高建俠

自從1990年普拉哈拉德和哈梅爾在《哈佛商業(yè)評(píng)論》上發(fā)表著名的“企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)能力”一文后，“企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)能力是持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)之源”被廣為傳播與接受，對(duì)“核心能力”的探討成為學(xué)術(shù)界和實(shí)業(yè)界的熱門話題。近幾年來，愈來愈多的中小商業(yè)銀行認(rèn)識(shí)到，要想在世界經(jīng)濟(jì)一體化浪潮和競(jìng)爭(zhēng)日益激烈的市場(chǎng)環(huán)境中生存和發(fā)展，就必須擁有自己的核心能力，構(gòu)建核心能力成為愈來愈多的商業(yè)銀行最重要的經(jīng)營戰(zhàn)略之一。

一、風(fēng)險(xiǎn)管理能力：中小商業(yè)銀行的生命線

商業(yè)銀行是經(jīng)營貨幣的金融中介組織，與一般工商企業(yè)的最大不同就在于銀行利用客戶的存款和其它借入款作為主要的營運(yùn)資金，自有資本占比低這一特點(diǎn)決定了商業(yè)銀行本身具有較強(qiáng)的內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)特性。由此可見，“銀行因?yàn)槌袚?dān)風(fēng)險(xiǎn)而生存和繁榮，而承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)正是銀行最重要的經(jīng)濟(jì)職能，是銀行存在的原因?！彪S著現(xiàn)代商業(yè)銀行的不斷發(fā)展，銀行所面臨的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)象和性質(zhì)早已超越了最初的內(nèi)涵，從對(duì)象上看，已經(jīng)由單一的借貸產(chǎn)生的信用風(fēng)險(xiǎn)演變?yōu)榘ㄐ庞蔑L(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)等在內(nèi)的多類型風(fēng)險(xiǎn)：從性質(zhì)上看，從最初的局部風(fēng)險(xiǎn)演變?yōu)槿蝻L(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行提供金融服務(wù)的過程也就是承擔(dān)和控制風(fēng)險(xiǎn)的過程。

美聯(lián)儲(chǔ)主席阿蘭·格林一文中指出：“顯然，銀行之所以能夠?yàn)楝F(xiàn)代社會(huì)做出這么多的貢獻(xiàn)，主要是因?yàn)樗麄冊(cè)敢獬袚?dān)風(fēng)險(xiǎn)”，美聯(lián)儲(chǔ)副主席羅杰，富古森(Roger W.Ferguson.Jr.)在演講中也指出：“銀行因?yàn)槌袚?dān)風(fēng)險(xiǎn)而生存和繁榮，而承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)正是銀行最重要的經(jīng)濟(jì)職能，是銀行存在的原因?！鄙虡I(yè)銀行的核心能力是風(fēng)險(xiǎn)管理能力，商業(yè)銀行是否愿意承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、是否能夠妥善管理風(fēng)險(xiǎn)，將決定商業(yè)銀行的盈虧和生死。

銀行監(jiān)管發(fā)展的趨勢(shì)也表明，銀行風(fēng)險(xiǎn)才是監(jiān)管當(dāng)局(進(jìn)而商業(yè)銀行自身)關(guān)注的焦點(diǎn)?！缎掳腿麪枀f(xié)議》中所提出的“三大支柱”(資本充足率、政府監(jiān)管和市場(chǎng)約束)無一不是以風(fēng)險(xiǎn)為核心的。新巴塞爾協(xié)議充分體現(xiàn)了國際銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理理念的發(fā)展方向，如果說在巴塞爾資本協(xié)議誕生前的銀行競(jìng)爭(zhēng)還屬于無序競(jìng)爭(zhēng)的話，那么在巴塞爾資本協(xié)議規(guī)范下的銀行競(jìng)爭(zhēng)將是以風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、度量、評(píng)價(jià)、控制和風(fēng)險(xiǎn)文化為內(nèi)容的銀行風(fēng)險(xiǎn)管理能力的競(jìng)爭(zhēng)。

