郝院真

摘要：全國證券期貨監(jiān)管工作會議和全國證券期貨監(jiān)管系統(tǒng)紀檢監(jiān)察工作會議精神傳達、2013年是資本市場整體發(fā)展改革的關(guān)鍵一年。全面深入貫徹落實黨的十八大精神，在中國證監(jiān)會領(lǐng)導(dǎo)下，切實按照中央經(jīng)濟工作會議、全國證券期貨監(jiān)管工作會議和紀檢監(jiān)察工作會議要求，努力提高資本市場的透明度、滲透力、覆蓋面和包容性，全力加快發(fā)展多層次資本市場體系，全面服務(wù)加快轉(zhuǎn)變經(jīng)濟發(fā)展方式主線。隨著市場經(jīng)濟的不斷發(fā)展，企業(yè)改革的力量不斷加大，面對激烈的市場競爭，金融企業(yè)要想獲得更好的生存和發(fā)展，就必須加強財務(wù)管理、建立現(xiàn)代企業(yè)管理制度，構(gòu)建科學(xué)的管理體系使之不斷創(chuàng)新與完善。

關(guān)鍵詞；現(xiàn)代金融企業(yè)；財務(wù)管理制度；創(chuàng)新研究

一、現(xiàn)代金融企業(yè)財務(wù)制度創(chuàng)新的意義

隨著知識經(jīng)濟時代的到來，科技的力量融入了社會生活的各個層面，也涉及了現(xiàn)代企業(yè)治理的各個層面，對現(xiàn)代金融企業(yè)財務(wù)制度的工作也要與時俱進創(chuàng)新發(fā)展、才能不斷適應(yīng)和滿足經(jīng)濟和社會發(fā)展的需求。

1.現(xiàn)代金融企業(yè)財務(wù)制度的創(chuàng)新有利于治理體制的建立?？梢宰畲蟪潭鹊卮龠M企業(yè)現(xiàn)代治理體制的建立和完善，促進激勵和約束機制的建立和有效運行。這是因為現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)制度在企業(yè)的現(xiàn)代企業(yè)制度建設(shè)中起著核心和主導(dǎo)的作用，對企業(yè)法人制度、組織制度和人事制度等的有效建立和運轉(zhuǎn)有著巨大的支撐作用。

2.現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)制度的創(chuàng)新有利于保護股東利益可以最大程度地保護企業(yè)相關(guān)人的利益，如保護投資者（股東）的合法利益不受經(jīng)營者的故意或無意侵害，保護企業(yè)經(jīng)營者的經(jīng)營權(quán)利包括財務(wù)權(quán)力的合理行使和運用等，

3.現(xiàn)代金融企業(yè)財務(wù)制度的創(chuàng)新有利于防范財務(wù)風(fēng)險?？梢試栏窦s束和規(guī)范企業(yè)的財務(wù)行為，特別是約束和規(guī)范企業(yè)的一些重大投資和籌資行為，使企業(yè)能在制度層面上有效地防范投資過度或不足的經(jīng)營風(fēng)險，能在制度層面上有效地防范財務(wù)風(fēng)險。

二、現(xiàn)代金融企業(yè)財務(wù)制度創(chuàng)新的內(nèi)容

可以從企業(yè)理財主體和企業(yè)財務(wù)活動的性質(zhì)這兩個角度對現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)制度創(chuàng)新作出不同的歸納和分析。

1.從理財主體角度

我們可以把現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)制度分為出資人（股東）

財務(wù)制度、董事會財務(wù)制度、監(jiān)事會財務(wù)制度和經(jīng)營者財務(wù)制度幾部分。企業(yè)出資人的目的是獲得持續(xù)的投資回報，出資人關(guān)心一切與它的利益相關(guān)的財務(wù)活動的價值，但對于現(xiàn)代企業(yè)所有權(quán)和控制權(quán)的分離及管理成本的制約，出資人只能關(guān)心對它的利益產(chǎn)生重大影響的財務(wù)行為了。基于此，出資人（股東）財務(wù)制度主要應(yīng)該約束和規(guī)范企業(yè)以下財務(wù)行為：

