速的今天，要加強(qiáng)對財(cái)務(wù)信息軟件的監(jiān)督和檢查，避免出現(xiàn)因系統(tǒng)軟件故障而影響工作運(yùn)轉(zhuǎn)的現(xiàn)象，例如，定期技術(shù)測試和安排技術(shù)人員及時(shí)檢修。尤其是新冠疫情之后，居家辦公和線上辦公更為流行和成為日常，互聯(lián)網(wǎng)的運(yùn)用越來越必不可少，對員工的技術(shù)要求也越來越高。為提高企業(yè)內(nèi)部控制的獨(dú)立性和專業(yè)勝任力，可引入第三方審計(jì)機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)對企業(yè)內(nèi)控進(jìn)行全面審計(jì)分析和內(nèi)控測試，提出專業(yè)且切實(shí)可行的改進(jìn)措施。同時(shí)要定期進(jìn)行溝通，防止出現(xiàn)溝通不及時(shí)和信息不對稱的情況。

3.2 建立健全的現(xiàn)金管理制度

企業(yè)要結(jié)合企業(yè)當(dāng)前實(shí)際的經(jīng)營狀況和真實(shí)的業(yè)務(wù)交易量，完善企業(yè)現(xiàn)行的現(xiàn)金管理制度?？梢詮墓緝?nèi)部、消費(fèi)者和供應(yīng)商3個角度進(jìn)行分析：

①對于公司內(nèi)部而言，應(yīng)對各職能部門使用現(xiàn)金的情況進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)管和審查，要使用現(xiàn)金的部門提供詳細(xì)、清晰透明且真實(shí)可信的使用報(bào)告，明確登記現(xiàn)金使用的數(shù)額和時(shí)間以及現(xiàn)金的使用用途和剩余數(shù)額，提供相關(guān)發(fā)票憑證并且確認(rèn)剩余數(shù)額已成功歸還財(cái)務(wù)管理部門，確保企業(yè)準(zhǔn)確掌握公司內(nèi)部的現(xiàn)金狀況。另外，還要對其內(nèi)部各職能部門制定相應(yīng)的現(xiàn)金使用限額，減少運(yùn)營過程中現(xiàn)金浪費(fèi)以及去向不明的情況出現(xiàn)。

②對于消費(fèi)者而言，企業(yè)應(yīng)合理評估能夠承受的應(yīng)收賬款的數(shù)額限度，控制并盡可能減少應(yīng)收賬款，縮減應(yīng)收賬款天數(shù)。對消費(fèi)者進(jìn)行全面調(diào)查和評估，如賬齡分析等，對不同的企業(yè)制定不同的賒銷期和賒銷數(shù)額。通過提供現(xiàn)金折扣等措施，盡可能快速回籠資金，以避免壞賬發(fā)生，必要時(shí)可采取法律手段。

③對于供應(yīng)商而言，企業(yè)應(yīng)與供應(yīng)商達(dá)成共識，獲取現(xiàn)金折扣，適當(dāng)延長應(yīng)付賬款期限。但企業(yè)不能一味簡單地延長應(yīng)付賬款期限，因?yàn)檠娱L應(yīng)付賬款并不能增加現(xiàn)金流，而且容易引起供應(yīng)商的不滿，損害企業(yè)名譽(yù)。

對于現(xiàn)金流不太樂觀的企業(yè)，企業(yè)管理者更應(yīng)該重視現(xiàn)金流管理，增強(qiáng)對現(xiàn)金流的認(rèn)識。在評估企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)金流時(shí)，將經(jīng)營性現(xiàn)金流、投資性現(xiàn)金流和籌資性現(xiàn)金流，按其性質(zhì)分門別類，不同類別的現(xiàn)金流活動應(yīng)劃分清楚。同時(shí)，對企業(yè)的現(xiàn)金流情況進(jìn)行“壓力測試”，做好相關(guān)預(yù)測，確定各經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的預(yù)算指標(biāo)。在瞬息萬變的環(huán)境下，特別是在面對重大變化的情況時(shí)，更要提前做好萬全準(zhǔn)備，居安思危，防患于未然，提高現(xiàn)金流的預(yù)測的頻率，提前籌劃應(yīng)對計(jì)劃，落實(shí)到每個細(xì)節(jié)。同時(shí)，對于現(xiàn)金流的預(yù)測要有長期的眼光和穩(wěn)定的心態(tài)，更勤，更仔細(xì)，更保守謹(jǐn)慎。

3.3 對于資金活動的內(nèi)部控制措施

企業(yè)資金活動可分為3類，分別是籌資活動、投資活動和經(jīng)營活動。本文接下來將分別從這3類活動的現(xiàn)金流管理可能存在的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析并提出相應(yīng)的內(nèi)控措施。

3.3.1 籌資活動

籌資活動會導(dǎo)致企業(yè)的資本和債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成結(jié)構(gòu)變化，包括發(fā)行股票、吸收投資等，也是企業(yè)進(jìn)行經(jīng)營活動的基礎(chǔ)。對于籌資活動而言，管理者在籌資活動中提出的決策不當(dāng)容易導(dǎo)致盲目籌資，使得企業(yè)資本結(jié)構(gòu)不合理，從而處于頻繁變動中，或者企業(yè)無效融資，存在籌資成本增加，而過高的籌資成本導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)債務(wù)危機(jī)等風(fēng)險(xiǎn)。

