王海燕 潘 玲

(中國水利工程協(xié)會，北京 100055)

我國保險(xiǎn)發(fā)展歷史最早可追溯到1805年，我國第一家保險(xiǎn)公司是英國東印度公司在廣州開辦的諫當(dāng)保安行(又稱廣州保險(xiǎn)會社)，標(biāo)志著保險(xiǎn)業(yè)正式進(jìn)入我國。封閉市場的開啟，讓外商看到了機(jī)會，國外貿(mào)易公司紛紛在我國設(shè)立了保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)。

新中國成立初期，各行各業(yè)處于百廢待興的狀態(tài)，這時的保險(xiǎn)業(yè)是好則開張，差則清理合并。誕生于1949年10月的中國人民保險(xiǎn)公司，是新中國成立后的第一家保險(xiǎn)公司。1958年，由于計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制影響，我國保險(xiǎn)業(yè)失去了生存的土壤，國內(nèi)所有保險(xiǎn)業(yè)務(wù)基本停辦，新中國保險(xiǎn)業(yè)滑入了低谷。直至1979年，國務(wù)院同意恢復(fù)了保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。我國保險(xiǎn)業(yè)在沉寂了20多年后，開始復(fù)蘇并步入了嶄新的發(fā)展時期。

1 我國保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展歷程

1.1 第一階段：恢復(fù)發(fā)展(1978—2000年)

1978年，黨的十一屆三中全會作出了實(shí)行改革開放的重大決策，國務(wù)院批準(zhǔn)恢復(fù)保險(xiǎn)業(yè)。在此期間，我國保險(xiǎn)業(yè)展開了對外開放的諸多嘗試。1992年，上海試點(diǎn)引入美國友邦保險(xiǎn)，成為我國首家外資保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，該機(jī)構(gòu)引入的業(yè)務(wù)員上門、上街推銷保險(xiǎn)的代理人制度廣受歡迎，迅速被國內(nèi)壽險(xiǎn)業(yè)所采用。1995年《中華人民共和國保險(xiǎn)法》(以下簡稱《保險(xiǎn)法》)正式頒布實(shí)施，規(guī)定財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)和人身險(xiǎn)要分開經(jīng)營。1998年，中國保監(jiān)會在北京成立，是統(tǒng)一監(jiān)督管理全國保險(xiǎn)市場的主管部門，為保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展提供了組織保障。1999年，中國保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會成立，作為行業(yè)自律組織，有效地促進(jìn)了保險(xiǎn)公司的規(guī)范運(yùn)營。

此階段為保險(xiǎn)業(yè)早期，監(jiān)管體系初步搭建。保費(fèi)收入從1980年的4.6億元增加到2000年的1595.9億元，保險(xiǎn)代理公司達(dá)到33家。雖然期間也曾出現(xiàn)混亂、市場主體被接管的情況，但從整體方向看，這一階段的保險(xiǎn)業(yè)，從友邦破冰，到眾多險(xiǎn)企誕生，為以后保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展奠定了基礎(chǔ)。

1.2 第二階段：快速擴(kuò)張(2001—2010年)

2001年，我國加入世界貿(mào)易組織(WTO)。2002年，針對入世承諾首次修訂了《保險(xiǎn)法》，此后于2009年和2015年又接連修訂了《保險(xiǎn)法》。這段時期，由于國家逐步完善了保險(xiǎn)資金運(yùn)用的管理辦法，保險(xiǎn)公司投資盈利能力大大提升，保費(fèi)收入從2001年的2109億元提高至2010年的1.45萬億。

