宋 帥，李 夢(mèng)

(重慶工商大學(xué) 長(zhǎng)江上游經(jīng)濟(jì)研究中心，重慶 400067)

黨的十九大指出，農(nóng)民創(chuàng)業(yè)是實(shí)現(xiàn)安穩(wěn)致富、貫徹國(guó)家鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的重要方式，也是推動(dòng)城鄉(xiāng)協(xié)同發(fā)展、解決“三農(nóng)問題”的有效途徑。而實(shí)施“大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新”戰(zhàn)略以來，中國(guó)農(nóng)村地區(qū)創(chuàng)業(yè)環(huán)境顯著優(yōu)化，農(nóng)民創(chuàng)業(yè)活躍度不斷提升，對(duì)優(yōu)化農(nóng)村經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、推進(jìn)農(nóng)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革和助力鄉(xiāng)村振興發(fā)揮了重要作用。

已有研究發(fā)現(xiàn)，資金約束是制約農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的重要因素[1]，融資約束使得農(nóng)民很難從潛在創(chuàng)業(yè)者向創(chuàng)業(yè)發(fā)起者進(jìn)行轉(zhuǎn)換[2]。雖然我國(guó)各級(jí)政府為緩解農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的金融約束，積極探索金融支持政策，但僅從政策角度改善農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的金融環(huán)境無法從根本上解決我國(guó)農(nóng)村的金融抑制問題，農(nóng)民自身創(chuàng)業(yè)能力的提高才能讓其創(chuàng)業(yè)潛力得到充分挖掘。農(nóng)民創(chuàng)業(yè)是一個(gè)包含投資、融資與風(fēng)險(xiǎn)管理等決策的系統(tǒng)性過程，因此創(chuàng)業(yè)過程中的融資渠道選擇、風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與規(guī)避、資源獲取與利用都與創(chuàng)業(yè)者具有的金融素養(yǎng)水平息息相關(guān)。但事實(shí)是，當(dāng)前中國(guó)農(nóng)村居民的金融素養(yǎng)水平整體偏低，其金融知識(shí)欠缺、風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任意識(shí)薄弱、家庭支出缺乏計(jì)劃性，提升農(nóng)民金融素養(yǎng)迫在眉睫[3]。

目前，眾多學(xué)者已經(jīng)證實(shí)了金融素養(yǎng)的重要性，如朱建軍等[4]發(fā)現(xiàn)金融素養(yǎng)通過提升農(nóng)民風(fēng)險(xiǎn)偏好影響農(nóng)地流轉(zhuǎn)及規(guī)模；吳雨等[5]驗(yàn)證了金融知識(shí)的提升對(duì)增加家庭財(cái)富、優(yōu)化家庭資產(chǎn)結(jié)構(gòu)具有重要作用；韓科飛等[6]證實(shí)了金融素養(yǎng)可以有效提升農(nóng)業(yè)生產(chǎn)投資并改善了農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)效率；曹瓅和羅劍朝[7]發(fā)現(xiàn)金融素養(yǎng)的增加能夠顯著提升農(nóng)戶創(chuàng)業(yè)融資意愿。此類研究大多從金融素養(yǎng)提升了個(gè)體人力資本、風(fēng)險(xiǎn)偏好等角度進(jìn)行切入，探究金融素養(yǎng)的重要作用。此外，金融素養(yǎng)的創(chuàng)業(yè)效應(yīng)也得到了廣泛關(guān)注，學(xué)者從不同角度探討了金融素養(yǎng)和農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間的關(guān)系，如蘇嵐嵐和孔榮[3]證實(shí)了農(nóng)民金融素養(yǎng)的創(chuàng)業(yè)效應(yīng)，并發(fā)現(xiàn)創(chuàng)業(yè)培訓(xùn)增強(qiáng)了金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策的促進(jìn)作用；項(xiàng)質(zhì)略等[8]發(fā)現(xiàn)農(nóng)村要素市場(chǎng)化水平在金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間發(fā)揮了一定的作用；柳建坤等[9]從人力資本和社會(huì)資本的視角出發(fā)，發(fā)現(xiàn)社會(huì)資本和金融素養(yǎng)在農(nóng)民創(chuàng)業(yè)融資渠道選擇上存在不同。但上述研究大多探討外在情景機(jī)制在金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間發(fā)揮的作用，而關(guān)于金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間的具體作用機(jī)制還不明晰，有待進(jìn)一步挖掘。

