李會(huì)珍

[摘要]主要是淺析金融資產(chǎn)的轉(zhuǎn)移繼續(xù)涉入的概念理解，并結(jié)合例題分析，對(duì)賬務(wù)進(jìn)行分拆處理，對(duì)學(xué)習(xí)注冊(cè)會(huì)計(jì)師和高級(jí)會(huì)計(jì)師的考試內(nèi)容有所啟迪。

[關(guān)鍵詞]淺析 金融資產(chǎn) 轉(zhuǎn)移

金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移繼續(xù)涉入是企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中難度較高一章，概念較難理解，筆者根據(jù)自身教學(xué)經(jīng)驗(yàn)，并結(jié)合例題進(jìn)行剖析，權(quán)作拋磚引玉。

金融資產(chǎn)部分轉(zhuǎn)移的繼續(xù)涉入舉例：甲銀行持有一組住房抵押貸款，借款方可提前償付。20×7年1月1日，該組貸款的本金和攤余成本均為10000萬(wàn)元，票面利率和實(shí)際利率均為10%。經(jīng)批準(zhǔn)，甲銀行擬將該組貸款轉(zhuǎn)移給某信托機(jī)構(gòu)（以下簡(jiǎn)稱受讓方）進(jìn)行證券化。有關(guān)資料如下：

20×7年1月1日，甲銀行與受讓方簽訂協(xié)議，將該組貸款轉(zhuǎn)移給受讓方，并辦理有關(guān)手續(xù)。甲銀行收到款項(xiàng)91150000元，同時(shí)保留以下權(quán)利：

（1）收取本金10000000元以及這部分本金按10%的利率所計(jì)算確定利息的權(quán)利；

（2）收取以90000000元為本金、以0.5%為利率所計(jì)算確定利息（超額利差賬戶）的權(quán)利。

受讓人取得收取該組貸款本金中的90000000元以及這部分本金按9.5%的利率收取利息的權(quán)利。根據(jù)雙方簽訂的協(xié)議，如果該組貸款被提前償付，則償付金額按1：9的比例在甲銀行和受讓人之間進(jìn)行分配；但是，如果該組貸款發(fā)生違約，則違約金額從甲銀行擁有的10000000元貸款本金中扣除，直到扣完為止。

20×7年1月1日，該組貸款的公允價(jià)值為101000000元，0.5%的超額利差賬戶的公允價(jià)值為400000元。

（1）概念解釋：

繼續(xù)涉入：金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移后，轉(zhuǎn)出方仍然部分享有資產(chǎn)所有權(quán)上的報(bào)酬和部分承擔(dān)資產(chǎn)所有權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)，轉(zhuǎn)出方仍保留了對(duì)金融資產(chǎn)的控制權(quán)，因此，轉(zhuǎn)出方仍然涉入金融資產(chǎn)之中。

超額利差：基礎(chǔ)金融資產(chǎn)的利息與證券的利息的差額。本例中貸款利率10%與債券利率9.5%的差額0.5%形成的利息，就是超額利差。超額利差最后由甲銀行享有，但甲銀行必須確保9000萬(wàn)元貸款的本息能夠如數(shù)收回，否則超額利差就泡湯了。這樣，超額利差會(huì)驅(qū)使甲銀行努力收賬，另外，超額利差賬戶金額相當(dāng)于對(duì)違約損失進(jìn)行抵押擔(dān)保，因此，超額利差具有信用增級(jí)的功能。

次級(jí)權(quán)益：是指未轉(zhuǎn)移的貸款1000萬(wàn)元，優(yōu)先用于違約損失擔(dān)保，其次的剩余權(quán)益才歸甲銀行所有，對(duì)甲銀行而言，這1000萬(wàn)元屬于次級(jí)權(quán)益。

