周萍

摘要：以房養(yǎng)老是一種新型養(yǎng)老模式，以杭州老年居民為調(diào)研對(duì)象，通過問卷和實(shí)地調(diào)查的方式，對(duì)其選擇以房養(yǎng)老模式的影響因素進(jìn)行分析，并運(yùn)用Logistic回歸模型進(jìn)行回歸分析。結(jié)果表明，杭州市老年居民的性別、月收入水平、受教育程度、身體狀況、與子女關(guān)系、對(duì)現(xiàn)有養(yǎng)老資源滿意度、對(duì)養(yǎng)兒防老的態(tài)度、對(duì)以房養(yǎng)老政策的了解程度、子女給予的精神慰藉、子女給予的經(jīng)濟(jì)支持和老人照顧孫輩的次數(shù)等11個(gè)變量對(duì)以房養(yǎng)老選擇需求意愿有顯著影響?；谘芯拷Y(jié)果，提出了相關(guān)對(duì)策。

關(guān)鍵詞：人口老齡化;以房養(yǎng)老模式;影響因素;養(yǎng)老方式

中圖分類號(hào)：D669.6 ? ? ? ? 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

文章編號(hào)：0439-8114（2020）06-0169-04

DOI：10.14088/j.cnki.issn0439-8114.2020.06.035 ? ? ? ? ? 開放科學(xué)（資源服務(wù)）標(biāo)識(shí)碼（OSID）：

The influencing factors and countermeasures of the choice of “House-For Pension”：

Taking Hangzhou city as an example

ZHOU Ping

（Business College，Quzhou Unversity，Quzhou 324000，Zhejiang，China）

Abstract： “House-For Pension” is a new way of pension. Taking the elderly residents of Hangzhou city as the research object， the factors influencing of the choice of “House-For Pension” model were analyzed through questionnaires and field surveys. By using logistic regression model， we found that 11 variables had significant influence on the choice of“House-For Pension”，which included the sex of Elderly Residents in Hangzhou city， the monthly income level， the education level， the physical condition， the relationship with children，the satisfaction with existing pension resources，the attitude towards“Supported by the Son”， the understanding of “House-For Pension” policy，the spiritual consolation and economic support of children，the times of the elderly taking care of their grandchildren. Based on the research results， the relevant countermeasures were proposed.

Key words： population aging;“House-For Pension” model; influencing factors; pension mode

國(guó)家統(tǒng)計(jì)局2017年年底數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)60周歲以上的老年人口數(shù)量已達(dá)2.4億，占總?cè)丝诒壤秊?7%，其中65周歲及以上為1.6億，占比為11%。預(yù)計(jì)到2050年，老年人口將超過總?cè)丝诘?5%，突破4億人，中國(guó)人口老齡化速度在顯著加快。同時(shí)，傳統(tǒng)的家庭模式隨著社會(huì)的發(fā)展逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)樾⌒突Ｊ健?21”家庭模式。獨(dú)生子女家庭的數(shù)量已經(jīng)增加到1.5億個(gè)，這些獨(dú)生子女家庭面臨著比傳統(tǒng)家庭更大的養(yǎng)老負(fù)擔(dān)和更高的養(yǎng)老風(fēng)險(xiǎn)。

在人口老齡化進(jìn)程加快、家庭結(jié)構(gòu)改變和社會(huì)養(yǎng)老不足的三重壓力下，一種新型的養(yǎng)老模式——以房養(yǎng)老模式應(yīng)運(yùn)而生。這種模式既可以減輕獨(dú)生子女家庭的養(yǎng)老負(fù)擔(dān)，也可以彌補(bǔ)中國(guó)養(yǎng)老制度的不足，因此受到了社會(huì)的廣泛關(guān)注。