隨著信息通訊技術(shù)的快速發(fā)展，數(shù)字金融已經(jīng)在農(nóng)村進(jìn)行了一定時(shí)間的適應(yīng)性發(fā)展和普及，“寶”類等農(nóng)村數(shù)字金融產(chǎn)品在經(jīng)歷了“適應(yīng)期”后已經(jīng)逐漸成為了農(nóng)民創(chuàng)業(yè)者融資的重要方式。數(shù)字金融可以大幅降低金融服務(wù)成本，提高滲透率，從而極大提升金融資源的可利用性。這為農(nóng)民金融素養(yǎng)對(duì)融資約束的緩解提供了一個(gè)新的著陸點(diǎn)，使得農(nóng)民利用數(shù)字金融減輕創(chuàng)業(yè)融資的壓力成為了可能。眾多研究表明數(shù)字金融在宏觀視角下具有重要的經(jīng)濟(jì)意義，如謝絢麗等[10]研究發(fā)現(xiàn)地區(qū)數(shù)字金融的發(fā)展可以通過彌補(bǔ)傳統(tǒng)金融對(duì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)服務(wù)的不足促進(jìn)地區(qū)創(chuàng)業(yè)。數(shù)字金融還可以拓寬傳統(tǒng)金融服務(wù)邊界，促進(jìn)金融產(chǎn)品多樣化，增加農(nóng)民的非農(nóng)收入[11]，同時(shí)也會(huì)通過增加個(gè)體就業(yè)和私營(yíng)企業(yè)就業(yè)間接緩解貧困[12]，還有利于縮小區(qū)域和城鄉(xiāng)差距，促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的包容性增長(zhǎng)[13]。此外，數(shù)字金融在微觀視角下對(duì)創(chuàng)業(yè)的作用也得到了證實(shí)，如尹志超等[14]、何婧和李慶海[15]利用微觀調(diào)查數(shù)據(jù)，證實(shí)了數(shù)字金融的使用可以增加創(chuàng)業(yè)者的信貸可得性、提高家庭和農(nóng)民的創(chuàng)業(yè)決策和創(chuàng)業(yè)績(jī)效。

而在以往的研究中，社會(huì)資本是農(nóng)民緩解資金約束的主要渠道，如馬光榮和楊恩艷[16]指出社會(huì)關(guān)系較廣的農(nóng)民可以從民間借貸中獲取更多資金從而增加其創(chuàng)業(yè)的概率；曹瓅等[8]認(rèn)為農(nóng)民特有的人際連帶關(guān)系可以有效緩解融資約束等狀況，進(jìn)而促進(jìn)創(chuàng)業(yè)。即使經(jīng)歷了市場(chǎng)轉(zhuǎn)型，我國(guó)農(nóng)民還是依靠血緣、親緣、地緣等紐帶組織起來的社會(huì)網(wǎng)絡(luò)開展民間借貸[17]。但數(shù)字金融的使用拓寬了農(nóng)民借貸渠道，降低了其對(duì)民間借貸的依賴程度[18]，在一定程度上改變了農(nóng)民依靠自身社會(huì)資本獲取創(chuàng)業(yè)資金的局面。

基于此，本文將試圖解決以下問題：金融素養(yǎng)越高，農(nóng)民更可能通過傳統(tǒng)銀行信貸獲取創(chuàng)業(yè)資金[9]，金融素養(yǎng)的提高是否同樣可以促進(jìn)農(nóng)民數(shù)字金融的使用，從而緩解創(chuàng)業(yè)農(nóng)民的資金約束，促進(jìn)創(chuàng)業(yè)？金融素養(yǎng)作為農(nóng)民的人力資本，與社會(huì)資本共同構(gòu)成了農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的關(guān)鍵性資源，這兩種資本形式作用于每一個(gè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)者，為創(chuàng)業(yè)農(nóng)民提供智力和資金支持。在數(shù)字金融出現(xiàn)后，社會(huì)資本在這一機(jī)制中扮演何種角色顯得至關(guān)重要。對(duì)于興起的新型融資模式—數(shù)字金融，社會(huì)資本所帶來的非正規(guī)融資與之是否沖突？因此本文利用調(diào)研數(shù)據(jù)，從農(nóng)民的金融素養(yǎng)與創(chuàng)業(yè)決策之間的關(guān)系出發(fā)，引入數(shù)字金融使用、社會(huì)資本這兩個(gè)關(guān)鍵變量，探討數(shù)字金融使用在二者之間的作用機(jī)制，同時(shí)考慮農(nóng)民社會(huì)資本在這一路徑中發(fā)揮的作用，厘清數(shù)字金融、社會(huì)資本在金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間的邏輯關(guān)系，對(duì)農(nóng)村金融理論的完善以及通過數(shù)字金融的路徑增加農(nóng)村信貸供給，實(shí)現(xiàn)鄉(xiāng)村振興，均具有重要的理論和現(xiàn)實(shí)意義。

一、理論分析與研究假設(shè)

(一)金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的影響

目前，在廣大農(nóng)村地區(qū)，農(nóng)民作為弱勢(shì)群體存在較為嚴(yán)重的金融排斥狀況[19]，金融服務(wù)受益的邊界明顯，農(nóng)民等“中小弱勢(shì)群體”獲取正規(guī)金融服務(wù)難度大，并不能從當(dāng)前的金融總量和規(guī)模中獲得益處，因此弱勢(shì)群體的金融素養(yǎng)顯得尤為重要。金融素養(yǎng)是指掌握一定的經(jīng)濟(jì)原理與經(jīng)濟(jì)知識(shí)，能夠利用金融知識(shí)有效配置資源、對(duì)資產(chǎn)進(jìn)行合理的管理和使用，做出高效決策與明智判斷，為自己謀取金融福利的能力[20]。大量研究表明，金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)具有積極促進(jìn)作用[21]。具體而言，金融素養(yǎng)可以從以下三個(gè)方面對(duì)創(chuàng)業(yè)決策產(chǎn)生促進(jìn)作用。

