程昊

【摘 要】本文論述了石油化工項(xiàng)目投資估算的重要性，費(fèi)用構(gòu)成和編制依據(jù)，進(jìn)而論述石油化工項(xiàng)目建設(shè)投資主要估算方法，對(duì)常用的單位生產(chǎn)能力估算法、生產(chǎn)能力指數(shù)法和相關(guān)系數(shù)法分別進(jìn)行舉例分析，討論上述三種方法的特點(diǎn)及采用該方法時(shí)應(yīng)注意的問(wèn)題。

【關(guān)鍵詞】石油化工項(xiàng)目；建設(shè)投資；估算；方法

概述

工程建設(shè)項(xiàng)目投資估算是在對(duì)項(xiàng)目的建設(shè)規(guī)模、產(chǎn)品方案、工藝技術(shù)方案和設(shè)備方案、工程方案及項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度等進(jìn)行研究并基本確定的基礎(chǔ)上，對(duì)建設(shè)項(xiàng)目總投資進(jìn)行估算。對(duì)石油化工項(xiàng)目來(lái)說(shuō)，投資估算是擬建項(xiàng)目編制項(xiàng)目建議書(shū)和可行性研究報(bào)告的重要組成部分，是項(xiàng)目決策的重要依據(jù)之一；它還是確定融資方案、籌措資金、進(jìn)行財(cái)務(wù)分析和經(jīng)濟(jì)分析的重要基礎(chǔ)；也是工程設(shè)計(jì)招標(biāo)、衡量設(shè)計(jì)方案經(jīng)濟(jì)合理性，控制設(shè)計(jì)概算、實(shí)行限額設(shè)計(jì)的依據(jù)。因此，在石油化工項(xiàng)目中，完整準(zhǔn)確地進(jìn)行投資估算是在項(xiàng)目建議書(shū)階段和可行性研究階段乃至整個(gè)項(xiàng)目決策階段必不可少的重要工作。

石油化工項(xiàng)目在不同階段所掌握的基礎(chǔ)資料的詳略程度和設(shè)計(jì)深度的要求不同，投資估算的深度和準(zhǔn)確性有所差別。而經(jīng)批復(fù)的投資估算作為建設(shè)項(xiàng)目總造價(jià)的最高限額，并據(jù)此對(duì)工程造價(jià)進(jìn)行嚴(yán)格控制，不得突破，必須突破時(shí)應(yīng)重新報(bào)批，因此，建設(shè)項(xiàng)目投資估算要盡可能合理準(zhǔn)確。

項(xiàng)目總投資由建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動(dòng)資金構(gòu)成。本文主要論述建設(shè)投資估算。

建設(shè)投資包括該項(xiàng)目從籌建、設(shè)計(jì)、施工直至竣工投產(chǎn)整個(gè)建設(shè)期內(nèi)所花費(fèi)的全部建設(shè)費(fèi)用。包括固定資產(chǎn)投資、無(wú)形資產(chǎn)投資、其他資產(chǎn)和預(yù)備費(fèi)。其中：固定資產(chǎn)投資由工程費(fèi)（包括設(shè)備購(gòu)置費(fèi)、主要材料費(fèi)、安裝費(fèi)和建筑工程費(fèi)）和固定資產(chǎn)其他費(fèi)組成。

石油化工項(xiàng)目投資估算編制依據(jù)主要有國(guó)家及行業(yè)頒發(fā)的文件依據(jù)、價(jià)格依據(jù)、費(fèi)用依據(jù)和項(xiàng)目相關(guān)資料等，包括：

1.擬建項(xiàng)目設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)；

2.擬建項(xiàng)目概況，包括建設(shè)地點(diǎn)、工程內(nèi)容、生產(chǎn)規(guī)模、建設(shè)周期、建設(shè)項(xiàng)目性質(zhì)、依托條件等主要情況的說(shuō)明；

