武 娜 張文韜

一、引 言

隨著廣泛締結(jié)包含深度服務(wù)貿(mào)易條款的區(qū)域貿(mào)易協(xié)定(regional trade agreements，RTA)浪潮襲來(lái)，一部分國(guó)家實(shí)現(xiàn)了區(qū)域內(nèi)更高的服務(wù)開(kāi)放水平，加快了國(guó)際服務(wù)流動(dòng)頻率。與此同時(shí)，盡管近年來(lái)全球化的腳步放緩，但全球制造業(yè)的服務(wù)化進(jìn)程加快，全球價(jià)值鏈(global value chain，GVC)以服務(wù)為主導(dǎo)的趨勢(shì)日益明顯；而且有證據(jù)顯示GVC 正在轉(zhuǎn)向區(qū)域主義(《全球價(jià)值鏈發(fā)展報(bào)告》，2021)。這似乎與RTA 的發(fā)展特點(diǎn)不謀而合。那么，RTA 的服務(wù)貿(mào)易政策是否促進(jìn)了服務(wù)主導(dǎo)的GVC 呢？為了探究這一問(wèn)題，本文將研究重點(diǎn)放在了考察一國(guó)在其所簽RTA 承諾下的服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)其融入生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)全球價(jià)值鏈的影響。

相較于早期RTA 談判以貨物貿(mào)易條款為中心議題的特點(diǎn)，在RTA 簽訂的第三次浪潮中，服務(wù)部門開(kāi)放成為各RTA 談判的重點(diǎn)。隨著全球價(jià)值鏈的延伸和拓展，為了擴(kuò)大其服務(wù)貿(mào)易國(guó)際市場(chǎng)，各國(guó)通過(guò)簽訂RTA 取消服務(wù)部門的限制、削減與伙伴國(guó)的服務(wù)貿(mào)易壁壘，以提高其自由化水平。附錄圖A1顯示了1948 年至2021 年底向WTO匯報(bào)的RTA 數(shù)量變化趨勢(shì)。在共計(jì)362 個(gè)RTA 中，服務(wù)協(xié)議RTA 為183 個(gè)，占總數(shù)一半以上。在1990 年之前，各國(guó)以簽訂貨物型RTA 為主，且RTA 數(shù)量增長(zhǎng)緩慢。在1990 年后，兩類RTA 都呈現(xiàn)出迅速增長(zhǎng)的趨勢(shì)，與全球價(jià)值鏈興起的時(shí)間基本一致。2003—2015 年正是全球價(jià)值鏈擴(kuò)張的重要時(shí)期，此時(shí)服務(wù)型RTA 的數(shù)量也逐漸增多，2021 年底該數(shù)量再次大幅上升，達(dá)到歷史上最高值(21 個(gè))。

此外，從地區(qū)的簽署情況來(lái)看(附錄圖A2)，歐洲(尤其是歐盟成員國(guó))、東亞各國(guó)以及美洲在服務(wù)型RTA 的簽署中較為積極?？梢?jiàn)，服務(wù)作為GVC 展開(kāi)的基礎(chǔ)因素，其重要性隨著GVC 的擴(kuò)張?jiān)絹?lái)越明顯，各國(guó)也更加主動(dòng)地參與服務(wù)型RTA 的簽署與談判。隨著區(qū)域貿(mào)易協(xié)定的大量簽訂，區(qū)域型價(jià)值鏈也逐步成為價(jià)值鏈的主流發(fā)展趨勢(shì)。

已有研究發(fā)現(xiàn)，RTA 及其服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)各國(guó)融入GVC 存在顯著影響，如Ruta(2017)和 Laget(2020)等揭示了 RTA 與全球價(jià)值鏈之間的關(guān)聯(lián)性，馬盈盈(2019)、韓民春(2021)等著重于服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)一國(guó)GVC 參與的影響，但關(guān)于RTA的服務(wù)貿(mào)易自由化政策影響各國(guó)融入生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)價(jià)值鏈的經(jīng)驗(yàn)路徑研究卻鳳毛麟角。本文利用DESTA 數(shù)據(jù)庫(kù)以及TiVA 數(shù)據(jù)庫(kù)研究服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)全球價(jià)值鏈的影響，旨在通過(guò)探討RTA 視角下一國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)其生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度的影響，為我國(guó)RTA 與生產(chǎn)性服務(wù)價(jià)值鏈的構(gòu)建與拓展提供可行的路徑，同時(shí)為服務(wù)價(jià)值鏈的形成以及國(guó)內(nèi)與國(guó)際雙循環(huán)的發(fā)展和雙向互補(bǔ)提供有益的政策建議，以應(yīng)對(duì)逆全球化、單邊主義以及全球疫情對(duì)全球生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)的沖擊。

本文的主要?jiǎng)?chuàng)新包括如下三點(diǎn)：首先，現(xiàn)有的文獻(xiàn)主要集中于探討服務(wù)貿(mào)易自由化如何影響制造業(yè)全球價(jià)值鏈，鮮有對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)全球價(jià)值鏈的考察?；诖?，本文首次從RTA 視角出發(fā)，探討RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 的影響。其次，不同于以往只針對(duì)某個(gè)特定貿(mào)易協(xié)定的服務(wù)貿(mào)易自由化水平研究，本文嘗試從一國(guó)的角度，將其簽訂的所有貿(mào)易協(xié)定同時(shí)納入指標(biāo)中，不僅考慮條款質(zhì)量，還關(guān)注一國(guó)所簽RTA 覆蓋的市場(chǎng)范圍，從而得到時(shí)序數(shù)據(jù)，能夠更確切地體現(xiàn)出RTA 視角下一國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化水平隨時(shí)間的變化。最后，本文認(rèn)為一國(guó)在RTA 政策下的服務(wù)貿(mào)易自由化除了可以起到降低貿(mào)易成本的作用之外，也會(huì)通過(guò)向跨國(guó)企業(yè)提供投資保障，促進(jìn)FDI 流入的方式影響生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)的價(jià)值鏈。

本文后面的結(jié)構(gòu)安排如下：第二部分進(jìn)行文獻(xiàn)評(píng)述；第三部分探討了二者之間的理論關(guān)系；第四部分對(duì)二者的關(guān)系進(jìn)行計(jì)量分析；第五部分則進(jìn)一步剖析了服務(wù)貿(mào)易自由化影響生產(chǎn)性服務(wù)全球價(jià)值鏈的機(jī)制；第六部分總結(jié)主要結(jié)論并提出相關(guān)政策建議。

二、文獻(xiàn)綜述

近十年來(lái)，為量化服務(wù)貿(mào)易自由化，學(xué)術(shù)界提出以下兩類研究方法(韓民春，2021)：一是通過(guò)測(cè)算服務(wù)貿(mào)易規(guī)模、服務(wù)開(kāi)放滲透率以及其他財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)等(即數(shù)量工具和價(jià)格工具)衡量服務(wù)貿(mào)易開(kāi)放水平。二是將服務(wù)貿(mào)易自由化政策轉(zhuǎn)化成信息數(shù)據(jù)，如OECD 的服務(wù)貿(mào)易限制指數(shù)(STRI)；或基于貿(mào)易協(xié)定的服務(wù)貿(mào)易政策文本構(gòu)建深度指標(biāo)，如DESTA 數(shù)據(jù)庫(kù)和世界銀行的DTA 數(shù)據(jù)庫(kù)等。

