韓育霖 趙榮康

（新疆財經(jīng)大學會計學院）

一、康美藥業(yè)財務舞弊分析

（一）財務舞弊的定義

1977年，美國注冊會計師協(xié)會首次提出財務舞弊的概念，即公司故意錯報或者遺漏本應在財務報告中披露的重大事項。美國反財務報告舞弊委員會則將財務舞弊認定為“一種故意的非法行為，通過錯報或漏報誤導使用者以獲得利益”。

（二）財務舞弊動因研究

1.財務舞弊三角理論

舞弊三角理論由勞倫斯·索耶提出，他認為財務舞弊的原因由三個要素構(gòu)成：異常需要、機會和自我合理化。阿爾伯特做了進一步補充，他認為舞弊的產(chǎn)生原因來自三個方面：壓力、機會和借口。壓力是財務舞弊的動機，如管理者面臨難以完成的業(yè)績目標的壓力。機會指的是相關(guān)人員舞弊后能夠免受懲罰，或受到的懲罰并不嚴重。借口指的是舞弊者為了掩蓋舞弊行為而編造的理由。若存在經(jīng)營壓力、利益沖突等情況，就具備了產(chǎn)生舞弊的原始動力。如果企業(yè)內(nèi)部管理不完善，外部監(jiān)管不到位，就具備了舞弊發(fā)生的條件。舞弊者若有借口，將自己的舞弊行為合理化，財務舞弊這一行為就可能會被實施。

2.財務舞弊風險因子理論

該理論是伯洛格那在GONE理論基礎上進一步完善得來的，目前已經(jīng)形成了完整的體系。該理論從兩個方面展開，具體為一般風險因子和個別風險因子。一般風險因子包括三個要素：財務舞弊機會、發(fā)現(xiàn)的可能性、懲罰力度。個別風險因子包括兩個要素，分別為道德品質(zhì)和舞弊動機。當這些要素都具備時，如果相關(guān)人員認為舞弊的收益大于舞弊的成本，就很可能進行財務舞弊。

（三）一般風險因子分析

1.舞弊機會

廣東珠江正中會計師事務所是與康美藥業(yè)公司長期合作的會計師事務所，因為市場的不斷發(fā)展，會計師事務所面臨的競爭環(huán)境越來越激烈，該會計師事務所為了保持與康美藥業(yè)公司的合作關(guān)系，在一定程度上喪失了獨立自主性，在審計過程中沒有嚴格按照審計準則執(zhí)行，本應該派審計人員專門去銀行核查其貨幣資金的準確性，但是事務所僅僅只以函件的方式核查，在這種審計方式下，給康美藥業(yè)公司財務舞弊提供很大的潛在機會?？得浪帢I(yè)公司在董事會下設立公司的內(nèi)審機構(gòu)，但其主要負責人仍是公司董事長，違背了內(nèi)部控制中不相容職務相分離的原則，使公司內(nèi)審機構(gòu)形同虛設，這在一定程度上也給公司提供了舞弊機會。

2.發(fā)現(xiàn)可能性

在目前的金融監(jiān)管體制下，證券市場監(jiān)管機構(gòu)無法干預上市公司與哪一家會計師事務所進行合作，事務所對上市公司審計的過程也無法干預和有效監(jiān)管，在這種情況下不透明的審計減少了上市公司財務舞弊被發(fā)現(xiàn)的可能性。

（四）個別風險因子分析

1.道德品質(zhì)

財務造假的主要原因歸根結(jié)底還是來自于人性的貪婪。正是由于這種對于自身利益過度地追求，導致了部分企業(yè)為了實現(xiàn)自身利益最大化而不惜踐踏法律的尊嚴?？得浪帢I(yè)公司的快速發(fā)展伴隨著許多件行賄以及質(zhì)量黑榜等違法事件。這些對于同行業(yè)的公司來說是極其惡劣的不正當競爭行為，同時存在的質(zhì)量問題也損害著廣大消費者的利益。雖然此類行為給康美藥業(yè)公司帶來了一時的利益，但是最終也沒有逃脫法律的制裁。倘若公司的管理層能夠牢記企業(yè)使命和企業(yè)文化，在不走捷徑的情況下穩(wěn)健發(fā)展，那么他們將是另一種結(jié)果。