在近30多年來世界各國的銀行危機(jī)中，所有倒閉、被政府接管的銀行，無一例外地都是在風(fēng)險(xiǎn)管理方面出現(xiàn)了嚴(yán)重問題。上世紀(jì)80年代美國儲(chǔ)貸協(xié)會(huì)危機(jī)，90年代初持續(xù)的日本銀行業(yè)危機(jī)，從八九十年代連續(xù)不斷的拉美金融危機(jī)，1998年爆發(fā)的亞洲金融危機(jī)，1995年巴林銀行的倒閉，美國次貸危機(jī)引發(fā)金融危機(jī)乃至全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)，這些事實(shí)證明：風(fēng)險(xiǎn)管理是商業(yè)銀行的生命線。

二、中小商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀

(一)風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)主體不明確

在我國《股份制商業(yè)銀行公司治理指引》中并沒有明確規(guī)定風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)的主體。任何有效的風(fēng)險(xiǎn)管理都應(yīng)該是以風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)主體明確，權(quán)力、責(zé)任和利益的合理分配為根本前提的。我國中小商業(yè)銀行中這種風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)主體不明確的特點(diǎn)在風(fēng)險(xiǎn)管理上的后果就是導(dǎo)致了國家宏觀經(jīng)濟(jì)管理層對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)非常重視，而微觀金融主體的金融風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)相對(duì)淡薄。

(二)內(nèi)控體制不健全，風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)不完善

我國大多數(shù)銀行中小商業(yè)銀行還沒有現(xiàn)代意義上獨(dú)立的風(fēng)險(xiǎn)管理部門，也沒有專職的風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理，無論是內(nèi)部稽核部門還是信貸管理部門(管理信用風(fēng)險(xiǎn))成資金管理部門(管理利率等市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn))，都沒有能力承擔(dān)起獨(dú)立的，權(quán)威性的、能夠有效管理銀行各個(gè)方面風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)。

(三)尚未建立科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)管理體系

我國中小商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理工作的重心主要集中在對(duì)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的重組、轉(zhuǎn)化、清收、處置等事后管理上，而對(duì)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)事前、事中的防范控制做得不夠。各個(gè)業(yè)務(wù)部門對(duì)各自業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)狀況分頭管理，缺乏統(tǒng)一的管理目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)信息溝通：風(fēng)險(xiǎn)管理部門對(duì)于分散在各個(gè)部門的風(fēng)險(xiǎn)管理并未起到檢查和督導(dǎo)作用。

(四)管理人才嚴(yán)重匱乏

由于風(fēng)險(xiǎn)管理的綜合性和專業(yè)性，要求從事風(fēng)險(xiǎn)管理的人員必須具備很高的素質(zhì)，經(jīng)過嚴(yán)格的專業(yè)訓(xùn)練，否則將很難理解業(yè)務(wù)和產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)性質(zhì)，更難以采取適當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)防范措施。目前，我國金融機(jī)構(gòu)，特別是中小商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理人員數(shù)量較少，缺乏精通風(fēng)險(xiǎn)管理理論和風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量技術(shù)的專業(yè)人才，沒有形成職業(yè)化的風(fēng)險(xiǎn)管理人才隊(duì)伍。

(五)風(fēng)險(xiǎn)管理方法及技術(shù)落后

長期以來，我國商業(yè)銀行在風(fēng)險(xiǎn)管理方面比較重視定性分析，如信用風(fēng)險(xiǎn)管理中，重視貸款投向的政策性、合法性、貸款運(yùn)行的安全性等，這些分析方法在強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理中是不可缺少的。但是，風(fēng)險(xiǎn)管理量化分析手段欠缺，在風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、度量等方面還很不精確。如信用風(fēng)險(xiǎn)管理中，對(duì)借款企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和市場(chǎng)，對(duì)借款企業(yè)產(chǎn)品需求的變量因素的微觀分析往往不足。同時(shí)風(fēng)險(xiǎn)管理所需要的大量業(yè)務(wù)信息缺失，中小商業(yè)銀行無法建立相應(yīng)的資產(chǎn)組合管理模型，無法準(zhǔn)確掌握風(fēng)險(xiǎn)敞口，風(fēng)險(xiǎn)管理信息失真，直接影響到風(fēng)險(xiǎn)管理的決策科學(xué)性，也為風(fēng)險(xiǎn)管理方法的量化增添了困難。

