朱一妮，高嘉會(huì)

(1.東北財(cái)經(jīng)大學(xué) 研究生院，遼寧 大連 116025;2.東北財(cái)經(jīng)大學(xué) 會(huì)計(jì)學(xué)院，遼寧 大連 116025)

2006年2月15日，我國(guó)發(fā)布了以公允價(jià)值運(yùn)用為最大亮點(diǎn)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系，目前，新準(zhǔn)則體系已經(jīng)進(jìn)入實(shí)施階段，但學(xué)術(shù)界和實(shí)務(wù)界對(duì)公允價(jià)值相關(guān)的一些基本理論還存在著爭(zhēng)論和模糊認(rèn)識(shí)。基于此，本文從分析我國(guó)學(xué)術(shù)界公允價(jià)值理論研究的現(xiàn)狀入手，探悉公允價(jià)值研究中幾個(gè)重要的基本理論問(wèn)題。

一、公允價(jià)值的界定

公允價(jià)值的概念一直是國(guó)內(nèi)外學(xué)術(shù)界對(duì)公允價(jià)值研究的重點(diǎn)，也是深入公允價(jià)值其他方面研究的基礎(chǔ)和關(guān)鍵。美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)FASB和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)IASB等準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)對(duì)公允價(jià)值概念的研究經(jīng)歷了一個(gè)較長(zhǎng)的時(shí)期。我國(guó)學(xué)術(shù)界一般采取對(duì)FASB和IASB的公允價(jià)值定義進(jìn)行解釋的方式，來(lái)深化對(duì)公允價(jià)值概念內(nèi)涵和外延的理解和研究。

1.公允價(jià)值的定義

國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì) (IASB)認(rèn)為“公允價(jià)值是指在公平交易中，熟悉情況的當(dāng)事人自愿據(jù)以進(jìn)行資產(chǎn)交換或債務(wù)清償?shù)慕痤~”。美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì) (FASB)起初認(rèn)為“公允價(jià)值是指雙方在當(dāng)前的交易而不是被迫清算或銷售中，自愿購(gòu)買 (或承擔(dān))或出售 (或清償)一項(xiàng)資產(chǎn) (或負(fù)債)的金額”。在美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第157號(hào)準(zhǔn)則定義“公允價(jià)值是指市場(chǎng)參與者在計(jì)量日的有序交易中，出售一項(xiàng)資產(chǎn)可收到或清償一項(xiàng)負(fù)債應(yīng)支付的價(jià)格”。這個(gè)定義中有三個(gè)值得我們注意的方面:首先，公允價(jià)值計(jì)量的重要條件是有序交易。而有序交易又有三個(gè)不同層面的含義:一項(xiàng)交易應(yīng)該是自愿的 (不出于被迫交易);交易要以假設(shè)為前提;存在經(jīng)常性的交易市場(chǎng)。其次，資產(chǎn)和負(fù)債的出售或者清償在主要市場(chǎng)進(jìn)行。最后，市場(chǎng)參與者應(yīng)該獨(dú)立于報(bào)告主體 (不存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系)，而且掌握充分的市場(chǎng)信息。英國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì) (ASB)認(rèn)為“公允價(jià)值是在公平交易中，亦即在非強(qiáng)制性或非清算性銷售中，熟悉情況的當(dāng)事人自愿據(jù)以交易 (該金融資產(chǎn)或金融負(fù)債)的金額”。我國(guó)新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中認(rèn)為“公允價(jià)值是在公平交易中，熟悉情況的雙方，自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或債務(wù)清償?shù)慕痤~”。從上面的幾種觀點(diǎn)中可以看出，雖然對(duì)公允價(jià)值的定義不盡相同，但都體現(xiàn)出了三點(diǎn)內(nèi)容:熟悉情況，交易雙方所掌握的信息是全面的、對(duì)稱的;自愿性，不帶有任何的強(qiáng)制性;公平交易，資產(chǎn)和負(fù)債的出售或者清償在主要市場(chǎng)進(jìn)行，而不是在清算時(shí)或者其他不利的條件下進(jìn)行。

2.公允價(jià)值的實(shí)質(zhì)