加入WTO以來，保險(xiǎn)市場呈現(xiàn)急速擴(kuò)容的狀況，保監(jiān)會多批次下發(fā)保險(xiǎn)牌照，同時設(shè)立了一批保險(xiǎn)中介公司，截至2010年，保險(xiǎn)公司總數(shù)達(dá)到142家。同時，國家政策大力支持保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展。2003年以來保監(jiān)會出臺一系列舉措，如車險(xiǎn)費(fèi)改、放寬分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營區(qū)域，放寬險(xiǎn)資投資渠道。2006年，國務(wù)院頒布《關(guān)于保險(xiǎn)業(yè)改革發(fā)展的若干意見》，即“國十條”，是我國保險(xiǎn)業(yè)改革發(fā)展的重要綱領(lǐng)性文件。2008年，次貸危機(jī)傳導(dǎo)至國內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)，對保險(xiǎn)投資收益沖擊明顯，負(fù)債端投資型保險(xiǎn)產(chǎn)品引發(fā)退保潮，壽險(xiǎn)公司償付能力面臨考驗(yàn)，財(cái)險(xiǎn)由于南方雪災(zāi)、汶川地震亦遭遇危機(jī)。監(jiān)管層開始重視防范風(fēng)險(xiǎn)、整治市場，2008年《保險(xiǎn)公司償付能力監(jiān)管規(guī)定》引入資本充足率指標(biāo)，構(gòu)建起償付能力監(jiān)管、市場行為監(jiān)管和公司治理結(jié)構(gòu)監(jiān)管的三支柱監(jiān)管體系。隨著利好政策的陸續(xù)推出和對外開放力度的不斷加大，保險(xiǎn)業(yè)進(jìn)入了快速擴(kuò)張期。

1.3 第三階段：松綁創(chuàng)新(2011—2016年)

2011年，保險(xiǎn)業(yè)一批新的政策、法規(guī)發(fā)布，開始嚴(yán)打中介機(jī)構(gòu)涉嫌傳銷行為，針對商業(yè)銀行代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，加大檢查和處罰力度，進(jìn)一步規(guī)范人身保險(xiǎn)銷售等，在加息周期和銀保新規(guī)的影響下，多年來保費(fèi)收入首次出現(xiàn)負(fù)增長。為使此時的保險(xiǎn)業(yè)走出低谷，監(jiān)管層開始定調(diào)整頓、松綁和改革。從2012年保險(xiǎn)資金運(yùn)用市場化改革，到2013年人身險(xiǎn)費(fèi)率改革，再到2015年代理人資格考試取消，政策釋放著逐年松綁的信號。尤其是2014年國務(wù)院頒布《關(guān)于加快發(fā)展現(xiàn)代保險(xiǎn)服務(wù)業(yè)的若干意見》，即“新國十條”，從定性和定量兩大方面提出了到2020年要實(shí)現(xiàn)的主要目標(biāo)，是全行業(yè)的行動綱領(lǐng)。在多重改革部署之下，我國保費(fèi)收入由2011年的1.43萬億增長至2016年的3萬億。在此期間，一批中小保險(xiǎn)公司利用萬能險(xiǎn)彎道超車，在資本市場高調(diào)投資、頻頻舉牌，成長為資本大鱷，直接引爆2015年寶萬之爭，引起社會高度關(guān)注。

1.4 第四階段：規(guī)范發(fā)展(2017—2020年)

2017年以來，保險(xiǎn)行業(yè)政策趨嚴(yán)，強(qiáng)調(diào)“保險(xiǎn)姓?！?，堅(jiān)持保險(xiǎn)產(chǎn)品的保障功能是第一位的。2018年，銀保監(jiān)會成立，銀行、保險(xiǎn)從分立而治走向合并監(jiān)管。銀保監(jiān)會成立后，對保險(xiǎn)業(yè)開展了清理整頓工作，強(qiáng)監(jiān)管、補(bǔ)短板、治亂象、防風(fēng)險(xiǎn)成為監(jiān)管導(dǎo)向，重點(diǎn)對包括分紅型保險(xiǎn)、萬能型保險(xiǎn)和投資連接型保險(xiǎn)在內(nèi)的新型保險(xiǎn)產(chǎn)品強(qiáng)化監(jiān)管；叫停快速返還，附加萬能賬戶類壽險(xiǎn)產(chǎn)品，重點(diǎn)發(fā)展保障型產(chǎn)品；針對財(cái)險(xiǎn)全面推開二次費(fèi)改，整治車險(xiǎn)亂象；保險(xiǎn)資金運(yùn)用方面，對保險(xiǎn)頻繁舉牌上市公司、干擾公司治理等行為進(jìn)行監(jiān)管；強(qiáng)調(diào)全面風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管，實(shí)施償二代監(jiān)管體系、資產(chǎn)負(fù)債管理等。2017—2020年保費(fèi)增速明顯下滑，保險(xiǎn)行業(yè)逐步回歸本源，質(zhì)量提升成為中長期發(fā)展方向。

2 保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀

2.1 保險(xiǎn)在經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展中的作用有待進(jìn)一步發(fā)揮

