尹雄基

(黑龍江大學(xué) 經(jīng)濟與工商管理學(xué)院，黑龍江 哈爾濱 150080)

一、中韓金融服務(wù)貿(mào)易發(fā)展?fàn)顩r比較

(一)中國金融服務(wù)貿(mào)易發(fā)展?fàn)顩r

加入WTO 以后中國經(jīng)濟增長迅速，金融產(chǎn)業(yè)的對外開放極大促進了中國金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。據(jù)統(tǒng)計，1990年以來中國的服務(wù)貿(mào)易始終呈現(xiàn)貿(mào)易逆差狀態(tài)，2011年中國服務(wù)貿(mào)易出口總額1702.5 億美元，進口總額1921.7億美元，貿(mào)易逆差219.3 億美元。金融業(yè)與保險業(yè)服務(wù)貿(mào)易逆差的占比與規(guī)模不斷增加，而保險業(yè)貿(mào)易逆差較為嚴(yán)重。

表1 2007—2011年中國服務(wù)貿(mào)易情況 單位:億美元

(二)韓國金融服務(wù)貿(mào)易發(fā)展?fàn)顩r

通過1996年加入OECD 和1997年與IMF 達成協(xié)議，韓國的金融業(yè)已達到先進國家水平，股份及債券投資實現(xiàn)全面自由化，有關(guān)銀行、證券部門的限制性條款大部分已被廢除。1999年1月允許向境外消費者提供證券及海上保險等金融服務(wù)，金融服務(wù)業(yè)開放規(guī)模日益壯大。2005年韓國服務(wù)貿(mào)易逆差額100 億美元，2009年受國際金融危機的影響逆差規(guī)模有所縮小，但2010年出現(xiàn)反彈，逆差額112 億美元。從規(guī)模上看，韓國的金融業(yè)服務(wù)貿(mào)易逆差呈現(xiàn)逐漸增加的發(fā)展趨勢。

表2 2007—2010年韓國服務(wù)貿(mào)易額與占比 單位:百萬美元，%

二、中韓金融服務(wù)貿(mào)易國際競爭力比較分析

為更好地對中韓金融服務(wù)貿(mào)易國際競爭力進行評估，本文選取了中國、韓國、美國、英國4 個國家的相關(guān)數(shù)據(jù)，以使分析更加客觀、準(zhǔn)確。

(一)國際市場占有率

從平均值來看，中韓兩國的金融服務(wù)貿(mào)易國際市場占有率都極低，均小于1%，而中國又小于韓國，韓國在0.91%左右，中國僅在0.4%左右，而英、美兩國是國際金融服務(wù)貿(mào)易出口最多的國家，國際市場占有率之和歷年來均超過40%，其中英國超過美國，詳見表3?？梢姡许n兩國的金融服務(wù)業(yè)發(fā)展水平遠不及歐美等金融強國，這與其出口能力弱、國際競爭力低下不無關(guān)系，但近年來亦呈現(xiàn)不斷上升趨勢。

表3 2002 －2011年中韓美英四國金融服務(wù)貿(mào)易國際市場占有率的國際比較 單位:%

(二)貿(mào)易競爭優(yōu)勢指數(shù)(TC 指數(shù))

英國金融服務(wù)貿(mào)易TC 指數(shù)在0.6 ～l 范圍內(nèi)，說明英國金融服務(wù)貿(mào)易競爭力很強。韓國、美國的金融服務(wù)貿(mào)易競爭力微強，韓國TC 指數(shù)在0.1 ～0.5 范圍內(nèi)，美國TC 指數(shù)在－0.1 ～0.1 之間，在四個國家中，中國的金融服務(wù)貿(mào)易競爭力最弱，詳見表4。自加入WTO 以來，中國的金融服務(wù)貿(mào)易TC 指數(shù)一直在－0.7 ～－0.9 之間，表明中國的金融服務(wù)貿(mào)易競爭力很弱，但從2007年開始，TC 指數(shù)逐漸增大，說明中國的金融服務(wù)貿(mào)易競爭力正在逐漸增強。

表4 2003—2011年中韓美英金融服務(wù)貿(mào)易TC 指數(shù)比較

三、中韓金融服務(wù)貿(mào)易與合作概況

(一)中國對韓國金融服務(wù)貿(mào)易與合作狀況

表5 2010年中國金融業(yè)、保險業(yè)對韓國直接投資情況 單位:千美元

中國的服務(wù)貿(mào)易在韓國服務(wù)業(yè)的市場占有率約2.6%。近5年間中國對韓國直接投資中金融業(yè)的占比僅為0.1%，其中對保險業(yè)投資額為0。從平均投資規(guī)模(每1 件平均承包金額)看，全服務(wù)業(yè)平均額是48.5 萬美元，而金融業(yè)的平均額僅為4.87 萬美元。