2.動機

康美藥業(yè)公司財務造假的主要動機是市場競爭愈發(fā)激烈，沒有能夠取得理想的業(yè)績，公司的戰(zhàn)略沒有得到很好的實施?！八幏客泄堋边@一產(chǎn)業(yè)鏈在行業(yè)中得到延伸后，大量的新晉投資者成為了公司的“勁敵”，這也迫使公司進行主營業(yè)務外的其他投資。公司主要的新投資項目為房地產(chǎn)項目，但此類投資項目占用大量的流動資金導致公司的主營業(yè)務發(fā)展極其緩慢接近停滯狀態(tài)，因此為了繼續(xù)發(fā)展主營業(yè)務就必須進行籌資，然而其籌資的主要方式只有債務籌資及股權(quán)融資。事實上想要通過這兩種方式進行籌資就必須擁有一個良好的經(jīng)營狀況，就需要有一份完美無瑕的財務報表來獲得投資者的信任，從而達到籌資成功的目的。但是在現(xiàn)實中康美藥業(yè)公司的經(jīng)營狀況并不好，財務報表上的各項數(shù)據(jù)也不完美。公司只能通過財務造假的方式來對財務報表進行粉飾，使其達到可以迷惑投資者的目的。

二、康美藥業(yè)稅務風險防控分析

（一）稅務風險識別與評估

1.納稅籌劃

為了研究康美藥業(yè)公司在納稅籌劃上是否存在不合理的情況，從公司眾多交易中抽取其中一筆交易從不同目標進行納稅籌劃，檢驗康美藥業(yè)公司該筆交易是否存在問題。康美藥業(yè)公司為一般納稅人，適用稅率為13%，在2020年7月購買原材料時，有以下方案可供選擇。方案一：公司從一般納稅人公司A公司購買，含稅價格5000萬元，可以取得由A公司開具的稅率為13%的增值稅專用發(fā)票。方案二：從小規(guī)模納稅人B公司購買，含稅價格4500萬元，可以取得由B公司開具的稅率為3%的增值稅專用發(fā)票。方案三：從小規(guī)模納稅人C公司購買，含稅價格4300萬元，可以取得由C公司開具的稅率為3%的增值稅普通發(fā)票。康美藥業(yè)公司用這批原材料經(jīng)過加工制作成為中藥制品，其中加工費用為1000萬元，含稅價格為10500萬元。公司企業(yè)所得稅25%，城市維護建設稅7%，教育費附加征收率3%。

納稅籌劃具體過程：

方案一：

增值稅進項稅額=5000/（1+13%）×13%=575.22（萬元）

增值稅銷項稅額=10 500/（1+13%）×13%=1 207.96（萬元）

應繳納的增值稅稅額=增值稅銷項稅額-增值稅進項稅額=1 207.96-575.22=632.74（萬元）

應繳納的城市維護建設稅及教育費費附加=632.74×（3%+7%）=63.27（萬元）

應納稅所得額=（10 500-5000）/（1+13%）-1000-63.27=3 803.99（萬元）

企業(yè)所得稅=3 803.99×25%=950.99（萬元）

稅后利潤 =（10 500-5000）/（1+13%）-1000-950.99=2 916.26（萬元）

方案二：

增值稅進項稅額=4500/（1+3%）×3%=131.06（萬元）

增值稅銷項稅額=10 500/（1+13%）×13%=1 207.96（萬元）

應繳納的增值稅稅額=增值稅銷項稅額-增值稅進項稅=1 207.96-131.06=1 076.9（萬元）

應繳納的城市維護建設稅及教育費費附加=應繳納的增值稅稅額×（3%+7%）=1 076.9×10%=107.7（萬元）

應納稅所得額 =10 500/（1+13%）-4500/（1+3%）-1000-107.7=3 815.40（萬元）

企業(yè)所得稅=3 815.40×25%=953.85（萬元）

稅后利潤=10 500/（1+13%）-4500/（1+3%)-1000-953.85=2 969.25（萬元）

方案三：

增值稅銷項稅額=10 500/（1+13%）×13%=1 207.96（萬元）

應繳納的增值稅稅額=增值銷項稅額=1 207.96（萬元）

應繳納的城市維護建設稅及教育費費附加=應繳納的增值稅稅額×（3%+7%）=1 207.96×10%=120.8（萬元）

應 納 稅 所 得 額=10 500/（1+13%）-4300-1000-120.8=3 871.24（萬元）

企業(yè)所得稅=3 871.24×25%=967.8（萬元）

稅 后 利 潤 =10 500/（1+13%）-4300-1000-120.8-967.8=2 903.44（萬元）

根據(jù)表1可以看出方案三的稅負為最大，方案二的稅后利潤為最大，康美藥業(yè)公司是一個追求利潤最大化的一個企業(yè)，應該選擇方案二，可事實上選擇了方案三，這種違背公司經(jīng)營目標的選擇背后可能隱藏著財務舞弊行為，修飾其財務報表。