公允價(jià)值作為一種計(jì)量屬性是不斷向前發(fā)展的，所以我們必須用發(fā)展的眼光去看待它，對(duì)于公允價(jià)值的計(jì)量問(wèn)題絕對(duì)不能孤立、靜止、甚至割舍周圍環(huán)境。公允價(jià)值計(jì)量與成本計(jì)量相比，它主張價(jià)值隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化而變化，摒棄了成本模式下按特定時(shí)點(diǎn)的金額入賬后不變的方法。這也體現(xiàn)出了哲學(xué)上堅(jiān)持變化、發(fā)展的觀點(diǎn)。正是因?yàn)楣蕛r(jià)值承認(rèn)企業(yè)資產(chǎn)價(jià)值將隨著環(huán)境、時(shí)間的變化而變動(dòng)，所以在賬面上對(duì)資產(chǎn)價(jià)值的記錄也就必須對(duì)這種變化有所體現(xiàn)，不能一直將資產(chǎn)價(jià)值穩(wěn)定在最初購(gòu)入時(shí)的價(jià)值?，F(xiàn)行市價(jià)是公允價(jià)值最好的表現(xiàn)，每個(gè)計(jì)量時(shí)點(diǎn)的計(jì)量對(duì)象的價(jià)值就是與之相對(duì)應(yīng)的各個(gè)時(shí)點(diǎn)上的現(xiàn)行市價(jià)。

3.公允價(jià)值的特征

(1)交易雙方平等、自愿、熟悉情況。這構(gòu)成公允價(jià)值的三大要件，而這三大要件又正是公允價(jià)值的實(shí)質(zhì)和精髓。

(2)公允價(jià)值計(jì)量是市場(chǎng)對(duì)于資產(chǎn)或負(fù)債的認(rèn)定。

(3)形成公允價(jià)值的雙方不一定是特定的或現(xiàn)實(shí)的交易及交易雙方，可以是假定的或虛擬的交易及交易雙方。

(4)公允價(jià)值的計(jì)量對(duì)象是全面的，不僅資產(chǎn)有公允價(jià)值，負(fù)債也同樣具有公允價(jià)值。

二、公允價(jià)值與其他計(jì)量屬性之間的關(guān)系

我國(guó)于2006年2月15日出臺(tái)的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》中規(guī)定五種計(jì)量屬性，分別為公允價(jià)值、歷史成本、可變現(xiàn)凈值、重置成本和現(xiàn)值。歷史成本是資產(chǎn)入賬時(shí)的成本，是入賬時(shí)點(diǎn)的公允價(jià)值。重置成本是以現(xiàn)在的條件重新購(gòu)入同類資產(chǎn)的成本，也是特定時(shí)點(diǎn)的入賬價(jià)值。現(xiàn)值是將未來(lái)與之相關(guān)的一系列的現(xiàn)金流量通過(guò)折現(xiàn)率計(jì)算的，它和可變現(xiàn)凈值可以說(shuō)是估計(jì)的公允價(jià)值。

1.公允價(jià)值與歷史成本的比較

歷史成本首先以實(shí)際發(fā)生的真實(shí)交易為前提，是在取得資源時(shí)間點(diǎn)上的交易價(jià)格［1］。公允價(jià)值既可以以真實(shí)交易為前提，也可以以假設(shè)交易為前提，但都必須從市場(chǎng)的角度去評(píng)價(jià)和計(jì)量。初始確認(rèn)時(shí)，公允價(jià)值可能等于歷史成本，也可能與歷史成本有所不同。當(dāng)一項(xiàng)交易是公平的，交易雙方熟悉市場(chǎng)情況、信息對(duì)稱時(shí)兩者一致，歷史成本被認(rèn)為是公允的。當(dāng)然，隨著時(shí)間的推移，資產(chǎn)價(jià)值的市場(chǎng)價(jià)格不斷變化，這時(shí)歷史成本就不再公允了。

2.公允價(jià)值與重置成本的比較

重置成本強(qiáng)調(diào)的是重新購(gòu)置，是在現(xiàn)有的生產(chǎn)技術(shù)和市場(chǎng)條件下，重新購(gòu)置同樣的資產(chǎn)所支付的代價(jià)，主要是站在企業(yè)作為買方的角度。而公允價(jià)值是從市場(chǎng)角度，遵守自愿、公平原則來(lái)對(duì)資產(chǎn)計(jì)價(jià)。當(dāng)資產(chǎn)從市場(chǎng)上被購(gòu)入且客觀公允，符合公允價(jià)值計(jì)量的其他條件時(shí)，兩者相等。

