金 鋼

(廣西民族師范學院，廣西 崇左 532200)

一、引言

2010年底中國東盟自貿(mào)區(qū)(CAFTA)正式全面啟動，意味著中國東盟經(jīng)濟要走向一體化，而廣西處在中國對東盟開放開發(fā)的橋頭堡，因此廣西經(jīng)濟面臨著新的巨大發(fā)展機遇。此外，廣西屬于中西部地區(qū)，國家西部大開發(fā)的國策也惠及廣西，區(qū)政府也制訂了一系列促進經(jīng)濟發(fā)展的戰(zhàn)略規(guī)劃。在諸多優(yōu)惠政策和發(fā)展機遇面前，廣西經(jīng)濟將步入快速發(fā)展的軌道。金融是經(jīng)濟的核心，經(jīng)濟要發(fā)展金融要先行。然而，廣西金融業(yè)發(fā)展水平并不樂觀，各項金融發(fā)展指數(shù)不僅大大低于東部發(fā)達省份，即使與同處于西部地區(qū)的其他省份相比也是非常落后的。落后的金融業(yè)會阻礙經(jīng)濟的快速發(fā)展，因此廣西必須采取切實有效的措施推動金融業(yè)的快速發(fā)展，以金融業(yè)的大發(fā)展帶動和促進經(jīng)濟的全面騰飛。

二、金融發(fā)展支持經(jīng)濟增長的理論基礎(chǔ)

金融發(fā)展能促進經(jīng)濟發(fā)展，這是理論界多數(shù)專家的共識。金融發(fā)展對經(jīng)濟增長的影響途徑是指金融發(fā)展對經(jīng)濟增長的作用路徑，著名的內(nèi)生增長模型——AK模型已經(jīng)清晰地論述了這種影響途徑。根據(jù)AK模型 g為經(jīng)濟增長率，A為邊際產(chǎn)出率，s為儲蓄率，θ為儲蓄投資轉(zhuǎn)化率，δ為折舊率。金融發(fā)展是通過影響私人儲蓄率s、儲蓄轉(zhuǎn)化為投資的比例θ、資本邊際產(chǎn)出率A這三個變量來影響經(jīng)濟增長率g，即金融發(fā)展主要是通過經(jīng)濟技術(shù)進步、資本積累和資本投資等渠道引導經(jīng)濟增長。因此，金融支持經(jīng)濟發(fā)展，實質(zhì)就是要擴大金融規(guī)模、提高金融效率，改善金融結(jié)構(gòu)，以金融業(yè)的發(fā)展促進經(jīng)濟的發(fā)展。

三、廣西金融發(fā)展存在的主要問題

(一)金融發(fā)展程度相對落后

金融相關(guān)率(FIR)是由美國經(jīng)濟學家雷蒙德.W.戈德史密斯(Raymond.W.Goldsmith)提出，是衡量金融發(fā)展程度的重要指標，它是指某一日期一國全部金融資產(chǎn)價值與該國經(jīng)濟活動總量的比值。人們常用金融相關(guān)率去說明經(jīng)濟貨幣化的程度或金融發(fā)展程度。從表1可以看出，2014年廣西金融相關(guān)率只有2.31，遠低于東部地區(qū)3.21的平均水平，也明顯低于廣西自身所處的西部地區(qū)2.85的平均水平。需要說明的是，由于各地區(qū)存款和貸款以外的金融資產(chǎn)數(shù)據(jù)很難準確地獲得，所以本文在計算金融相關(guān)率時沒有加入其它金融資產(chǎn)。本文用年末存款余額與年末貸款余額之和代替金融資產(chǎn)總額，而用GDP總量代替各地區(qū)經(jīng)濟活動總量，以此粗略計算出各地區(qū)的金融相關(guān)率。這雖然是次優(yōu)選擇，但是同樣可以說明各地區(qū)的金融發(fā)展程度?？梢钥隙ǖ氖?，如果考慮各地區(qū)其它金融資產(chǎn)(主要是證券資產(chǎn))，則廣西的金融相關(guān)率相比而言差距將會更大。這是因為東部地區(qū)證券業(yè)發(fā)達，股票發(fā)行和債券發(fā)行規(guī)模都比較大，真實的金融相關(guān)率比本文計算的金融相關(guān)率肯定還要高，而廣西的證券業(yè)卻比較落后。在西部省份中，由于廣西證券規(guī)模排名比較靠后，因此廣西的金融相關(guān)率與西部地區(qū)的金融相關(guān)率的真實差距也會更大。這說明廣西金融發(fā)展程度相對是比較落后的。