（1）出資者的投資和再投資行為：（2）出資者的資金收回行為（股利分配和減資、清算等）：（3）企業(yè)重大投資行為：（4）企業(yè)重大債務(wù)融資行為：（5）企業(yè)重大資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、處置等。

董事會作為股東大會的常設(shè)機構(gòu)，其財務(wù)權(quán)力來源于股東大會。股東大會一般都授予董事會一定的財務(wù)權(quán)限，如投資、債務(wù)融資和資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等財務(wù)行為的決策權(quán)等，但授權(quán)的程度取決于企業(yè)的經(jīng)營規(guī)模、經(jīng)營特點和股東對董事會的信任，尤其要取決于此項財務(wù)決策對企業(yè)價值的影響程度 .董事會財務(wù)制度主要應(yīng)對董事會的財務(wù)權(quán)限、財務(wù)權(quán)限的行使方法以及對企業(yè)經(jīng)營層的財務(wù)監(jiān)控等做出規(guī)定，我們常見的財務(wù)總監(jiān)職位的設(shè)置和對董事會負責(zé)的規(guī)定就是董事會財務(wù)制度的一個重要體現(xiàn)。從財務(wù)角度，董事會和經(jīng)營者行使職權(quán)的活動主要體現(xiàn)為財務(wù)活動，因此監(jiān)事會財務(wù)的主要內(nèi)容應(yīng)該是財務(wù)監(jiān)督，監(jiān)事會財務(wù)制度應(yīng)對監(jiān)事會財務(wù)監(jiān)督的權(quán)限、程序和方法做出規(guī)定，特別是要對監(jiān)事會財務(wù)的機構(gòu)設(shè)置做出規(guī)定。從這一點出發(fā)，實行現(xiàn)代企業(yè)制度的企業(yè)的內(nèi)部審計機構(gòu)應(yīng)隸屬于企業(yè)監(jiān)事會領(lǐng)導(dǎo)，這樣既可以提高內(nèi)部審計工作的獨立性和客觀性，也可以加強監(jiān)事會的財務(wù)監(jiān)督工作。企業(yè)的總經(jīng)理和以總經(jīng)理為首的經(jīng)營層負責(zé)企業(yè)的日常經(jīng)營管理活動，對企業(yè)的日常經(jīng)營活動進行全面領(lǐng)導(dǎo)和統(tǒng)一指揮，自然也包括對企業(yè)財務(wù)活動的領(lǐng)導(dǎo)和指揮。企業(yè)的日常經(jīng)營活動的主要財務(wù)內(nèi)容是營運資金管理。在實踐中企業(yè)的經(jīng)營者往往被賦予了營運資金管理以外的財務(wù)權(quán)利，如一定金額以下的固定資產(chǎn)更新決策權(quán)和其他長期資產(chǎn)投資決策權(quán)等，也可能包括一定金額以下的長期債務(wù)融資決策權(quán)等?？梢钥闯觯髽I(yè)經(jīng)營者財務(wù)制度主要是一個企業(yè)內(nèi)部管理制度，要對企業(yè)運營資金的科學(xué)合理調(diào)度、安排和使用做出程序和方法的規(guī)定，主要目的是提高營運資金的利用效率和效益。

2.從企業(yè)財務(wù)活動的性質(zhì)角度

可以把現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)制度分為籌資財務(wù)制度、投資財務(wù)制度和營運資金財務(wù)制度等?；I資是企業(yè)經(jīng)營活動的前提，保證企業(yè)的資金供應(yīng)與企業(yè)的經(jīng)營規(guī)模相平衡是企業(yè)籌資的目的?，F(xiàn)代企業(yè)籌資財務(wù)制度應(yīng)該對企業(yè)的各項籌資行為進行約束和規(guī)范，建立對企業(yè)各種來源資金進行評估的程序和方法，建立籌集各項資金的審批決策權(quán)限和程序，建立資金風(fēng)險評估程序和方法，優(yōu)化企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)，實現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營目標。投資是籌資的目的，因為如果沒有投資活動，籌資也就沒有了依據(jù)。企業(yè)保留一定數(shù)量的現(xiàn)金，使這些現(xiàn)金始終處于一種準備狀態(tài)，在某種意義上也可以說是企業(yè)的一項投資，自然，使資金停留在應(yīng)收帳款和存貨等狀態(tài)也可以說是企業(yè)對這些資產(chǎn)的投資。但因為這些都屬于企業(yè)的流動資產(chǎn)，因此可以把對這些資產(chǎn)的管理歸屬到企業(yè)的營運資金管理范疇。一般地，可以界定現(xiàn)代企業(yè)制度的投資財務(wù)制度為長期資產(chǎn)投資管理制度，也就可以進一步劃分為固定資產(chǎn)投資管理制度、股權(quán)投資管理制度、無形資產(chǎn)投資管理制度和金融資產(chǎn)投資管理制度等。固定資產(chǎn)是企業(yè)的經(jīng)營手段和工具，現(xiàn)代企業(yè)的固定資產(chǎn)投資制度應(yīng)該包含以下內(nèi)容：