第一，金融素養(yǎng)能夠增加農(nóng)民信貸可得性、優(yōu)化融資渠道，從而緩解農(nóng)民資金約束。由于金融排斥的存在，作為“弱勢(shì)群體”的農(nóng)民很難通過正規(guī)金融獲取資金。一方面，創(chuàng)業(yè)農(nóng)民的項(xiàng)目規(guī)模小而周期較長(zhǎng)，與傳統(tǒng)正規(guī)金融的放貸條件存在一定距離；另一方面，創(chuàng)業(yè)農(nóng)民的文化水平基本不高，融資意識(shí)匱乏，融資難度大[22]。而金融素養(yǎng)較高的農(nóng)民，其信貸知識(shí)更全面，融資意識(shí)更積極[23]，對(duì)金融市場(chǎng)具有更充分的了解，可以按照自身需求，對(duì)不同貸款方式進(jìn)行成本和可得性衡量，從而提高貸款效率[24]。第二，金融素養(yǎng)通過改善農(nóng)民風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度，提高農(nóng)民風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，促進(jìn)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)。創(chuàng)業(yè)作為一種風(fēng)險(xiǎn)投資，農(nóng)民對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的厭惡在一定程度上阻礙其投資偏好。金融素養(yǎng)的增加可提高農(nóng)民風(fēng)險(xiǎn)偏好，改善個(gè)體創(chuàng)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度，從而降低風(fēng)險(xiǎn)厭惡對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的抑制作用。同時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度的改善使農(nóng)民能夠有效權(quán)衡風(fēng)險(xiǎn)與收益，增加農(nóng)民創(chuàng)業(yè)意識(shí)，對(duì)其創(chuàng)業(yè)機(jī)會(huì)進(jìn)行有效的開發(fā)和構(gòu)建[20]。第三，金融素養(yǎng)作為一種企業(yè)家才能[20]，通過對(duì)農(nóng)民資產(chǎn)管理與規(guī)劃、信息搜集與整理等自身能力的提升，促進(jìn)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的信心。家庭自有財(cái)富水平正向影響家庭創(chuàng)業(yè)可能性[25]，個(gè)人與家庭的積蓄是農(nóng)民創(chuàng)業(yè)啟動(dòng)資金的最重要來源，金融素養(yǎng)能夠提升家庭的金融規(guī)劃能力[26]，合理投資和利用家庭資產(chǎn)[27]，增加對(duì)創(chuàng)業(yè)原始資本的積累；同時(shí)，較高的金融素養(yǎng)使農(nóng)民對(duì)自身能力更具自信，通過主動(dòng)學(xué)習(xí)和積累創(chuàng)業(yè)相關(guān)知識(shí)提升對(duì)創(chuàng)業(yè)機(jī)會(huì)的把握[28]。因此本文提出假設(shè)H1：金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)具有顯著正向影響。

(二)數(shù)字金融的中介作用

數(shù)字金融作為一種新興的金融業(yè)務(wù)模式，是指數(shù)字技術(shù)與金融活動(dòng)相結(jié)合，從而提供融資、支付、投資與其他新型金融服務(wù)的金融模式[29]。數(shù)字金融的運(yùn)用需要基本的金融知識(shí)和互聯(lián)網(wǎng)技能[30]，但農(nóng)民對(duì)相關(guān)知識(shí)及技能的缺乏阻礙了農(nóng)民對(duì)數(shù)字金融服務(wù)的使用。并且數(shù)字金融產(chǎn)品和服務(wù)具有技術(shù)上的排他性，只有具備一定金融知識(shí)和風(fēng)險(xiǎn)承受能力的群體，才能便捷的參與其中[31]。因此，金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民能否使用數(shù)字金融至關(guān)重要。研究表明，金融素養(yǎng)的提升有利于促進(jìn)數(shù)字金融的使用，且金融素養(yǎng)越高，這種促進(jìn)作用越強(qiáng)[32]。一是金融素養(yǎng)改善了農(nóng)民對(duì)金融產(chǎn)品的需求。張冀等[28]認(rèn)為隨著金融素養(yǎng)的提高，農(nóng)民憑借更豐富的金融知識(shí)對(duì)數(shù)字金融產(chǎn)品產(chǎn)生了新的認(rèn)知，提高了參與金融市場(chǎng)的活躍度，推動(dòng)了農(nóng)民對(duì)數(shù)字金融的使用。二是金融素養(yǎng)提高了農(nóng)民的理財(cái)意識(shí)[33]，能夠?qū)彝ベY產(chǎn)進(jìn)行有效的資源配置，農(nóng)民自身的財(cái)務(wù)保障能力和財(cái)富水平得到了充分提高[34]。謝家智和吳靜茹[35]指出財(cái)富水平也是影響人們參與數(shù)字金融的重要因素，經(jīng)濟(jì)水平越高的農(nóng)民，越傾向于使用數(shù)字金融。三是金融素養(yǎng)改善了農(nóng)民的風(fēng)險(xiǎn)偏好，使農(nóng)民的風(fēng)險(xiǎn)承受能力增強(qiáng)，更容易接受數(shù)字金融等新興融資渠道。楊軍等[32]認(rèn)為具備一定風(fēng)險(xiǎn)承受能力的社會(huì)群體更傾向于使用數(shù)字金融。農(nóng)民風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度相對(duì)保守，存在對(duì)數(shù)字金融等新型金融服務(wù)模式的自我排斥[36]，不利于農(nóng)民對(duì)數(shù)字金融的使用，而金融素養(yǎng)較高的農(nóng)民個(gè)人風(fēng)險(xiǎn)承受能力也更強(qiáng)，高金融素養(yǎng)改善了農(nóng)民的風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度，從而促進(jìn)了農(nóng)民對(duì)數(shù)字金融的使用。

