中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)

大額訂單來襲，海工裝備成交額同比大幅增長(zhǎng)。憑借8月份兩艘高價(jià)值量浮式生產(chǎn)儲(chǔ)卸油船（FPSO）訂單，全球海工市場(chǎng)成交總金額大幅提升。克拉克松數(shù)據(jù)顯示，2022年1—8月，全球海洋工程裝備訂單金額累計(jì)約126億美元，以金額計(jì)同比增長(zhǎng)30%，已經(jīng)接近去年全年的總成交額（145億美元）。8月份，全球共成交海工裝備3艘，其中，中集來福士獲得巴西國(guó)油的P-80 FPSO船體訂單；上海外高橋造船則從SBM Offshore獲得1艘通用型FPSO船體訂單；同方江新獲得1艘溢油應(yīng)急船訂單。

裝備價(jià)格方面，全球海工裝備的新造價(jià)格依然平穩(wěn)上漲。典型海工裝備新造價(jià)格穩(wěn)中有升，自升式鉆井平臺(tái)新造價(jià)格約2億美元，同比增長(zhǎng)18%；3200載重噸平臺(tái)供應(yīng)船新造價(jià)格約2800萬美元，同比增長(zhǎng)13%。

完工交付方面，國(guó)內(nèi)外船廠積極把握有利的市場(chǎng)機(jī)遇，繼續(xù)全力推進(jìn)裝備交付。8月份，全球共完工交付12座/艘海工裝備，包括1座自升式鉆井平臺(tái)，5艘浮式生產(chǎn)儲(chǔ)運(yùn)裝備，6艘工程施工類船舶。2022年1—8月，全球累計(jì)完工交付海工裝備121座/艘，從已經(jīng)交付裝備的訂造日期來看，其中超過30%的海工裝備合同是在2014年高油價(jià)時(shí)期簽約的。

租金加速上漲，海工裝備需求穩(wěn)步回升。8月全球浮式鉆井平臺(tái)平均利用率繼續(xù)增長(zhǎng)至84%，環(huán)比增加1個(gè)百分點(diǎn)；自升式鉆井平臺(tái)平均利用率攀升至86%。8月份，全球浮式鉆井平臺(tái)平均日租金達(dá)到了25.1萬美元/天，同比增長(zhǎng)35%，4000載重噸平臺(tái)供應(yīng)船期租租金達(dá)到了25250美元/天，同比增長(zhǎng)67%。部分海域鉆井平臺(tái)的供應(yīng)十分緊缺，租金漲勢(shì)驚人：Transocean最近宣布了其新簽的美國(guó)墨西哥灣的鉆井船合同，其中一艘的日租金為44萬美元；巴西海域深水鉆井平臺(tái)日租金最高報(bào)價(jià)已經(jīng)超過55萬美元。

供需關(guān)系改善助力市場(chǎng)重回均衡，拐點(diǎn)的信號(hào)愈加清晰。需求方面，全球油氣價(jià)格高企進(jìn)一步刺激并增強(qiáng)了海洋油氣開發(fā)的活躍度，歐盟在挖掘自身潛力的同時(shí)，進(jìn)一步尋求能源進(jìn)口的渠道多元化，不同程度加大了對(duì)美國(guó)、巴西以及非洲等傳統(tǒng)海洋油氣大國(guó)及地區(qū)的油氣進(jìn)口，進(jìn)一步帶動(dòng)相應(yīng)區(qū)域海洋工程裝備的需求復(fù)蘇。如：美國(guó)政府近期發(fā)放了總價(jià)值1.9億美元的近海石油和天然氣開采租約，墨西哥灣170萬英畝油氣區(qū)塊的開采權(quán)完成出售，而該項(xiàng)目此前曾因環(huán)保原因被推遲；非洲莫桑比克加大了海洋天然氣勘探開發(fā)力度，成為東非第一個(gè)出口天然氣的國(guó)家，更多的海洋天然氣項(xiàng)目已經(jīng)提上議程。

供應(yīng)方面，近幾年全球海工裝備新訂單維持在相對(duì)低位，與此同時(shí)老舊海工裝備的拆解量穩(wěn)步增長(zhǎng)，全球海洋工程裝備船隊(duì)的供應(yīng)總量持續(xù)減少。克拉克松數(shù)據(jù)顯示，在2018年以來的大多數(shù)時(shí)間里，全球海洋工程裝備船隊(duì)數(shù)量同比都呈負(fù)增長(zhǎng)趨勢(shì)；2022年以來，隨著下游需求的穩(wěn)步復(fù)蘇，海工裝備交付提速，持續(xù)5年多的船隊(duì)負(fù)增長(zhǎng)趨勢(shì)扭轉(zhuǎn)，市場(chǎng)開始出現(xiàn)關(guān)于船隊(duì)短缺的討論。

市場(chǎng)樂觀情緒逐漸升溫，更多訂單有望陸續(xù)落地。近期，海上鉆井承包商 Valaris與沙特阿美的合資企業(yè)ARO Drilling正在為20座鉆井平臺(tái)新建項(xiàng)目尋求融資，并對(duì)未來發(fā)展前景表現(xiàn)出了樂觀的態(tài)度。實(shí)際上早在2017年，沙特阿美、Lamprell、Bahri和現(xiàn)代重工的合資企業(yè)International Maritime Industries （IMI） 就表示將在未來十年內(nèi)為ARO Drilling建造20座鉆井平臺(tái)，但消息公布不久就迎來了國(guó)際油價(jià)的漫長(zhǎng)低谷期。如今的環(huán)境與當(dāng)時(shí)已經(jīng)明顯不同，持續(xù)高位運(yùn)行的油價(jià)為油氣行業(yè)贏得了充裕的現(xiàn)金流，海工裝備價(jià)格持續(xù)上漲的勢(shì)頭仍在延續(xù)，持幣待購(gòu)的買家們正在準(zhǔn)備跑步進(jìn)場(chǎng)，海工市場(chǎng)的拐點(diǎn)這次可能真的要來了。