陳曉明

(昆侖銀行股份有限公司大慶分行，黑龍江 大慶 163453)

關于金融支持大慶經濟結構調整中信貸策略選擇的思考

陳曉明

(昆侖銀行股份有限公司大慶分行，黑龍江 大慶 163453)

大慶在資源型城市轉型過程中，經濟結構的優(yōu)化和調整離不開金融支持，如何有效解除金融約束，推動資源型城市金融業(yè)轉型，以實現金融深化與經濟發(fā)展的雙贏，是資源型城市發(fā)展面臨的重要課題。因此，研究商業(yè)銀行支持經濟結構調整的信貸策略問題，積極引導貸款投向、優(yōu)化信貸結構，將促進經濟結構調整，保持大慶經濟又好又快發(fā)展。

金融支持；結構調整；大慶；信貸策略選擇

黨的十七屆五中全會通過的制定我國國民經濟和社會發(fā)展第十二個五年規(guī)劃的建議，將加快經濟結構戰(zhàn)略性調整作為今后五年加快轉變經濟發(fā)展方式的主攻方向。大慶在資源型城市轉型過程中，經濟結構的優(yōu)化和調整離不開金融支持，如何有效解除金融約束，推動資源型城市金融業(yè)轉型，以實現金融深化與經濟發(fā)展的雙贏是資源型城市發(fā)展面臨的重要課題。因此，研究商業(yè)銀行支持經濟結構調整的信貸策略問題，如何積極引導貸款投向、優(yōu)化信貸結構，促進經濟結構調整，對于大慶經濟保持又好又快發(fā)展具有重要作用和深遠意義。

一、大慶市經濟結構特征明顯

一是石油工業(yè)比重過大，產業(yè)鎖定格局亟待突破。二是接續(xù)產業(yè)快速發(fā)展，但比重仍較小，新的支柱產業(yè)有待培育。三是服務業(yè)貢獻率上升，但高端服務業(yè)缺位。四是所有制結構進一步優(yōu)化，但民營經濟占比小、實力弱。五是城鄉(xiāng)居民生活水平提高，但城鄉(xiāng)差距仍較大。

二、金融在促進經濟結構調整中存在的幾個矛盾

總體來看，金融為區(qū)域經濟結構調整發(fā)揮了積極作用，但距離中央提出的經濟發(fā)展方式轉變和結構調整的要求仍有較大的差距，優(yōu)化金融資源配置和經濟結構調整的互動仍需要加強。

（一）金融信貸政策的“軟約束”與經濟結構調整迫切性的矛盾

近年來，國家出臺了許多支持經濟結構調整的信貸政策。然而信貸政策的貫徹落實主要依靠道義勸說，缺乏必要的硬約束和正向激勵機制，加之部分商業(yè)銀行過于強調自身經濟利益等因素，信貸資源配置經常偏離于信貸政策的最終目標，長期可能還會影響信貸政策的公信力。

（二）金融信貸結構的逐步優(yōu)化與經濟結構自我強化的矛盾

近年來，盡管信貸資源向農業(yè)、服務業(yè)、消費等薄弱環(huán)節(jié)傾斜力度不斷加大，但現有經濟結構自我強化趨勢仍比較突出。投資拉動型經濟模式不斷強化，服務業(yè)對經濟增長的貢獻不升反降，消費對經濟增長的作用不斷減弱。投資拉動型的增長加劇了投資和消費的失衡，容易引發(fā)新的經濟結構失衡，不具備可持續(xù)性。

（三）信貸資金配置結構失衡與支持中小企業(yè)的矛盾

為規(guī)避信息不對稱導致的逆向選擇和道德風險等問題，商業(yè)銀行在信貸的投放時更加看重抵押品、企業(yè)資質等借款人的信用水平，而向擁有高信譽度、優(yōu)質抵押品的政府融資平臺、房地產行業(yè)和部分重工業(yè)集中投放，缺乏合格抵押品和透明度差的我市眾多中小企業(yè)融資依然較難。

經濟結構的調整必然導致信貸資源在各個區(qū)域間的重新分配,導致各行分支機構系統(tǒng)貢獻的重新洗牌。但是,我國商業(yè)銀行近年來一直比較偏重從總行到一線網點縱向上的激勵約束機制建設。譬如,層層考核各級行的經濟增加值,存貸款新增量,并與各級機構負責人的聘任升遷掛鉤，這種激勵約束機制必然導致各級機構對信貸資源的區(qū)域調整產生抵觸情緒,甚至相互之間的割裂對立,使各商業(yè)銀行無法通過信貸結構的區(qū)域調整有效支持經濟結構的區(qū)域調整。在各分支機構內部,管理人員往往偏重于按照客戶經理發(fā)放的貸款量及其利息收入兌現績效,按單筆或單戶貸款風險暴露進行獎懲。而中小企業(yè)、個人客戶往往貸款筆數多、金額小,收益低,個別戶勢必也會出現風險。這樣,也抑制了客戶經理營銷中小企業(yè)、個人客戶信貸業(yè)務的積極性。

