邱德林 綠田機械股份有限公司

資金如同企業(yè)生存發(fā)展的血液，只有保證資金的有效供應(yīng)，合理分配至各個需求領(lǐng)域，充分發(fā)揮出自身作用后，才能讓各個領(lǐng)域得以健康成長，支持企業(yè)發(fā)展，有效應(yīng)對各種內(nèi)外因素帶來的影響，從而發(fā)揮出自身的動力源泉。但是結(jié)合當(dāng)前實際情況來看，我國企業(yè)在發(fā)展過程中由于自身業(yè)務(wù)規(guī)模的不斷壯大，發(fā)展速度過快造成資金需求不斷增加，此過程很容易形成還不出貸款、付不了房租、發(fā)不起工資等問題，究其主要原因在于企業(yè)在市場波動較大的情況下，資金來源發(fā)生了改變，并且由于管理的不妥善，也讓資金鏈產(chǎn)生了問題。基于上述問題，相關(guān)企業(yè)需要重視現(xiàn)金流的管理工作，并且還需確保企業(yè)可以充分使用融資手段，完成企業(yè)發(fā)展中的核心要務(wù)，保證企業(yè)更好地拓展業(yè)務(wù)，規(guī)避發(fā)展中出現(xiàn)的各類問題，確保企業(yè)可以穩(wěn)定基石，向更好的方向發(fā)展。

一、融資約束條件下做好財務(wù)現(xiàn)金管理的重要性

在融資約束條件下，現(xiàn)金流量是評判利潤指標(biāo)的關(guān)鍵因素，也可以有效反映企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的能力，并且針對具體情況給予更為良好的解決對策。企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中難免會進(jìn)行擴張和并購，此時企業(yè)需要保證達(dá)成上述狀態(tài)后仍然可以持續(xù)穩(wěn)健的利用資金進(jìn)行運轉(zhuǎn)操作，此過程無須高額利潤的支持。企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中如果發(fā)現(xiàn)資金運轉(zhuǎn)不流暢的問題，其中可能是某個運行環(huán)節(jié)出現(xiàn)了阻礙，此時容易形成多米諾骨牌效應(yīng)，最終嚴(yán)重影響各個環(huán)節(jié)的工作，如果問題較為嚴(yán)重還容易造成企業(yè)的破產(chǎn)和各類債務(wù)危機[1]。

為了體現(xiàn)現(xiàn)金流量的價值，企業(yè)需要發(fā)揮出自身財務(wù)管理作用，保證企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)金流的充裕性，最終有效使用現(xiàn)金流，確保通過現(xiàn)金流的支持，讓企業(yè)形成較為良好的盈利狀態(tài)，此過程需要企業(yè)不斷提高管理水平，才可滿足發(fā)展需求，最終發(fā)展得更好?，F(xiàn)金流量可以反映出企業(yè)運營的具體情況，并且還能分析出企業(yè)償還債務(wù)的能力，良好的現(xiàn)金管理也讓企業(yè)抵抗風(fēng)險能力不斷加強，所以此項工作具有重要意義，需要得到企業(yè)各層管理人員的重視，并且還能以此凸顯出企業(yè)的投資價值，讓企業(yè)可以吸引更多的戰(zhàn)略投資伙伴，保證企業(yè)價值可以達(dá)成最大化，最終滿足發(fā)展需要。

