謝麗麗

摘要：鑒于一直令人困擾的個(gè)人賬戶空賬問題，有很多學(xué)者提倡中國養(yǎng)老保險(xiǎn)制度無需做實(shí)個(gè)人賬戶，采用瑞典的名義賬戶模式。瑞典的成功經(jīng)驗(yàn)證明了這一模式的優(yōu)越性：有助于緩解轉(zhuǎn)型成本壓力、有利于加強(qiáng)勞動(dòng)參與激勵(lì)，抑制提前退休行為、適合目前資本市場(chǎng)的現(xiàn)狀，但由于瑞典獨(dú)特的制度建立背景與中國不同，加上名義賬戶模式自身的缺陷等使得該模式不允許中國完全復(fù)制。

關(guān)鍵詞：空賬問題；名義賬戶制度；適用性

一、我國基本養(yǎng)老保險(xiǎn)個(gè)人賬戶的“空賬”問題

我國基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度于2005年建立個(gè)人賬戶，確立了部分積累制模式。在個(gè)人賬戶建立之前，已經(jīng)退休的那部分人時(shí)沒有個(gè)人賬戶的，這部分退休后，要補(bǔ)齊已退休職工（即“老人”）的養(yǎng)老金；另外，制度改革前就已經(jīng)參加工作，存在積欠的空賬。“老人”退休后的待遇給付的解決方法已經(jīng)明確。但在部分積累制下，社會(huì)統(tǒng)籌部分與個(gè)人賬戶部分的基金本應(yīng)該彼此獨(dú)立運(yùn)營，且禁止挪用個(gè)人賬戶基金。但由于巨額的轉(zhuǎn)制成本，僅依靠社會(huì)統(tǒng)籌部分仍不足以支付退休人員的養(yǎng)老金，實(shí)際管理中，社會(huì)統(tǒng)籌與個(gè)人賬戶沒有嚴(yán)格分離，導(dǎo)致個(gè)人賬戶被挪用，甚至成為空賬，參保者的個(gè)人賬戶資金額無實(shí)質(zhì)性積累。

二、名義賬戶制的含義及優(yōu)缺點(diǎn)

1、名義賬戶制的含義

名義賬戶制又稱為名義繳費(fèi)確定型養(yǎng)老金模式（簡稱 NDC 模式）。它集現(xiàn)收現(xiàn)付制DB計(jì)劃與基金積累制DC計(jì)劃于一體。參保者個(gè)人繳費(fèi)全部劃入個(gè)人賬戶，只記錄下繳費(fèi)額，個(gè)人繳費(fèi)的增值受經(jīng)濟(jì)增長率或社會(huì)平均工資增長率掛鉤的名義利率的影響。參保人退休時(shí)的養(yǎng)老待遇取決于個(gè)人賬戶積累額的多少，其待遇還會(huì)受其記賬利息和平均預(yù)期壽命等因素的影響。

2、名義賬戶制的優(yōu)點(diǎn)

（1）較好地解決轉(zhuǎn)軌成本的問題

該制度在籌資模式上是現(xiàn)收現(xiàn)付制，所以當(dāng)期籌集的養(yǎng)老金可以用來給付當(dāng)期已退休人員的養(yǎng)老金。養(yǎng)老金的支付壓力相對(duì)來說得以減輕。名義賬戶的逐步積累可以通過政府加大財(cái)政支持力度，開拓資金收入渠道，在較長一段時(shí)間內(nèi)，做事個(gè)人賬戶。

（2）該模式是現(xiàn)收現(xiàn)付式的融資和積累式的給付的結(jié)合

首先，參保人員退休后的待遇給付與個(gè)人繳費(fèi)相關(guān)聯(lián)，并且個(gè)人賬戶制度本身透明度高，對(duì)參保者繳費(fèi)具有激勵(lì)作用；其次，基金積累額少，沒有投資風(fēng)險(xiǎn)，也無基金遭遇通貨膨脹之憂。在資本市場(chǎng)不完善的國家，其資本市場(chǎng)現(xiàn)狀與該制度模式很匹配。

（3）具有自動(dòng)平衡機(jī)制

名義賬戶制本身就涵蓋三個(gè)部分，首先是非積累型，其次是確定繳費(fèi)制，最后是精算型的，因此從其本質(zhì)上來看，在設(shè)計(jì)制度時(shí)必須綜合考慮人口年齡結(jié)構(gòu)，經(jīng)濟(jì)發(fā)展，人口的平均預(yù)期壽命等因素的變化，針對(duì)這些預(yù)期的變化設(shè)計(jì)財(cái)務(wù)平衡機(jī)制。

3、名義賬戶制度的弊端

（1）影響人們對(duì)制度的信心

名義賬戶只是記錄金額，沒有實(shí)質(zhì)的資金積累，在一定程度上會(huì)給民眾造成不信任感，進(jìn)而影響繳費(fèi)金額，不利于制度的持續(xù)運(yùn)行。

（2）財(cái)務(wù)的穩(wěn)定需付出極大的代價(jià)

從名義賬戶的長期實(shí)際運(yùn)行來看，財(cái)務(wù)的穩(wěn)定需要付出較大的代際，一方面需要提高繳費(fèi)率，另一方面則需要降低退休人員的養(yǎng)老金待遇，否則個(gè)人賬戶下的財(cái)務(wù)穩(wěn)定性很難實(shí)現(xiàn)。李珍教授指出“養(yǎng)老保險(xiǎn)財(cái)務(wù)的可持續(xù)性的評(píng)判有兩個(gè)方面，一個(gè)是制度上收支平衡，另一個(gè)則是包含合理的負(fù)擔(dān)水平和合理的替代水平”①。

