毛元斌

國務(wù)院國資委2014年7月15日宣布，在中央企業(yè)啟動4項改革的試點，分別是國有資本投資公司試點、混合所有制經(jīng)濟試點、董事會授權(quán)試點、向央企派駐紀檢組試點。這標志著國企改革邁出實質(zhì)性步伐，新一輪國企改革拉開大幕。2013年，全國國有及國有控股企業(yè)，包括中央管理的企業(yè)和36個?。ㄗ灾螀^(qū)、直轄市、計劃單列市）國有及國有控股企業(yè)。中央管理的企業(yè)包括：113戶國資委監(jiān)管的中央企業(yè)以及中央部門所屬的國有及國有控股企業(yè)，不含國有金融類企業(yè)（以下簡稱國有企業(yè)）。

2013年全國國有企業(yè)主要經(jīng)濟效益指標情況。

1.營業(yè)總收入增長速度高于全國經(jīng)濟增長速度。2013年1-12月，國有企業(yè)累計實現(xiàn)營業(yè)總收入464749.2億元，同比增長10.1%。中央管理的企業(yè)284407.1億元，同比增長8.8%。地方國有企業(yè)180342.1億元，同比增長12.3%。

2.實現(xiàn)利潤增長速度有所回落。1-12月，國有企業(yè)累計實現(xiàn)利潤總額24050.5億元，同比增長5.9%。中央管理的企業(yè)16652.8億元，同比增長7.4%。地方國有企業(yè)7397.7億元，同比增長2.7%。

3.應(yīng)交稅費平穩(wěn)增長。1-12月，國有企業(yè)應(yīng)交稅費36812億元，同比增長7.8%。中央管理的企業(yè)28030.2億元，同比增長9.2%。地方國有企業(yè)8781.8億元，同比增長3.4%。

重啟國企改革頂層設(shè)計

中共十八屆三中全會通過的《中共中央關(guān)于全面深化改革若干重大問題的決定》，對全面深化國有資產(chǎn)和國有企業(yè)改革進行了總體部署，提出了新思路、新任務(wù)、新舉措。國資委以此為基本遵循，在深刻總結(jié)提煉35年國有企業(yè)改革發(fā)展成功經(jīng)驗與薄弱環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)上，進一步啟動新的全面深化國有大型企業(yè)改革的頂層設(shè)計。

1.加快國有企業(yè)股權(quán)多元化改革，積極發(fā)展混合所有制經(jīng)濟。國資委成立以來，積極推動國有企業(yè)在改制中引入非公投資。目前，非公資本投資國有企業(yè)取得了積極進展。中央企業(yè)及其子企業(yè)引入非公資本形成混合所有制企業(yè)已占企業(yè)總戶數(shù)的半數(shù)以上。2005年到2013年，國有控股上市公司通過股票市場發(fā)行的可轉(zhuǎn)債，引入民間投資累計達638項，數(shù)額累計15146億。截至2013年底，中央企業(yè)及其子企業(yè)控股的上市公司總共是378家，上市公司中非國有股權(quán)的比例已經(jīng)超過53%。地方國有企業(yè)控股的上市公司681戶，上市公司非國有股權(quán)的比例已經(jīng)超過60%。2010年新36條頒布以來，到2013年底，民間投資參與各類企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)的交易數(shù)量的總數(shù)是4473宗，占交易總宗數(shù)的81%，金額共計1749億，占交易總額的66%。

國資委強調(diào)，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟是深化國有企業(yè)改革的“重頭戲”。總的考慮如下：大部分國有企業(yè)通過股權(quán)多元化的改革，逐步發(fā)展成為混合所有制企業(yè)；國有企業(yè)在發(fā)展混合所有制經(jīng)濟中將逐步降低國有股權(quán)的比例；大力支持各種非公資本特別是民營資本參與國有企業(yè)的股權(quán)多元化改革；國有企業(yè)通過實施股權(quán)多元化改革，一方面吸引更多的社會資本與國有資本共同發(fā)展，另一方面促進國有企業(yè)進一步完善公司治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)部運行機制；在具體實施中，實行一企一策，由企業(yè)提出試點方案，牽頭廳局與試點企業(yè)進行對接，確保可操作、能落實、有突破、出經(jīng)驗，對企業(yè)的方案經(jīng)專項小組研究后，提交國資委改革領(lǐng)導(dǎo)小組審議，成熟一個，審議一個，實施一個。分類進行研究，分類提出措施，不搞“一刀切”；改革要統(tǒng)籌安排，系統(tǒng)推進，穩(wěn)妥操作，強化公開透明和規(guī)范運作，防止國有資產(chǎn)流失，維護社會穩(wěn)定。