3.公允價(jià)值與可變現(xiàn)凈值的比較

可變現(xiàn)凈值是正常銷售資產(chǎn)收到的現(xiàn)金或現(xiàn)金等價(jià)物的金額扣除資產(chǎn)至完工時(shí)將要發(fā)生的成本、估計(jì)的銷售費(fèi)用以及相關(guān)稅費(fèi)后的金額。新準(zhǔn)則中要求，期末存貨以成本與可變現(xiàn)凈值熟低進(jìn)行計(jì)量。對(duì)于采用可變現(xiàn)凈值計(jì)量存貨，與產(chǎn)成品、直接出售的原材料和待加工成產(chǎn)品的原材料并不完全相同。當(dāng)產(chǎn)品在較短的時(shí)間被出售(時(shí)間價(jià)值可以忽略不計(jì)的情況下)，可變現(xiàn)凈值接近公允，可以近似的認(rèn)為是公允的。

4.公允價(jià)值與現(xiàn)值的比較

現(xiàn)值是未來(lái)現(xiàn)金流量折現(xiàn)的價(jià)值?，F(xiàn)值的準(zhǔn)確與否由三個(gè)重要因素決定，分別是折現(xiàn)率、①貼現(xiàn)率應(yīng)是反映當(dāng)前市場(chǎng)貨幣時(shí)間價(jià)值和資產(chǎn)特定風(fēng)險(xiǎn)的稅前利率。時(shí)期和未來(lái)現(xiàn)金流量。未來(lái)現(xiàn)金流量是資產(chǎn)持續(xù)使用和最終處理的過(guò)程中與之相關(guān)的流入和流出量，不包括尚未做出承諾事項(xiàng)所引起的現(xiàn)金流量的變化。只有這三個(gè)因素符合客觀環(huán)境時(shí)，計(jì)算出的現(xiàn)值才是準(zhǔn)確、公允的。當(dāng)三個(gè)因素中的某個(gè)因素不被普遍認(rèn)同或是在特殊條件下確定時(shí)，就不能認(rèn)為現(xiàn)值是公允的。

公允價(jià)值是一種理想化的計(jì)量屬性。在一定的條件下，歷史成本、重置成本、可變現(xiàn)凈值和現(xiàn)值都有可能是公允的，它們是公允價(jià)值的各種表現(xiàn)形式。

歷史成本基于過(guò)去時(shí)點(diǎn)，與之相反，公允價(jià)值、重置成本和可變現(xiàn)凈值都是基于現(xiàn)在或計(jì)量日時(shí)點(diǎn)，現(xiàn)值是基于未來(lái)時(shí)點(diǎn)的折現(xiàn)，也可以說(shuō)是現(xiàn)在時(shí)點(diǎn)。

三、公允價(jià)值計(jì)量的理論基礎(chǔ)

1.采用公允價(jià)值的理論前提

會(huì)計(jì)信息質(zhì)量一直是理論界爭(zhēng)論的焦點(diǎn)。會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性與可靠性是兩種最具代表性、影響最大的兩個(gè)觀點(diǎn)［2］。所謂相關(guān)性，是指會(huì)計(jì)信息與信息使用者所要解決的問(wèn)題相關(guān)聯(lián)，即與使用者進(jìn)行的決策有關(guān)，并具有影響決策的能力。相關(guān)性包括及時(shí)性、預(yù)測(cè)價(jià)值和反饋價(jià)值三個(gè)方面。而可靠性，是指為會(huì)計(jì)信息使用者提供客觀、真實(shí)的會(huì)計(jì)信息。可靠性也包括三個(gè)方面，分別是真實(shí)性、可核性①所謂可核性是指信息可經(jīng)得住復(fù)核和驗(yàn)證，即由獨(dú)立的、專業(yè)和文化素養(yǎng)基本相同的人員，分別采用同一計(jì)量方法，對(duì)同一事項(xiàng)加以計(jì)量，能得出相同的結(jié)果。和中立性。以歷史成本為基礎(chǔ)的會(huì)計(jì)計(jì)量必定真實(shí)、可靠，真實(shí)交易、合法憑證都是歷史成本有效的保證。歷史成本計(jì)量更符合會(huì)計(jì)信息可靠性的要求。但是隨著新的信息經(jīng)濟(jì)時(shí)代的到來(lái)，我國(guó)資本市場(chǎng)日益發(fā)展，大量衍生金融工具的出現(xiàn)，給會(huì)計(jì)實(shí)物界提出了新的挑戰(zhàn)。傳統(tǒng)的歷史成本不能滿足不斷發(fā)展的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)，企業(yè)間的創(chuàng)新交易、新興行業(yè)的涌起都使得公允價(jià)值計(jì)量迫在眉睫。公允價(jià)值也更能符合會(huì)計(jì)信息相關(guān)性的目標(biāo)。它隨著時(shí)間的推移、市場(chǎng)環(huán)境的變化，不斷改變資產(chǎn)的價(jià)值，使得企業(yè)提供的會(huì)計(jì)信息更符合當(dāng)前的市場(chǎng)條件，更有利于投資者的決策。我們必須在相關(guān)性和可靠性之間做出權(quán)衡，在特定的時(shí)期有所側(cè)重。