由于WTO 多邊進(jìn)程受阻，RTA 成員國(guó)締結(jié)或深化服務(wù)貿(mào)易條款逐步成為促進(jìn)服務(wù)貿(mào)易自由化的主要政策工具。一些學(xué)者開(kāi)始關(guān)注RTA 的條款質(zhì)量。Lawrence 等(1996)首次引出了貿(mào)易協(xié)定“深”與“淺”的概念。Horn 等(2010)在其基礎(chǔ)上，將條款分為“WTO+”和“WTO-X”兩類。隨著越來(lái)越多的RTA 涉及深度一體化的服務(wù)貿(mào)易條款，一些學(xué)者通過(guò)借鑒Hoekman(1995)的測(cè)算方法，嘗試量化RTA 服務(wù)貿(mào)易條款，從而更直觀地體現(xiàn)特定貿(mào)易協(xié)定的服務(wù)貿(mào)易自由化水平，如Miroudot(2010)、 皞張(2017)、陳萬(wàn)靈(2020)等。Dür 等(2014)統(tǒng)計(jì)了各國(guó)PTA 條款，構(gòu)建相應(yīng)的深度指標(biāo)，收錄在DESTA 數(shù)據(jù)庫(kù)中，其中包括對(duì)服務(wù)貿(mào)易條款的量化。隨后Hofmann 等(2017)提出了PTA 的水平深度，即量化了PTA 的條款數(shù)量，并收錄在世界銀行的DTA 數(shù)據(jù)庫(kù)中。兩類數(shù)據(jù)庫(kù)都是對(duì)不同PTA 各類議題條款深度的測(cè)算，為后續(xù)的相關(guān)研究提供了很好的依據(jù)。

在針對(duì)RTA 對(duì)服務(wù)貿(mào)易的影響研究中，一部分文獻(xiàn)假設(shè)各RTA 服務(wù)貿(mào)易條款是同質(zhì)的，并在此前提下發(fā)現(xiàn)RTA 對(duì)服務(wù)貿(mào)易具有促進(jìn)效應(yīng)，如Shingal 等(2009)、周念利(2012)、陳麗麗等(2014)以及林僖等(2019)。隨著服務(wù)貿(mào)易條款深度測(cè)算方法的拓展和延伸，部分文獻(xiàn)關(guān)注到服務(wù)貿(mào)易條款的異質(zhì)性對(duì)服務(wù)貿(mào)易的影響。例如，Shingal(2016)基于DESTA 測(cè)算了1999—2010 年的深度指標(biāo)，證實(shí)了深度RTA 服務(wù)貿(mào)易條款能夠顯著促進(jìn)成員國(guó)間的服務(wù)貿(mào)易。孫瑾(2018)等發(fā)現(xiàn)一國(guó)實(shí)施的RTA 數(shù)量與質(zhì)量共同促進(jìn)區(qū)域內(nèi)總體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，且其質(zhì)量的促進(jìn)效應(yīng)更強(qiáng)。Lamprecht 等(2020)通過(guò)構(gòu)造服務(wù)貿(mào)易條款雙邊約束指數(shù)，采用結(jié)構(gòu)引力模型檢驗(yàn)包含服務(wù)貿(mào)易條款的RTA 對(duì)服務(wù)出口的影響。

全球價(jià)值鏈的深化使RTA 談判呈現(xiàn)出議題“深度”逐步加深的現(xiàn)象。隨著RTA 條款的貿(mào)易效應(yīng)研究逐步取得重要突破，部分學(xué)者不再局限于此，轉(zhuǎn)而探討RTA 對(duì)貿(mào)易增加值及全球生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)的影響。例如，張曉靜(2015)的研究指出，亞太區(qū)域深度一體化合作推動(dòng)了該區(qū)域生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展。Ruta(2017)認(rèn)為，PTA 的深度推動(dòng)了全球價(jià)值鏈的整合。高疆等(2018)以及Laget(2020)同樣發(fā)現(xiàn)，RTA 的“深化”有效促進(jìn)了中間品的增值貿(mào)易。張中元(2019)提出RTA 深度能夠有效促進(jìn)成員國(guó)的GVC 參與度，韓劍(2019)同時(shí)考察了RTA 數(shù)量和深度的影響，指出深度RTA 對(duì)一國(guó)融入GVC 有顯著的促進(jìn)作用。隨著RTA 中與服務(wù)相關(guān)的議題越來(lái)越受到重視，一部分學(xué)者重點(diǎn)研究了其與貿(mào)易增加值和全球價(jià)值鏈的關(guān)聯(lián)。現(xiàn)有文獻(xiàn)大多基于DESTA 數(shù)據(jù)庫(kù)進(jìn)行考察，如Lee(2019)基于此得到服務(wù)貿(mào)易條款深度提高出口增加值的結(jié)論；童偉偉(2019)認(rèn)為深度服務(wù)貿(mào)易條款在抑制我國(guó)服務(wù)業(yè)國(guó)內(nèi)增加值的同時(shí)擴(kuò)大了來(lái)自FTA 伙伴國(guó)的國(guó)外增加值；楊繼軍(2021)發(fā)現(xiàn)深度服務(wù)貿(mào)易條款加強(qiáng)了成員國(guó)間增加值貿(mào)易關(guān)聯(lián)；王霞(2020)發(fā)現(xiàn)其提高了成員國(guó)的中間品國(guó)內(nèi)增加值。上述文獻(xiàn)都從RTA 服務(wù)貿(mào)易條款深度的視角探討對(duì)服務(wù)貿(mào)易或GVC 的影響，然而其中對(duì)RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化的測(cè)度只是就某個(gè)特定的貿(mào)易協(xié)定服務(wù)條款深度的測(cè)度，并沒(méi)有從一國(guó)的角度去衡量其締結(jié)的所有RTA 惠及的服務(wù)開(kāi)放廣度(輻射的市場(chǎng)范圍)和服務(wù)開(kāi)放深度，且現(xiàn)有數(shù)據(jù)庫(kù)提供的數(shù)據(jù)為非時(shí)序數(shù)據(jù)。那么，如何利用現(xiàn)有數(shù)據(jù)庫(kù)厘清RTA 視角下一國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化水平、體現(xiàn)一國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化進(jìn)程將成為本文必須考慮的問(wèn)題。

目前僅有少數(shù)文獻(xiàn)考慮測(cè)算一國(guó)的RTA 自由化水平如何隨時(shí)間變化，如韓劍(2019)考慮將RTA 深度累加來(lái)代表一國(guó)RTA 深度水平，孫瑾(2018)將RTA 數(shù)量累加來(lái)代表一國(guó)RTA 的開(kāi)放水平。然而，僅考慮服務(wù)條款深度或者數(shù)量，難以同時(shí)體現(xiàn)RTA 的服務(wù)條款深度和市場(chǎng)覆蓋廣度(RTA 的成員范圍)對(duì)一國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化的貢獻(xiàn)。此外，少有文獻(xiàn)基于全球RTA 分析服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)服務(wù)業(yè)GVC 參與度的影響，且尚未有文獻(xiàn)研究其對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)的影響。

基于上述分析，本文利用DESTA 數(shù)據(jù)庫(kù)，同時(shí)考慮RTA 服務(wù)貿(mào)易條款平均深度和涵蓋服務(wù)貿(mào)易條款的RTA 簽訂數(shù)量對(duì)一國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化水平的提升作用，即從服務(wù)條款深度和市場(chǎng)覆蓋廣度兩個(gè)維度構(gòu)建新的服務(wù)貿(mào)易自由化水平指標(biāo)，并在RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化影響生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與這一問(wèn)題上做進(jìn)一步探討。此外，在機(jī)制方面，本文首次將FDI 作為中介變量，嘗試分析FDI 渠道的中介效應(yīng)及其理論機(jī)制，并驗(yàn)證一國(guó)通過(guò)RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化政策促進(jìn)服務(wù)業(yè)FDI 的流入，提升其生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)價(jià)值鏈的參與度。

