最近，人民幣兌美元出現(xiàn)了比較明顯的升值，最高的時(shí)候1美元可以兌換7.16元人民幣，如今只能兌換6.6元人民幣了。一些朋友就來問我該怎么辦？他們的問題主要有兩類，一類是問手中的美元該如何處理？是兌換成人民幣？還是繼續(xù)持有？另一類則是考慮是否要趁人民幣升值兌換一些美元。

說實(shí)話，我還真沒有學(xué)會(huì)預(yù)測匯率走勢的本領(lǐng)，所以對于他們的問題我很難給出明確的答案。但如果從理財(cái)?shù)慕嵌葋矸治?，這些問題反而好回答了。

先看持有美元的情況。在決定是否拋售美元之前，你要想一想當(dāng)初的美元是怎么來的？打算干什么用？有的朋友跟我說，當(dāng)初是看著人民幣貶值，所以通過換匯的方式取得了美元，現(xiàn)在人民幣升值了，加上美元的投資渠道窄，收益率又不高，所以想換回人民幣買基金。實(shí)際上，對于匯率的變動(dòng)我們普通人很難把握，可以說當(dāng)年換美元就不見得是妥當(dāng)?shù)睦碡?cái)方式，換回人民幣，拓寬投資渠道，應(yīng)該是不錯(cuò)的選擇。還有的朋友說，當(dāng)初換外匯是準(zhǔn)備出國旅行和購物的，由于疫情的因素，現(xiàn)在無法成行了，外匯就剩在手里了。雖然，海外疫情在短時(shí)間內(nèi)還難以得到有效控制，未來1～2年，去海外旅行的風(fēng)險(xiǎn)仍然比較高，但不可否認(rèn)的是，疫情終將過去，我們肯定會(huì)有重新邁出國門的那一天。在這種情況下，未來我們存在外匯需求，繼續(xù)持有外匯也不會(huì)帶來太大的損失。萬一換成人民幣后，等到要出國的時(shí)候，人民幣又貶值了，反而得不償失。畢竟，預(yù)測匯率變動(dòng)不是件簡單的事，為著最多幾千塊的差價(jià)而煩惱，并不值得。

還有些朋友并不持有美元，他們覺得美元便宜了，是不是應(yīng)該做一些資產(chǎn)配置，配置一些美元資產(chǎn)，以對沖人民幣資產(chǎn)可能出現(xiàn)的貶值風(fēng)險(xiǎn)。這樣的想法不能算錯(cuò)誤，但實(shí)際意義有多大值得考慮。近期，美元不僅僅是兌人民幣貶值，兌全球主要貨幣都是貶值的，可你見有多少美國老百姓把美元換成其他貨幣了？因?yàn)樗麄兤綍r(shí)用的都是美元，資產(chǎn)也是以美元計(jì)價(jià)的，美元貶值并沒有體現(xiàn)在他們的家庭資產(chǎn)負(fù)債表上。同樣的情況國內(nèi)也是如此，你在銀行存了100萬元人民幣，美元升值了，這100萬元人民幣折算成美元是縮水了，可用人民幣計(jì)價(jià)還是100萬元，并沒有減少。當(dāng)然了，匯率的波動(dòng)會(huì)讓進(jìn)口產(chǎn)品的成本發(fā)生一些變化，但大多數(shù)情況下，企業(yè)會(huì)消化掉匯率變動(dòng)的因素。比如說前一段時(shí)間，人民幣貶值了，蘋果手機(jī)漲價(jià)了嗎？沒有。匯兌的損失由蘋果公司自己承擔(dān)了。近期，人民幣升值了，蘋果手機(jī)降價(jià)了嗎？同樣沒有，蘋果手機(jī)的官方價(jià)格一直比較穩(wěn)定?？梢哉f，對大多數(shù)人來說，換外匯對沖人民幣貶值風(fēng)險(xiǎn)的實(shí)際意義不大。有一些人，未來有送子女出國留學(xué)的打算，可以趁著人民幣走高，換一些外匯。雖然不一定換在最高點(diǎn)，但能及時(shí)鎖定留學(xué)成本，減少資金的不確定性，還是值得的。

在是否換外匯這個(gè)問題上，我們不能把著重點(diǎn)放在人民幣的升值與貶值上，而應(yīng)更多地關(guān)注自己對外匯的需求，否則，我們就會(huì)平添很多煩惱。