3.項(xiàng)目所在地的現(xiàn)場(chǎng)情況，如地理位置，地質(zhì)條件，交通，供水，供電條件等；

4.投資估算指標(biāo)、概算指標(biāo)、技術(shù)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)和造價(jià)指標(biāo)（包括單項(xiàng)工程和單位工程造價(jià)指標(biāo)等相關(guān)參考資料）；

5.相關(guān)的設(shè)計(jì)文件依據(jù)、設(shè)計(jì)參數(shù)，包括各種建筑面積指標(biāo)，能源消耗指標(biāo)等；

6.石油化工項(xiàng)目相關(guān)的定額及其定額單價(jià)等。

7.類(lèi)似工程或裝置的工程造價(jià)或結(jié)算資料，以及各種經(jīng)濟(jì)技術(shù)指標(biāo)和參數(shù)；

8.擬建項(xiàng)目建設(shè)地所頒布的相關(guān)計(jì)價(jià)規(guī)則，如地方建筑安裝工程費(fèi)用項(xiàng)目組成及計(jì)算規(guī)則等；

9.當(dāng)?shù)囟ㄆ诨虿欢ㄆ诎l(fā)布的調(diào)價(jià)系數(shù)及材料差價(jià)計(jì)算辦法等；

10.擬建項(xiàng)目建設(shè)地的造價(jià)信息，包括人工、材料、機(jī)械使用費(fèi)等相關(guān)的市場(chǎng)信息價(jià)。

建設(shè)投資估算方法

石油化工項(xiàng)目建設(shè)投資估算采用的估算方法很多，主要有單位生產(chǎn)能力估算法、生產(chǎn)能力指數(shù)法、比例估算法、系數(shù)估算法、估算指標(biāo)法和概算指標(biāo)法等。建設(shè)投資的估算采用何種方法取決于項(xiàng)目所處階段的不同以及資料數(shù)據(jù)的完整性和可靠性。在石油化工項(xiàng)目的項(xiàng)目建議書(shū)和可行性研究階段，單位生產(chǎn)能力估算法、生產(chǎn)能力指數(shù)法和相關(guān)系數(shù)法運(yùn)用最為普遍。下面將對(duì)上述三種投資估算方法進(jìn)行論述。

1.單位生產(chǎn)能力估算法

單位生產(chǎn)能力估算法是根據(jù)已經(jīng)建成的性質(zhì)類(lèi)似、規(guī)模相近的建設(shè)項(xiàng)目的單位生產(chǎn)能力投資（如元/噸，元/立方米）與擬建項(xiàng)目建設(shè)規(guī)模相乘來(lái)估算擬建項(xiàng)目建設(shè)投資。

其計(jì)算公式為：

C2= C1/ Q1×Q2×CF

式中：C1— 已建類(lèi)似項(xiàng)目或裝置的實(shí)際投資額；

C2— 擬建項(xiàng)目或裝置的估算投資額；

Q1— 已建類(lèi)似項(xiàng)目或裝置的生產(chǎn)能力；

Q2— 擬建項(xiàng)目或裝置的生產(chǎn)能力；

CF— 不同建設(shè)時(shí)期、不同建設(shè)地點(diǎn)的定額、單價(jià)、費(fèi)用變更等的綜合調(diào)整系數(shù)。

【例1】 在2006年新建某煉油廠，已建成3萬(wàn)標(biāo)立/時(shí)制氫裝置的建設(shè)投資為16800萬(wàn)元。估算在2012年建設(shè)一套4萬(wàn)標(biāo)立/時(shí)的同類(lèi)制氫裝置的建設(shè)投資。假定從2006年到2012年平均每年工程造價(jià)指數(shù)為1.03，即每年遞增3%。

利用單位生產(chǎn)能力估算法，單位生產(chǎn)能力為16800/ 3=5600（萬(wàn)元/萬(wàn)標(biāo)立），則2012年新建一套4萬(wàn)標(biāo)立/時(shí)的同類(lèi)制氫裝置的建設(shè)投資為5600×4×（1.03）6-1=25967萬(wàn)元。