三、影響機(jī)理與研究假設(shè)的提出

價(jià)值鏈包括一個(gè)產(chǎn)品從其概念、設(shè)計(jì)、原材料和中間投入物、營(yíng)銷、分銷到對(duì)最終消費(fèi)者的支持等所需的各種活動(dòng)，當(dāng)這些活動(dòng)由不同國(guó)家的企業(yè)來(lái)完成時(shí)，就出現(xiàn)了全球價(jià)值鏈(《全球價(jià)值鏈發(fā)展報(bào)告》，2017)。價(jià)值鏈上的服務(wù)活動(dòng)主要包括兩種：①服務(wù)作為基礎(chǔ)性價(jià)值增值活動(dòng)，如產(chǎn)品的研發(fā)設(shè)計(jì)、營(yíng)銷、分銷、售后服務(wù)等。②服務(wù)作為支持性價(jià)值增值活動(dòng)，它更像是基礎(chǔ)性活動(dòng)的黏合劑，起到鏈接和支持的作用，如物流、通信及人力資源等。服務(wù)參與全球價(jià)值鏈主要是跨國(guó)公司通過(guò)外包和FDI 兩種方式完成的。服務(wù)外包主要是跨國(guó)企業(yè)將部分業(yè)務(wù)剝離出來(lái)后外包給企業(yè)外部的專業(yè)服務(wù)提供商來(lái)完成的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，如BPO、呼叫中心外包等。GVC 中的服務(wù)外包以離岸外包為主，即企業(yè)將部分業(yè)務(wù)外包到其他國(guó)家以尋求更低的人工成本，在這一過(guò)程中即產(chǎn)生了服務(wù)投入的中間品貿(mào)易。相較于外包這一增值環(huán)節(jié)外部化的模式，在FDI模式中企業(yè)通過(guò)跨國(guó)直接投資在東道國(guó)建立子公司或附屬機(jī)構(gòu)等，將增值環(huán)節(jié)內(nèi)部化?？梢?jiàn)，服務(wù)活動(dòng)在GVC 的運(yùn)行中起著重要作用，因此在研究GVC 的過(guò)程中，應(yīng)當(dāng)考慮服務(wù)投入的國(guó)際貿(mào)易和國(guó)際直接投資。

在RTA 的服務(wù)貿(mào)易政策的演變過(guò)程中，條款由“淺層”向“深層”過(guò)渡(Lawrence，1996)。例如，早先GATS 所設(shè)立的“商業(yè)存在”模式逐漸被摒棄，各國(guó)在簽訂RTA 時(shí)更青睞于將“禁止要求當(dāng)?shù)卮嬖凇睏l款(或稱為“不設(shè)立權(quán)”)納入其中，即一國(guó)不得要求將“外國(guó)服務(wù)提供者在當(dāng)?shù)卦O(shè)立或維持商業(yè)存在或成為居民”作為允許其跨境提供服務(wù)的前提條件(楊繼軍，2021)。此外，各RTA 也越來(lái)越注重市場(chǎng)準(zhǔn)入及自然人流動(dòng)(模式4)的放開(kāi)，以及調(diào)整邊境后措施、重構(gòu)服務(wù)貿(mào)易爭(zhēng)端解決規(guī)則等，也就是說(shuō)，RTA 中服務(wù)貿(mào)易章節(jié)的一個(gè)重要發(fā)展趨勢(shì)就是逐步取消各限制性條款，以消除成員國(guó)間服務(wù)貿(mào)易和投資的障礙，促進(jìn)服務(wù)貿(mào)易的跨國(guó)開(kāi)展。

假說(shuō)1：一國(guó)通過(guò)RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化的政策合作提高生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度。

RTA 的服務(wù)貿(mào)易條款對(duì)市場(chǎng)準(zhǔn)入、國(guó)民待遇等有更高水平的開(kāi)放承諾，減弱了成員國(guó)間服務(wù)產(chǎn)品和要素跨境流動(dòng)的約束性，使服務(wù)型企業(yè)能夠更迅速地鏈接供需，有助于生產(chǎn)性服務(wù)活動(dòng)在成員國(guó)間更大的市場(chǎng)范圍內(nèi)展開(kāi)，加速了區(qū)域內(nèi)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 的形成。同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展為生產(chǎn)性服務(wù)GVC 在各國(guó)間的傳遞與擴(kuò)張?zhí)峁┝思夹g(shù)基礎(chǔ)，各類新型跨境服務(wù)也隨之不斷涌現(xiàn)，如線上銷售、社交媒體營(yíng)銷、線上需求發(fā)布等，新模式的出現(xiàn)直接降低了生產(chǎn)成本。除此之外，自然人流動(dòng)和無(wú)商業(yè)存在條款有利于簽約國(guó)服務(wù)貿(mào)易出口規(guī)模的擴(kuò)大，提高其生產(chǎn)性服務(wù)GVC 參與度。此外，一國(guó)RTA 簽訂數(shù)量的增加可以在擴(kuò)大國(guó)際市場(chǎng)、引致規(guī)模經(jīng)濟(jì)和減少其服務(wù)提供成本的同時(shí)提高其生產(chǎn)性服務(wù)GVC 參與度。

假說(shuō)2：RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)不同發(fā)展水平成員國(guó)(經(jīng)濟(jì)體)GVC 參與度的影響存在異質(zhì)性。

發(fā)展中國(guó)家和發(fā)達(dá)國(guó)家在全球價(jià)值鏈中所扮演的角色不同。發(fā)達(dá)國(guó)家多處于生產(chǎn)性服務(wù)價(jià)值鏈上游，主要參與研發(fā)、流程設(shè)計(jì)以及服務(wù)產(chǎn)品生產(chǎn)(如物化服務(wù)、數(shù)據(jù)服務(wù))與傳遞等高附加值環(huán)節(jié)；而發(fā)展中國(guó)家是通過(guò)全球價(jià)值鏈以低成本融入世界經(jīng)濟(jì)之中，目前許多發(fā)展中國(guó)家仍然處于生產(chǎn)性服務(wù)價(jià)值鏈下游，主要參與售后服務(wù)、運(yùn)營(yíng)維護(hù)等低附加值環(huán)節(jié)。相較于發(fā)達(dá)國(guó)家，發(fā)展中國(guó)家主要從事技術(shù)水平較低的活動(dòng)，因此競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)容易流失，向價(jià)值鏈上游攀升需要很大的努力。

根據(jù)Antràs 等(2004)的結(jié)論，發(fā)達(dá)國(guó)家的高生產(chǎn)率企業(yè)傾向于在發(fā)展中國(guó)家設(shè)立子公司，而低生產(chǎn)率企業(yè)傾向于將部分業(yè)務(wù)外包給發(fā)展中國(guó)家。對(duì)于后者來(lái)說(shuō)，無(wú)論是設(shè)立子公司還是承接外包業(yè)務(wù)，隨之而來(lái)的還有更高規(guī)格的服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)和管理理念(連增，2021)，產(chǎn)生技術(shù)溢出，為發(fā)展中國(guó)家的服務(wù)企業(yè)提供了很好的學(xué)習(xí)機(jī)會(huì)，促進(jìn)了這些企業(yè)的自我改革、質(zhì)量升級(jí)和組織結(jié)構(gòu)優(yōu)化。

對(duì)于發(fā)達(dá)成員國(guó)來(lái)說(shuō)，RTA 服務(wù)貿(mào)易限制的開(kāi)放顯然促使其企業(yè)外包部分環(huán)節(jié)至成本低、效率優(yōu)的國(guó)家，使其國(guó)外增加值比重上升，提高發(fā)達(dá)國(guó)家的后向參與度。相對(duì)而言，對(duì)于發(fā)展中國(guó)家來(lái)說(shuō)，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平提高首先帶來(lái)的影響是其他發(fā)達(dá)國(guó)家通過(guò)服務(wù)外包和FDI 等模式將服務(wù)價(jià)值鏈的低附加值環(huán)節(jié)遷至其國(guó)境內(nèi)。由于技術(shù)溢出，其提供的服務(wù)產(chǎn)品逐漸向高附加值傾斜，該國(guó)的間接國(guó)內(nèi)增加值占比提升，國(guó)外增加值占比下降，即前向參與度提升，后向參與度下降。