中國保險(xiǎn)行業(yè)從無到有、從小到大，2000—2020年實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入年均18%高增長，2016年首次躋身全球第二大保險(xiǎn)市場。但與國外相比，中國內(nèi)地市場保險(xiǎn)深度4.45%(保費(fèi)/GDP)和保險(xiǎn)密度3051元(人均保費(fèi))，仍低于全球平均保險(xiǎn)深度7.0%和790美元保險(xiǎn)密度水平，在眾多領(lǐng)域保險(xiǎn)消費(fèi)存在缺口。

但從保險(xiǎn)支出系數(shù)(保險(xiǎn)密度/人均可支配收入)來看，我國在2017年已經(jīng)超過了美國，2018年小幅回落至9.7%，仍略高于美國，2019年回升至9.9%，這說明我國人均保費(fèi)負(fù)擔(dān)并不低，在現(xiàn)有收入水平下，總保費(fèi)難以實(shí)現(xiàn)規(guī)模的高速增長。行業(yè)發(fā)展已經(jīng)從制度拉動進(jìn)入到經(jīng)濟(jì)驅(qū)動的新階段，經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展與保險(xiǎn)行業(yè)發(fā)展息息相關(guān)。雖然我國保費(fèi)規(guī)模已經(jīng)很大，成為世界第二的保費(fèi)大國，但我國經(jīng)濟(jì)社會保險(xiǎn)保障缺口依然巨大，結(jié)構(gòu)性發(fā)展機(jī)會確定，特別是壽險(xiǎn)中的健康險(xiǎn)、養(yǎng)老保險(xiǎn)，財(cái)險(xiǎn)中的責(zé)任險(xiǎn)、保證險(xiǎn)、農(nóng)險(xiǎn)、工程險(xiǎn)、家財(cái)險(xiǎn)等業(yè)務(wù)，未來仍將保持較快增長。

2.2 保險(xiǎn)行業(yè)從高速發(fā)展階段進(jìn)入高質(zhì)量發(fā)展階段

黨的十九大確立了新的發(fā)展理念，我國經(jīng)濟(jì)增長將由高速度轉(zhuǎn)向高質(zhì)量，國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化也將帶來新的保險(xiǎn)需求。

從原保費(fèi)收入來看，雖然2020年疫情嚴(yán)重影響了保費(fèi)收入，但數(shù)據(jù)顯示當(dāng)年保費(fèi)增速仍然平穩(wěn)，說明保險(xiǎn)行業(yè)的潛力正逐步釋放。目前，以用戶需求為導(dǎo)向，用科技賦能驅(qū)動高質(zhì)量發(fā)展，已成為保險(xiǎn)業(yè)的共識。

2020年，全行業(yè)原保險(xiǎn)保費(fèi)收入45257.34億元，同比增加2612.59億元，增長6.13%，增幅比2019年下降6.04個百分點(diǎn)。其中，產(chǎn)險(xiǎn)業(yè)務(wù)11928.58億元，增加279.11億元，增長2.40%；壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)23981.93億元，增加1227.79億元，增長5.40%；健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)8172.71億元，增加1106.74億元，增長15.66%；意外險(xiǎn)業(yè)務(wù)1174.11億元，減少1.05億元，下降0.09%。

2.3 健康險(xiǎn)、責(zé)任險(xiǎn)、農(nóng)險(xiǎn)等保障型業(yè)務(wù)成為行業(yè)發(fā)展重要的驅(qū)動因素

按險(xiǎn)種看，人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)基本穩(wěn)健，財(cái)險(xiǎn)業(yè)務(wù)分化較大。2020年保險(xiǎn)業(yè)4.53萬億保費(fèi)收入中，人身險(xiǎn)3.33萬億，占比74%，同比增長7.53%，財(cái)險(xiǎn)1.19萬億元，占26%，同比增長2.4%。