表1 2014年廣西的金融相關(guān)率

(二)金融業(yè)結(jié)構(gòu)不合理

(1)銀行機構(gòu)體系不合理。首先，在廣西地區(qū)，全國性的大型銀行機構(gòu)占據(jù)著主導地位，其他地方性的中小商業(yè)銀行無論在分支機構(gòu)的數(shù)量方面還是業(yè)務總量方面均處于弱勢地位。截至2014年末，廣西銀行業(yè)金融機構(gòu)中，全國性的銀行類機構(gòu)(包括工、農(nóng)、中、建等大型商業(yè)銀行、政策性的銀行和郵政儲蓄機構(gòu))數(shù)占比51.5%，從業(yè)人員占比57.9%，資產(chǎn)總額占比56%。這說明，廣西金融業(yè)實力最為雄厚的仍然是全國性的銀行機構(gòu)，如傳統(tǒng)的四大國有商業(yè)銀行。其服務質(zhì)量和品牌影響力是其它中小銀行類金融機構(gòu)無法企及的，這一點單從其從業(yè)人員數(shù)量占比便可以看出。其次，在廣西地區(qū)，財務公司和信托投資公司等金融機構(gòu)沒有發(fā)展起來。根據(jù)《2014年廣西壯族自治區(qū)金融運行報告》，2014年末廣西總共只有2家財務公司，55位從業(yè)人員，而信托投資公司個數(shù)為0。合理的銀行體系應當是各類型的金融機構(gòu)和諧共存、均衡發(fā)展，不應跛腿。顯然，廣西銀行業(yè)體系結(jié)構(gòu)并不健全。

(2)社會融資結(jié)構(gòu)不合理。廣西自治區(qū)通過向金融機構(gòu)貸款進行融資的依賴程度過高，而通過發(fā)行證券在金融市場進行直接融資的比例過低。2014年廣西通過國內(nèi)A股融資只有區(qū)區(qū)43.2億元，僅占當年社會融資總額的1.39%。從表2可以看出，廣西通過資本市場發(fā)行股票進行融資的比率不僅大大低于東部地區(qū)、中部地區(qū)、東北地區(qū)和全國的平均水平，也大大低于西部地區(qū)的平均水平。這說明廣西對資本市場的利用程度并不高，廣西企業(yè)通過資本市場籌集長期發(fā)展資本的能力非常弱。另一個問題是，廣西年度社會融資總額(包括貸款、債券和股票)多年來也只有區(qū)區(qū)的2、3千億元的規(guī)模，與發(fā)達地區(qū)近萬億的規(guī)模相比實在太小，社會融資的不足，將會阻礙經(jīng)濟的發(fā)展。

表2 2014年全國各地區(qū)非金融企業(yè)境內(nèi)股票融資在社會融資總額中的占比情況(%)

(3)保險業(yè)比較落后。反映保險業(yè)發(fā)展程度的指標主要有兩個:保險密度和保險深度。一般來說，保險密度和保險深度越大，表明該區(qū)域保險業(yè)越發(fā)達，保險對經(jīng)濟社會發(fā)展的保障就越強。從下表可以看出，2013年、2014年廣西的保險密度在同為西部地區(qū)的12個省級行政區(qū)劃當中排名第10，而保險深度則排名第11，兩項指標在西部省份中的排名均處于絕對落后地位。從全國平均水平來看，2014年全國的保險密度為1479.3元/人，廣西只有626.6元/人，不到全國平均水平的一半;全國保險深度為3.18%，而廣西只有2%，差距亦十分明顯。這說明保險業(yè)在廣西的發(fā)展還非常落后，其對廣西經(jīng)濟社會的保障作用比較弱，不利于經(jīng)濟的健康發(fā)展。