表1 各方案的稅負及稅后利潤比較表 單位：萬元

2.主要財務指標異常

根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，康美藥業(yè)公司因為會計差錯的原因，更正了2017年的財務報表，對于資產(chǎn)負債表期末數(shù)調(diào)減貨幣資金99億元、股東權(quán)益36億元、營業(yè)收入89億元和營業(yè)成本77億元，調(diào)增存貨195億元、銷售費用5億元。2017年甲公司總共虛增收入89億元，其中中藥飲片以及中藥材貿(mào)易占絕大部分為79億元，其次為保健品和食品為7億元，剩余的3億元為公司虛構(gòu)的收入。

3.利用稅收優(yōu)惠政策進行偷稅漏稅

中藥材是農(nóng)產(chǎn)品，所以在銷項稅方面較低于一般貨物，而且在進項稅方面中藥材可以憑借農(nóng)產(chǎn)品的銷售發(fā)票和收購發(fā)票進項扣除，也就是說中藥材的出售方可以免征增值稅，購進方還可以抵扣進項稅。所以對于以農(nóng)產(chǎn)品為基礎成立的上市公司而言，財務造假的稅務成本非常的低而且只需要收購方的發(fā)票就可以入賬，這也就導致了許多該類型的上市公司進行現(xiàn)金方面的財務造假?？得浪帢I(yè)公司擁有自己的一套產(chǎn)業(yè)鏈，包括其買入的中藥種植園，所以其對于中藥采購價格有很大的控制權(quán)，在中藥材采購的過程中，該公司通過虛開采購過程中的發(fā)票，加大進項抵扣稅額。與此同時，從更正前的財務報表來看西藥的毛利率雖然很高，但是公司采取將中藥的成本結(jié)轉(zhuǎn)到西藥的營業(yè)收入中的方式，用中藥的成本抵減西藥的收入，使得中西藥的進項稅額和銷項稅額沒有真實地匹配。公司就是利用了兩種稅率不同的藥在銷項稅率和進項稅率抵扣政策上的差異，人為的操縱收入與成本，以此達到減少稅負的目的。

4.在發(fā)票方面做假，進行偷逃稅款

康美藥業(yè)公司通過虛增存貨和虛增收入在發(fā)票方面進行造假，從而帶來了稅務方面的隱患。根據(jù)資料顯示，康美藥業(yè)調(diào)整了存貨的兩個明細項目。一是調(diào)增已經(jīng)支付了采購款但尚未入賬的中藥材金額183億元，其中2016年及以前年度金額為179億元；二是調(diào)增未入賬的開發(fā)成本金額18億元。調(diào)整存貨及其風險：分析如下：

(1)調(diào)增存貨的增值稅風險。由于康美藥業(yè)兩項存貨調(diào)整都涉及到補開以前年度經(jīng)濟事項的發(fā)票，其中存貨中藥材需要開具農(nóng)產(chǎn)品收購發(fā)票，存貨開發(fā)成本需要開具增值稅專用發(fā)票或者增值稅普通發(fā)票。然而補開的增值稅發(fā)票能否正常抵扣進項稅就是個問題，按照《增值稅專用發(fā)票使用規(guī)定》第十一條第四款，專用發(fā)票應按照增值稅納稅義務的發(fā)生時間開具。而上述兩項補開專票的時間已經(jīng)不可能回到2017年及以前的期間，只能是補開發(fā)票的時點，也就難以滿足第十一條的時間要求。根據(jù)《增值稅暫行條例》第九條規(guī)定，納稅人購進貨物或者應稅勞務，取得的增值稅扣稅憑證不符合法律、行政法規(guī)或者國務院稅務主管部門有關(guān)規(guī)定的，其進項稅額不得從銷項稅額中抵扣。因此，這兩項補開發(fā)票如果被認為銷售方未按納稅義務時間開具的，將承擔無法正常抵扣進項稅的風險。