特點(diǎn)：?jiǎn)挝簧a(chǎn)能力估算法是簡(jiǎn)單地將建設(shè)投資與生產(chǎn)能力視為線(xiàn)性關(guān)系，是一種較為粗略的投資估算方法，主要用于新建裝置的初步投資估算，簡(jiǎn)單快速。但要求估算人員具有十分豐富的經(jīng)驗(yàn)，掌握足夠的典型工程實(shí)際投資額的歷史數(shù)據(jù)資料，而且這些數(shù)據(jù)均應(yīng)與單位生產(chǎn)能力相匹配，僅存在建設(shè)項(xiàng)目生產(chǎn)能力大小和建設(shè)地點(diǎn)時(shí)間等可調(diào)整因素的差異，否則將會(huì)造成較大的誤差。

在采用單位生產(chǎn)能力估算法時(shí)應(yīng)注意：

1）擬建項(xiàng)目設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力與同類(lèi)型項(xiàng)目實(shí)際生產(chǎn)能力及設(shè)計(jì)范圍的差異；

2）不同建設(shè)地點(diǎn)，水文、地質(zhì)、氣候等自然條件的差異；

3）采用的工藝技術(shù)方案和主要設(shè)備材料的選型差異；

4）所采用的不同設(shè)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)、價(jià)格體系的差異。

2.生產(chǎn)能力指數(shù)法

生產(chǎn)能力指數(shù)法也稱(chēng)規(guī)模指數(shù)法。這種方法主要是參照已建成的、性質(zhì)類(lèi)似的建設(shè)項(xiàng)目或生產(chǎn)裝置的投資額和生產(chǎn)能力等已知條件，根據(jù)計(jì)算公式，估算不同生產(chǎn)能力的擬建項(xiàng)目或生產(chǎn)裝置的投資額。

其計(jì)算公式為：

C2= C1×（Q2/ Q1）n×CF

式中：C1— 已建類(lèi)似項(xiàng)目或裝置的實(shí)際投資額；

C2— 擬建項(xiàng)目或裝置的估算投資額；

Q1— 已建類(lèi)似項(xiàng)目或裝置的生產(chǎn)能力；

Q2— 擬建項(xiàng)目或裝置的生產(chǎn)能力；

n — 生產(chǎn)能力指數(shù)（0≤n≤1；一般為0.5≤n≤0.9）；

CF— 不同建設(shè)時(shí)期、不同建設(shè)地點(diǎn)的定額、單價(jià)、費(fèi)用變更等的綜合調(diào)整系數(shù)。

【例2】 某化工廠已建設(shè)一套10萬(wàn)噸/年聚乙烯裝置，其建設(shè)投資為68120萬(wàn)元，估算近期擬建同類(lèi)設(shè)計(jì)規(guī)模為30萬(wàn)噸/年聚乙烯裝置的建設(shè)投資。

利用生產(chǎn)能力指數(shù)法，取生產(chǎn)能力指數(shù)n=0.62，綜合調(diào)整系數(shù)CF = 1.03，則擬建30萬(wàn)噸/年聚乙烯裝置的建設(shè)投資額為68120×（30/10） 0.62×1.03=138652萬(wàn)元。

特點(diǎn)：生產(chǎn)能力指數(shù)法是按同類(lèi)型項(xiàng)目或裝置實(shí)際資料求得的指數(shù)關(guān)系，只要數(shù)據(jù)資料可靠，條件基本相同，對(duì)生產(chǎn)能力指數(shù)合理取定，相比單位生產(chǎn)能力指數(shù)法準(zhǔn)確性也較高，因此石油化工項(xiàng)目投資估算編制多采用生產(chǎn)能力指數(shù)法。但當(dāng)擬建項(xiàng)目與已建項(xiàng)目的工藝技術(shù)條件相差較大時(shí)，估算結(jié)果的誤差也會(huì)比較大，故要求已知的項(xiàng)目與擬建項(xiàng)目的產(chǎn)品相同，工藝流程相同，兩者的規(guī)模相差倍數(shù)不能太大，并應(yīng)注意結(jié)合項(xiàng)目的具體情況進(jìn)行相應(yīng)的調(diào)整。