國(guó)內(nèi)外研究表明，數(shù)字金融能夠提升農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的概率[29]。具體而言，數(shù)字金融可以從以下三個(gè)方面對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策產(chǎn)生促進(jìn)作用。第一，數(shù)字金融通過彌補(bǔ)傳統(tǒng)金融的不足，使農(nóng)民獲得更便捷的金融支持，提升了金融服務(wù)的廣度與可達(dá)性。由于傳統(tǒng)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)等的限制，經(jīng)濟(jì)落后的偏遠(yuǎn)地區(qū)農(nóng)民無法享受便捷的金融服務(wù)，阻礙創(chuàng)業(yè)活動(dòng)的開展[10]，而數(shù)字金融依托互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)等新型技術(shù)手段，降低了農(nóng)民貸款的準(zhǔn)入門檻，以方便快捷的模式改進(jìn)了傳統(tǒng)金融的服務(wù)方式[37]，大幅度降低了金融服務(wù)成本[15]，有效增加了金融對(duì)創(chuàng)業(yè)的支持力度。第二，數(shù)字金融通過緩解信貸約束[38]，增加融資渠道，促進(jìn)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)。良好的信用記錄及抵押物品等條件的限制，使得農(nóng)民難以獲得傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的信貸支持，融資渠道單一成為制約居民創(chuàng)業(yè)的主要因素之一[17]。數(shù)字金融的出現(xiàn)推動(dòng)了互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，降低了貸款限制，提高了農(nóng)民的信貸可得性，為農(nóng)民提供了新型融資渠道，降低了農(nóng)民對(duì)民間借貸的依賴性。同時(shí)，通過大數(shù)據(jù)平臺(tái)，可以使企業(yè)信用信息透明化，緩解信息不對(duì)稱帶來的風(fēng)險(xiǎn)[39]，增加農(nóng)民對(duì)創(chuàng)業(yè)融資的信心[40]。第三，數(shù)字金融提升了技術(shù)創(chuàng)新水平，擴(kuò)展了創(chuàng)業(yè)業(yè)態(tài)與范圍，為農(nóng)民帶來更多的創(chuàng)業(yè)機(jī)會(huì)與平臺(tái)。數(shù)字金融的發(fā)展促進(jìn)了各種消費(fèi)形式的出現(xiàn)，為農(nóng)民創(chuàng)業(yè)帶來更多的機(jī)會(huì)[41]，同時(shí)重塑了諸多商業(yè)模式，促使新業(yè)態(tài)發(fā)展。新興起的電商等創(chuàng)業(yè)形式，擴(kuò)大了農(nóng)民創(chuàng)業(yè)平臺(tái)，為農(nóng)民創(chuàng)業(yè)帶來更廣闊的空間[42]。

綜上所述，金融素養(yǎng)增加了農(nóng)民金融知識(shí)等基礎(chǔ)性能力，改善了金融產(chǎn)品需求、理財(cái)意識(shí)與風(fēng)險(xiǎn)承受能力，促進(jìn)了農(nóng)民對(duì)數(shù)字金融的使用。數(shù)字金融的使用緩解了農(nóng)民的融資約束、擴(kuò)大了融資渠道并提供了更多創(chuàng)業(yè)信息，增加了農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的概率。因此本文提出假設(shè)H2：數(shù)字金融在金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)中起中介作用。

(三)社會(huì)資本的調(diào)節(jié)效應(yīng)