假說(shuō)3：RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)不同生產(chǎn)性服務(wù)部門GVC 參與度的影響存在異質(zhì)性。

RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化的政策合作主要體現(xiàn)在國(guó)民待遇、最惠國(guó)待遇、自然人流動(dòng)(服務(wù)提供方式4)、商業(yè)存在(服務(wù)提供方式3)及市場(chǎng)準(zhǔn)入等方面。一般來(lái)說(shuō)，在RTA的具體承諾表中，各國(guó)對(duì)其各細(xì)分部門的市場(chǎng)準(zhǔn)入及國(guó)民待遇方面有更為細(xì)致的要求，包括各細(xì)分部門的開(kāi)放程度以及所允許的服務(wù)提供方式。本文所選用的五個(gè)生產(chǎn)性服務(wù)部門包括批發(fā)和零售業(yè)、運(yùn)輸和倉(cāng)儲(chǔ)、電信、IT 和其他信息服務(wù)、金融保險(xiǎn)活動(dòng)。其中，由于電信部門具有特殊性，各國(guó)往往在市場(chǎng)準(zhǔn)入和國(guó)民待遇具體承諾表中對(duì)電信部門的服務(wù)提供方式三和方式四施加限制(商業(yè)存在方面限制外資比例，自然人移動(dòng)方面限制或不做出承諾)，因此電信行業(yè)的開(kāi)放度不高，很難對(duì)其GVC 參與度產(chǎn)生顯著影響。此外，批發(fā)和零售、IT 和其他信息服務(wù)、金融保險(xiǎn)活動(dòng)屬于技術(shù)和資本密集型行業(yè)，在GVC 中的價(jià)值增值能力較強(qiáng)，因此提高其開(kāi)放度可能促進(jìn)該行業(yè)企業(yè)參與到GVC 中以求獲利；而運(yùn)輸倉(cāng)儲(chǔ)屬于低技能服務(wù)部門，價(jià)值增值能力較弱，其開(kāi)放尚不足以影響企業(yè)決策。因此，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平可能對(duì)價(jià)值增值能力不同的生產(chǎn)性服務(wù)部門GVC 參與度存在異質(zhì)性影響。

假說(shuō)4(中介機(jī)制)：一國(guó)通過(guò)RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化的政策合作削減服務(wù)貿(mào)易成本，提高生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度。

相比于關(guān)稅等邊境措施，邊境后的監(jiān)管措施與服務(wù)貿(mào)易相關(guān)性更高，并成為服務(wù)貿(mào)易跨境提供的壁壘。例如，協(xié)定中的數(shù)量限制措施將使運(yùn)輸服務(wù)的提供者受到阻礙；通過(guò)銀行和通信服務(wù)的商業(yè)設(shè)施進(jìn)行貿(mào)易必須面對(duì)東道國(guó)所有權(quán)的限制和可以自由量裁和歧視性的監(jiān)管要求；嚴(yán)格的簽證和工作許可規(guī)定，或拒絕承認(rèn)外國(guó)服務(wù)人員的資格和執(zhí)照等，都阻止了外國(guó)專業(yè)人員的移動(dòng)和駐留；這些邊境后措施通過(guò)各種方式提高了服務(wù)貿(mào)易的成本，阻礙了服務(wù)貿(mào)易GVC 在各國(guó)間的擴(kuò)張?？梢?jiàn)，當(dāng)RTA 對(duì)服務(wù)貿(mào)易的限制程度較高時(shí)，并不利于國(guó)家間的服務(wù)貿(mào)易的廣泛開(kāi)展。

隨著RTA 的不斷更新，各國(guó)對(duì)服務(wù)貿(mào)易各部門的市場(chǎng)準(zhǔn)入等限制程度逐漸降低，RTA 服務(wù)貿(mào)易條款深度得以提高，且各國(guó)也更主動(dòng)地參與到深度RTA 的簽訂中來(lái)，實(shí)現(xiàn)了更高的自由化水平。首先，政策不確定性阻礙了全球價(jià)值鏈的深化(鄭淑芳，2020)，而深度RTA 服務(wù)貿(mào)易條款通過(guò)提高政策透明度降低了其不確定性(楊繼軍，2021)，削減了政策壁壘成本和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防的管理成本(Bloom，2009)，增強(qiáng)企業(yè)出口信心，從而間接提高增加值。其次，自然人流動(dòng)等條款拓展了服務(wù)貿(mào)易出口方式，有助于擴(kuò)展跨境服務(wù)提供規(guī)模的擴(kuò)張，從而降低服務(wù)成本，并擴(kuò)大其所包含的國(guó)內(nèi)增加值和間接增加值范圍，提高GVC 參與度。再次，國(guó)際生產(chǎn)的碎片化部分是由運(yùn)輸、物流、信息和通信技術(shù)服務(wù)的變化造成的。將這些服務(wù)進(jìn)行外包，不僅成本較低，而且公司可以更好地調(diào)理其分散在各國(guó)的生產(chǎn)過(guò)程(Jones 等，2001a、2001b)，從而深度融入GVC。新興信息化服務(wù)(如云服務(wù)等)可以使企業(yè)降低預(yù)付版稅或許可費(fèi)用，由此削減企業(yè)服務(wù)提供的成本。又次，市場(chǎng)準(zhǔn)入限制程度的降低，促使尋求成本-效率最優(yōu)的服務(wù)要素的資本跨境流動(dòng)，通過(guò)減少成員國(guó)之間的生產(chǎn)性服務(wù)成本和提高運(yùn)作效率，促進(jìn)了“制造業(yè)服務(wù)化”，進(jìn)而提高了生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)的價(jià)值鏈參與度。最后，深度服務(wù)RTA 的簽訂有利于削減成員國(guó)服務(wù)業(yè)企業(yè)的運(yùn)輸成本(Hummels，2005)。

假說(shuō)5(中介機(jī)制)：一國(guó)通過(guò)RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化的政策合作促進(jìn)成員國(guó)的服務(wù)業(yè)FDI 流入，提高生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度。

在GVC 分工體系下，跨國(guó)公司通過(guò)FDI 流動(dòng)(在東道國(guó)建立合資企業(yè)或獨(dú)資企業(yè)等)進(jìn)行國(guó)際分工，將服務(wù)產(chǎn)品的價(jià)值鏈環(huán)節(jié)遷至境外質(zhì)量、價(jià)格最優(yōu)的地區(qū)(韓劍，2019)，同時(shí)實(shí)現(xiàn)了GVC 增值環(huán)節(jié)的內(nèi)部化。因此，全球價(jià)值鏈分工的深度參與不僅依賴于中間投入品的跨境流動(dòng)，還依賴于更頻繁的跨國(guó)資本流動(dòng)。