具體而言，股權(quán)多元化改革主要采取以下四種形式。其一，涉及國家安全的少數(shù)國有企業(yè)和國有資本投資公司、國有資本運營公司，仍然采用國有獨資企業(yè)或國有獨資公司形式。其二，涉及國民經(jīng)濟命脈的重要行業(yè)和關(guān)鍵領(lǐng)域的國有企業(yè)，可改制為國有絕對控股的公司制企業(yè)。其三，涉及支柱產(chǎn)業(yè)和高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)等行業(yè)的重要國有企業(yè)，可一戶一策、逐步適度地改制為國有絕對或相對控股的公司制企業(yè)。其四，國有資本不需要控制的完全競爭性領(lǐng)域的國有企業(yè)，可采取通過市場競爭，勝出者繼續(xù)保持國有控股，敗退者采取國有參股或全部退出。

國資委將通過多種方式推進具備條件的國有企業(yè)改制上市，暫不具備上市條件的國有企業(yè)通過引入各類投資者，實現(xiàn)股權(quán)多元化。鼓勵具有資金、技術(shù)、管理優(yōu)勢的非公企業(yè)以及社保基金、保險基金和股權(quán)投資基金等機構(gòu)投資者參與國有企業(yè)改制重組。

2.國資委研究制定推進中央企業(yè)改組新建國有資本投資運營公司。自2013年底開始，國資委抓緊研究組建或改組國有資本投資運營公司的條件、程序及其運作規(guī)則。國有資產(chǎn)投資運營公司以產(chǎn)業(yè)資本投資為主，著力培育產(chǎn)業(yè)競爭力。國有資本投資運營公司主要開展股權(quán)運營，改善國有資本的分布結(jié)構(gòu)和質(zhì)量效益，實現(xiàn)國有資本保值增值。

國資委指出，組建或改建國有資本投資運營公司，是一項探索性很強的工作。組建或者改建國有資本投資運營公司的目標是按照十八屆三中全會的要求以管資本為主來加強國有資產(chǎn)的監(jiān)管。實現(xiàn)這一目標，主要有兩條途徑：一是有些中央企業(yè)集團所屬的子企業(yè)股權(quán)多元化改革完成之后，具備條件的中央企業(yè)集團可以改建為國有資本投資公司。二是根據(jù)國有經(jīng)濟發(fā)展的情況和企業(yè)的發(fā)展情況，新設(shè)國有資本運營公司，于2010年經(jīng)國務(wù)院批準成立的中國國新控股有限責(zé)任公司就是這項工作的首個范例。

國資委強調(diào)，國有資本投資運營公司與所出資企業(yè)要更加緊密地強化以資本為紐帶的投資與被投資關(guān)系，更加突出市場化的改革措施和管理手段，更加充分地體現(xiàn)國有經(jīng)濟的活力和競爭力。組建或改組國有資本投資運營公司，國資委作為國有資產(chǎn)出資人代表的職責(zé)定位沒有變。

國資委正在按照整體規(guī)劃、分類實施、穩(wěn)妥推進的原則，在符合條件的中央企業(yè)開展試點，在試點基礎(chǔ)上總結(jié)經(jīng)驗，逐步推進。

3.分析國有企業(yè)改革的經(jīng)驗教訓(xùn)，積極推進企業(yè)改革。35年的改革開放，使中國國有企業(yè)管理體制與經(jīng)營機制發(fā)生了深刻變化，正如中共十八屆三中全會作出的科學(xué)判斷：“國有企業(yè)總體上已經(jīng)同市場經(jīng)濟相融合”。但隨著改革的深化，一些制約國有企業(yè)走向市場化、國際化的因素充分顯現(xiàn)。主要有五個方面的障礙：一是相當(dāng)一部分國有大型企業(yè)公司制股份制改革步伐緩慢，國有企業(yè)的公司治理還不完善，企業(yè)經(jīng)營機制還不能完全適應(yīng)市場經(jīng)濟要求，市場化選人用人和激勵約束機制還未真正形成。二是歷史包袱。國有企業(yè)還有大量的歷史遺留問題尚未解決，普遍存在著企業(yè)辦社會問題。三是既得利益集團尚未根除。四是外部配套改革還不到位，對全面深化國有企業(yè)改革形成不利影響。五是完善的市場主體和可靠的信用體系尚未完全建立。

4.國資委適度推進中央企業(yè)改制上市。報經(jīng)國務(wù)院同意，國資委2013年先后批復(fù)了中國電力建設(shè)集團有限公司、中國煤炭科工集團有限公司、中國鹽業(yè)總公司、中國廣核集團有限公司、中國能源建設(shè)集團有限公司和中國建筑設(shè)計集團有限公司等6家中央企業(yè)的整體改制上市方案；批復(fù)中國北方機車車輛工業(yè)集團公司境外上市并發(fā)行H股方案。批復(fù)東航傳媒有限公司、西安航煤有限公司等中央企業(yè)重要子企業(yè)的改制上市方案。