（3）共濟(jì)性差，再分配效果較弱

名義賬戶模式下，待遇給付與個(gè)人繳費(fèi)有很大關(guān)聯(lián)，所以其共濟(jì)性差，在瑞典有“最低退休金計(jì)劃”作為保障，否則就會(huì)造成收入的不公平現(xiàn)象。

三、名義賬戶制對(duì)中國的適用性

1、有助于解決轉(zhuǎn)型成本問題

名義賬戶制下，個(gè)人賬戶本來就是只有記賬金額，符合中國目前個(gè)人賬戶的運(yùn)行狀態(tài)，并且是制度本身不要求做實(shí)個(gè)人賬戶，有助于解決我國轉(zhuǎn)型成本問題。

2、適合中國資本市場(chǎng)的發(fā)展現(xiàn)狀

“與 OECD國家相比，我國的金融市場(chǎng)的投資產(chǎn)品少，抵御風(fēng)險(xiǎn)能力不足”②，也就是說如果做實(shí)個(gè)人賬戶，做實(shí)后的資金如何投資也是問題，如何切實(shí)保證老年人的生活質(zhì)量成了問題。名義賬戶制對(duì)于金融市場(chǎng)發(fā)展不太成熟的國家具有吸引力，因?yàn)槠鋵?duì)于金融市場(chǎng)的依賴少，可避免一定的操作風(fēng)險(xiǎn)。

3、靈活選擇退休年齡

“靈活的退休年齡選擇對(duì)于我國來講，也可以將已經(jīng)退休人員依然在工作的工資納入到養(yǎng)老金繳費(fèi)中來，在某種程度上擴(kuò)大了繳費(fèi)的范圍，并控制了給付的范圍和時(shí)間。同時(shí)對(duì)于退休年齡的選擇，對(duì)于勞動(dòng)力市場(chǎng)來講會(huì)帶來更多的靈活和自由，調(diào)動(dòng)人們的工作積極性和適應(yīng)現(xiàn)在的勞動(dòng)力市場(chǎng)狀況”③。

四、結(jié)論

我國養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的改革至關(guān)重要，是關(guān)乎民生的大事。不能盲目學(xué)習(xí)，要立足國情。瑞典實(shí)行名義賬戶制具有一定制度基礎(chǔ)：具有“較大的盈余儲(chǔ)備”④，并且以強(qiáng)有力的職業(yè)年金計(jì)劃和“保障養(yǎng)老金”作支撐，完善的財(cái)務(wù)“自動(dòng)平衡機(jī)制”。因此，我國不可完全復(fù)制瑞典的名義賬戶制。根據(jù)聯(lián)合國人口數(shù)據(jù)預(yù)測(cè)，我國2050年60歲及以上人口比例將超過30%，社會(huì)進(jìn)入深度老齡化，在老齡化程度如此嚴(yán)重的時(shí)候，該制度只能是作為一種發(fā)揮銜接功能的制度，若長期實(shí)行，則很難應(yīng)付人口老齡化的挑戰(zhàn)?！班嵄恼J(rèn)為名義賬戶制對(duì)中國是利大于弊，是我國養(yǎng)老保障制度的一個(gè)理性選擇”⑤。但我國應(yīng)該更多的應(yīng)該學(xué)習(xí)別國的技術(shù)，而不是照搬制度。（作者單位：四川大學(xué)公共管理學(xué)院）

參考文獻(xiàn)：

[1]張勤，陳柳欽，名義賬戶制與養(yǎng)老金個(gè)人賬戶改革：理論、經(jīng)驗(yàn)與推斷》[J].《學(xué)習(xí)與實(shí)踐》2013年第5期.

[2]李珍，《關(guān)于社會(huì)保險(xiǎn)私有化的反思》[J].《中國人民大學(xué)學(xué)報(bào)》2010第2期.

[3]李珍、周藝夢(mèng)，社會(huì)養(yǎng)老保障制度的“瑞典模式”——瑞典名義賬戶制度解決了什么？[J].《經(jīng)濟(jì)學(xué)動(dòng)態(tài)》2010年第8期.

[4]房連泉，瑞典名義賬戶養(yǎng)老金制度改革探析[J].《歐洲研究》2008年第6期.

[5]鄭秉文，以“名義賬戶”制實(shí)現(xiàn)混合型養(yǎng)老保險(xiǎn)制度[N].中國勞動(dòng)保障報(bào)，2004-6-17.

注解：

①李珍，《關(guān)于社會(huì)保險(xiǎn)私有化的反思》[J]，《中國人民大學(xué)學(xué)報(bào)》2010第2期.

②③張勤，陳柳欽，《名義賬戶制與養(yǎng)老金個(gè)人賬戶改革：理論、經(jīng)驗(yàn)與推斷》[J]，《學(xué)習(xí)與實(shí)踐》2013年第5期.

④房連泉，瑞典名義賬戶養(yǎng)老金制度改革探析[J].《歐洲研究》2008年第6期.

⑤鄭秉文，以“名義賬戶”制實(shí)現(xiàn)混合型養(yǎng)老保險(xiǎn)制度[N].中國勞動(dòng)保障報(bào)，2004-6-17.