深度區(qū)域貿(mào)易協(xié)定與FDI 的增長(zhǎng)有著密切聯(lián)系(Osnago，2019)。RTA 的廣泛簽訂及其服務(wù)貿(mào)易條款深度的普遍提高降低了投資壁壘，促進(jìn)直接投資，推動(dòng)國(guó)家間供應(yīng)鏈的國(guó)際協(xié)作，從而提高成員國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)GVC 參與度。多數(shù)RTA 服務(wù)貿(mào)易章節(jié)的基礎(chǔ)文本、承諾減讓表等皆以《服務(wù)貿(mào)易總協(xié)定》(GATS)條款定義為基礎(chǔ)，并在此之上逐步放松了條款的限制。首先，GATS 中定義的投資條款與服務(wù)貿(mào)易的商業(yè)存在模式密切相關(guān)，而各RTA“無(wú)商業(yè)存在”條款的提出不再要求商業(yè)存在的必要性，取消了服務(wù)提供的前提條件，相對(duì)于傳統(tǒng)的“商業(yè)存在”模式來(lái)說(shuō)，有效降低了硬件基礎(chǔ)設(shè)施和其他運(yùn)營(yíng)管理的投資成本，促進(jìn)跨國(guó)資本流動(dòng)，提高成員國(guó)GVC 參與度。其次，RTA 中的市場(chǎng)準(zhǔn)入條款實(shí)質(zhì)上就是解決各國(guó)的投資領(lǐng)域限制問(wèn)題。在GATS 第十六條市場(chǎng)準(zhǔn)入條款的基礎(chǔ)上，各RTA 進(jìn)一步放寬了市場(chǎng)準(zhǔn)入條件(比如擴(kuò)大業(yè)務(wù)范圍，放松持股最高比例和投資總額限制等)，成員國(guó)對(duì)跨國(guó)企業(yè)股權(quán)的放開(kāi)無(wú)疑吸引了更多的國(guó)際投資進(jìn)入。因此，市場(chǎng)準(zhǔn)入條款不僅降低了服務(wù)投資的主要壁壘，也促進(jìn)了成員國(guó)跨境投資的開(kāi)放，即市場(chǎng)準(zhǔn)入的放開(kāi)削減了服務(wù)型企業(yè)的投資的風(fēng)險(xiǎn)與不確定性，吸引了國(guó)際投資。再次，傳統(tǒng)的投資準(zhǔn)入是國(guó)內(nèi)法的領(lǐng)域，而GATS 項(xiàng)下的最惠國(guó)待遇條款要求成員國(guó)就市場(chǎng)準(zhǔn)入制度必須非歧視地對(duì)待任何成員，且各RTA 在最惠國(guó)待遇上逐步做出更高的承諾，這無(wú)疑是對(duì)投資準(zhǔn)入的松綁，有效降低了投資成本，實(shí)現(xiàn)了更高水平的服務(wù)投資的開(kāi)放，提高了成員國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度。最后，RTA 中關(guān)于投資爭(zhēng)端解決機(jī)制的規(guī)定有助于打造良好的區(qū)域營(yíng)商環(huán)境和市場(chǎng)秩序(彭冬冬，2021)，為跨境服務(wù)投資提供保障，從而降低企業(yè)投資成本，增強(qiáng)企業(yè)投資信心，推動(dòng)成員國(guó)企業(yè)甚至是區(qū)外企業(yè)在區(qū)內(nèi)的投資，間接提高增加值，提高成員國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)全球價(jià)值鏈參與度。

四、計(jì)量分析

（一）變量選取

本文從RTA 質(zhì)量和數(shù)量?jī)蓚€(gè)維度構(gòu)建了服務(wù)貿(mào)易自由化指標(biāo)，考慮到數(shù)據(jù)的可得性，本文利用了61 個(gè)國(guó)家(地區(qū))2005—2015 年的面板數(shù)據(jù)，考察了服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 的影響。其中對(duì)于各國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC，本文采用該國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)的價(jià)值鏈參與度指數(shù)(GVCpar)進(jìn)行考察。

1. 被解釋變量

根據(jù)Koopman 等(2014)建立的一國(guó)總出口價(jià)值增值分解模型，利用TiVA 數(shù)據(jù)庫(kù)，可以計(jì)算各國(guó)的生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度。按照TiVA 的行業(yè)分類，本文選取的具體生產(chǎn)性行業(yè)包括五類：①批發(fā)和零售(含機(jī)動(dòng)車修理)；②運(yùn)輸和倉(cāng)儲(chǔ)；③電信；④I T 和其他信息服務(wù)；⑤金融保險(xiǎn)活動(dòng)。GVC 參與度指數(shù)(GVCpar)，由Koopman 等(2010)首先提出。該指數(shù)通過(guò)測(cè)算國(guó)內(nèi)間接增加值和國(guó)外增加值占一國(guó)總出口的比重之和來(lái)反映一國(guó)在全球價(jià)值鏈中的融入程度。全球價(jià)值鏈參與度指數(shù)：GVCpar= IV/ E+ FV/E。其中，i 為部門，r 為國(guó)家；IV為間接國(guó)內(nèi)增加值；FV為國(guó)外增加值；E為r 國(guó)i 部門的總出口。 IV/E為一國(guó)某部門的前向參與度，F(xiàn)V/E為后向參與度，較高的后向參與度說(shuō)明該國(guó)該部門的出口對(duì)外國(guó)中間產(chǎn)品進(jìn)口具有一定的依賴性。參與度指數(shù)越高意味著GVC 參與程度越深。

2. 解釋變量

解釋變量為各國(guó)在RTA 政策下所達(dá)到的服務(wù)貿(mào)易自由化水平(Liberal)。一般來(lái)說(shuō)，RTA 的“深度”被定義為“RTA 在多大程度上要求各國(guó)偏離它們?cè)跊](méi)有協(xié)定的情況下會(huì)做的事情”(Downs 等，1996)，Hokeman(1995)及Dür 等(2014)通過(guò)對(duì)RTA 中服務(wù)貿(mào)易條款具體內(nèi)容進(jìn)行量化，從而得到各RTA 的深度數(shù)值(由其涉及的服務(wù)貿(mào)易條款深度加總所得)，即從RTA 深度的角度體現(xiàn)各國(guó)的服務(wù)貿(mào)易自由化程度。同時(shí)，本文認(rèn)為各國(guó)RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平不僅體現(xiàn)在RTA 服務(wù)貿(mào)易條款深度(RTA 質(zhì)量)上，還體現(xiàn)在RTA 服務(wù)對(duì)象的廣度上，即涵蓋服務(wù)貿(mào)易條款的RTA 數(shù)量(孫瑾，2018；韓劍，2019)?？紤]到RTA 質(zhì)量和簽訂數(shù)量分別從兩個(gè)方向(深度和廣度)影響一國(guó)的服務(wù)貿(mào)易自由化進(jìn)程，本文分別賦予RTAS 平均深度(一國(guó)所簽訂的各RTA 的服務(wù)貿(mào)易條款深度之和與簽訂RTA 的數(shù)量和之比)和RTA 簽訂數(shù)量各0.5 的權(quán)重之后再相加，作為一國(guó)的RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平(Liberal)：L iberal = 0.5d epth +0.5quantity。其中，depth 代表RTA 平均深度，quantity 代表RTA 簽訂數(shù)量。這一構(gòu)建方法不僅能夠體現(xiàn)各國(guó)在RTA 政策下所達(dá)到的服務(wù)貿(mào)易自由化水平逐年的變化，同時(shí)考慮RTA 深度與數(shù)量能夠更充分地體現(xiàn)是否簽訂深度服務(wù)貿(mào)易條款所帶來(lái)的各國(guó)在RTA 政策下所達(dá)到的服務(wù)貿(mào)易自由化水平差異，即一國(guó)所簽訂的RTA 中涵蓋的服務(wù)貿(mào)易內(nèi)容越廣，在世界RTA 網(wǎng)絡(luò)中的市場(chǎng)范圍越大，其在RTA 政策下達(dá)到的服務(wù)貿(mào)易自由化水平越高。本文的RTAS 深度和數(shù)量數(shù)據(jù)來(lái)源于DESTA 數(shù)據(jù)庫(kù)和區(qū)域貿(mào)易協(xié)定數(shù)據(jù)庫(kù)。