自2014年3月起，中國(guó)保監(jiān)會(huì)提出開展以房養(yǎng)老的試點(diǎn)工作，北京、上海、廣州和武漢作為首批試點(diǎn)城市展開試點(diǎn)，杭州也于2018年8月開始實(shí)施。從家庭層面看，以房養(yǎng)老模式可以優(yōu)化杭州老年居民的資源配置，提升其晚年生活質(zhì)量;亦能更好地解決家庭及社會(huì)養(yǎng)老負(fù)擔(dān)過重的問題;經(jīng)濟(jì)上的獨(dú)立也減輕了父母對(duì)子女的依賴，避免了一些不必要的財(cái)產(chǎn)糾紛，促進(jìn)家庭的和睦相處。從社會(huì)層面來(lái)看，以房養(yǎng)老模式可以促進(jìn)金融、保險(xiǎn)和房地產(chǎn)市場(chǎng)三者融合，通過“反向抵押貸款”等方式，衍生出新的金融交易工具。不僅可以促進(jìn)杭州房地產(chǎn)市場(chǎng)的健康發(fā)展，還可以將更多新業(yè)務(wù)帶給金融機(jī)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)共贏。但實(shí)際上自上市以來(lái)，以房養(yǎng)老模式在杭州的試點(diǎn)效果卻不盡如人意。本研究通過問卷調(diào)查和實(shí)地調(diào)研，并在此基礎(chǔ)上進(jìn)行數(shù)據(jù)分析，以期找到以房養(yǎng)老模式運(yùn)行效果不佳的深層次影響因素。

1 ?國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀

1.1 ?國(guó)外研究現(xiàn)狀

以房養(yǎng)老模式在國(guó)外最早出現(xiàn)于20世紀(jì)70年代。有學(xué)者提出了“老年人迫切需要反向抵押貸款來(lái)提高自身生活質(zhì)量”的觀點(diǎn)，該觀點(diǎn)也取得了Chen[1]的高度認(rèn)同。在當(dāng)時(shí)，雖然美國(guó)的金融體系已是全球領(lǐng)先，但反向抵押貸款模式發(fā)展依舊較慢。在這種情況下，Case等[2]評(píng)估出住宅凈值轉(zhuǎn)換抵押貸款（HECM）的個(gè)體特征，并且分析了貸款人選擇不同的住房反向抵押產(chǎn)品的特點(diǎn)。Henry等[3]則提出老年人可以在保留居住權(quán)的前提下將房產(chǎn)轉(zhuǎn)化成支持日常生活的穩(wěn)定現(xiàn)金流。

有學(xué)者通過對(duì)以房養(yǎng)老模式的影響因素研究分析，發(fā)現(xiàn)了選擇以房養(yǎng)老模式的養(yǎng)老人群的特征。Robert等[4]研究發(fā)現(xiàn)這部分人群的年齡和他們抵押的房屋價(jià)值與是否愿意抵押房屋有正比關(guān)系。Shiller等[5]研究發(fā)現(xiàn)影響人們選擇以房養(yǎng)老模式的兩個(gè)影響因素是收入和住房?jī)r(jià)值。Boehm等[6]提出了不一樣的觀點(diǎn)，其研究發(fā)現(xiàn)健康狀況不太好的老年人更愿意選擇以房養(yǎng)老模式，因?yàn)樗麄兿Ｍㄟ^獲得更多的收入來(lái)改善自己家庭的生活條件，所以愿意選擇通過房屋價(jià)值提前變現(xiàn)的方式來(lái)獲得一筆額外的收入。

1.2 ?國(guó)內(nèi)研究現(xiàn)狀

與國(guó)外學(xué)者在以房養(yǎng)老模式的研究相比，中國(guó)在該領(lǐng)域的研究還處于初步階段。曾祥瑞等[7]對(duì)美國(guó)反向抵押貸款的構(gòu)成要素以及種類進(jìn)行了具體的描述，也詳細(xì)闡述了貸款市場(chǎng)的行情、風(fēng)險(xiǎn)情況以及相對(duì)應(yīng)的防范對(duì)策。董君莉[8]和劉慧琳[9]等學(xué)者對(duì)以房養(yǎng)老的概念和模式做出了界定。徐婧等[10]認(rèn)為房?jī)r(jià)的走勢(shì)及對(duì)房?jī)r(jià)的期望值會(huì)影響參與者的選擇熱情;鄭秉文[11]闡述了該模式的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn);提出了“生命周期以房養(yǎng)老時(shí)間軸”的概念，以及“60歲前人養(yǎng)房，60歲后房養(yǎng)人”的售房養(yǎng)老模式。