二、企業(yè)現(xiàn)金管理存在的問題分析

（一）壞賬問題導(dǎo)致應(yīng)收賬款流失

銷售現(xiàn)金流入是現(xiàn)金管理最重要的環(huán)節(jié)，銷售貨款能及時、足額收回，才能保證后續(xù)經(jīng)營支出業(yè)務(wù)的有序進(jìn)行，因此應(yīng)收賬款管理尤為重要。壞賬主要在企業(yè)賒銷經(jīng)營過程中出現(xiàn)，一旦貨款不能被有效追回，企業(yè)就會受到嚴(yán)重影響，此過程也明確了企業(yè)運營資金可能被占用，所以企業(yè)自身運營成本需要增加，因此影響了企業(yè)整體獲利。后續(xù)如果發(fā)生上述壞賬問題，會造成企業(yè)財產(chǎn)損失，并且還會對企業(yè)控制制度造成影響，在一定基礎(chǔ)之上也降低了企業(yè)應(yīng)對市場危機的能力，所以對于企業(yè)信譽而言也是一種影響，后期如果企業(yè)想要進(jìn)行其他項目工作很難進(jìn)行借貸操作，因此對于企業(yè)后續(xù)發(fā)展具有嚴(yán)重阻礙[2]。

（二）成本核算體系不夠科學(xué)合理

從成本管理中要效益，通過精細(xì)化管理，取得比市場其他競爭者更高的利潤，保障企業(yè)取得預(yù)期的經(jīng)營現(xiàn)金流量凈額。對于企業(yè)發(fā)展而言，成本核算體系不夠科學(xué)很容易造成企業(yè)員工成本控制參與度的降低，此時財務(wù)管理人員也可能對成本控制理念有錯誤的認(rèn)知，由于缺乏對成本控制費用精細(xì)化管理的措施，導(dǎo)致后期成本控制方案的失真，在一定基礎(chǔ)之上成本核算體系也成了擺設(shè)。成本核算體系包括內(nèi)容較多，屬于較為系統(tǒng)的工作項目，其中無論任何一個環(huán)節(jié)沒有完善的報告分析內(nèi)容都會對后期工作造成影響，甚至還會出現(xiàn)不能發(fā)揮出實際作用的現(xiàn)象，因此對于企業(yè)而言，成本核算體系需要結(jié)合企業(yè)實際發(fā)展情況，采取合適的方式進(jìn)行構(gòu)建，以此滿足企業(yè)后期發(fā)展需要。

（三）不注重優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的價值保全

資產(chǎn)價值保全主要指的是維護(hù)資產(chǎn)的有效性、完整性，并且采取一定的措施阻止資產(chǎn)的價值流失。資產(chǎn)價值流失的形式有多種，可以是損壞造成的資產(chǎn)報廢，可以是經(jīng)營不善造成的資源流出，也可以是長期呆滯造成的資產(chǎn)減值。對于企業(yè)而言，如果不能重視資產(chǎn)價值保全工作，在日后發(fā)展中很容易因為經(jīng)營風(fēng)險而喪失原本屬于企業(yè)的資產(chǎn)，后續(xù)企業(yè)在資金運轉(zhuǎn)和業(yè)務(wù)方面也容易受到一定的阻礙，因此身為企業(yè)財務(wù)管理人員應(yīng)該重視此項工作。但是結(jié)合實際情況來看，企業(yè)在財務(wù)管理工作中，僅只重視成本控制，對于資產(chǎn)價值保全工作不為重視，此類工作模式具有一定風(fēng)險存在，需要得到控制才可保證原有資產(chǎn)的保全，從而也可以讓企業(yè)有更好的發(fā)展。

（四）投資管理缺乏風(fēng)險考量

對于企業(yè)而言，隨著企業(yè)發(fā)展規(guī)模的不斷壯大，投資業(yè)務(wù)也會隨之增多，此時如果不能有效評估投資工作中出現(xiàn)的各類風(fēng)險因素，很容易造成資產(chǎn)損失，因此身為企業(yè)財務(wù)人員需要重視投資風(fēng)險考量工作，明確投資中可能出現(xiàn)的各類風(fēng)險，才可有效解決投資風(fēng)險帶來的影響，在此過程中也需構(gòu)建相應(yīng)的管理模式，幫助企業(yè)進(jìn)行有效投資。