2.資本保全觀

資本保全是指只有在原資本已得到維持或成本已經(jīng)彌補(bǔ)之后，才能確認(rèn)損益。資本保全包括實(shí)物資本和貨幣資本。實(shí)物資本是以生產(chǎn)能力作為衡量標(biāo)準(zhǔn)，是期末投資總額超過(guò)與期初保持相同生產(chǎn)能力所必須的投資總額。貨幣資本是以名義貨幣作為衡量標(biāo)準(zhǔn)，是期末投資總額等于或超過(guò)按名義貨幣計(jì)量的期初投資總額。目前通貨膨脹、物價(jià)上漲普遍存在，采用歷史成本計(jì)量很難購(gòu)回期初相同的生產(chǎn)能力，這樣企業(yè)的生產(chǎn)不得不在萎縮狀態(tài)下進(jìn)行。但是采用公允價(jià)值計(jì)量就會(huì)大大不同。公允價(jià)值隨著市值的變化而變動(dòng)，即使在物價(jià)飛漲的環(huán)境下，公允價(jià)值仍能夠購(gòu)回原來(lái)相同規(guī)模的生產(chǎn)能力。這樣，不但為簡(jiǎn)單再生產(chǎn)提供保障，還為擴(kuò)大再生產(chǎn)提供基礎(chǔ)。

3.決策有用觀

受托責(zé)任觀和決策有用觀是會(huì)計(jì)目標(biāo)的兩大觀點(diǎn)。實(shí)質(zhì)上，2006年2月15日公布的新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則更加偏向決策有用觀，這完全貼近國(guó)際準(zhǔn)則，體現(xiàn)了我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與國(guó)際準(zhǔn)則接軌的必然趨勢(shì)。作為投資者等報(bào)表外部使用者最關(guān)心的問(wèn)題是企業(yè)能否帶來(lái)現(xiàn)金流，獲得收益。這就客觀上要求企業(yè)提供的會(huì)計(jì)信息應(yīng)盡可能地反應(yīng)當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)環(huán)境及變動(dòng)趨勢(shì)。各種資源在當(dāng)前市場(chǎng)中的價(jià)值能為投資者帶來(lái)更具時(shí)效性的信息，使投資者做出更有利的決策。公允價(jià)值計(jì)量正是為了滿足投資者決策最好的選擇。會(huì)計(jì)信息質(zhì)量特征若是不能滿足與之相符的會(huì)計(jì)目標(biāo)，當(dāng)然就更不能實(shí)現(xiàn)會(huì)計(jì)目標(biāo)了。公允價(jià)值以市場(chǎng)為導(dǎo)向，隨市場(chǎng)而變化，對(duì)滿足決策有用觀的會(huì)計(jì)目標(biāo)有著不可替代的作用。

四、公允價(jià)值在我國(guó)的應(yīng)用

以歷史成本為基礎(chǔ)的會(huì)計(jì)計(jì)量，有助于對(duì)會(huì)計(jì)要素的確認(rèn)和計(jì)量結(jié)果的驗(yàn)證。而且歷史成本計(jì)量是以真實(shí)的交易為基礎(chǔ)，入賬時(shí)要求有完整合法的憑證，使得企業(yè)不便操縱利潤(rùn)進(jìn)行盈余管理。這也是我國(guó)一直以來(lái)以歷史成本作為主要計(jì)量屬性的原因。歷史成本計(jì)量規(guī)定期末資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值低于會(huì)計(jì)上的賬面價(jià)值時(shí)，要對(duì)資產(chǎn)按差額計(jì)提減值準(zhǔn)備。與之相反，當(dāng)物價(jià)上漲、期末資產(chǎn)價(jià)值高于賬面價(jià)值時(shí)卻不對(duì)賬面價(jià)值進(jìn)行調(diào)整。這樣，在物價(jià)下跌時(shí)歷史成本計(jì)量能夠貼近市場(chǎng)。但在物價(jià)上漲時(shí)就與市值不同，甚至相差甚遠(yuǎn)。而公允價(jià)值有效地解決了這個(gè)問(wèn)題，并且更加真實(shí)地反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，也為股東、債權(quán)人等的決策提供了更為可靠的依據(jù)。