以血緣、親緣和地緣為基本紐帶形成的中國(guó)農(nóng)村社會(huì)結(jié)構(gòu)[43]使人際關(guān)系化作中國(guó)農(nóng)村特有的社會(huì)資本，而社會(huì)關(guān)系網(wǎng)絡(luò)承載了我國(guó)農(nóng)村社會(huì)資本的基礎(chǔ)與載體[44]。目前對(duì)社會(huì)資本的研究，多是從社會(huì)學(xué)或經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度，將農(nóng)村社會(huì)資本定義為“關(guān)系”或一種嵌入主體社會(huì)網(wǎng)絡(luò)中能夠調(diào)用的資源。張改清[45]認(rèn)為具有自我履行功能的農(nóng)村民間借貸正是在農(nóng)村社會(huì)“三緣”關(guān)系基礎(chǔ)上內(nèi)生形成的一種融資方式。農(nóng)民社會(huì)資本所帶來的信任和規(guī)范，能夠緩解微型信息不對(duì)稱[16]，同時(shí)它獨(dú)特的監(jiān)督功能也在一定程度上降低了道德風(fēng)險(xiǎn)[46]，使社會(huì)資本成為了一種有效的抵押替代品，這種非正規(guī)借貸方式長(zhǎng)期在農(nóng)民創(chuàng)業(yè)融資的獲取上扮演著重要角色，而與之相對(duì)應(yīng)的則是傳統(tǒng)正規(guī)借貸。由于農(nóng)村金融市場(chǎng)體量小、基礎(chǔ)設(shè)施有限、貸款門檻高等因素，缺乏抵押品的農(nóng)民只能依靠非正規(guī)借貸緩解融資約束。數(shù)字金融的出現(xiàn)降低了傳統(tǒng)正規(guī)借貸的準(zhǔn)入門檻，同時(shí)具有成本低等傳統(tǒng)正規(guī)借貸的優(yōu)勢(shì)，使農(nóng)村金融服務(wù)下沉的更深、金融可達(dá)性更廣，對(duì)于金融素養(yǎng)較高的農(nóng)民來說是創(chuàng)業(yè)融資的新型渠道。但正規(guī)信貸與非正規(guī)信貸對(duì)農(nóng)戶創(chuàng)業(yè)行為存在替代效應(yīng)[47]，沈紅麗[48]研究發(fā)現(xiàn)在正規(guī)借貸和非正規(guī)借貸的選擇上，大多數(shù)農(nóng)民更愿意選擇風(fēng)險(xiǎn)更低的非正規(guī)借貸。這與長(zhǎng)期以來農(nóng)民對(duì)社會(huì)資本的依賴和關(guān)系網(wǎng)絡(luò)中的信任密切相關(guān)。農(nóng)民對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的承擔(dān)能力可能會(huì)隨著金融素養(yǎng)的提高而改善，但在豐富社會(huì)資本所帶來的風(fēng)險(xiǎn)較低的非正規(guī)借貸面前，即使數(shù)字金融再便捷，農(nóng)民也會(huì)由于自身的弱勢(shì)群體特性、關(guān)系網(wǎng)絡(luò)信任和社會(huì)資本依賴傾向選擇非正規(guī)借貸。經(jīng)常聯(lián)系的親戚朋友等作為農(nóng)民的一般社會(huì)資本代表了個(gè)體社會(huì)網(wǎng)絡(luò)的規(guī)模，是農(nóng)民進(jìn)行民間借貸的主要來源，因此一般社會(huì)資本對(duì)農(nóng)民進(jìn)行非正規(guī)信貸的促進(jìn)作用抑制了農(nóng)民對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和成本更高的數(shù)字金融的選擇。提出假設(shè)H3：一般社會(huì)資本負(fù)向調(diào)節(jié)金融素養(yǎng)與數(shù)字金融之間的關(guān)系，即一般社會(huì)資本較高時(shí)，金融素養(yǎng)對(duì)數(shù)字金融的正向影響更弱。

結(jié)合H2和H3，本研究認(rèn)為一般社會(huì)資本發(fā)揮了中介的調(diào)節(jié)作用。具備較高社會(huì)資本的農(nóng)民，社會(huì)網(wǎng)絡(luò)關(guān)系更加可靠，從而促進(jìn)其選擇非正規(guī)借貸，抑制了高金融素養(yǎng)農(nóng)民通過數(shù)字金融方式進(jìn)行借貸的可能性，反之，當(dāng)農(nóng)民的一般社會(huì)資本較低時(shí)，缺乏穩(wěn)定的社會(huì)關(guān)系，使得農(nóng)民創(chuàng)業(yè)不得不通過其他方式進(jìn)行融資，從而有利于金融素養(yǎng)較高的農(nóng)民通過數(shù)字金融服務(wù)模式進(jìn)行借貸。因此，提出中介調(diào)節(jié)效應(yīng)假設(shè)H4：金融素養(yǎng)和一般社會(huì)資本的交互對(duì)創(chuàng)業(yè)決策的影響是通過數(shù)字金融的中介作用而實(shí)現(xiàn)，即一般社會(huì)資本較高時(shí)，金融素養(yǎng)對(duì)數(shù)字金融的正向影響被削弱，從而削弱金融素養(yǎng)對(duì)創(chuàng)業(yè)決策的正向作用。