三、商業(yè)銀行支持經濟結構調整的信貸策略選擇

商業(yè)銀行要快速傳導貨幣政策,貫徹落實好中央“穩(wěn)增長、控物價、調結構、惠民生、抓改革、促和諧”穩(wěn)中求進的各項政策措施,使適度寬松貨幣政策釋放出來的流動性有效進入實體經濟,滿足經濟增長和結構調整產生的大量資金需求;同時,為確保自身經營穩(wěn)健和資產安全,必須盡快調整其信貸經營策略。

(一)及時調整戰(zhàn)略導向

經營戰(zhàn)略決定經營政策。經營機制科學合理的戰(zhàn)略導向不但是一個企業(yè)競爭成功的秘訣,而且是其管理卓越性最好的檢驗標準?？v觀國內外過去的許多知名企業(yè),大都由于沒有順應環(huán)境變化及時調整經營戰(zhàn)略而導致失敗,銷聲匿跡。我國商業(yè)銀行應當看到經濟結構調整帶來的重大變化,必須順應宏觀調控導向和市場變化走向,積極調整信貸經營導向。業(yè)務戰(zhàn)略要從偏重滿足供給方面的信貸需求轉向滿足供給和消費兩方面的信貸需求;客戶戰(zhàn)略要由偏重于大項目、大企業(yè)、大眾高端和富?？蛻粝虼笾行∑髽I(yè)、大眾高中端客戶和一般客戶并重轉變；區(qū)域戰(zhàn)略要由偏重于大中城市、東南沿海發(fā)達地區(qū)向各區(qū)域均衡發(fā)展轉變。

(二)積極調整信貸業(yè)務經營模式

商業(yè)銀行要根據我國經濟目前發(fā)展還不均衡的實際,制定差別化的信貸政策、風險偏好和風險應對策略,在盡可能防范風險的基礎上適度加大對中西部和東北地區(qū)的信貸投入,推動我國經濟均衡增長。譬如,公路、鐵路等基礎設施建設,西部較東部地區(qū)通行車輛少，單位貸款的回收周期會更長,但是,隨著西部經濟的快速發(fā)展,其通行費收入必然會逐步穩(wěn)定增長,最終來看信貸風險并不高。商業(yè)銀行對西部和東部相同金額公路建設貸款,可設計不同的回收期限、還款方式,給予適當的緩沖期,這樣可避免因貸款期限設計不合理而導致風險暴露。

要及時調整適應傳統(tǒng)制造業(yè)的貸款規(guī)則和實物抵押偏好,強化創(chuàng)新，積極順應產業(yè)轉型要求,研究符合傳統(tǒng)制造業(yè)服務化及第三產業(yè)經營特點、風險特征的信貸業(yè)務經營制度、客戶信用評價方法、準入退出標準,創(chuàng)新商譽、專利權、經營權等無形資產擔保制度,推出金融租賃、應收賬款融資及反向保理等產品,大力促進我國產業(yè)結構調整，加快構建和完善消費信貸服務體系,創(chuàng)新消費信貸產品,從利率折扣、貸款手續(xù)、期限檔次、信用評價、擔保方式等方面不斷改進和創(chuàng)新,有效滿足公眾的消費信貸需求,讓消費者通過貸款使消費隨著時間的推移得以平滑,并使其在遭受暫時性工資和收入沖擊的情況下，保持福利水平基本穩(wěn)定,激發(fā)其消費積極性,有效支持擴大內需的結構調整戰(zhàn)略實施。

要根據不同信貸產品實行不同的風險管理制度。對受宏觀經濟變化影響大、經營地域分布廣、基層分支機構難以把握控制風險的大項目、大企業(yè),實行總行、一級分行集中審批。對經營局限于一地、貸款金額小的中小企業(yè)以及消費信貸,實行分層經營管理,總行、一級分行負責制定經營管理原則,具體審批、經營、管理由二級分支行以下機構負責。通過降低經營重心來降低經營成本,間接提高經營收益。管理行可通過加大檢查頻率、不良率控制等手段促進經辦行在加強風險管理的基礎上,大力發(fā)展相關業(yè)務。