1.公允價(jià)值的確定

由于經(jīng)濟(jì)與金融市場(chǎng)的發(fā)展，需要用公允價(jià)值來(lái)計(jì)量金融資產(chǎn)及金融負(fù)債，而公允價(jià)值就其本質(zhì)而言是一種理想狀態(tài)下的交易價(jià)格，這就存在公允價(jià)值如何確定的問(wèn)題。公允價(jià)值的確定主要有兩種方法:活躍市場(chǎng)的市價(jià)和估值技術(shù)。

(1)活躍市場(chǎng)的市價(jià)。國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì) (IASB)認(rèn)為，活躍市場(chǎng)存在的公開(kāi)標(biāo)價(jià)是公允價(jià)值的最好證據(jù)。這是因?yàn)?，公允價(jià)值是公平交易中自愿的買方和自愿的賣方之間所達(dá)成的價(jià)格。如果易于而且穩(wěn)定地從交易所、交易商、經(jīng)紀(jì)人、行業(yè)集團(tuán)、定價(jià)機(jī)構(gòu)或兼管機(jī)構(gòu)獲得標(biāo)價(jià)，而且標(biāo)價(jià)代表了公平交易基礎(chǔ)上實(shí)際并經(jīng)常發(fā)生的市場(chǎng)交易，那么金融工具應(yīng)被視為存在活躍市場(chǎng)。如果存在活躍市場(chǎng)的公開(kāi)標(biāo)價(jià)，則可以用以計(jì)量金融資產(chǎn)或金融負(fù)債。由于巨大的財(cái)務(wù)困難或法律法規(guī)要求之類的原因，使銷售方或購(gòu)買方的談判地位受到不利影響;交易價(jià)格受到實(shí)體之間其他合同或交易的影響，失去了公允的特性;雙方為關(guān)聯(lián)企業(yè)，雙方的交易受母公司的制約并要求其中之一放棄一部分利益;資產(chǎn)或債務(wù)的報(bào)價(jià)錯(cuò)誤或非法活動(dòng)影響了特定資產(chǎn)或負(fù)債的價(jià)格。上述情況都會(huì)影響到交易價(jià)值的公允性，這時(shí)應(yīng)當(dāng)對(duì)資產(chǎn)或負(fù)債重新進(jìn)行估計(jì)。

(2)通過(guò)估值技術(shù)確定公允價(jià)值。如果不存在活躍市場(chǎng)，應(yīng)當(dāng)通過(guò)估值技術(shù)來(lái)確定公允價(jià)值。在估計(jì)公允價(jià)值時(shí)，應(yīng)該遵循一定的原則，即盡量多地采用市場(chǎng)因素，盡量少地采用內(nèi)部管理者的估計(jì)和假設(shè)。估值技術(shù)包括使用熟悉情況的各方自愿進(jìn)行的近期公平市場(chǎng)交易價(jià)格、參照本質(zhì)相同的其他金融工具的現(xiàn)行公允價(jià)值和折現(xiàn)現(xiàn)金流量分析等方法。準(zhǔn)則制定者為公允價(jià)值的確定可謂煞費(fèi)苦心，要求估值技術(shù)盡可能模擬市場(chǎng)真實(shí)交易，并且斷言活躍市場(chǎng)的市價(jià)是公允價(jià)值的最好證據(jù)。從實(shí)踐上看，以活躍市場(chǎng)的市價(jià)作為公允價(jià)值來(lái)計(jì)量金融資產(chǎn)、金融負(fù)債，基本上可以達(dá)到各方滿意的效果。