在涉及到以房養(yǎng)老的影響因素上，朱勁松[12]的實(shí)證研究中可以看出傳統(tǒng)習(xí)慣是影響?zhàn)B老者們選擇以房養(yǎng)老的關(guān)鍵因素。閻春寧[13]在研究中得出了影響以房養(yǎng)老意愿的因素有年齡、月收入、住房占家庭總產(chǎn)的比重、養(yǎng)老者的健康狀況等。而武康平等[14]認(rèn)為以房養(yǎng)老模式和家庭的財(cái)產(chǎn)情況最為相關(guān)。

綜上所述，以房養(yǎng)老模式在國(guó)外已較為成熟，在中國(guó)還處于摸索階段?！梆B(yǎng)兒防老”思想和對(duì)住房的特殊情結(jié)等都是制約該模式在中國(guó)大規(guī)模開展的原因。

2 ?以房養(yǎng)老模式概述

以房養(yǎng)老是指那些擁有獨(dú)立房屋的老年人，把房屋抵押給保險(xiǎn)公司、商業(yè)銀行等融資金融機(jī)構(gòu)，由其將房屋價(jià)值、房屋折損情況以及房屋可能增值等情況進(jìn)行評(píng)估，再對(duì)老年人的實(shí)際年齡和預(yù)期壽命進(jìn)行預(yù)估評(píng)價(jià)，將按照一定計(jì)算方式估算出的房屋價(jià)值平攤到老年人的預(yù)期壽命中去，然后每月以等額年金的方式定期發(fā)放養(yǎng)老金給投保人，直至老年人去世為止。等老人去世后，金融機(jī)構(gòu)有權(quán)處置該房屋，將尚余存的房屋價(jià)值進(jìn)行公開出售，或者進(jìn)行抵押拍賣，得到的收入可以用來(lái)抵押房主提前領(lǐng)取的養(yǎng)老金或其他養(yǎng)老服務(wù)費(fèi)用，多余部分歸還于老人所有，或者可由其子女或者親朋好友繼承。

3 ?以房養(yǎng)老模式的意愿分析

3.1 ?數(shù)據(jù)來(lái)源

課題組于2019年3—5月，在杭州市8個(gè)主城區(qū)老年人口較為集中的社區(qū)開展了問卷調(diào)查和實(shí)地訪談。本次調(diào)研共發(fā)放問卷500份，其中收回有效問卷320份，問卷有效率為64%。調(diào)研人群中老年男性占比為46.8%，老年女性占比為53.2%，平均年齡為66.5歲，月收入均值為1 568.7元，家庭子女?dāng)?shù)量均值為2.2人。

3.2 ?變量選擇與賦值

因變量：因變量為杭州居民對(duì)以房養(yǎng)老模式的選擇意愿，通過設(shè)置“非常不需要”“不需要”“一般”“需要”“非常需要”來(lái)探究杭州居民的主觀意愿。將“非常不需要”設(shè)置為1，“不需要”設(shè)置為2，“一般”設(shè)置為3，“需要”設(shè)置為4，“非常需要”設(shè)置為5。