在采用生產(chǎn)能力指數(shù)法時(shí)應(yīng)注意：

生產(chǎn)能力指數(shù)法的關(guān)鍵是生產(chǎn)能力指數(shù)n的取定。不同的項(xiàng)目、不同的建設(shè)地點(diǎn)建設(shè)時(shí)期，其數(shù)值不盡相同，這需要投資估算人員有豐富的數(shù)據(jù)經(jīng)驗(yàn)和判斷力。根據(jù)以往一些石油化工裝置的統(tǒng)計(jì)資料，n值可按以下原則選?。?/p>

1）當(dāng)主要利用增大裝置容量或設(shè)備規(guī)格來(lái)擴(kuò)大擬建項(xiàng)目生產(chǎn)規(guī)模時(shí)，n值一般在0.6～0.7之間選取。

2）當(dāng)主要利用增加相同規(guī)模裝置或主要設(shè)備的數(shù)量來(lái)達(dá)到擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模時(shí)，n值一般在0.8～0.9之間選取。

3）對(duì)于石油化工裝置壓力較高時(shí)，采用擴(kuò)大設(shè)備規(guī)格的方法時(shí)，n 值則應(yīng)略偏高。

4）擬建項(xiàng)目的規(guī)模與類(lèi)似項(xiàng)目的規(guī)模相差不應(yīng)大于10倍（目前石油化工裝置投資估算要求兩者的規(guī)模相差應(yīng)在4～5倍范圍內(nèi)），否則將會(huì)使估算的精確度降低。

在編制石油化工項(xiàng)目投資估算時(shí)，生產(chǎn)能力指數(shù)一般可以參考中國(guó)石油化工集團(tuán)公司經(jīng)濟(jì)技術(shù)研究院出版的《中國(guó)石油化工項(xiàng)目可行性研究技術(shù)經(jīng)濟(jì)參數(shù)與數(shù)據(jù)》中的石油化工裝置投資規(guī)模指數(shù)。

3.相關(guān)系數(shù)法

3.1以建設(shè)項(xiàng)目主要工藝設(shè)備投資為基數(shù)

以擬建項(xiàng)目或裝置中最主要并與生產(chǎn)能力直接相關(guān)、投資比重較大的工藝設(shè)備投資（包括設(shè)備運(yùn)雜費(fèi)及安裝費(fèi)）為基數(shù)，根據(jù)已建同類(lèi)型項(xiàng)目或裝置統(tǒng)計(jì)資料中相應(yīng)的主要工藝設(shè)備投資為基礎(chǔ)、計(jì)算出相應(yīng)各專(zhuān)業(yè)工程費(fèi)，包括總圖、建筑物、構(gòu)筑物、工藝管道、電氣、電信、自控儀表、給排水、采暖通風(fēng)等各專(zhuān)業(yè)，所占工藝設(shè)備費(fèi)的比例，即相關(guān)系數(shù)，利用此相關(guān)系數(shù)估算出擬建項(xiàng)目或裝置各專(zhuān)業(yè)的投資，匯總得出擬建項(xiàng)目或裝置的工程費(fèi)用，再加上工程建設(shè)其他費(fèi)用，即可得到工程項(xiàng)目的建設(shè)投資。

其計(jì)算公式為：

C= E×（1+f1×P1+f2×P2+f3×P3+…）+I

式中：C— 擬建項(xiàng)目或裝置的投資額；

E— 根據(jù)擬建項(xiàng)目或裝置的主要工藝設(shè)備表，按當(dāng)期當(dāng)?shù)夭少?gòu)價(jià)計(jì)算的設(shè)備費(fèi)（包括運(yùn)雜費(fèi)及安裝費(fèi)）；