2.當(dāng)前經(jīng)濟(jì)危機(jī)下的公允價(jià)值

金融風(fēng)暴席卷全球，從美洲、歐洲到亞洲，無(wú)一不受到波及。事實(shí)證明，此次風(fēng)暴的來(lái)襲，首當(dāng)其沖的就是金融資產(chǎn)，其市場(chǎng)價(jià)值應(yīng)聲而落，慘不忍睹。“按市值計(jì)價(jià)”的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則要求企業(yè)根據(jù)當(dāng)前市場(chǎng)價(jià)格確定其資產(chǎn)負(fù)債表上相關(guān)資產(chǎn)的賬面價(jià)值，取代過(guò)去的歷史成本會(huì)計(jì)。但這種會(huì)計(jì)方法會(huì)導(dǎo)致資產(chǎn)價(jià)格的不斷下滑和低價(jià)出售套現(xiàn)，使金融市場(chǎng)的穩(wěn)定性進(jìn)一步惡化。因?yàn)槠髽I(yè)在泡沫時(shí)期的資產(chǎn)負(fù)債表水漲船高，容易采取進(jìn)取擴(kuò)張的策略;而在金融危機(jī)時(shí)期，由于持有的投資工具 (如基金、股票等可交易的衍生產(chǎn)品)大幅貶值，按市值入賬將帶來(lái)巨額損失，企業(yè)在資產(chǎn)貶值、盈利下跌的情況下難以尋找到融資，放大了財(cái)務(wù)困境的程度。為此，各國(guó)政府積極應(yīng)對(duì)，紛紛出臺(tái)了一些應(yīng)急辦法，以減緩危機(jī)帶來(lái)的金融資產(chǎn)賬面大幅縮水的局面，其中就包括修改“公允價(jià)值”的計(jì)價(jià)規(guī)則。在金融風(fēng)暴愈演愈烈之際，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)(IASB)宣布可以從2008年7月1日起追溯調(diào)整新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。各國(guó)修改會(huì)計(jì)準(zhǔn)則行動(dòng)可謂爭(zhēng)先恐后，以此來(lái)保護(hù)自身的資產(chǎn)安全。對(duì)我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則而言，筆者認(rèn)為應(yīng)對(duì)三個(gè)方面進(jìn)行調(diào)整:首先，有選擇地增加有關(guān)估值的信息。會(huì)計(jì)估值本身需要補(bǔ)充其他信息，比如公允估值方法預(yù)計(jì)存在的變動(dòng)、假設(shè)，從而讓使用者能夠適當(dāng)?shù)卦u(píng)估機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)。其次，提高資本緩沖和備付金。增加緩沖資本和采用前瞻性準(zhǔn)備金計(jì)提，將有助于防止資產(chǎn)價(jià)值周期下降。最后，提供有的放矢的風(fēng)險(xiǎn)披露。公司可以考慮提供更有針對(duì)性的報(bào)告，以滿足不同用戶的不同需要。在全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)的關(guān)鍵時(shí)刻，頻率較高的簡(jiǎn)短報(bào)告可能比頻率較低的長(zhǎng)報(bào)告更好。

五、對(duì)公允價(jià)值計(jì)量的展望和建議

公允價(jià)值是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下維護(hù)產(chǎn)權(quán)秩序的必要手段，也是提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的重要途徑，它代表了會(huì)計(jì)計(jì)量體系變革的總體趨勢(shì)。國(guó)際上公允價(jià)值向各會(huì)計(jì)要素的延伸正在逐步進(jìn)行。我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的頒布標(biāo)志著公允價(jià)值在我國(guó)的運(yùn)用也已取得了重大跨越。因此，我們應(yīng)該積極順應(yīng)會(huì)計(jì)變革的這一國(guó)際大趨勢(shì)，積極探索解決公允價(jià)值運(yùn)用過(guò)程中可能存在的問(wèn)題，全面提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量［3-4］。

1.要謹(jǐn)慎適度采用公允價(jià)值

我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定充分地考慮了我國(guó)的國(guó)情，對(duì)公允價(jià)值的運(yùn)用還是比較謹(jǐn)慎的。公允價(jià)值的確認(rèn)要有相應(yīng)的規(guī)定，從制度和程序上做到防止認(rèn)為利用公允價(jià)值操縱利潤(rùn)等舞弊行為的發(fā)生。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的進(jìn)一步規(guī)范和完善，將使得無(wú)客觀依據(jù)的價(jià)值信息無(wú)法進(jìn)入到會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)，為防止舞弊事件的發(fā)生提供保障。隨著國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中公允價(jià)值計(jì)量屬性的運(yùn)用，公允價(jià)值的會(huì)計(jì)時(shí)代已經(jīng)到來(lái)。盡管如此，對(duì)公允價(jià)值會(huì)計(jì)的應(yīng)用依然存在很多爭(zhēng)議，主要集中在公允價(jià)值計(jì)量的可靠性問(wèn)題。如何對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表中的公允價(jià)值部分進(jìn)行審計(jì)，并盡可能地規(guī)避審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)，是審計(jì)人員無(wú)法回避的問(wèn)題。為從主客觀上提高公允價(jià)值確定的準(zhǔn)確性，我國(guó)也應(yīng)當(dāng)建立一套公允價(jià)值的審計(jì)具體準(zhǔn)則，規(guī)范公允價(jià)值的確定程序。