除了資金，農(nóng)民創(chuàng)業(yè)者還受到信息、政策等相關(guān)資源的約束，農(nóng)民的特殊社會(huì)資本在整個(gè)創(chuàng)業(yè)過程中發(fā)揮了重要的作用。特殊社會(huì)資本指的是在個(gè)體關(guān)系網(wǎng)絡(luò)中具備較高社會(huì)地位關(guān)系的數(shù)量，在一定程度上代表了農(nóng)民的網(wǎng)絡(luò)資源[49]，其表達(dá)了農(nóng)民創(chuàng)業(yè)者關(guān)系網(wǎng)絡(luò)中嵌入的社會(huì)質(zhì)量的總體情況，網(wǎng)絡(luò)資源質(zhì)量偏高表示社會(huì)資本更加有效。創(chuàng)業(yè)者的個(gè)人網(wǎng)絡(luò)中具有較高社會(huì)地位的人越多，高質(zhì)量的信息渠道越豐富。Granovetter[50]認(rèn)為創(chuàng)業(yè)者更容易從特殊社會(huì)資本中獲取有價(jià)值的非冗余信息。特殊社會(huì)資本在一定程度上能解決信息不對(duì)稱問題，尤其是能推動(dòng)網(wǎng)絡(luò)成員共享非公開信息，郭紅東[49]指出這些差異性資源是獲得客戶信息、管理知識(shí)以及有關(guān)技術(shù)的重要渠道，可以有效判識(shí)創(chuàng)業(yè)機(jī)會(huì)并合理評(píng)估創(chuàng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。因此，擁有更高特殊社會(huì)資本的農(nóng)民，在使用數(shù)字金融緩解融資約束后，可以通過特殊社會(huì)資本獲取相關(guān)資源，提高創(chuàng)業(yè)機(jī)會(huì)識(shí)別的能力，從而提高創(chuàng)業(yè)的概率。本文提出假設(shè)H5：特殊社會(huì)資本正向調(diào)節(jié)數(shù)字金融與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)之間的關(guān)系，即特殊社會(huì)資本較高時(shí)，數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的正向影響更顯著。

假設(shè)H2和H5共同構(gòu)成了有調(diào)節(jié)的中介作用。即數(shù)字金融使用傳導(dǎo)了金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策的影響，但是這種中介作用的大小依賴于特殊社會(huì)資本的水平。具體來說，當(dāng)農(nóng)民特殊社會(huì)資本的水平較高時(shí)，農(nóng)民將更容易擁有更多的高質(zhì)量信息，使數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的促進(jìn)作用更大；當(dāng)農(nóng)民的特殊社會(huì)資本水平較低時(shí)，農(nóng)民較難獲取差異性創(chuàng)業(yè)資源，單純擁有資金不足以增加農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的概率，即抑制了數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策的正向影響。因此，提出中介調(diào)節(jié)效應(yīng)假設(shè)H6：數(shù)字金融的中介作用是通過特殊社會(huì)資本的正向調(diào)節(jié)作用發(fā)生的，即當(dāng)特殊社會(huì)資本較高時(shí)，數(shù)字金融在金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)之間的中介作用更加顯著。

二、研究設(shè)計(jì)

(一)數(shù)據(jù)來源

本文的數(shù)據(jù)來源于課題組2019年6月到2019年11月通過問卷調(diào)查法針對(duì)“三峽庫(kù)區(qū)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)行為”展開的農(nóng)村入戶調(diào)研。此次調(diào)研采用分層隨機(jī)抽樣的方法，主要走訪了湖北省宜昌市秭歸縣茅坪鎮(zhèn)、屈原鎮(zhèn)萬州區(qū)的大周鎮(zhèn)、小周鎮(zhèn)、熊家鎮(zhèn)；開州區(qū)的金峰鎮(zhèn)、郭家鎮(zhèn)；江津區(qū)的珞璜鎮(zhèn)以及涪陵區(qū)的部分村鎮(zhèn)。調(diào)研區(qū)域涵蓋了三峽庫(kù)區(qū)庫(kù)首、庫(kù)腹和庫(kù)尾。調(diào)研共發(fā)放問卷600份，共回收有效問卷492份，問卷有效率為84.67%。在492個(gè)研究樣本中有創(chuàng)業(yè)行為的受訪者占總樣本的32.0%；女性受訪者占總樣本的57.2%，46.5%的受訪者年齡在25歲～35歲之間；受教育程度普遍較低，88.9%的受訪者的受教育程度在高中或中專及以下。

(二)變量定義與賦值

(1)被解釋變量：農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策。關(guān)于農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策設(shè)計(jì)問卷中的問題是：“您從事的職業(yè)是？”若從事職業(yè)為企業(yè)經(jīng)營(yíng)或個(gè)體工商戶則等于1，否則為0。

(2)解釋變量：金融素養(yǎng)。本文借鑒Huston[51]、尹志超等[21]方法，以通貨膨脹、儲(chǔ)蓄、貸款、信用、風(fēng)險(xiǎn)五個(gè)方面題項(xiàng)客觀測(cè)量農(nóng)民金融素養(yǎng)水平，采取得分法進(jìn)行賦值，其中每答對(duì)1題得1分，以求得的分?jǐn)?shù)總和來衡量每個(gè)個(gè)體的金融素養(yǎng)。