自變量：自變量為杭州居民的個(gè)人特征、家庭環(huán)境、社會(huì)環(huán)境和代際支持4個(gè)方面[15]。個(gè)體特征包括老人的性別、年齡、月收入水平、受教育程度、婚姻狀況和身體狀況;家庭環(huán)境包括家庭子女?dāng)?shù)量、老人與子女關(guān)系、和子女共同生活的態(tài)度、最看重誰(shuí)的意見和擁有獨(dú)立房產(chǎn)數(shù)量;社會(huì)環(huán)境包括對(duì)現(xiàn)有養(yǎng)老資源滿意度、對(duì)現(xiàn)有養(yǎng)老制度態(tài)度、對(duì)養(yǎng)兒防老的態(tài)度、對(duì)以房養(yǎng)老政策的了解;代際支持包括子女給予的生活照顧、子女給予的精神慰藉、子女給予的經(jīng)濟(jì)支持和老年人照顧孫輩的次數(shù)[14]。具體的變量選擇和賦值見表1。

3.3 ?模型構(gòu)建

綜合上述分析，設(shè)定如下用于檢驗(yàn)的計(jì)量模型，以便于從不同維度揭示杭州居民對(duì)以房養(yǎng)老模式的選擇意愿影響因素。

4 ?以房養(yǎng)老模式選擇的影響因素

4.1 ?相關(guān)性分析

Logistic回歸模型分析之前先進(jìn)行相關(guān)性分析，結(jié)果見表2。由表2可知，年齡、婚姻狀況、家庭子女?dāng)?shù)量、與子女共同生活的態(tài)度、老年人最看重誰(shuí)的意見、對(duì)現(xiàn)有養(yǎng)老制度態(tài)度、子女給予的生活照顧、子女給予的經(jīng)濟(jì)支持等共8項(xiàng)未通過顯著性檢驗(yàn)（P>0.05），其他項(xiàng)通過顯著性檢驗(yàn)（P<0.05）。其中，性別、與子女關(guān)系、對(duì)養(yǎng)兒防老的態(tài)度、對(duì)以房養(yǎng)老政策的了解等與以房養(yǎng)老選擇意愿顯著正相關(guān)，月收入水平、受教育程度、身體狀況、擁有房產(chǎn)的數(shù)量、對(duì)現(xiàn)有養(yǎng)老資源滿意度、子女給予的精神慰藉、老年人照顧隔代的次數(shù)等與以房養(yǎng)老選擇意愿顯著負(fù)相關(guān)。

4.2 ?回歸結(jié)果與分析

對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行回歸分析，調(diào)整變量，結(jié)果見表3。從杭州居民的個(gè)人特征、家庭環(huán)境、社會(huì)環(huán)境、代際支持4個(gè)方面進(jìn)行分析。

1）個(gè)人特征因素。性別、月收入水平、受教育程度和身體狀況共4個(gè)因素通過顯著性檢驗(yàn)（P<0.05）。說(shuō)明杭州老年居民的性別對(duì)以房養(yǎng)老需求意愿有顯著影響，且男性的變量系數(shù)比女性的大，可以看出，杭州老年男性對(duì)于以房養(yǎng)老模式的需求高于女性。月收入水平較低者更愿意選擇以房養(yǎng)老模式，因?yàn)橐苑筐B(yǎng)老模式可以解決其資金短缺問題。受教育程度通過了該檢驗(yàn)，說(shuō)明杭州老人的以房養(yǎng)老需求意愿與其受教育程度相關(guān)，雖然樣本顯示兩者負(fù)相關(guān)，但通過對(duì)杭州老人的訪談了解到，其文化程度越高，參與以房養(yǎng)老的意愿和積極性越高，問卷分析和實(shí)地調(diào)研之間存在誤差可能與樣本量的不足有關(guān)。從身體狀況來(lái)看，當(dāng)老人的身體狀況越差時(shí)，其參與以房養(yǎng)老的積極性越高。

2）家庭環(huán)境因素。與子女關(guān)系通過0.05顯著性檢驗(yàn)，說(shuō)明杭州老年居民與子女關(guān)系越好，參與以房養(yǎng)老模式的可能性越高，這個(gè)結(jié)果與訪談?wù){(diào)研不一致;擁有獨(dú)立房產(chǎn)數(shù)量雖然沒有通過檢驗(yàn)，但是其回歸系數(shù)為負(fù)值，從訪談?wù){(diào)研也可以了解到，擁有1套房產(chǎn)的杭州老人比擁有2套以上的老人更需要以房養(yǎng)老模式，因?yàn)閾碛蟹慨a(chǎn)數(shù)量一般與家庭經(jīng)濟(jì)狀況呈正相關(guān)。