表3 西部各省份2013、2014年保險密度和保險深度對照表

(三)金融服務質(zhì)量低

廣西銀行機構(gòu)服務質(zhì)量低體現(xiàn)在以下幾個方面:一是柜面服務人員每筆業(yè)務的辦理時間過長，體現(xiàn)出業(yè)務技能差。在江浙發(fā)達地區(qū)，即使是縣級銀行網(wǎng)點，對柜臺每筆存取款業(yè)務的辦理時間有一個上限規(guī)定，業(yè)務辦理高效快捷。但我們調(diào)研發(fā)現(xiàn)在廣西辦理銀行存取款等基本業(yè)務時，平均每個人辦理的時間幾乎相當于江浙等發(fā)達地區(qū)的兩倍甚至更久。二是普遍存在怠慢客戶的現(xiàn)象，例如銀行職員在辦理業(yè)務過程中轉(zhuǎn)身跟同事聊天，打私人電話，先整理自己的賬目后辦客戶業(yè)務等。三是工作人員還不習慣使用文明用語，銀行制訂的“微笑服務”規(guī)則也束之高閣，有的態(tài)度還很差，對客戶的有些問題顯得不耐煩。四是銀行職員有些“懶”，在江浙，客戶存取款能享受“免填單”服務，填單由銀行職員代勞，而在廣西都是由客戶自己填單，沒有體現(xiàn)出全心全意為客戶服務的精神，而且由客戶自己填單會導致業(yè)務辦理時間過長，因為客戶對銀行業(yè)務畢竟不如銀行職員熟悉。五是網(wǎng)點數(shù)量和柜臺員工數(shù)量滿足不了需要，特別是業(yè)務量集中的時段，有些銀行網(wǎng)點也不考慮增加服務窗口，這使得客戶要等待很久才能辦理業(yè)務，浪費了客戶大量的寶貴時間。六是銀行職員業(yè)務素質(zhì)不高，比如有時候我們發(fā)現(xiàn)銀行職員對客戶提出的一些不算偏的問題都不能正確的回答，甚至有些職員錯誤地進行回答應付了事。

四、以金融發(fā)展促進經(jīng)濟增長的政策建議

廣西金融發(fā)展相對不足，對經(jīng)濟增長的促進作用未能充分發(fā)揮，因此，促進廣西經(jīng)濟騰飛的重要思路是:金融先行，以金融業(yè)的超常發(fā)展促進經(jīng)濟的更快增長。

1.努力擴大廣西地區(qū)的金融規(guī)模

廣西的金融規(guī)模較小，這必然制約經(jīng)濟的快速發(fā)展。從金融業(yè)自身來說，一定的金融規(guī)模也是金融體系充分發(fā)揮自身各項功能的基礎(chǔ)。因此，努力擴大金融規(guī)模，盡可能多地籌集經(jīng)濟發(fā)展所需的資金是廣西金融業(yè)發(fā)展面臨的首要任務。

擴大金融規(guī)模主要可從以下四個方面著手:一是強化儲蓄動員功能，優(yōu)化投資轉(zhuǎn)化效率;二是拓寬融資渠道，創(chuàng)新融資方式，特別是要培育一批上市公司，擴大從國內(nèi)外資本市場直接融資的規(guī)模;三是改善金融生態(tài)環(huán)境，出臺金融優(yōu)惠政策吸引國內(nèi)外金融資源轉(zhuǎn)移到廣西;四是推動國家政策性銀行在廣西進一步擴大分支機構(gòu)數(shù)量，完善其組織服務體系，加大在廣西的貸款投放規(guī)模，增強其信貸扶持能力。

2.積極完善金融結(jié)構(gòu)，建立多元化金融體系

廣西失衡的金融業(yè)不能滿足經(jīng)濟起飛階段所表現(xiàn)出來的多樣化金融需求，因此，廣西金融結(jié)構(gòu)必須優(yōu)化。一是政府金融政策要向中小金融機構(gòu)傾斜，鼓勵廣西本土中小金融機構(gòu)的發(fā)展，提高股份制商業(yè)銀行和地方性城市商業(yè)銀行在銀行體系中的比例;二是要促進非銀行金融機構(gòu)及各類金融中介機構(gòu)如財務公司、信托投資公司、信用評級機構(gòu)等的發(fā)展，全面優(yōu)化廣西金融組織結(jié)構(gòu);三是培育廣西金融市場，提高廣西企業(yè)通過金融市場進行融資的比例;四是加快廣西保險業(yè)的發(fā)展，擴大保險保障社會經(jīng)濟的范圍和力度，增強保險服務地方經(jīng)濟的能力。