(3)控制變量：相關(guān)文獻(xiàn)表明，性別、年齡、受教育程度等個(gè)體特征對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)意愿產(chǎn)生不同程度和方向的影響[52]，故本文選取性別、年齡、文化程度以及政治面貌作為控制變量。

(4)中介變量：數(shù)字金融使用。本文基于微觀視角，參考何婧和李慶海[15]的研究，并結(jié)合調(diào)查情況，采用數(shù)字理財(cái)與數(shù)字信貸兩個(gè)方面的問題來測(cè)度農(nóng)民對(duì)數(shù)字金融的參與情況，其中只要農(nóng)民參與了其中一項(xiàng)，便認(rèn)定該農(nóng)戶參與了數(shù)字金融。

(5)調(diào)節(jié)變量：參考曹瓅和羅劍朝[7]的方法，將農(nóng)民社會(huì)資本按照社會(huì)網(wǎng)絡(luò)規(guī)模、質(zhì)量劃分為一般社會(huì)資本和特殊社會(huì)資本。一般社會(huì)資本用經(jīng)常聯(lián)系的親戚或朋友數(shù)量來表示。特殊社會(huì)資本用親戚或朋友中是政府/企業(yè)干部的數(shù)量來表示。在問卷中利用五級(jí)李克特量表表示，1～5分別代表0、1～3、3～5、5～10和10以上。

表1 變量定義與賦值

(三)變量描述性統(tǒng)計(jì)

表2為變量的描述性統(tǒng)計(jì)情況。由表2可以看出，調(diào)查期內(nèi)庫(kù)區(qū)農(nóng)民的創(chuàng)業(yè)決策均值為0.32，創(chuàng)業(yè)活躍程度偏低，金融素養(yǎng)的均值為2.43處于中等水平，數(shù)字金融均值為0.29，說明數(shù)字金融使用率較低，一般社會(huì)資本與特殊社會(huì)資本均值分別為3.50與2.77，說明調(diào)查區(qū)域內(nèi)農(nóng)民社會(huì)資本水平相對(duì)較高。

(四)變量信度與效度檢驗(yàn)

本文對(duì)金融素養(yǎng)的通貨膨脹、儲(chǔ)蓄、貸款、信用、風(fēng)險(xiǎn)五個(gè)方面的測(cè)量題項(xiàng)進(jìn)行信度和效度檢驗(yàn)，其中Cronbach’sα值為0.734，高于0.7，表明變量的測(cè)量信度較好；KMO值為0.763表明選取的金融素養(yǎng)問題間具有很強(qiáng)的相關(guān)性，且球形度檢驗(yàn)統(tǒng)計(jì)量P值為0.00。因此，問卷中核心變量測(cè)量具有較好的信度和效度。

(五)模型構(gòu)建

實(shí)證檢驗(yàn)金融素養(yǎng)對(duì)創(chuàng)業(yè)的影響，以創(chuàng)業(yè)決策作為因變量，取值1或0，屬于二元分類變量，因此采用二元Probit模型進(jìn)行估計(jì)，具體形式如下：

P(Yi=1|Xi)=φ(Xi)=α+βiWi+γiMi+λiXi+μi

(1)

其中i代表不同農(nóng)民個(gè)體，P(Yi=1|Xi)表示農(nóng)民i選擇創(chuàng)業(yè)的概率，φ(·)表示標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)分布的累計(jì)分布函數(shù)。W是解釋變量金融素養(yǎng)，M是中介變量數(shù)字金融使用，X是控制變量，α是常數(shù)項(xiàng)，μ是隨機(jī)干擾項(xiàng)。

三、實(shí)證研究與結(jié)果分析

(一)金融素養(yǎng)、數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策的影響

表3模型1檢驗(yàn)了金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策的影響，根據(jù)模型顯示，金融素養(yǎng)系數(shù)為正，并且在1%水平上顯著(β=0.366，P<0.001)，故金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)具有顯著的正向影響，這說明農(nóng)民的金融素養(yǎng)越高，農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的可能性也越大，結(jié)論與以往研究相同。但是上述結(jié)果可能因金融素養(yǎng)與創(chuàng)業(yè)決策之間的遺漏變量、反向因果等導(dǎo)致內(nèi)生性問題，因此本文參考宋全云等[42]的做法選取居住在同一村莊的同等收入階層，除受訪者自身外的其他樣本的金融素養(yǎng)均值作為工具變量，采取工具變量法進(jìn)行估計(jì)。同一村莊除自身以外其余樣本的平均金融素養(yǎng)與該樣本的金融素養(yǎng)相關(guān)，但很難影響到樣本自身的創(chuàng)業(yè)決策，因而該工具變量滿足相關(guān)性和外生性的要求。估計(jì)結(jié)果如表3模型5、模型6。從模型5第一階段估計(jì)結(jié)果發(fā)現(xiàn)，F(xiàn)值大于10并通過1%顯著性水平檢驗(yàn)，排除了弱工具變量的問題，DWH檢驗(yàn)在1%水平上拒絕金融素養(yǎng)為外生變量的原假設(shè)，模型6第二階段估計(jì)結(jié)果金融素養(yǎng)估計(jì)系數(shù)仍顯著為正，由此H1得到驗(yàn)證。同時(shí)，根據(jù)表3模型2，數(shù)字金融使用對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)有顯著的正向影響(β=0.983，P<0.001)，說明數(shù)字金融的使用增加了農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的可能性。