(2)調(diào)增存貨的企業(yè)所得稅風險。按照國家稅務總局公告2001年第15號規(guī)定，對企業(yè)發(fā)現(xiàn)以前年度實際發(fā)生的、按照稅收規(guī)定應在企業(yè)所得稅前扣除而未扣除或者少扣除的支出，企業(yè)做出專項申報及說明后，準予追補至該項目發(fā)生年度計算扣除，但追補確認期限不得超過5年。從時間上看，企業(yè)兩項存貨調(diào)整的絕大部分支出時間，還沒有超過5年，公司可以在2018年度匯算清繳時專項申報補扣。但有一個復雜的調(diào)整情況，即在調(diào)增存貨中藥材后，因為康美藥業(yè)公司一直采取的成本核算方法為購入原材料按實際成本入賬，發(fā)出原材料的成本采用加權(quán)平均法進行核算。因此，一定會影響到以前各期結(jié)轉(zhuǎn)的存貨成本金額，導致稅前列支的金額出現(xiàn)差異。加上調(diào)整的金額高達183億，一旦調(diào)整結(jié)果是需要進行補繳稅款的情況，勢必會帶來稅務機關(guān)加收滯納金甚至罰款的風險。

調(diào)增收入及其風險：康美藥業(yè)已經(jīng)承認的收入虛增額，2017年就已達到了89億元；如果加上2017年以前的虛增收入的數(shù)額，保守估計收入增加額超過400億元。作為上市公司，康美藥業(yè)財務報表上記錄的營業(yè)收入應該開具增值稅發(fā)票并進行稅務申報；而采購成本應該也會取得相應發(fā)票并申報進項稅扣除的。那么，在沒有真實交易發(fā)生的情況下，康美藥業(yè)歷年來虛增收入幾百億元，是否已開具銷售發(fā)票？如果開具了，那么這些沒有真實交易背景的發(fā)票是否已經(jīng)被對方用于抵扣，如果被用于進項稅額抵扣，那么將會少繳稅款。與此同時，相應的采購成本，取得的進項抵扣是否真實，如果不真實，造成的稅款利益流失稅務機關(guān)是否要采取措施，從康美藥業(yè)會計差錯更正公告來看，賬上調(diào)增195億元存貨，沖減2017年虛增收入，涉及的增值稅事項并沒有詳細說明，但從資產(chǎn)負債表看，相應留抵稅額或應交稅費項目也無重大變化。

（二）稅負分析

通過對表2進行分析可以得出，在2017—2020年期間，康美藥業(yè)公司的增值稅稅負率在4%～5%之間波動，而正常運營情況下的制藥企業(yè)的企業(yè)增值稅稅負率應該在8%～10%，由此可以得出在2017—2020年期間企業(yè)可能存在著利用中藥和西藥混雜進項稅和銷項稅的不合規(guī)抵扣行為。在2017—2020年期間，公司的企業(yè)所得稅稅率在11%～12%之間上下波動，但是按照現(xiàn)行稅法規(guī)定，企業(yè)所得稅應為25%，顯而易見，康美藥業(yè)公司存在著偷稅漏稅行為來減少自己的企業(yè)所得稅稅負。

表2 康美藥業(yè)公司的稅負分析 單位：萬元

三、結(jié)論和啟示

（一）康美藥業(yè)財務造假的案例研究結(jié)論

1.經(jīng)營虧損問題

根據(jù)公司的存貨數(shù)量來看，公司近年來的盈利情況一直處于不理想的狀態(tài)。而更正后的存貨數(shù)量和周轉(zhuǎn)率也表明公司的經(jīng)營業(yè)績不佳，通過財務造假試圖改善公司的盈利狀況。

2.內(nèi)部控制失衡

公司通過虛構(gòu)假賬，調(diào)增存款，利用關(guān)聯(lián)方賬戶買賣公司股票等不法行為為公司帶來收益，體現(xiàn)出企業(yè)文化的缺失、內(nèi)部控制制度的不健全。此外，公司大股東多次涉及官員受賄案件，不難看出其高層管理人員法律意識淡薄。

3.股東抽逃資金

公司的存貨大部分屬于資金占用大、變現(xiàn)能力弱的生物資產(chǎn)，例如成長期較長的人參等。而生物資產(chǎn)類存貨的數(shù)量、計價、計提存貨減值損失等都不易確定，在更正后的審計報告中，公司將巨額現(xiàn)金轉(zhuǎn)為存貨，存貨成為了公司資產(chǎn)中最大比例的項目。結(jié)合公司存貸雙高、大股東質(zhì)押比高、應收賬款的關(guān)聯(lián)交易不明等問題，不得不懷疑大股東存在抽逃公司資金的風險。