3. 控制變量。①經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率(GDP)。一國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平是決定生產(chǎn)和貿(mào)易規(guī)模、產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)和競(jìng)爭(zhēng)力的重要因素。一國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度反映了一國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的階段性變化，在一定程度上決定了一國(guó)在貿(mào)易中的經(jīng)濟(jì)地位，影響著全球資本流向，因而也會(huì)影響該國(guó)GVC 的參與。生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)作為支持性部門參與到GVC 中，其發(fā)展水平必然受到一國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和市場(chǎng)規(guī)模的影響，因此經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平將影響一國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 的參與。②技術(shù)研發(fā)水平。采用一國(guó)科學(xué)技術(shù)期刊論文發(fā)表的數(shù)量來(lái)表示之(TECH)。技術(shù)研發(fā)水平是決定一國(guó)在全球價(jià)值鏈中所處位置的重要因素。技術(shù)研發(fā)水平的提高可以促進(jìn)行業(yè)發(fā)展，提升整體服務(wù)產(chǎn)品質(zhì)量，提高產(chǎn)品增加值，使其向GVC 上游的位置移動(dòng)，同時(shí)影響一國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)行業(yè)的GVC 參與。③制度質(zhì)量。本文采用世界銀行的世界治理指數(shù)的6 項(xiàng)指數(shù)的平均值作為制度質(zhì)量指標(biāo)(WGI)。制度質(zhì)量體現(xiàn)了一國(guó)的社會(huì)環(huán)境和營(yíng)商環(huán)境的優(yōu)劣。穩(wěn)定、開(kāi)放的社會(huì)與營(yíng)商環(huán)境有利于一國(guó)跨國(guó)公司的發(fā)展，同時(shí)有利于提高其他國(guó)家在該國(guó)投資建立子公司及外包的信心。隨著FDI 和外包的擴(kuò)張，提供支持性服務(wù)的生產(chǎn)性服務(wù)產(chǎn)業(yè)將獲得更多參與GVC 的機(jī)會(huì)。④人力資本。由于國(guó)際勞工組織中部分國(guó)家接受過(guò)高等教育的勞動(dòng)力占比相關(guān)數(shù)據(jù)缺失較為嚴(yán)重，本文考慮采用人類發(fā)展指數(shù)(HDI)中的教育指數(shù)(EDU)來(lái)表示。教育指數(shù)是(成人的)平均受教育年限和(兒童的)預(yù)期受教育年限的平均值，這兩者都是通過(guò)與相應(yīng)的最大值進(jìn)行比較得出的指數(shù)。人才培養(yǎng)是一國(guó)發(fā)展服務(wù)貿(mào)易、提升技術(shù)研發(fā)水平的重要支柱。人力資本投入的增加有助于提升一國(guó)熟練勞動(dòng)力的充裕度，從而提高出口技術(shù)復(fù)雜度(姚戰(zhàn)琪，2021)，而該值越高的國(guó)家將會(huì)越主動(dòng)地參與到服務(wù)價(jià)值鏈中。

（二）模型構(gòu)建

本文構(gòu)建以下模型來(lái)考察服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 的影響：

其中，下標(biāo)i 為國(guó)家，t 為年份，h 為行業(yè)，為待估計(jì)參數(shù)，控制了國(guó)家特征，h控制了行業(yè)特征，控制了時(shí)間效應(yīng)，為隨機(jī)誤差項(xiàng)，假定(，，，)相互獨(dú)立且服從正態(tài)分布。被解釋變量 GVCpar為GVC 參與度，主要解釋變量Liberal為RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平。x 為控制變量，包括前文論述的制度質(zhì)量(WGI)、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率(GDP)、人力資本(EDU)及技術(shù)發(fā)展水平(TECH)。指標(biāo)說(shuō)明及描述性統(tǒng)計(jì)分析數(shù)據(jù)見(jiàn)表1 及表2。

表1 指標(biāo)說(shuō)明

表2 變量描述性統(tǒng)計(jì)

（三）初步回歸結(jié)果

一國(guó)在RTA 政策下所達(dá)到的服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)其生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 影響的回歸結(jié)果見(jiàn)表3，在其第(1)列～第(5)列逐步加入控制變量。為了減小內(nèi)生性偏誤的影響，本文在實(shí)證模型中納入了國(guó)家-行業(yè)-時(shí)間固定效應(yīng)項(xiàng)，并使用聚類標(biāo)準(zhǔn)誤。其結(jié)果表明，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化促進(jìn)了各國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)的GVC 參與，即RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平的提高能夠驅(qū)動(dòng)各國(guó)深度融入生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)全球價(jià)值鏈，驗(yàn)證了假說(shuō)1。一方面，較高的RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平意味著較高的服務(wù)貿(mào)易條款深度和較多的RTA 簽訂數(shù)量。深度值越高說(shuō)明RTA 涉及的服務(wù)領(lǐng)域開(kāi)放水平越高，簽訂涵蓋服務(wù)貿(mào)易條款的RTA 數(shù)量多則在一定程度上說(shuō)明彼此開(kāi)放服務(wù)領(lǐng)域的伙伴國(guó)多，覆蓋的市場(chǎng)范圍廣，二者進(jìn)一步增強(qiáng)了RTA 成員國(guó)間進(jìn)行服務(wù)外包和直接投資的信心。同時(shí)，發(fā)展中國(guó)家可能從發(fā)達(dá)國(guó)家部分環(huán)節(jié)的外包和FDI 流入中獲得技術(shù)溢出。另一方面，較高的服務(wù)貿(mào)易條款深度和較多的RTA 簽訂數(shù)量有利于發(fā)展中國(guó)家逐漸突破自身服務(wù)貿(mào)易壁壘，積極參與生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC。因此，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化能夠有效促進(jìn)各國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)部門融入GVC，提高其參與度。

表3 RTA服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC參與度的影響

制度質(zhì)量對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度影響顯著為正。較好的制度質(zhì)量能夠?yàn)樵搰?guó)及其服務(wù)貿(mào)易伙伴國(guó)提供良好的政治、法制和營(yíng)商環(huán)境，降低伙伴國(guó)與之進(jìn)行交易的成本，從而有助于該國(guó)更好地融入價(jià)值鏈分工體系(李建軍，2016)。經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平顯著影響生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度。人力資本水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度影響顯著為負(fù)，根據(jù)貝克爾的人力資本理論，教育水平的提高將帶來(lái)勞動(dòng)生產(chǎn)率的提高，進(jìn)而引起工資率的提高。服務(wù)業(yè)工資率的提升會(huì)產(chǎn)生較高的服務(wù)生產(chǎn)成本，導(dǎo)致跨國(guó)公司尋求服務(wù)提供成本更低的國(guó)家，從而使得該國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度下降。技術(shù)研發(fā)水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度影響為負(fù)向。發(fā)達(dá)國(guó)家的研發(fā)水平較高，往往處于生產(chǎn)性服務(wù)GVC 上游，主要負(fù)責(zé)服務(wù)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)研發(fā)等環(huán)節(jié)。為了獲得更多利益，發(fā)達(dá)國(guó)家企業(yè)往往會(huì)封鎖核心技術(shù)，壓低國(guó)外增加值。因此，增強(qiáng)技術(shù)研發(fā)能力雖有利于發(fā)達(dá)國(guó)家提升其生產(chǎn)性服務(wù)GVC 地位，卻降低了其參與度。本文的樣本中發(fā)達(dá)國(guó)家占比較大，因而技術(shù)研發(fā)水平的系數(shù)最終為負(fù)。

（四）異質(zhì)性分析

1. 前向與后向參與度比較分析

為探究不同發(fā)達(dá)程度國(guó)家RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)其生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度的影響，根據(jù)世界銀行發(fā)布的最新人均收入水平情況，本文將61 個(gè)樣本劃分為發(fā)展中國(guó)家和發(fā)達(dá)國(guó)家兩組。此外，鑒于服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)一國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)前向和后向參與度的影響程度可能存在差異，需要分別考察RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)發(fā)展中國(guó)家、發(fā)達(dá)國(guó)家生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)全球價(jià)值鏈前向參與度、后向參與度以及參與度的影響。表4 報(bào)告了該分組回歸檢驗(yàn)結(jié)果，其第(1)列～第(3)列展示發(fā)展中國(guó)家的結(jié)果，其第(4)列～第(6)列展示發(fā)達(dá)國(guó)家的結(jié)果。