三、以改善現(xiàn)金循環(huán)能力為需求的管理優(yōu)化對策

（一）調(diào)整客戶結(jié)構(gòu)、規(guī)劃銷售策略

客戶結(jié)構(gòu)的調(diào)整，可以通過對現(xiàn)有客戶進(jìn)行盤點，并且結(jié)合實際情況對支付能力較為薄弱的客戶進(jìn)行淘汰，針對信用不良的合作伙伴進(jìn)行處理。貨款結(jié)算政策的調(diào)整，可以選擇提前結(jié)算的方式進(jìn)行此項工作，在結(jié)算過程中還可結(jié)合返利政策的支持進(jìn)行此項工作。為了保證渠道的優(yōu)化，可以選擇加快資金結(jié)算的速度，結(jié)合渠道流通的速度，對政策的傾斜現(xiàn)象進(jìn)行調(diào)整。在企業(yè)主要經(jīng)營業(yè)務(wù)方面需要滿足健康穩(wěn)定的發(fā)展需求，此時還需保持企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)金流動的能力，確保資金有效使用，降低資金浪費現(xiàn)象，采取有效管理資金的方式，滿足資金管理的質(zhì)量和效率需求，最終有效使用嚴(yán)格規(guī)劃，并且結(jié)合實際需要制定相應(yīng)的策略，為企業(yè)后續(xù)發(fā)展奠定良好基礎(chǔ)[3]。

對于高利潤的產(chǎn)品而言，需要增加利潤并且拓寬渠道，保證有效完善管理工作，確保通過主要營業(yè)產(chǎn)品帶動現(xiàn)金流的發(fā)展，此過程中渠道的流暢性具有重要意義。對于企業(yè)中其他業(yè)務(wù)而言，也需明確與主流業(yè)務(wù)之間的關(guān)系，合理分配占比，幫助主流業(yè)務(wù)達(dá)成常態(tài)化發(fā)展需求，如果主流業(yè)務(wù)發(fā)生問題或者缺失，很容易造成企業(yè)業(yè)務(wù)鏈的斷裂，此過程與企業(yè)生存有直接關(guān)聯(lián)。對于客戶的信用期限而言，需要在結(jié)算時明確毛利，并且保證毛利高回款好，降低渠道成本，加快流通速度。

（二）改善成本支配、提高運營能力

為了有效進(jìn)行成本支配和運營能力的構(gòu)建，企業(yè)需要在管理流程方面進(jìn)行優(yōu)化，需要針對市場導(dǎo)向進(jìn)行管理，以此梳理出較為完善的管理流程，改善各類不合理的工作環(huán)節(jié)，確保內(nèi)部運作可以達(dá)成順暢狀態(tài)。

對于企業(yè)外部的市場而言，需要滿足反應(yīng)的靈敏性，提高反應(yīng)速度，企業(yè)應(yīng)通過暢通溝通渠道，建立一支由市場、銷售、研發(fā)、采購、生產(chǎn)、財務(wù)等多部門協(xié)同的快速響應(yīng)隊伍，體現(xiàn)在設(shè)計、品質(zhì)、報價等方面的優(yōu)勢，及時在市場中進(jìn)行信息收集和反饋。企業(yè)可以針對各項業(yè)務(wù)選擇合適的利潤目標(biāo)、定價策略、信用安排，預(yù)先分析出可以被支配的現(xiàn)金情況，結(jié)合市場變化給予相應(yīng)的回應(yīng)，以此優(yōu)化現(xiàn)金周轉(zhuǎn)速度，保證有效使用現(xiàn)金并且加快現(xiàn)金流動速度。同時需考慮避免庫存、應(yīng)付賬款、應(yīng)收賬款等問題對企業(yè)內(nèi)部的現(xiàn)金流造成威脅和影響[4]。

在成本控制方面需要站在全方位的角度分析，其中包括下述內(nèi)容：比價采購、集中采購、戰(zhàn)略采購等，此過程需要減少采購過程中的中間環(huán)節(jié)，主要目的是降低中間商造成的成本問題，以此嚴(yán)格控制成本。后期對庫存也應(yīng)該加強管理工作，盡可能規(guī)避囤積庫存的效果，充分解決邊角料問題，有效利用資源，減少生產(chǎn)中可能出現(xiàn)的半成品問題，最終降低庫存。后續(xù)還需采取精細(xì)化管理的方式壓縮成本費用，降低各種不必要的開支，解決支出問題。通過上述方式可以提高企業(yè)的核心競爭力，保證在競爭過程中發(fā)揮出自身作用。