3.鼓勵創(chuàng)新金融工具，提升金融服務水平

一是提高金融產(chǎn)品的創(chuàng)新能力，開發(fā)出更多滿足廣西經(jīng)濟社會所需的金融工具。由于廣西經(jīng)濟金融發(fā)展相對比較落后，大多數(shù)企業(yè)規(guī)模弱小，信用能力不強，又是人民幣跨境結(jié)算的試點地區(qū)，所以除了股票、債券、存單、票據(jù)等傳統(tǒng)的金融工具外，廣西金融市場更迫切需要資產(chǎn)證券化債券和產(chǎn)業(yè)投資基金等創(chuàng)新型的金融工具。

二是合理布局金融服務網(wǎng)點，為居民提供更加快捷方便的金融服務。在業(yè)務集中時段增加柜臺服務窗口，減少顧客等待的時間。

三是加強對員工的職業(yè)培訓，包括業(yè)務能力的培訓和職業(yè)素養(yǎng)的培養(yǎng)。業(yè)務能力的培訓旨在促進員工對理論知識和操作技能的更好掌握，使員工的業(yè)務能力有進一步的提高;職業(yè)素養(yǎng)的培養(yǎng)是要求員工樹立全心全意為人民服務的態(tài)度，堅持熱情服務、微笑服務。

4.完善金融機構(gòu)內(nèi)控制度，提高金融效率

首先，作為特殊企業(yè)的金融機構(gòu)，其內(nèi)部管理要堅持以市場為導向，努力擺脫地方政府的行政干預，讓金融機構(gòu)按照市場經(jīng)濟原則來經(jīng)營，增強其市場競爭力。其次，商業(yè)性的金融機構(gòu)要重視和加強自身風險防控，政府金融監(jiān)管機構(gòu)亦應加強對金融業(yè)的監(jiān)管，共同維護金融業(yè)的安全和穩(wěn)定。最后，金融機構(gòu)要積極引進先進的經(jīng)營管理理念、著力改革冗長緩慢的決策程序，以便顯著提高金融機構(gòu)的服務效率。

5.優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境，提升廣西地區(qū)信用等級

廣西的金融生態(tài)環(huán)境相對較差，挫傷了金融機構(gòu)信貸投放的積極性以及資本市場的再融資能力。治理措施包括:(1)加快完善廣西地方金融法律環(huán)境，為廣西地區(qū)金融業(yè)的快速發(fā)展提供堅實的法律保障。(2)加快企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度改革，加強企業(yè)購并力度，著力培育一批實力較強、規(guī)模較大的企業(yè)，從而提高它們的信用水平，增強它們的融資能力。(3)完善信用征信體系，為更多的企業(yè)和居民建立信用檔案，進一步提高政府相關(guān)部門與各商業(yè)銀行以及企業(yè)之間的協(xié)同工作力度，“政、銀、企”及時溝通，實現(xiàn)信息共享，提高經(jīng)濟決策的準確性，保護銀行資產(chǎn)的安全，為金融部門、投資者創(chuàng)造良好的金融生態(tài)環(huán)境。

［1］Gurley，Edward Shaw.Financial Aspects of Economic Development.American Economic Review，1955(4).

［2］ Patrick.Hugh T.Financial development and Economic Growth in Underdeveloped Countries.Economic Development and Cultural Chang，1966，14(2，January).

［3］李苗苗，肖洪鈞，趙爽.金融發(fā)展、技術(shù)創(chuàng)新與經(jīng)濟增長的關(guān)系研究——基于中國的省市面板數(shù)據(jù)［J］.中國管理科學，2015年02期.

［4］周炯，魏佩佳.省域金融生態(tài)環(huán)境評價研究［J］.西北大學學報(哲學社會科學版)，2012年01期.

［5］張萍，陳福中.金融發(fā)展與經(jīng)濟增長的實證研究.財經(jīng)論從，2009年02期.