促進中央企業(yè)上市公司規(guī)范運作，提高經(jīng)營質(zhì)量。國資委在2012年推出中央企業(yè)控股上市公司綜合實力試排名的基礎(chǔ)上，通過廣泛征求企業(yè)意見，進一步完善指標評價體系，2013年國資委對2012年度中央企業(yè)上市公司綜合實力進行了正式排名，排名發(fā)布后，在中央企業(yè)中引起廣泛關(guān)注，激勵上市公司查找差距和不足，進一步提升經(jīng)營質(zhì)量，完善市場主體地位，提高信用可靠度。由證監(jiān)會、國資委聯(lián)合牽頭設(shè)立，發(fā)展改革委、財政部等有關(guān)部門參加的上市公司規(guī)范運作專題工作小組，共同致力于推動國有大型企業(yè)上市公司提高規(guī)范運作水平。

5.繼續(xù)進行規(guī)范董事會建設(shè)。截至2013年底，設(shè)立董事會的中央企業(yè)已達52家。依法落實董事會職權(quán)，嚴格董事履職責(zé)任。建立健全股東會、董事會、監(jiān)事會和經(jīng)理層協(xié)調(diào)運轉(zhuǎn)、有效制衡的公司法人治理結(jié)構(gòu)。建立國有企業(yè)長效激勵和約束機制，強化國有企業(yè)經(jīng)營投資責(zé)任追究。

2013年，國資委加強了董事會對企業(yè)高管薪酬管理體系的建立和完善。印發(fā)《董事會薪酬與考核委員會高管薪酬管理工作流程》等文件，指導(dǎo)各董事會做好企業(yè)高管薪酬管理工作。研究確定中央企業(yè)專職外部董事報酬管理方案，分析上市公司獨立董事報酬依據(jù)與數(shù)額，分類規(guī)范董事報酬管理。

6.深化國有企業(yè)內(nèi)部三項制度改革。抓緊建立健全企業(yè)管理人員能上能下、員工能進能出、收入能增能減的制度，為企業(yè)贏得市場競爭提供制度保障。探索推進國有企業(yè)重大信息公開，提高國有企業(yè)運營透明度。

探索建立職業(yè)經(jīng)理人制度，更好發(fā)揮企業(yè)家作用。在總結(jié)經(jīng)驗的基礎(chǔ)上，國資委繼續(xù)加大國有企業(yè)高管人員市場化選聘和管理力度，在國有企業(yè)集團層面逐步建立職業(yè)經(jīng)理人制度，并對企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人員實行分層分類管理。2013年以后國資委將從直接管理的中央企業(yè)中選擇幾家開展由董事會直接選聘和管理經(jīng)理層（包括總經(jīng)理）的試點。

合理確定并嚴格規(guī)范國有企業(yè)管理人員薪酬水平、職務(wù)待遇、職務(wù)消費和業(yè)務(wù)消費。建立健全根據(jù)企業(yè)經(jīng)營管理的績效、風(fēng)險和責(zé)任來確定薪酬的制度，不斷完善企業(yè)薪酬激勵約束機制。對市場化聘任的企業(yè)管理人員，研究建立市場化薪酬協(xié)商機制，以適應(yīng)建立職業(yè)經(jīng)理人制度的需要。國資委加快研究制訂有關(guān)國有企業(yè)負責(zé)人職務(wù)待遇、職務(wù)消費和業(yè)務(wù)消費方面的管理辦法。同時，國資委研究提出了企業(yè)黨組織發(fā)揮政治核心作用、職工民主管理的有效途徑。

7.探索企業(yè)員工持股辦法，為實行混合所有制改革探索路子。允許混合所有制企業(yè)實行企業(yè)員工持股，形成資本所有者和勞動者利益共同體，是深化國有企業(yè)改革的一項重要措施。國資委正在積極探索在確保國有資產(chǎn)在從實物與貨幣形式的相互轉(zhuǎn)化過程中保值增值，防止國有資產(chǎn)流失的基礎(chǔ)上，實行企業(yè)員工持股的有效途徑。