在組織結(jié)構(gòu)調(diào)整方面，需要針對核心職能和關(guān)鍵流程安排各個部門的工作，合理考慮部門需要壓縮部門編制，盡可能在人工成本方面進(jìn)行控制，后續(xù)有效使用信息化技術(shù)推動組織結(jié)構(gòu)的變化，減少扁平化工作流程，創(chuàng)新后期工作流程。對于績效管理工作而言，需要結(jié)合企業(yè)目標(biāo)并且分析每個部門和員工的具體情況，緊抓成本控制目標(biāo)，嚴(yán)格審核KPI考核，優(yōu)化個人工作績效情況。滿足上述需求后需要建立知識管理系統(tǒng)，不斷對員工崗位操作經(jīng)驗和成功經(jīng)驗進(jìn)行分析處理，將其應(yīng)用在其他工作中，以此取得良好的結(jié)果。

企業(yè)內(nèi)部的信息化建設(shè)也需進(jìn)行有效推進(jìn)，利用電子化辦公的優(yōu)勢，加快企業(yè)運營效率，提高市場的響應(yīng)速度，加強各個方面的控制，確保企業(yè)可以結(jié)合市場變化形式，改變具體工作方式，以此緊跟時代發(fā)展步伐。

（三）優(yōu)化債資比例、增強逆勢擴張

現(xiàn)金對于企業(yè)發(fā)展而言具有重要意義，企業(yè)持有現(xiàn)金的比例需要得到優(yōu)化，在資金籌集過程中滿足對成本的控制，在交易后降低企業(yè)未來資金可能造成的風(fēng)險。債資比例的控制可以幫助企業(yè)抵抗外部因素帶來的影響，最終有效處理風(fēng)險問題。當(dāng)前，企業(yè)在融資方面的約束水平有不同程度的變化，此時融資約束可以對企業(yè)債務(wù)具體情況進(jìn)行分析，但是企業(yè)不能依賴外部的資金，需要結(jié)合實際需要控制內(nèi)部資金的流動，保證自身具備抵抗企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的能力，最終在融資約束基礎(chǔ)之上控制債資比例，減少惡性循環(huán)，推進(jìn)優(yōu)化工作，確?？梢詽M足增強逆勢擴張的需要，從而讓企業(yè)有效使用現(xiàn)金。因此，企業(yè)應(yīng)合理調(diào)整內(nèi)部債資比例，有效提高資金持有量，在企業(yè)發(fā)生融資問題后可以解決此類問題，增強企業(yè)對抗內(nèi)部財務(wù)風(fēng)險的能力，規(guī)避因外部因素所帶來的影響，從而提高環(huán)境變化應(yīng)對能力[5]。

當(dāng)前，我國資本市場仍處于轉(zhuǎn)型時期，資源配置不一定能完全發(fā)揮出實際作用，存在很多功能不健全，在服務(wù)實體方面的能力需要不斷提升，才可滿足實際需求。企業(yè)內(nèi)部資源配置需要滿足相應(yīng)的需要，還需結(jié)合實際轉(zhuǎn)變經(jīng)營模式，確保企業(yè)內(nèi)部可以應(yīng)對各種變化。為了健全多層次的資本市場，企業(yè)在發(fā)展過程中應(yīng)該拓寬自身的融資渠道，此項工作具有引導(dǎo)意義，需要得到企業(yè)的重視。除此之外，在發(fā)展中，多層次的股票市場、期貨、衍生產(chǎn)品市場等，都可以深化成為一場市場變革。另一方面，加大私募市場的發(fā)展力度，拓寬企業(yè)融資渠道，主要針對直接融資渠道進(jìn)行拓寬，優(yōu)化融資的結(jié)構(gòu)，才可大力推動市場經(jīng)濟發(fā)展方式的改革，也可以對經(jīng)濟結(jié)構(gòu)進(jìn)行有效調(diào)整。