財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)中，健康險(xiǎn)、責(zé)任保險(xiǎn)、農(nóng)險(xiǎn)是主要的增長貢獻(xiàn)點(diǎn)。車險(xiǎn)仍是保費(fèi)規(guī)模最重要的貢獻(xiàn)險(xiǎn)種，2020年保費(fèi)收入8244.75億元，占比達(dá)到60.70%，近年來受新車銷量下滑、車險(xiǎn)綜改等影響，增速遠(yuǎn)低于行業(yè)發(fā)展水平，占比不斷下降。非車險(xiǎn)中，健康險(xiǎn)收入增長亮眼，健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)已經(jīng)成為財(cái)險(xiǎn)公司第二大規(guī)模險(xiǎn)種，保費(fèi)規(guī)模突破1000億元，達(dá)到1114.21億元，同比增長高達(dá)32.60%，占比8.20%。與國計(jì)民生相關(guān)的責(zé)任保險(xiǎn)、農(nóng)險(xiǎn)近幾年都保持了較快的增長速度，2020年仍然保持了20%左右的增長速度，占比已經(jīng)超過6%，是財(cái)險(xiǎn)公司規(guī)模第三、第四的險(xiǎn)種。保證保險(xiǎn)業(yè)務(wù)由于受到信用保證保險(xiǎn)行業(yè)收縮的影響，保費(fèi)出現(xiàn)了短期下滑，同比負(fù)增長18.38%，保證保險(xiǎn)已經(jīng)成為財(cái)險(xiǎn)行業(yè)第五大規(guī)模險(xiǎn)種，未來行業(yè)陣痛后，依然有很大的發(fā)展空間。工程保險(xiǎn)在2020年也實(shí)現(xiàn)了17.45%的增速，遠(yuǎn)高于行業(yè)的增長，但在保費(fèi)規(guī)模中的占比仍然較低，僅占1.02%左右。企財(cái)險(xiǎn)、船舶保險(xiǎn)、貨物運(yùn)輸保險(xiǎn)、特險(xiǎn)等，基本保持了與行業(yè)同步的發(fā)展速度。

從人身險(xiǎn)公司來看，健康險(xiǎn)也是增長的主要貢獻(xiàn)點(diǎn)。2020年，人身險(xiǎn)公司原保險(xiǎn)保費(fèi)收入31673.64億元，同比增長6.9%。其中，壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)23981.93億元，同比增長5.40%，占比71%，短期受制于代理人增長放緩、疫情展業(yè)困難等，新單增長乏力，但長期養(yǎng)老壓力不減，發(fā)展空間仍大；健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)7058.50億元，因政策紅利和疫情推升居民保障意識，繼續(xù)保持13.4%高增長，占比22.29%；意外險(xiǎn)業(yè)務(wù)633.21億元，業(yè)務(wù)占比2.00%。因旅游、出行等需求明顯下降，意外險(xiǎn)保費(fèi)同比下降2.47%。

2.4 市場處于寡頭壟斷競爭階段

保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)從最初的幾家擴(kuò)容至235家，涵蓋保險(xiǎn)集團(tuán)13家、產(chǎn)險(xiǎn)公司85家、人壽公司89家、再保險(xiǎn)公司13家，此外還有保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司、保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)等多元化、專業(yè)化主體。2020年，保險(xiǎn)業(yè)總資產(chǎn)達(dá)到23.3萬億元，約占金融業(yè)總資產(chǎn)比重的6.7%。無論是財(cái)險(xiǎn)市場還是壽險(xiǎn)市場，市場前列的公司都占據(jù)了較高的市場份額，是大公司壟斷的市場格局。從我國保險(xiǎn)市場的發(fā)展趨勢來看，隨著市場化改革的不斷深入，具有寡頭地位的保險(xiǎn)公司所占有的市場份額呈逐年下滑的趨勢，寡頭壟斷型將逐步向壟斷競爭型過渡。

財(cái)險(xiǎn)公司方面，人保財(cái)險(xiǎn)和平安財(cái)險(xiǎn)牢牢占據(jù)市場份額的前兩位，合計(jì)超過50%，達(dá)到52.84%。除人保、平安外，傳統(tǒng)老三家之一的太平洋財(cái)險(xiǎn)，市場份額僅有平安的一半左右，占比10.80%。市場前五名合計(jì)市場份額為73.88%，前十名合計(jì)市場份額為84.65%。

壽險(xiǎn)公司方面，同樣位于市場份額前兩名的中國人壽和平安財(cái)險(xiǎn)，合計(jì)市場份額僅為34.38%，集中度遠(yuǎn)低于財(cái)險(xiǎn)公司。作為老三家之一的太保壽險(xiǎn)，市場份額不到平安壽險(xiǎn)的一半。市場4～7名的差距并不明顯，排位也經(jīng)常出現(xiàn)互換。市場前三名合計(jì)市場份額為40.96%，前七名合計(jì)市場份額為59.74%，前十名合計(jì)市場份額為67.84%。