（1）對企業(yè)固定資產(chǎn)投資的規(guī)模及相應(yīng)的決策權(quán)限的分配等做出規(guī)定：（2）對有關(guān)企業(yè)固定資產(chǎn)投資的組織實施的程序、內(nèi)容和方法做出規(guī)定；（3）對企業(yè)的固定資產(chǎn)的在用狀態(tài)管理和再投資管理（維護、維修、保養(yǎng)等）做出職責(zé)和權(quán)限等方面的規(guī)定：（4）對企業(yè)固定資產(chǎn)的技術(shù)改造和更新等投資行為的決策和實施做出規(guī)定。具有一定規(guī)模的現(xiàn)代企業(yè)可能發(fā)生一定的股權(quán)投資行為，最為典型的是設(shè)立分公司和控股參股子公司等。企業(yè)應(yīng)建立股權(quán)投資管理制度，不但要包括投資設(shè)立和轉(zhuǎn)讓撤銷清算等事項的財務(wù)管理（職責(zé)、權(quán)限和實施等），更要建立一套完整的財務(wù)指標體系以對這些投資實施實時跟蹤績效管理。現(xiàn)代企業(yè)的無形資產(chǎn)投資制度主要應(yīng)對企業(yè)的各項無形資產(chǎn)的購買、開發(fā)、使用和轉(zhuǎn)讓等行為的財務(wù)決策的權(quán)限和程序等做出規(guī)定?，F(xiàn)代企業(yè)的金融資產(chǎn)包括股票、基金和債券等，企業(yè)如果發(fā)生了這一類投資行為，就應(yīng)建立相應(yīng)的一整套能得到確切實施的財務(wù)管理制度對此類行為進行約束和規(guī)范，特別是當涉及了一個比較大的金額的時候?，F(xiàn)代企業(yè)金融資產(chǎn)投資管理制度應(yīng)包括投資決策權(quán)限的劃分、投資行為實施的程序和方法、投資實際操作人的控制和制衡等內(nèi)容。如果把扣除掉流動負債的流動資產(chǎn)視為凈營運資金的話，就可以把企業(yè)的流動資產(chǎn)視為企業(yè)的營運資金，如前所述，企業(yè)的營運資金包括現(xiàn)金、應(yīng)收賬款和存貨等，因此，現(xiàn)代企業(yè)的營運資金財務(wù)制度應(yīng)該具備以下內(nèi)容：

（1）各類營運資金管理的程序、方法、權(quán)限劃分、職責(zé)界定等；（2）各類營運資金定額的確定，定額實施的原則、程序和方法等；（3）各類營運資金運用效率和效益的分析和評價的程序、內(nèi)容和方法等。

三、結(jié)束語

隨著我國證券期貨的發(fā)展、金融企業(yè)規(guī)模不斷擴大，企業(yè)的財務(wù)制度必須創(chuàng)新發(fā)展才能適應(yīng)時代發(fā)展的需要，在實際管理工作中我們要采用先進的技術(shù)、科學(xué)的方法，全新的理念創(chuàng)新發(fā)展，將金融企業(yè)財務(wù)管理制度提高一個新的臺階，確保我國金融企業(yè)的健康穩(wěn)定發(fā)展。

參考文獻：

[l]陳 玲：有關(guān)現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理模式的研究[J].現(xiàn)代經(jīng)濟信息，2013（01）.

[2]何冬梅：現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理模式探析[J].經(jīng)濟生活文摘，2012（05）.