3）社會(huì)環(huán)境因素。對(duì)現(xiàn)有養(yǎng)老資源滿意度、對(duì)養(yǎng)兒防老的態(tài)度、對(duì)以房養(yǎng)老政策的了解共3項(xiàng)通過0.05顯著性檢驗(yàn)。結(jié)果表明，杭州老人對(duì)現(xiàn)有的養(yǎng)老資源越滿意，參與以房養(yǎng)老模式的意愿度反而越低，當(dāng)現(xiàn)有的養(yǎng)老資源足以支撐老人的養(yǎng)老需求時(shí)，老人依靠房產(chǎn)來(lái)養(yǎng)老的可能性就會(huì)變小;當(dāng)老人能用更現(xiàn)代的觀念看待以房養(yǎng)老這種新型的養(yǎng)老模式、對(duì)以房養(yǎng)老模式有更深入的了解時(shí)，其接納以房養(yǎng)老的可能性會(huì)變大。

4）代際支持因素。子女給予的經(jīng)濟(jì)支持和老年人照顧隔代的次數(shù)與以房養(yǎng)老模式的需求意愿呈負(fù)相關(guān)。當(dāng)家中子女給予老人經(jīng)濟(jì)支持時(shí)，老年人對(duì)以房養(yǎng)老模式的依賴性就會(huì)減弱;當(dāng)老年人在家時(shí)常照顧孫輩時(shí)，其在家中的被需求度較大，參與以房養(yǎng)老的需求就較小。

4 ?結(jié)論與對(duì)策

綜上所述，影響杭州老年居民對(duì)以房養(yǎng)老模式的需求意愿有個(gè)人特征、家庭環(huán)境、社會(huì)環(huán)境和代際支持等4方面的因素。杭州市老年居民的性別、月收入水平、受教育程度、身體狀況、與子女關(guān)系、對(duì)現(xiàn)有養(yǎng)老資源滿意度、對(duì)養(yǎng)兒防老的態(tài)度、對(duì)以房養(yǎng)老政策的了解程度、子女給予的精神慰藉、子女給予的經(jīng)濟(jì)支持和老人照顧孫輩的次數(shù)等11個(gè)變量對(duì)以房養(yǎng)老選擇需求意愿有顯著影響。基于此提出相關(guān)對(duì)策。

1）政府要發(fā)揮主導(dǎo)作用。以房養(yǎng)老作為新型養(yǎng)老模式，政府要先做好前期宣傳指導(dǎo)工作，這是該模型被公眾理解并接受的前提和基礎(chǔ)。政府應(yīng)結(jié)合杭州市的政治、經(jīng)濟(jì)、文化等因素，組織相關(guān)部門參與到以房養(yǎng)老的調(diào)研實(shí)踐中，制定出切實(shí)可行的以房養(yǎng)老模式的相關(guān)政策。

2）子女應(yīng)該根據(jù)實(shí)際情況支持老人選擇以房養(yǎng)老模式。子女在工作之余要承擔(dān)起帶孩子的責(zé)任，而不是將孩子推給父母撫養(yǎng)，從而占用老人的養(yǎng)老時(shí)光，使其缺少了屬于他們的休閑時(shí)間。

3）老人們應(yīng)該轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)思想觀念。以房養(yǎng)老模式只是作為一種補(bǔ)充養(yǎng)老方式，并不是取代家庭養(yǎng)老和社區(qū)養(yǎng)老。老年人要主動(dòng)了解以房養(yǎng)老新政策，根據(jù)自身情況進(jìn)行選擇，而不是一味地抵觸。

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