從公司組織形式看，以股份制公司為主，相互保險(xiǎn)公司目前有2005年成立的陽光農(nóng)業(yè)相互保險(xiǎn)公司，以及2016年批準(zhǔn)籌建的信美人壽、眾惠相互和匯友財(cái)產(chǎn)三家公司。

2.5 區(qū)域市場與經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平關(guān)聯(lián)度較高

各省市的保費(fèi)收入與經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平高度相關(guān)，產(chǎn)壽險(xiǎn)占比與當(dāng)?shù)氐慕?jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)有很大關(guān)系。目前，我國東部地區(qū)保險(xiǎn)行業(yè)發(fā)達(dá)，西部地區(qū)保險(xiǎn)行業(yè)落后。從表面上看，地區(qū)間保險(xiǎn)市場存在“量”上的失衡，但從內(nèi)在分析，實(shí)際上是“質(zhì)”上的失衡。全國保險(xiǎn)公司未能形成差異化經(jīng)營，難以滿足當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)社會發(fā)展的特定需求，這也是區(qū)域發(fā)展失衡的根本原因。

東部十六省市原保險(xiǎn)保費(fèi)收入25733.16億元，占比56.86%；中部八省市10834.96億元，占比23.94%；西部十二省市8627.74億元，占比19.06%。從財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)業(yè)務(wù)來看，東部十六省市6636.03億元，占比55.63%；中部八省市2733.94億元，占比22.92%；西部十二省市2505.88億元，占比21.01%。從人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)來看，東部十六省市19097.13億元，占比57.30%；中部八省市8101.02億元，占比24.31%；西部十二省市6121.86億元，占比18.37%。從數(shù)據(jù)分析來看，中西部地區(qū)保費(fèi)收入占比雖然有所提升，但仍落后于東部地區(qū)。

2.6 保險(xiǎn)總資產(chǎn)穩(wěn)步增長

保險(xiǎn)投資需滿足保險(xiǎn)資金具有負(fù)債性、長期性和穩(wěn)定性，其特性決定了保險(xiǎn)資金投資期限匹配、收益覆蓋、穩(wěn)健安全的三大原則。截至2020年底，保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)共計(jì)232984.30億元，較年初增加27340.12億元，增長13.29%。其中，產(chǎn)險(xiǎn)公司總資產(chǎn)23422.59億元，較年初增長2.11%；人身險(xiǎn)公司總資產(chǎn)199789.74億元，較年初增長17.82%；再保險(xiǎn)公司總資產(chǎn)4956.29億元，較年初增長16.31%；資產(chǎn)管理公司總資產(chǎn)760.63億元，較年初增長18.71%。

截至2020年底，保險(xiǎn)公司資金運(yùn)用余額為216801.13億元，較年初增長17.02%，已經(jīng)成為繼公募基金之外的第二大機(jī)構(gòu)投資者。其中，銀行存款25973.45億元，占資金運(yùn)用余額的比例為11.98%；債券79328.75億元，占比36.59%；證券投資基金11040.41億元，占比5.09%；股票18781.10億元，占比8.66%。保險(xiǎn)公司資金運(yùn)用收益共計(jì)10987.22億元，資金運(yùn)用平均收益率5.41%。未來，伴隨著投資新政的陸續(xù)出臺，保險(xiǎn)資金將具有越來越大的運(yùn)作空間，投資將更加多元化，對保持投資收益率長期穩(wěn)定具有積極意義。

3 結(jié) 語

保險(xiǎn)是金融業(yè)的重要組成部分，我國保險(xiǎn)業(yè)在經(jīng)歷了40多年的發(fā)展變革后，在支持經(jīng)濟(jì)建設(shè)、服務(wù)國家戰(zhàn)略和穩(wěn)定資本市場方面發(fā)揮著越來越重要的作用。保險(xiǎn)服務(wù)的需求受益于人民對美好生活的需求，保險(xiǎn)行業(yè)在社會生產(chǎn)生活各個層面的滲透將受到越來越多的關(guān)注，隨著消費(fèi)升級和社會經(jīng)濟(jì)的進(jìn)一步發(fā)展，我國保險(xiǎn)市場將邁入新階段，并迎來更多的發(fā)展機(jī)遇與提升空間，終將呈現(xiàn)出百花齊放、潛力無窮的態(tài)勢。