P1、P2、P3…— 已建項(xiàng)目或裝置各專(zhuān)業(yè)工程費(fèi)占工藝設(shè)備投資的百分比；

f1、f2、f3…— 由于建設(shè)時(shí)間地點(diǎn)等因素變化引起的費(fèi)用綜合調(diào)整系數(shù)；

I— 擬建項(xiàng)目或裝置的其他費(fèi)用。

【例3】 某市擬建一套20萬(wàn)Nm3/d CNG加氣母站，根據(jù)工藝專(zhuān)業(yè)提供的設(shè)備一覽表，按現(xiàn)行價(jià)格計(jì)算出工藝設(shè)備投資約為815萬(wàn)元。已建同規(guī)模CNG加氣母站投資資料顯示：與設(shè)備投資有關(guān)的各專(zhuān)業(yè)工程費(fèi)占工藝設(shè)備投資百分比，如表1所示。

表1 與設(shè)備投資有關(guān)的各專(zhuān)業(yè)工程投資系數(shù)

總圖運(yùn)輸 土建 工藝管道 電氣 電信 自控儀表 給排水 采暖通風(fēng)

29% 74% 29% 56% 14% 33% 10% 7%

利用相關(guān)系數(shù)法，取綜合調(diào)整系數(shù)為1，其它費(fèi)用按占工程費(fèi)的20%，則擬建20萬(wàn)Nm3/d CNG加氣母站的投資C=815×（1+29%+74%+29%+56%+14%+33%+10%+7%）×（1+20%）=3443萬(wàn)元。

3.2以建設(shè)項(xiàng)目全部設(shè)備購(gòu)置費(fèi)為基數(shù)進(jìn)行建設(shè)投資估算

以擬建項(xiàng)目或裝置的設(shè)備購(gòu)置費(fèi)（工藝設(shè)備、機(jī)械、電氣、自控儀表、暖通、給排水等專(zhuān)業(yè)的設(shè)備購(gòu)置費(fèi)總和）為基數(shù)，根據(jù)已建同類(lèi)項(xiàng)目或裝置統(tǒng)計(jì)而得的主要材料費(fèi)、安裝費(fèi)、建筑工程費(fèi)占設(shè)備購(gòu)置費(fèi)的投資比例，即相關(guān)系數(shù)，計(jì)算出擬建項(xiàng)目或裝置相應(yīng)的主要材料費(fèi)、安裝費(fèi)、建筑工程費(fèi)等工程費(fèi)用，再加上擬建項(xiàng)目的工程建設(shè)其他費(fèi)用，即可得到工程項(xiàng)目的建設(shè)投資。

其計(jì)算公式為：

C=E×（1+f1×P1+f2×P2+f3×P3）+I

式中：C— 擬建項(xiàng)目或裝置的投資額；

E— 根據(jù)擬建項(xiàng)目當(dāng)時(shí)當(dāng)?shù)貎r(jià)格計(jì)算的設(shè)備費(fèi)（含設(shè)備運(yùn)雜費(fèi)）的總和；

P1、P2、P3— 已建項(xiàng)目中主要材料費(fèi)、安裝費(fèi)、建筑工程費(fèi)占設(shè)備購(gòu)置費(fèi)的投資比例；

f1、f2、f3— 由于建設(shè)時(shí)間地點(diǎn)等因素變化引起的費(fèi)用綜合調(diào)整系數(shù)；

I— 擬建項(xiàng)目的其他費(fèi)用；

【例4】 某油品升級(jí)項(xiàng)目中，擬建一套35萬(wàn)噸/年輕油改質(zhì)項(xiàng)目，根據(jù)各專(zhuān)業(yè)提供的設(shè)備一覽表，按現(xiàn)行價(jià)格計(jì)算出設(shè)備投資約為3887萬(wàn)元。已建同規(guī)模同類(lèi)型項(xiàng)目資料顯示：已建項(xiàng)目中主要材料費(fèi)、安裝費(fèi)、建筑工程費(fèi)占設(shè)備購(gòu)置費(fèi)的投資比例分別為45%、24%，17%。

利用相關(guān)系數(shù)法，取綜合調(diào)整系數(shù)為1，其它費(fèi)用按占工程費(fèi)的20%，則擬建項(xiàng)目的建設(shè)投資約為：