信用增級(jí)：就是增加信用等級(jí)，就是增加9000萬(wàn)元貸款能夠收回的可能性。

（2）10%部分的會(huì)計(jì)處理：

本例中，貸款整體全部轉(zhuǎn)移給受讓方。但甲銀行保留對(duì)其中10%的部分收回本息的權(quán)利，同時(shí)，這10%的部分充當(dāng)質(zhì)押物，甲銀行不能將其用于其他用途，即沒(méi)有保留所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬（所有權(quán)受到限制），且受讓方不能單獨(dú)出售10%的部分，即甲銀行并未放棄控制，所以，這10%的部分的轉(zhuǎn)移屬于繼續(xù)涉入，應(yīng)確認(rèn)繼續(xù)涉入資產(chǎn)和繼續(xù)涉入負(fù)債，同時(shí)保留這10%部分的賬面價(jià)值（因?yàn)椴环辖K止確認(rèn)條件）。

繼續(xù)涉入資產(chǎn)即繼續(xù)涉入形成的權(quán)利，本例甲銀行權(quán)利有兩項(xiàng)，一是收回1000萬(wàn)元貸款的權(quán)利，二是收取超額利差的權(quán)利，因此，兩項(xiàng)繼續(xù)涉入資產(chǎn)分別為次級(jí)權(quán)益1000萬(wàn)元和超額賬戶40萬(wàn)元。

繼續(xù)涉入負(fù)債即繼續(xù)涉入形成的義務(wù)，本例甲銀行義務(wù)有兩項(xiàng)，一是提供擔(dān)保金額1000萬(wàn)元的義務(wù)，二是信用增級(jí)的義務(wù)，甲銀行的信用增級(jí)措施有兩項(xiàng)，超額利差和權(quán)利次級(jí)化，因此，兩項(xiàng)繼續(xù)涉入負(fù)債分別為擔(dān)保金額1000萬(wàn)元形成的擔(dān)保負(fù)債和信用增級(jí)對(duì)價(jià)（信用增級(jí)對(duì)價(jià)相當(dāng)于擔(dān)保合同的公允價(jià)值，與保費(fèi)類似，之所以是負(fù)債，就像購(gòu)買保險(xiǎn)合同在款項(xiàng)支付之前形成對(duì)保險(xiǎn)公司的負(fù)債。本例提供擔(dān)保服務(wù)的并不是保險(xiǎn)公司，而是甲銀行自身，其實(shí)，擔(dān)保服務(wù)也是銀行一種正常的經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)）。本例信用增級(jí)對(duì)價(jià)包含兩項(xiàng)：一項(xiàng)是超額利差公允價(jià)值40萬(wàn)元；另一項(xiàng)是權(quán)利次級(jí)化合同的公允價(jià)值25萬(wàn)元。【權(quán)利次級(jí)化合同的公允價(jià)值，體現(xiàn)在甲銀行收到的轉(zhuǎn)移貸款對(duì)價(jià)當(dāng)中：甲銀行收到受托方支付的價(jià)款共計(jì)9115萬(wàn)元，包含了兩個(gè)項(xiàng)目的價(jià)值，一個(gè)是9000萬(wàn)元貸款的公允價(jià)值9090萬(wàn)元，另一個(gè)就是甲銀行為9000萬(wàn)元貸款提供擔(dān)保而形成的權(quán)利次級(jí)化合同的公允價(jià)值25萬(wàn)元（9115萬(wàn)元-9090萬(wàn)元）】。因此，甲銀行需要確認(rèn)的繼續(xù)涉入負(fù)債為：1065萬(wàn)元（擔(dān)保1000萬(wàn)元+超額利差40萬(wàn)元+權(quán)利次級(jí)化價(jià)值25萬(wàn)元）。

確認(rèn)繼續(xù)涉入負(fù)債和繼續(xù)涉入資產(chǎn)的賬務(wù)處理：

借：存放同業(yè)（權(quán)利次級(jí)化合同的對(duì)價(jià)）25萬(wàn)

繼續(xù)涉入資產(chǎn)——次級(jí)權(quán)益1000萬(wàn)

——超額賬戶40萬(wàn)

貸：繼續(xù)涉入負(fù)債 1065萬(wàn)