2.明確市場(chǎng)交易假設(shè)

會(huì)計(jì)的四個(gè)基本假設(shè)“會(huì)計(jì)主體”、“持續(xù)經(jīng)營(yíng)”、“會(huì)計(jì)分期”和“貨幣計(jì)量”依然是公允價(jià)值基礎(chǔ)建立的必要前提。但是市場(chǎng)交易假設(shè)長(zhǎng)期以來(lái)被人們忽略。市場(chǎng)交易假設(shè)是指會(huì)計(jì)計(jì)量數(shù)據(jù)來(lái)自市場(chǎng)交易形成的市場(chǎng)價(jià)格。交易可以形成資產(chǎn)或負(fù)債，也可導(dǎo)致收入和費(fèi)用的發(fā)生，資本與投入的退回。市場(chǎng)價(jià)格可以是已發(fā)生的交易所形成的市場(chǎng)價(jià)格，也可以是未發(fā)生的交易所形成的市場(chǎng)價(jià)格。市場(chǎng)交易假設(shè)有兩層含義:一是所有的會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)均來(lái)自市場(chǎng)價(jià)格;二是資產(chǎn)負(fù)債的價(jià)值應(yīng)隨其市場(chǎng)價(jià)格的變動(dòng)而不斷調(diào)整。一般來(lái)講，歷史成本計(jì)量基礎(chǔ)所依據(jù)的市場(chǎng)交易假設(shè)只包含第一層含義，而公允價(jià)值基礎(chǔ)所依據(jù)的市場(chǎng)交易假設(shè)則同時(shí)具有兩層含義。這一假設(shè)的設(shè)定是有其客觀依據(jù)的，因?yàn)樵谑袌?chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下任何商品，包括勞務(wù)和技術(shù)等都可以通過(guò)市場(chǎng)交換而形成，事實(shí)上，企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)大多數(shù)都表現(xiàn)為市場(chǎng)交易，有市場(chǎng)交易就離不開(kāi)市場(chǎng)價(jià)格。之所以稱之為假設(shè)，是因?yàn)樵谟行┣闆r下，市場(chǎng)交易事實(shí)上并不存在，如接受捐贈(zèng)或商品在企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)移等，但這并不妨礙這一假設(shè)的客觀性和合理性。市場(chǎng)交易假設(shè)對(duì)會(huì)計(jì)確認(rèn)、計(jì)量原則及會(huì)計(jì)方法的建立有著極為重要的意義。首先，這一假設(shè)為會(huì)計(jì)計(jì)量提供了一個(gè)客觀依據(jù)，它表明會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)只能來(lái)自于市場(chǎng)價(jià)格，沒(méi)有市場(chǎng)交易基礎(chǔ)的其它任何數(shù)據(jù)，如預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)等，并不足以成為財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)加工的數(shù)據(jù)。其次，這一假設(shè)使會(huì)計(jì)目標(biāo)與會(huì)計(jì)計(jì)量原則之間的邏輯關(guān)系更為協(xié)調(diào)一致，從而為公允價(jià)值基礎(chǔ)的建立提供了依據(jù)。