表4 RTA服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)價(jià)值鏈參與度影響的分組回歸結(jié)果1

其結(jié)果表明，高水平的自由化同時(shí)意味著高水平的服務(wù)貿(mào)易開(kāi)放，這對(duì)不同發(fā)展水平國(guó)家產(chǎn)生的影響顯然有所差別，驗(yàn)證了假說(shuō)2。具體來(lái)看，對(duì)于發(fā)展中國(guó)家來(lái)說(shuō)，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)其生產(chǎn)性服務(wù)GVC 前向參與度提升存在顯著的促進(jìn)作用，而對(duì)其后向參與度提升卻存在顯著抑制作用。由于前、后向參與度的結(jié)論截然相反，導(dǎo)致從總體上看其對(duì)發(fā)展中國(guó)家的影響并不顯著；對(duì)于發(fā)達(dá)國(guó)家來(lái)說(shuō)，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)其前向參與度無(wú)顯著影響，而對(duì)其后向參與度的促進(jìn)效應(yīng)更為明顯，因此總體上對(duì)發(fā)達(dá)國(guó)家參與度促進(jìn)效應(yīng)顯著。

前向參與度表明一國(guó)出口到第三方國(guó)家的中間產(chǎn)品的增加值(國(guó)內(nèi)間接增加值)占總出口的比重，后向參與度表明一國(guó)進(jìn)口的中間產(chǎn)品中來(lái)自其他國(guó)家的增加值(國(guó)外增加值)占總出口的比重。處于生產(chǎn)性服務(wù)價(jià)值鏈上游的發(fā)達(dá)國(guó)家主要參與高附加值環(huán)節(jié)，較高的RTA 服務(wù)自由貿(mào)易水平將促使該國(guó)進(jìn)行外包，提高國(guó)外增加值比重，從而提高發(fā)達(dá)國(guó)家的后向參與度。處于生產(chǎn)性服務(wù)價(jià)值鏈下游的發(fā)展中國(guó)家主要參與低附加值環(huán)節(jié)，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平的提高使更多的低附加值服務(wù)環(huán)節(jié)遷移至發(fā)展中國(guó)家。同時(shí)，外包和FDI 產(chǎn)生的技術(shù)溢出使發(fā)展中國(guó)家提供的服務(wù)產(chǎn)品逐漸向高附加值傾斜，發(fā)展中國(guó)家的間接國(guó)內(nèi)增加值占比提升，國(guó)外增加值占比下降，即前向參與度提升，后向參與度下降。

2. 具體服務(wù)部門的比較分析

本節(jié)將探討RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)各部門GVC 參與的具體影響。本文選用了生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)中的五個(gè)主要部門：批發(fā)和零售(含機(jī)動(dòng)車修理)；運(yùn)輸和倉(cāng)儲(chǔ)；電信；IT 和其他信息服務(wù)；金融保險(xiǎn)活動(dòng)。各部門的具體數(shù)據(jù)來(lái)自TiVA 數(shù)據(jù)庫(kù)。表5 匯報(bào)了該回歸結(jié)果，結(jié)果顯示服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)批發(fā)和零售、IT 和其他信息服務(wù)以及金融保險(xiǎn)活動(dòng)這三大部門存在顯著正向影響，而對(duì)運(yùn)輸和倉(cāng)儲(chǔ)、電信部門的影響并不明顯，驗(yàn)證了假說(shuō)3。

表5 RTA服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)價(jià)值鏈參與度影響的分組回歸結(jié)果2

（五）穩(wěn)健性檢驗(yàn)

對(duì)于上述估計(jì)結(jié)果，本文主要從以下四方面開(kāi)展穩(wěn)健性分析。

1. 動(dòng)態(tài)效應(yīng)

首先，深度RTA 的談判可能對(duì)企業(yè)行為存在預(yù)期效應(yīng)影響(Laget，2020)，因此引入服務(wù)貿(mào)易自由化水平的超前一期，觀測(cè)其對(duì)一國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與的影響。其次，區(qū)域貿(mào)易協(xié)定從簽訂到生效再到產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性影響存在時(shí)間間隔，可能帶來(lái)累積效應(yīng)，因此借鑒楊繼軍等(2021)的方法，引入服務(wù)貿(mào)易自由化水平的滯后一期，以觀測(cè)其對(duì)GVC 參與的滯后效應(yīng)，回歸結(jié)果見(jiàn)表6。其中第(1)列和第(2)列結(jié)果顯示，核心解釋變量超前一期和滯后一期對(duì)GVC 參與仍然呈顯著正向影響，控制變量的符號(hào)和顯著性也沒(méi)有發(fā)生根本性變化，證明本文的結(jié)論是穩(wěn)健的。

2. 更換回歸方法

為了進(jìn)一步避免核心解釋變量可能存在的內(nèi)生性，本文采用動(dòng)態(tài)面板型再次回歸，同時(shí)為了控制異方差，采用了聚類標(biāo)準(zhǔn)誤，該結(jié)果展示在表6 中的第(3)列。解釋變量及控制變量的符號(hào)和顯著性沒(méi)有發(fā)生根本性變化，進(jìn)一步驗(yàn)證本文結(jié)論的穩(wěn)健性。

3. 調(diào)整貿(mào)易政策

在簽署RTA 后，兩國(guó)之間的貿(mào)易流動(dòng)調(diào)整不是即時(shí)的，可能需要一些時(shí)間(Laget，2020)。因此，GVC 參與度無(wú)法在連續(xù)年份中得到適當(dāng)?shù)恼{(diào)整。為了減少這種偏差，估計(jì)使用3 年間隔進(jìn)行。以3 年為界，即對(duì)2005 年、2008 年、2011 年、2014 年的樣本數(shù)據(jù)進(jìn)行回歸。表6 中第(4)列匯報(bào)了重新劃分樣本區(qū)間的回歸結(jié)果，剔除部分樣本后，不會(huì)對(duì)其他變量的符號(hào)和顯著性產(chǎn)生重大影響，因此本文設(shè)立的計(jì)量模型是穩(wěn)健的。

表6 穩(wěn)健性檢驗(yàn)結(jié)果

4. 解釋變量?jī)?nèi)生性檢驗(yàn)

為了進(jìn)一步避免解釋變量可能存在的內(nèi)生性，本文采用Davidson-MacKinnon 檢驗(yàn)其內(nèi)生性，發(fā)現(xiàn)技術(shù)研發(fā)水平存在內(nèi)生性。因此，采用技術(shù)研發(fā)水平的滯后一期作為工具變量再次進(jìn)行回歸。其結(jié)果顯示，各變量的符號(hào)與顯著性沒(méi)有發(fā)生改變，Cragg-Donald Wald F statistic 統(tǒng)計(jì)量通過(guò)檢驗(yàn)，說(shuō)明不存在工具變量弱識(shí)別。綜上，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 存在顯著的促進(jìn)作用。

五、機(jī)制檢驗(yàn)

根據(jù)前文的經(jīng)驗(yàn)路徑分析，本文將采用中介效應(yīng)模型，從貿(mào)易成本和FDI 的視角就服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度的影響機(jī)制進(jìn)行檢驗(yàn)。

（一）基于貿(mào)易成本的機(jī)制檢驗(yàn)

本文借鑒張皞等(2019)的服務(wù)貿(mào)易成本測(cè)算方法，采用固定效應(yīng)模型進(jìn)一步考察服務(wù)貿(mào)易自由化水平通過(guò)削減服務(wù)貿(mào)易成本提高生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)分工參與度的可能性。其測(cè)算公式如下：

其中，為貿(mào)易成本，x和 x為雙邊服務(wù)貿(mào)易額，x為國(guó)內(nèi)服務(wù)貿(mào)易額，x為服務(wù)總出口額，GDP 為國(guó)民生產(chǎn)總值。參考張皞等(2019)的方法，s 為可貿(mào)易服務(wù)品份額，取0.8，σ 為兩國(guó)服務(wù)的替代彈性，取8，構(gòu)建如下回歸模型：