因此，企業(yè)需要設(shè)計(jì)科學(xué)完善的內(nèi)控制度對籌資活動進(jìn)行有效控制。重點(diǎn)在于，企業(yè)應(yīng)深入分析籌資活動的業(yè)務(wù)流程，對每一環(huán)節(jié)進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)控和評估。在符合國家法律法規(guī)和當(dāng)前宏觀經(jīng)濟(jì)形勢的基礎(chǔ)上，根據(jù)企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略篩選籌資項(xiàng)目，擬定籌資方案。通過股東大會和董事會的審議以及相關(guān)部門的審批之后，進(jìn)行計(jì)劃的編制與執(zhí)行。后續(xù)對籌資計(jì)劃進(jìn)行監(jiān)督與評估，并及時(shí)修正。

在對籌資方案進(jìn)行復(fù)核審批時(shí)，根據(jù)分級授權(quán)制度，嚴(yán)格遵循審批程序?qū)σ淹ㄟ^可行性分析的籌資方案進(jìn)行審批，以保證決策方案的科學(xué)性和可行性。對籌資方案要進(jìn)行戰(zhàn)略性評估，考慮其是否符合企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略。同時(shí)進(jìn)行經(jīng)濟(jì)性評估，對籌資方案的成本收益進(jìn)行分析。最終達(dá)到有效融資，降低籌資成本，構(gòu)建合理的資本結(jié)構(gòu)的目的。

3.3.2 投資活動

投資活動是指企業(yè)長期資產(chǎn)的構(gòu)建和不包括在現(xiàn)金等價(jià)物內(nèi)的投資及其處置活動，是企業(yè)現(xiàn)金流管理流程中不可或缺的一部分。如果企業(yè)投資失誤，進(jìn)行盲目擴(kuò)張，極有可能導(dǎo)致資金使用效率低下，不能合理分配資金，造成資金鏈斷裂的后果。而企業(yè)對于投資猶豫不決也可能會錯失發(fā)展機(jī)遇，喪失投資機(jī)會。

綜合自身的發(fā)展戰(zhàn)略以及企業(yè)的現(xiàn)金流狀況，企業(yè)要謹(jǐn)慎選取投資項(xiàng)目，確定投資方向，制定投資目標(biāo)，合理安排投資的項(xiàng)目以及金額，突出主營業(yè)務(wù)，抓住投資的最好時(shí)機(jī)。對于高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)更要慎重考慮。進(jìn)行海外投資時(shí)，要充分進(jìn)行調(diào)研，多角度全方面考慮政治、經(jīng)濟(jì)、社會、法律、技術(shù)、文化差異等因素。進(jìn)行企業(yè)并購時(shí)，發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)，盡可能降低并購風(fēng)險(xiǎn)。

3.3.3 經(jīng)營活動

經(jīng)營活動是企業(yè)除籌資活動和投資活動以外的所有交易和事項(xiàng)，是增加企業(yè)現(xiàn)金流的重要途徑。企業(yè)需要建立完善且有效的經(jīng)營活動內(nèi)部控制，保證生產(chǎn)經(jīng)營活動的各個環(huán)節(jié)的資金供求動態(tài)平衡，提高現(xiàn)金的使用效率，促進(jìn)資金的流通和高效循環(huán)運(yùn)轉(zhuǎn)。

對經(jīng)營活動中的現(xiàn)金流管控不嚴(yán)，容易出現(xiàn)資金挪用的情況。因此，企業(yè)需要把握經(jīng)營方向，確定經(jīng)營業(yè)務(wù)范圍，對經(jīng)營過程中可能出現(xiàn)的各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效的判斷和分析。加強(qiáng)對現(xiàn)金的日常管理，嚴(yán)格執(zhí)行收付控制。建立績效考評制度，依法進(jìn)行利潤分配。設(shè)定生產(chǎn)預(yù)算和編制生產(chǎn)計(jì)劃，并且通過風(fēng)險(xiǎn)管控部門審批以及財(cái)務(wù)部門復(fù)核簽字。

4 結(jié)語

綜上所述，基于目前的經(jīng)濟(jì)形勢以及企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀，通過內(nèi)部控制對現(xiàn)金流管理的改進(jìn)措施，減少現(xiàn)金流管理的風(fēng)險(xiǎn)。由此可見，內(nèi)部控制在企業(yè)經(jīng)營管理中起著至關(guān)重要的作用。通過建設(shè)內(nèi)控環(huán)境，建立有效制度，實(shí)施科學(xué)有效的內(nèi)控措施，多方面加強(qiáng)現(xiàn)金流管理，確保企業(yè)平穩(wěn)、健康、可持續(xù)發(fā)展，避免出現(xiàn)現(xiàn)金流斷裂、資金短缺等對企業(yè)造成致命打擊的情況。

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