3.歷史成本計(jì)量的局限性，也要求代之以公允價(jià)值計(jì)量

目前，人們對(duì)公允價(jià)值計(jì)量屬性的批評(píng)主要集中在其產(chǎn)生會(huì)計(jì)信息的可靠性上。但是我們應(yīng)該看到，歷史成本會(huì)計(jì)信息的可靠性也是相對(duì)的。因?yàn)樵跉v史成本計(jì)量模式下，主要通過(guò)成本和收入的合理配比反映企業(yè)的長(zhǎng)期盈利能力，以幫助會(huì)計(jì)信息使用者判斷企業(yè)的未來(lái)經(jīng)濟(jì)前景。然而歷史成本會(huì)計(jì)將成本和收入配比時(shí)往往帶有相當(dāng)?shù)奈鋽嘈裕瑥亩沟觅Y產(chǎn)的計(jì)量和收益的計(jì)算只具有相對(duì)的可靠性。如存貨的計(jì)價(jià)、固定資產(chǎn)折舊、間接費(fèi)用的分配等，都存在著多種方法和選擇，損益計(jì)算幾乎成了一個(gè)可以任意調(diào)節(jié)的過(guò)程。這也是歷史成本計(jì)量的可靠性備受責(zé)難的地方。通貨膨脹和知識(shí)經(jīng)濟(jì)的出現(xiàn)，也使歷史成本會(huì)計(jì)信息的可靠性受到致命的打擊。以名義貨幣為計(jì)量單位，以歷史成本為計(jì)量屬性，在物價(jià)變動(dòng)的環(huán)境中，既不能反映由于通貨膨脹引起的一般物價(jià)變動(dòng)，也不能反映計(jì)量對(duì)象的個(gè)別價(jià)值變動(dòng)，這樣，歷史成本不再可靠。

4.積極培養(yǎng)各級(jí)市場(chǎng)，獲得客觀市價(jià)

雖然公允價(jià)值并不等于市場(chǎng)價(jià)格，但是市場(chǎng)價(jià)格是最為客觀，最為可靠的，是公允價(jià)值最簡(jiǎn)便的來(lái)源。所以努力培養(yǎng)各級(jí)市場(chǎng)，特別是生產(chǎn)資料市場(chǎng)和二手交易市場(chǎng);可使公允價(jià)值的取得更為直接、客觀。在從會(huì)計(jì)準(zhǔn)則角度規(guī)范企業(yè)行為的同時(shí)還應(yīng)該加強(qiáng)政府對(duì)市場(chǎng)的監(jiān)管力度，完善監(jiān)管機(jī)制，規(guī)范企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，以避免不公平交易的發(fā)生和操縱利潤(rùn)的情況。

5.公允價(jià)值的運(yùn)用把估價(jià)的重要性提到日程

現(xiàn)值技術(shù)是估計(jì)公允價(jià)值的重要方法，當(dāng)不存在公平市價(jià)時(shí)，就需要應(yīng)用現(xiàn)值技術(shù)來(lái)計(jì)算出相應(yīng)的公允價(jià)值。在這方面除了加強(qiáng)會(huì)計(jì)外部環(huán)境外，還應(yīng)在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與制度上以及有關(guān)法律規(guī)章上給予明確的有利于具體實(shí)務(wù)操作上的規(guī)范要求，為應(yīng)用公允價(jià)值提供必要的理論依據(jù)和指導(dǎo)方法。我們應(yīng)該認(rèn)識(shí)到，計(jì)量屬性的選擇必需符合現(xiàn)實(shí)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展環(huán)境。目前，我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的市場(chǎng)化程度較低，會(huì)計(jì)人員素質(zhì)不高，會(huì)計(jì)電算化水平以及相關(guān)的信息處理能力較低等，這些都限制了公允價(jià)值的大范圍推廣與應(yīng)用。此外，由于不同的會(huì)計(jì)要素本身就具有不同的特點(diǎn)，不同的目的對(duì)會(huì)計(jì)信息也有不同的要求。有時(shí)即使是同一種要求，會(huì)計(jì)信息的提供也要受成本—效益原則的限制。因此，在現(xiàn)階段不可能、也不應(yīng)將所有的會(huì)計(jì)要素都按公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量，而應(yīng)采用多種計(jì)量屬性并存的做法。相信通過(guò)會(huì)計(jì)界同仁的不斷探索，公允價(jià)值計(jì)量的理論將日臻完善，會(huì)計(jì)按公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量必將得到普遍推廣。

［1］吳麗華.歷史成本與公允價(jià)值:兩種會(huì)計(jì)計(jì)量模式的比較分析［J］.科技與經(jīng)濟(jì)，2006，(15).

［2］陸建橋.關(guān)于會(huì)計(jì)計(jì)量的幾個(gè)理論問(wèn)題［J］.會(huì)計(jì)研究，2005，(5).

［3］于朱婧.新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則引入公允價(jià)值計(jì)量屬性所面臨的挑戰(zhàn)與對(duì)策建議［J］.市場(chǎng)周刊，2006，(8).

［4］劉冬.公允價(jià)值計(jì)量模式有關(guān)問(wèn)題研究［J］.財(cái)會(huì)通訊，2006，(7).