三、構(gòu)建基于風(fēng)險(xiǎn)管理能力的核心能力

(一)完善公司治理結(jié)構(gòu)，明確風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)主體

要解決公司治理由基本架構(gòu)、基本制度等方面的“形似”到實(shí)際傳導(dǎo)和運(yùn)作等方面的“神似”的問題。要圍繞經(jīng)營轉(zhuǎn)型，完善公司治理傳導(dǎo)機(jī)制，把分權(quán)、制衡、問責(zé)、透明等現(xiàn)代公司治理的基本理念、核心原則、基本要求，把國家有關(guān)法律法規(guī)和監(jiān)管要求為作銀行基本制度和具體可行、詳細(xì)明確、覆蓋各個(gè)層級(jí)環(huán)節(jié)的制度規(guī)范，作為一整套明確完整的傳導(dǎo)、執(zhí)行、監(jiān)督、控制、反饋機(jī)制，使公司治理從銀行“上層”有效傳導(dǎo)到“基層”，更好地推動(dòng)經(jīng)營轉(zhuǎn)型。董事會(huì)負(fù)責(zé)制定有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理的重大政策，并在銀行內(nèi)部建立起有效的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控體系。

(二)跟進(jìn)監(jiān)管要求，提升中小商業(yè)銀行市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理能力

隨著銀監(jiān)會(huì)一系列有關(guān)資本充足率監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)管理規(guī)定的出臺(tái)，我國銀行業(yè)進(jìn)入了一個(gè)全面和科學(xué)提升風(fēng)險(xiǎn)管理能力的階段。在市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)不斷凸現(xiàn)的背景下，中小商業(yè)銀行必須盡快彌補(bǔ)相對(duì)薄弱的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理能力，及時(shí)應(yīng)對(duì)監(jiān)管要求和市場(chǎng)要求，最終達(dá)到通過經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)獲取新的利潤增長點(diǎn)的目的。根據(jù)監(jiān)管要求，制定風(fēng)險(xiǎn)管理政策和原則，并確定合適的組織架構(gòu)、管理流程和分析工具，并在信息系統(tǒng)中固化。其中：分析工具可以在監(jiān)控點(diǎn)對(duì)管理流程提供定量指導(dǎo)，而執(zhí)行管理流程的人員也可以根據(jù)其經(jīng)驗(yàn)對(duì)分析工具給出的結(jié)果進(jìn)行一定調(diào)整，以充分發(fā)揮兩者的優(yōu)勢(shì)：根據(jù)分析工具所采用的模型和數(shù)據(jù)要求建立相

應(yīng)的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)和數(shù)據(jù)集市，同時(shí)業(yè)務(wù)流程也需要在系統(tǒng)中進(jìn)行固化；組織架構(gòu)將對(duì)分析工具、管理流程和信息系統(tǒng)實(shí)施給予充分的支撐。

(三)構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)管理體系

一個(gè)完善的風(fēng)險(xiǎn)管理體系包括各相關(guān)職能部門的支持。風(fēng)險(xiǎn)管理體系的建立與一個(gè)銀行的內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)是密不可分的。一般而言，一個(gè)銀行采用的組織結(jié)構(gòu)是與其經(jīng)營思想密切相關(guān)的。組織結(jié)構(gòu)有三個(gè)重要組成部分，即管理層次、部門設(shè)置和職責(zé)劃分。管理層次指的是縱向結(jié)構(gòu)：董事會(huì)(各專業(yè)管理委員會(huì))→經(jīng)營層→各業(yè)務(wù)部門→各支行、營業(yè)部，部門設(shè)置指的是橫向結(jié)構(gòu)，而職責(zé)劃分以管理層次和部門設(shè)置為基礎(chǔ)，既牽涉到縱向，又牽涉到橫向，形成一個(gè)縱橫交錯(cuò)的網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)。在這個(gè)網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)中的每一個(gè)交叉區(qū)域都是重要的風(fēng)險(xiǎn)控制點(diǎn)，每一個(gè)部門都是一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任主體，每一責(zé)任主體都要建立相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制機(jī)制。在這個(gè)網(wǎng)絡(luò)中，從總部到支行，從一線普通員工到行長、從一項(xiàng)新業(yè)務(wù)出臺(tái)到具體實(shí)施，這一系列的過程包含著許多風(fēng)險(xiǎn)控制點(diǎn)，每一業(yè)務(wù)部門的主管必須承擔(dān)其業(yè)務(wù)部門內(nèi)部日常管理和報(bào)告各種風(fēng)險(xiǎn)的職責(zé)。