4.審計機構(gòu)未盡職盡責

以客觀的態(tài)度對被審計單位財務情況的真實性、完整性進行評價，保證審計工作的質(zhì)量是一個合格的審計機構(gòu)所必需具備的職業(yè)道德，不應為了高額利益協(xié)助或參與上市公司的財務造假行為。而在康美藥業(yè)財務造假的案例中，審計機構(gòu)對其進行的審計流于形式，為公司的財務造假創(chuàng)造了機會，沒有通過科學的審計流程及時發(fā)現(xiàn)被審計公司的財務造假行為，出具了無保留意見的審計報告，屬于嚴重失職。近些年來，康美藥業(yè)屢屢發(fā)生財務造假等非法行為，審計機構(gòu)作為專業(yè)的第三方獨立機構(gòu)，沒有做到盡職盡責。

（二）事件啟示

1.關(guān)注公司自身財務指標

資金是企業(yè)運行的基礎，企業(yè)的生存和發(fā)展都需要資金的保障，經(jīng)過康美藥業(yè)的財務造假事件可以發(fā)現(xiàn)，企業(yè)的貨幣資金科目存在一定的風險，需要通過分析存貸比、凈現(xiàn)比、利息收入及貨幣資金收益率等財務指標來判斷其貨幣資金的安全性，當公司的股東出現(xiàn)一些負面信息、股東巨額投資、股權(quán)大比例質(zhì)押等情況時，需要密切關(guān)注公司的往來款項、應收賬款回收、股東占款存貨積壓等財務指標，降低投資風險。

2.把握擴張的“度”

康美藥業(yè)在多年投資現(xiàn)金凈流出的情況下，卻依舊不斷地擴大公司規(guī)模，采取了并購和設立子公司等方式。但是由于公司投資項目的資金回報周期都較長，需要將大規(guī)模資金投入在建項目以維持公司正常運營，此時短期資金供給已經(jīng)無法保障。同時公司還存在借新還舊，通過發(fā)行新債來彌補資金缺陷的現(xiàn)象，這樣的行為讓公司的風險不斷累積。

3.加強內(nèi)控制度建設

加強內(nèi)部控制建設是企業(yè)生存和發(fā)展的保證，為了應對經(jīng)濟體制不斷改革的新形勢，保障企業(yè)活動的正常進行，必須加強企業(yè)對自身內(nèi)部的管控，不斷完善企業(yè)內(nèi)部控制制度，實現(xiàn)企業(yè)價值最大化?？得浪帢I(yè)聯(lián)合證券公司不斷進行融資，目的是通過新的資金投入來彌補虧損，卻最終導致了存貸雙高、大股東質(zhì)押比高、存貨和應收賬款高等情況。因此要讓每位員工都參與并落實公司的內(nèi)控運作，讓制度得到執(zhí)行，從而降低企業(yè)的舞弊風險。

4.加大監(jiān)罰力度

針對上市公司的財務研究暴露出的大量舞弊事件?？得浪帢I(yè)有預謀的財務造假，對投資者造成巨大的損失，引起社會公眾極大的不滿，但由于監(jiān)管不嚴，對造假者懲罰力度不足，在權(quán)衡利弊之后，個別公司仍然會選擇造假獲取高額利潤。因此，監(jiān)管機構(gòu)必須提高監(jiān)察的敏感性，加大對財務造假行為的懲罰力度，讓上市公司不敢造假；政府應當加強法律制度建設，對于情節(jié)嚴重者，可給予刑事處罰；國家應該提高造假成本，讓上市公司的造假獲利與損失相當，失去造假的意義，不想造假。

四、案例說明

通過上述研究結(jié)論可知，我國上市公司財務舞弊與稅務造假形勢依舊嚴峻，本文在最后對上市公司財務舞弊與稅務造假提出幾點思考。一是在現(xiàn)有的分析方法上，是否還有其他指標和異?，F(xiàn)象能夠說明上市公司存在財務舞弊情況？二是上市公司可以用何種合理的方式有效避稅？三是上市公司在納稅籌劃時應當注意的問題有哪些？四是上市公司在發(fā)展過程中，如何讓公司遵守經(jīng)濟市場的規(guī)則？