(三)進一步完善激勵約束機制

要根據區(qū)域經濟發(fā)展出現的新特點,調整各個區(qū)域分支機構的考核政策?；谛刨J投入仍是各級分支機構盈利主要來源的現實,商業(yè)銀行要根據各個分支機構所在區(qū)域經濟增長態(tài)勢、信貸需求特點,制定各個分支機構的合理業(yè)績評價標準,促使各區(qū)域行順應中央政策導向發(fā)展業(yè)務,避免各機構搶貸款、占規(guī)模。各個分支機構要針對不同類型客戶,制定不同的激勵約束政策。尤其是對中小企業(yè)、個人消費信貸業(yè)務,應制定有別于大企業(yè)信貸業(yè)務的績效獎懲辦法，適當提高單位貸款掛鉤績效標準,對客戶經理經辦貸款的風險采取單筆和總量控制的管理辦法。只要其經辦貸款總體風險較低,個別貸款因個人失誤出現風險，應從輕處罰或免于處罰，以保護其積極性。

(四)適時調整機構布局

經濟結構調整必將會加快我國工業(yè)化和城鎮(zhèn)化的進程,也必將給一些欠發(fā)達地區(qū)帶來新的發(fā)展機遇。各商業(yè)銀行應順應這一變化,重新調整機構布局。一是將環(huán)繞大城市的郊區(qū)縣,作為業(yè)務拓展的潛在市場,給予高度的重視并重新進行布局；二是按照有條件、分步驟、穩(wěn)步推進的方式,在一些出現新發(fā)展機遇的縣域增設機構，充分利用城鄉(xiāng)一體化改革等相關政策,將確保國家糧食安全、推進農村結構戰(zhàn)略調整、加快農業(yè)科技創(chuàng)新以及加強農村基礎設施建設等戰(zhàn)略任務融入到銀行信貸業(yè)務發(fā)展目標中；三是利用國家大力推進村鎮(zhèn)銀行建設的契機，牽頭在一些有潛力的地區(qū)成立相應機構,擴大信貸服務觸角。

(五)拓展信貸業(yè)務功能,提升結構調整效果

現代金融理論認為,與其他金融中介相比,銀行與經濟組織的關系更加牢固,能夠更有效地獲得企業(yè)的相關信息,既敦促企業(yè)及時償付債務,又監(jiān)督經理人員按照利益相關方收益最大化原則管理，提高經營質量，為經濟發(fā)展提供更多支持。商業(yè)銀行要利用自己的信貸投入，加強對借款人經營管理的監(jiān)督，促使其合理利用信貸資金、國家投入資金，讓項目及早發(fā)揮預期效果，服務于經濟結構調整目標。

我國各商業(yè)銀行目前都在探索綜合經營,四大國有銀行及一些規(guī)模較大的股份制銀行都成立了投資銀行、基金公司、租賃公司。各行應充分利用這些機構,將其業(yè)務與傳統(tǒng)信貸業(yè)務緊密結合起來,為經濟結構調整提供更有效支持。如鑒于創(chuàng)新將成為我國經濟結構調整的重要推動力，商業(yè)銀行應在一些創(chuàng)新型企業(yè)的起步階段，利用自己的產業(yè)投資基金提供風險投資支持，在其進入成長期后同步跟進信貸業(yè)務,既降低經營成本和經營風險,獲取更高回報，又有效推動創(chuàng)新；針對一些企業(yè)缺乏設備購置資金的情況,利用租賃公司,積極發(fā)展融資租賃業(yè)務,既有效滿足企業(yè)購置設備需求,又盡可能緩解其融資金額和成本。

（六）引進高端金融機構，支持接續(xù)產業(yè)做大做強

一是結合企業(yè)融資需求，積極引進國外中小私募基金，協(xié)助企業(yè)發(fā)展直接融資、促進企業(yè)上市。二是積極申請國家級產業(yè)投資基金，同時研究設立地方產業(yè)投資基金，通過設立產業(yè)投資基金，重點扶持中小企業(yè)的發(fā)展，重點支持石化、裝備制造等接續(xù)產業(yè)的發(fā)展，突出產業(yè)優(yōu)勢。

1．溫家寶.重點支持小微企業(yè)四措施應對金融風險EB/OL.人民網，2011-10-06.

2．美·愛德華.·肖.經濟發(fā)展中的金融深化[M].上海三聯出版社,1992.

3．馬德倫.加大金融對中國經濟結構調整的支持力度[z].國際金融論壇，2010年北京年會.

4．鄭寶利.關于金融支持大慶經濟結構調整問題的建議[J].大慶社會科學，2009，（6）.

5．張承惠.應對國際金融危機需要加快中國金融改革[N].中國經濟時報，2009-05-11.

〔責任編輯：王樂群〕

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2012-01-05

陳曉明（1975-），男，黑龍江大慶人，團隊負責人，工商管理碩士，主要從事金融管理研究。