8.引導(dǎo)中央企業(yè)提升管理水平。自2012年啟動、2013年加大力度推動以來，國資委引導(dǎo)中央企業(yè)積極開展管理提升活動，中央企業(yè)管理提升活動取得顯著成效。活動雙方主要采取以下措施：一是上下協(xié)同聯(lián)動。國資委專門成立了管理提升活動領(lǐng)導(dǎo)小組，明確目標、內(nèi)容、路徑和考核評價機制；中央企業(yè)也都建立了相應(yīng)機構(gòu)和工作機制。二是緊貼企業(yè)需求。國資委對國內(nèi)外經(jīng)濟形勢和企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營形勢進行了深入研究分析，從適應(yīng)市場化、國際化的客觀需要出發(fā)、從中央企業(yè)的內(nèi)在需求出發(fā)，設(shè)計活動內(nèi)容和工作方案。三是明確目標導(dǎo)向。國資委結(jié)合中央企業(yè)十二五“做強做優(yōu)、世界一流”的改革發(fā)展核心目標，將中央企業(yè)與世界一流企業(yè)的管理水平進行了對標研究，找出了中央企業(yè)亟待提升的管理短板和瓶頸問題，在此基礎(chǔ)上，提出了活動的主要目標，并對活動的考核評價及長效機制建設(shè)提出了具體要求。四是突出基層企業(yè)。各中央企業(yè)把基層企業(yè)管理提升作為活動開展的重要切入點和突破口，做到了“基層動員、基層診斷、基層對標”三到位。五是夯實管理基礎(chǔ)。中央企業(yè)按照國資委要求，始終抓住強化基礎(chǔ)管理這條主線，補齊管理短板，梳理和完善制度和流程，推進管理的規(guī)范化、制度化、信息化。

9.國資委認真履行多元投資主體企業(yè)股東職責(zé)，為推進股權(quán)多元化改革奠定體制基礎(chǔ)一是對于中國商用飛機有限責(zé)任公司、國家核電技術(shù)有限公司、南光（集團）有限公司三家企業(yè)，按照2009年底出臺的《國資委關(guān)于履行多元投資主體企業(yè)股東職責(zé)暫行辦法》，履行股東職責(zé)，參加三家企業(yè)年度股東會并發(fā)表意見，辦理其股東會決議的書面?zhèn)骱灒欢菍τ谥袊?lián)合網(wǎng)絡(luò)通信集團有限公司、廣東核電集團有限公司、中國華錄集團有限公司三家國資委直接持股、2013年以前國資委未直接履行股東職責(zé)的企業(yè)，通過修訂公司章程、變動股權(quán)結(jié)構(gòu)等措施，國資委將其納入直接履行股東職責(zé)企業(yè)范疇，并開始進行實際操作；三是國資委密切關(guān)注中國南方電網(wǎng)有限責(zé)任公司、上海貝爾股份有限公司兩家國資委目前仍然不直接持有股權(quán)的企業(yè)以及其他中央企業(yè)進行混合所有制改革的股權(quán)變動趨向。

并購重組和資源整合

1.穩(wěn)步推進中央企業(yè)重組整合。報請國務(wù)院同意，國資委會同有關(guān)部門將中國華糧物資集團公司整體并入中糧集團有限公司，進一步增強中糧集團有限公司在糧食流通領(lǐng)域的能力；將中國第二重型機械集團公司與中國機械工業(yè)集團有限公司聯(lián)合重組成為中國機械工業(yè)集團有限公司，穩(wěn)妥推動中央裝備制造行業(yè)的結(jié)構(gòu)調(diào)整。國資委繼續(xù)協(xié)調(diào)企業(yè)內(nèi)部整合、改革脫困等工作。

針對中央企業(yè)并購中存在戰(zhàn)略偏差、風(fēng)險防控不力、制度不健全、操作不規(guī)范等問題，國資委印發(fā)了《關(guān)于規(guī)范中央企業(yè)并購的意見》，明確要求三級以下企業(yè)、債務(wù)風(fēng)險重點監(jiān)控及特別監(jiān)管企業(yè)不得實施并購，嚴格控制并購主業(yè)之外的企業(yè)。文件出臺后，中央企業(yè)實施的非主業(yè)并購大幅減少。國資委適時推動中央企業(yè)之間的資源整合與合作。將中國誠通控股集團有限公司下屬中國唱片總公司整體并入中國華錄集團有限公司，實現(xiàn)品牌資源、音視頻資源與信息技術(shù)的優(yōu)勢互補。

2推動中央企業(yè)清理處置低效無效資產(chǎn)。國資委針對當(dāng)前中央企業(yè)低效無效資產(chǎn)存量過大，已經(jīng)嚴重制約企業(yè)競爭力提升的現(xiàn)實情況，為進一步夯實企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量，2013年8月印發(fā)了《國資委關(guān)于清理和處置低效無效資產(chǎn)的通知》，要求中央企業(yè)在三年內(nèi)基本完成低效無效資產(chǎn)的清理處置工作。

試點將堅持頂層設(shè)計與先行先試相結(jié)合、市場化方向與問題導(dǎo)向相結(jié)合、大膽探索與堅守底線相結(jié)合、整體推進與重點突破相結(jié)合的主要原則。在試點的過程中，將堅持正確的改革方向，堅持基本經(jīng)濟制度，堅守改革底線，堅決防止國有資產(chǎn)流失。改革將充分發(fā)揮市場在資源配置中的決定性作用，充分發(fā)揮企業(yè)改革主體作用。