(四)提高風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)

風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的基礎(chǔ)是建立先進(jìn)的信息收集和處理系統(tǒng)。通過收集大量和連續(xù)的客戶信息和市場(chǎng)信息，對(duì)客戶的風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別和預(yù)警，合理確定風(fēng)險(xiǎn)防范的措施。內(nèi)部評(píng)級(jí)和資產(chǎn)組合管理是風(fēng)險(xiǎn)度量的重要技術(shù)。國際先進(jìn)銀行的經(jīng)驗(yàn)表明，內(nèi)部評(píng)級(jí)的準(zhǔn)確與否直接關(guān)系到風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)、盈利性分析、資產(chǎn)組合分析與提取準(zhǔn)備金、決定經(jīng)濟(jì)資本和監(jiān)管資本等方面工作，因此如何通過內(nèi)部評(píng)級(jí)模型準(zhǔn)確度量風(fēng)險(xiǎn)至關(guān)重要。實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)度量后，利用資產(chǎn)組合模型度量整個(gè)銀行資產(chǎn)的未預(yù)期損失，利用地區(qū)、行業(yè)、產(chǎn)品等之間的相關(guān)關(guān)系進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分散，通過證券化、衍生工具等進(jìn)行資產(chǎn)負(fù)債管理，降低銀行的風(fēng)險(xiǎn)敞口。授權(quán)管理是風(fēng)險(xiǎn)控制過程中的重要手段。以往風(fēng)險(xiǎn)授權(quán)簡(jiǎn)單與行政職務(wù)掛鉤，并未體現(xiàn)授權(quán)在風(fēng)險(xiǎn)管理中的重要作用。根據(jù)不同的業(yè)務(wù)特點(diǎn)，應(yīng)采取差別授權(quán)的方式。如資金業(yè)務(wù)由于市場(chǎng)變化快，可以根據(jù)市場(chǎng)變化和操作人員的水平“因人授權(quán)”；而信貸業(yè)務(wù)中，在提高客戶評(píng)級(jí)準(zhǔn)確性的基礎(chǔ)上可以采用“因客授權(quán)”的方式，對(duì)優(yōu)質(zhì)客戶提供更為全面的服務(wù)：對(duì)于特殊的銀行服務(wù)，可以采用“總量授權(quán)”，通過資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)的組合達(dá)到收益與風(fēng)險(xiǎn)的平衡。同時(shí)，授權(quán)管理也是風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)的必然結(jié)果，通過后評(píng)價(jià)實(shí)現(xiàn)動(dòng)態(tài)授權(quán)，體現(xiàn)權(quán)責(zé)對(duì)稱，提高授權(quán)管理的科學(xué)性和效率。

(五)提高風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)人員業(yè)務(wù)素質(zhì)，形成職業(yè)化的風(fēng)險(xiǎn)管理人才隊(duì)伍

首先，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)人員對(duì)國外先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理理論和方法的學(xué)習(xí)與研究。其次，建立良好的激勵(lì)機(jī)制，保證能充分調(diào)動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)管理專業(yè)人員的工作積極性，既要有嚴(yán)密的獎(jiǎng)罰制度，又要注重人性化的管理方式。同時(shí)，要積極引進(jìn)高素質(zhì)人才，努力提升我國商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理水平，增強(qiáng)抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。

(作者系陜西財(cái)經(jīng)職業(yè)技術(shù)學(xué)院副教授)