表6 2006—2010年中國服務(wù)產(chǎn)業(yè)對韓國直接投資累計金額 單位:千美元

1993年12月，中國銀行首爾支行在得到許可后，7個支行相繼進入韓國市場，但中國的證券公司和保險公司仍未進入韓國市場。值得一提的是，2007年8月，中國企業(yè)3NOD 成為最早在韓國KOSDAK 市場上市的中國企業(yè)。

中國為了解決國內(nèi)流動性過剩問題，提高銀行業(yè)國際競爭力，不斷擴大出口規(guī)模，進一步關(guān)注韓國金融機構(gòu)。但中國金融業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整仍未完成，國際競爭力有待進一步提高，因此進入韓國市場時仍需謹(jǐn)慎。

(二)韓國對中國金融服務(wù)貿(mào)易與合作狀況

從韓國服務(wù)業(yè)的境外直接投資現(xiàn)狀來看，金融業(yè)、保險業(yè)的占比不斷增加，而2000年以后韓國對中國服務(wù)業(yè)的投資規(guī)模開始不斷擴大，如表7。

表7 韓國金融服務(wù)業(yè)對中國直接投資情況 單位:百萬美元

韓國的金融保險業(yè)對中國投資是以2006—2010年的累積額為基準(zhǔn)，在全服務(wù)業(yè)中占有率約為25.3%，比率較高。其中對金融業(yè)投資占有率約90%，而保險業(yè)的占有率僅為8%。

表8 韓國金融服務(wù)業(yè)對中國直接投資情況 單位:千美元

韓國對中國金融保險業(yè)的兼并與收購型直接投資與其他服務(wù)業(yè)相比更為活躍，詳見表9。

表9 韓國金融企業(yè)對中國兼并與收購型直接投資情況

韓國銀行對中國的投資始于1992年中韓建交，截至2010年進入中國的韓國銀行分行(支店)共31 個、支行(出差所)18 個、現(xiàn)地法人4 個、事務(wù)所5 個。中國證券市場對外開放有限，以設(shè)立合作證券社為主，截至目前韓國以事務(wù)處形式進入中國市場的證券社共5 家，韓國保險公司在中國設(shè)立當(dāng)?shù)胤ㄈ? 個，合作法人1 個，事務(wù)處8 個。

四、促進中韓兩國金融服務(wù)貿(mào)易與合作的對策建議

(一)銀行業(yè)

首先，可以考慮在已進入中國市場的韓國銀行與已進入韓國市場的中國銀行之間設(shè)立共同卡公司，通過簽訂FTA，進一步開放金融市場，實現(xiàn)跨境匯款及信用證交易，從而有利于雙方貿(mào)易靈活化、降低匯率風(fēng)險。其次，可以安排雙方銀行工作人員進行交流學(xué)習(xí)，提高業(yè)務(wù)能力。同時引導(dǎo)中國銀行對韓國銀行進行股權(quán)參與，促進建立中韓合資銀行。

(二)證券業(yè)

已進入中國市場的韓國證券公司為進一步擴大業(yè)務(wù)范圍，需盡早取得能投資A 股的境外投資者資格，同時中國也應(yīng)適度控制其投資擴張速度與規(guī)模。在業(yè)務(wù)方面，韓國證券社(代表處)可作為中國企業(yè)在韓國的中介組織，并為韓國企業(yè)在中國證券市場上市做好充分準(zhǔn)備工作及國際間兼并與收購等投資金融交易。此外，兩國的證券交易所應(yīng)努力在對方國開設(shè)事務(wù)處，從而擴大兩國證券業(yè)服務(wù)貿(mào)易規(guī)模。

(三)保險業(yè)

2004年12月獲得批準(zhǔn)的中國人壽保險及境外保險社的團體保險及健康保險，其營業(yè)開放時間較短且仍處于起步階段，因此境外保險社之間競爭不太激烈。韓國保險社設(shè)立合作公司以實現(xiàn)出口保險業(yè)方面的合作。2009年以來，隨著韓元匯率逐漸下降，為確保重要原料的出口，韓國批準(zhǔn)了進口保險制度，如果兩國設(shè)立合作保險公司，會將進口保險直接轉(zhuǎn)換成對方國的出口保險，從而促進貿(mào)易規(guī)模的進一步擴大。

［1］張巖. 影響中國金融服務(wù)貿(mào)易國際競爭力的因素分析［J］.對外經(jīng)貿(mào)，2012(3).

［2］方芳. 金融危機下的韓國金融改革及其對中國的啟示［J］.廣東社會科學(xué)，2010(1).

［3］黃滿盈，鄧曉虹. 中國金融服務(wù)貿(mào)易國際競爭力分析［J］.世界經(jīng)濟研究，2010(5).