（四）強化風(fēng)險意識、退出激進(jìn)預(yù)算

當(dāng)前對于企業(yè)發(fā)展而言，強化風(fēng)險意識是基于新時代我國社會發(fā)展中各種風(fēng)險構(gòu)成因素所做出的判斷。隨著市場環(huán)境的變化，資源供應(yīng)緊張等各類問題對于企業(yè)發(fā)展而言具有影響作用，此時需要發(fā)揮出多邊機制合作的重要意義，保證通過共同安全思維解決風(fēng)險問題。對于企業(yè)而言，如果沒有意識到風(fēng)險控制的重要性，對于后期發(fā)展可能產(chǎn)生較大的不利影響，因此需要在風(fēng)險未發(fā)生之前有效預(yù)計，才能有效降低結(jié)構(gòu)性風(fēng)險控制的難度，最終有效處理風(fēng)險問題。對于企業(yè)發(fā)展而言，無論是員工還是管理人員均應(yīng)該具備風(fēng)險意識，強化自身風(fēng)險處理能力，保證預(yù)知風(fēng)險，并且有效控制風(fēng)險，讓企業(yè)發(fā)展更具有導(dǎo)向性。

預(yù)算管理方面，企業(yè)需要理性看待經(jīng)營風(fēng)險問題，并且保證財務(wù)預(yù)算處于安全水平線上，以此控制現(xiàn)金流出現(xiàn)問題。但是，在實際工作中，企業(yè)預(yù)算制定過程比較激進(jìn)，各項環(huán)節(jié)均以樂觀的趨勢對待，導(dǎo)致重視度過高，隨后規(guī)模不斷擴大，最終資金的安全受到了影響。企業(yè)需要站在實際的角度分析此類問題，讓預(yù)算發(fā)揮出引導(dǎo)作用，保證預(yù)算結(jié)果的準(zhǔn)確性，后續(xù)還可以選擇考核指標(biāo)的方式，控制現(xiàn)金的具體流向，根據(jù)現(xiàn)金實際問題，解決現(xiàn)金流動過程中的各類問題，阻止資金使用過程中出現(xiàn)的各種冒進(jìn)行為。如果有長期投資業(yè)務(wù)，企業(yè)管理人員需要明確現(xiàn)金流的支撐問題，并且還需考慮企業(yè)融資模式是否健全，滿足健全需要解決各種問題，此過程可以選擇不同的處理方式解決，比如說股權(quán)融資、短期借貸、長期借貸等。不同的處理方式所形成的處理結(jié)果存在一定差異性，管理人員需要警惕融資中出現(xiàn)的大量現(xiàn)金投資行為，對此類問題應(yīng)該采取相應(yīng)的措施。

四、結(jié)語

綜上所述，資金對于企業(yè)發(fā)展工作而言具有重要意義，現(xiàn)金管理是企業(yè)財務(wù)管理工作中的重要組成部分，良好的現(xiàn)金管理水平可以幫助企業(yè)進(jìn)行研發(fā)和生產(chǎn)工作，并且在融合后期銷售工作的獲利，更能優(yōu)化企業(yè)資金的使用效率。在各種融資約束下，企業(yè)資金流動性都可通過制度和管理結(jié)構(gòu)的調(diào)整進(jìn)行控制，以此規(guī)避可能出現(xiàn)的風(fēng)險和危機。此過程也需樹立相關(guān)意識，保證素質(zhì)提升，規(guī)范制度，通過上述三個方面的融合，推進(jìn)現(xiàn)金管理工作質(zhì)量和水平，以此帶動企業(yè)抵消融資約束帶來的不良影響，最終保證企業(yè)可以走可持續(xù)發(fā)展路線，確保后續(xù)所有投資都可呈現(xiàn)出相應(yīng)的效益，以此為企業(yè)發(fā)展指引新的方向和道路，讓其在不斷發(fā)展中提升經(jīng)濟效益。