表7 的回歸結(jié)果顯示，服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)貿(mào)易成本的回歸系數(shù)顯著為負(fù)，意味著推動(dòng)RTA 成員國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化有利于削減其服務(wù)貿(mào)易成本，證明了研究假說(shuō)4。在對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度的回歸中，服務(wù)貿(mào)易自由化水平的系數(shù)顯著為正，服務(wù)貿(mào)易成本的系數(shù)顯著為負(fù)，意味著服務(wù)貿(mào)易成本的削減對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)價(jià)值鏈參與度的提升有促進(jìn)效應(yīng)。綜上所述，服務(wù)貿(mào)易自由化通過(guò)削減成員國(guó)間的服務(wù)貿(mào)易成本來(lái)提升成員國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)價(jià)值鏈的參與程度。

表7 中介效應(yīng)機(jī)制檢驗(yàn)

（二）基于投資效應(yīng)的機(jī)制檢驗(yàn)

本文設(shè)定如下模型以檢驗(yàn)服務(wù)貿(mào)易自由化水平通過(guò)促進(jìn)投資對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)分工參與度的影響機(jī)制。

借鑒韓劍(2019)的方法，外商直接投資指標(biāo)采用FDI 凈流入與GDP 之比的滯后一期來(lái)表示(FDI)。該數(shù)據(jù)來(lái)源于世界銀行WDI 數(shù)據(jù)庫(kù)。其結(jié)果表明，服務(wù)貿(mào)易自由化對(duì)FDI 的系數(shù)顯著為正，即服務(wù)貿(mào)易自由化水平有利于擴(kuò)大直接投資。在價(jià)值鏈分工參與度的回歸中，服務(wù)貿(mào)易自由化水平的回歸系數(shù)顯著為正，F(xiàn)DI 的回歸系數(shù)顯著為正，說(shuō)明FDI 的擴(kuò)張有利于成員國(guó)提高生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)的全球價(jià)值鏈參與度，驗(yàn)證了假說(shuō)5。綜合來(lái)看，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平的提高通過(guò)擴(kuò)大FDI 來(lái)提升成員國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)全球價(jià)值鏈參與度。

六、結(jié)論與建議

本文構(gòu)建了服務(wù)貿(mào)易自由化水平指標(biāo)，對(duì)61 個(gè)國(guó)家(地區(qū))于2005—2015 年11年間在RTA 政策下所達(dá)到的服務(wù)貿(mào)易自由化水平進(jìn)行測(cè)算，并基于TiVA 數(shù)據(jù)庫(kù)對(duì)其生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)全球價(jià)值鏈參與度進(jìn)行測(cè)算，考察了服務(wù)貿(mào)易自由化水平對(duì)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)全球價(jià)值鏈參與度的影響。研究結(jié)果表明，一國(guó)在RTA 政策下所達(dá)到的服務(wù)貿(mào)易自由化水平的提高對(duì)其生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度具有顯著的促進(jìn)作用。進(jìn)一步分析發(fā)現(xiàn)，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化明顯促進(jìn)了發(fā)達(dá)國(guó)家生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 的后向參與度，但對(duì)其前向參與度沒(méi)有顯著影響；對(duì)發(fā)展中國(guó)家的前向和后向參與度的估計(jì)得到了截然相反的結(jié)論，即前向參與度得到顯著提升的同時(shí)卻嚴(yán)重抑制了其后向參與度的增長(zhǎng)；此外，對(duì)具體服務(wù)部門的研究發(fā)現(xiàn)，其對(duì)提高成員國(guó)批發(fā)和零售業(yè)、IT 和其他信息服務(wù)及金融保險(xiǎn)活動(dòng)部門的GVC 參與度有顯著的正向影響。通過(guò)機(jī)制分析發(fā)現(xiàn)，RTA 服務(wù)貿(mào)易自由化水平的提高可以通過(guò)削減成員國(guó)服務(wù)貿(mào)易成本和擴(kuò)大服務(wù)業(yè)FDI 流入來(lái)提升成員國(guó)的生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)GVC 參與度。據(jù)此，相關(guān)政策建議如下。

第一，逐步提升RTA 服務(wù)貿(mào)易條款深度和成員范圍的廣度，推動(dòng)我國(guó)自貿(mào)區(qū)網(wǎng)建設(shè)。其一，中國(guó)要在升級(jí)已有自貿(mào)協(xié)定的過(guò)程中完善相關(guān)服務(wù)貿(mào)易條款，進(jìn)一步拓展服務(wù)領(lǐng)域開(kāi)放措施的適用范圍，提高服務(wù)貿(mào)易條款深度，從而通過(guò)降低成員國(guó)的服務(wù)貿(mào)易成本，擴(kuò)大服務(wù)業(yè)FDI 流入，有效地促進(jìn)區(qū)域內(nèi)價(jià)值鏈的形成，加快服務(wù)貿(mào)易自由化開(kāi)放進(jìn)程。其二，中國(guó)要堅(jiān)持以“一帶一路”和“RCEP”推進(jìn)與亞太國(guó)家的深入合作和貿(mào)易往來(lái)，促進(jìn)中國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化發(fā)展。其三，中國(guó)應(yīng)加強(qiáng)與發(fā)達(dá)國(guó)家之間RTA 簽署的談判與合作，對(duì)標(biāo)更高標(biāo)準(zhǔn)的服務(wù)貿(mào)易條款。例如申請(qǐng)加入CPTPP 等可以獲得更好的市場(chǎng)準(zhǔn)入機(jī)會(huì)，從而提升我國(guó)服務(wù)貿(mào)易自由化水平。

第二，利用RTA 的政策合作優(yōu)勢(shì)，優(yōu)化我國(guó)生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。隨著服務(wù)貿(mào)易的快速發(fā)展，服務(wù)類型和服務(wù)模式日新月異，我國(guó)應(yīng)充分發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等高新技術(shù)對(duì)產(chǎn)業(yè)的優(yōu)化作用。在未來(lái)的RTA 談判與簽訂(及對(duì)以往RTA 的升級(jí))中，應(yīng)在零售、IT 及其他信息服務(wù)和金融服務(wù)等生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)中實(shí)現(xiàn)更高水平的承諾；并順應(yīng)數(shù)字貿(mào)易的發(fā)展趨勢(shì)，深度參與數(shù)字貿(mào)易規(guī)則談判，加強(qiáng)話語(yǔ)權(quán)。

第三，提升服務(wù)部門適應(yīng)性，抓住自貿(mào)區(qū)帶來(lái)的服務(wù)貿(mào)易發(fā)展機(jī)遇。目前，我國(guó)最新簽訂的RCEP 實(shí)現(xiàn)了較高的承諾水平，將帶動(dòng)貨物貿(mào)易增長(zhǎng)，并極大激發(fā)對(duì)制造業(yè)相關(guān)生產(chǎn)性服務(wù)的需求，但其在服務(wù)貿(mào)易承諾的開(kāi)放上仍存在提升空間。地方政府要為RTA 的實(shí)施做好國(guó)內(nèi)準(zhǔn)備工作，加大協(xié)定實(shí)施相關(guān)的培訓(xùn)力度，增強(qiáng)政府和企業(yè)利用協(xié)定優(yōu)惠政策的意識(shí)和主動(dòng)性，并著力構(gòu)建相關(guān)的服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，推動(dòng)RTA 優(yōu)惠政策早日落地。此外，服務(wù)部門和各服務(wù)企業(yè)要不斷增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力，以適應(yīng)各RTA 實(shí)施后環(huán)境更加開(kāi)放、競(jìng)爭(zhēng)更加充分的新形勢(shì)。