(二)數(shù)字金融的中介效應(yīng)

借鑒Baron和Kenny[53]提出的中介效應(yīng)檢驗(yàn)三步法對(duì)數(shù)字金融的中介效應(yīng)進(jìn)行檢驗(yàn)，第一步檢驗(yàn)金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間的關(guān)系，檢驗(yàn)假設(shè)H1時(shí)已得到驗(yàn)證；第二步，檢驗(yàn)金融素養(yǎng)對(duì)數(shù)字金融的影響，根據(jù)表3模型3結(jié)果顯示金融素養(yǎng)系數(shù)為正，并且在1%水平上顯著(β=0.298，P<0.001)，故金融素養(yǎng)對(duì)數(shù)字金融有顯著的正向影響；第三步，檢驗(yàn)數(shù)字金融是否在金融素養(yǎng)促進(jìn)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策中起中介作用，根據(jù)表3模型4，結(jié)果顯示金融素養(yǎng)、數(shù)字金融的系數(shù)為正，并且在1%水平上顯著(β=0.319，P<0.001；β=0.794，P<0.001)，說明數(shù)字金融作為中介變量是顯著的。此外，在表3模型4中將數(shù)字金融加入模型后，金融素養(yǎng)的估計(jì)系數(shù)仍然在1%水平上顯著(β=0.319，P<0.001)，但系數(shù)減小，說明在金融素養(yǎng)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策的影響中，數(shù)字金融具有部分中介效應(yīng)，即金融素養(yǎng)不僅對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策有直接影響，而且會(huì)通過數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)產(chǎn)生間接影響，可能的原因是：農(nóng)民金融素養(yǎng)的提高促進(jìn)其選擇數(shù)字金融緩解融資約束，進(jìn)而影響創(chuàng)業(yè)決策的同時(shí)，還從改善風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度、提升信息資源整合和機(jī)會(huì)識(shí)別能力等方面直接對(duì)農(nóng)民的創(chuàng)業(yè)決策產(chǎn)生影響，由此假設(shè)H2得到驗(yàn)證。

表3 金融素養(yǎng)、數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的影響

(三)一般社會(huì)資本的調(diào)節(jié)效應(yīng)

研究假設(shè)H3提出，一般社會(huì)資本在金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)中具有顯著的負(fù)向調(diào)節(jié)作用，在模型中，一般社會(huì)資本的調(diào)節(jié)作用通過數(shù)字金融產(chǎn)生，故借鑒溫忠麟等[54]的方法，使用“有中介的調(diào)節(jié)模型”進(jìn)行驗(yàn)證。由表4模型1可知，一般社會(huì)資本對(duì)主效應(yīng)的調(diào)節(jié)作用顯著，交互項(xiàng)的系數(shù)負(fù)向顯著(β=-0.110，P<0.001)，故一般社會(huì)資本對(duì)金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策關(guān)系的負(fù)向調(diào)節(jié)效應(yīng)顯著，由此假設(shè)H3得到驗(yàn)證；表4模型2顯示金融素養(yǎng)與一般社會(huì)資本的交互項(xiàng)在1%水平上顯著(β=-0.380，P<0.001)，在表4模型3加入數(shù)字金融后，數(shù)字金融的系數(shù)顯著(β=0.774，P<0.001)，但金融素養(yǎng)與一般社會(huì)資本的交互項(xiàng)不再顯著(β=-0.033，P>0.1)，因此一般社會(huì)資本的調(diào)節(jié)作用完全通過中介變量數(shù)字金融發(fā)揮作用，即金融素養(yǎng)與一般社會(huì)資本的交互作用通過數(shù)字金融為中介，影響農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策，故假設(shè)H4得到驗(yàn)證。

表4 一般社會(huì)資本的調(diào)節(jié)效應(yīng)

(四)特殊社會(huì)資本的調(diào)節(jié)效應(yīng)

借鑒溫忠麟等[54]關(guān)于中介效應(yīng)的檢驗(yàn)方法檢驗(yàn)特殊社會(huì)資本的調(diào)節(jié)效應(yīng)，即先驗(yàn)證中介效應(yīng)再驗(yàn)證調(diào)節(jié)作用，前文數(shù)字金融的中介作用已得到證明，利用此方法進(jìn)行檢驗(yàn)。結(jié)果如表5所示，模型1、模型2顯示，金融素養(yǎng)對(duì)創(chuàng)業(yè)決策有顯著的正向影響(β=0.400，P<0.001)，金融素養(yǎng)對(duì)數(shù)字金融使用有顯著的正向影響(β=0.297，P<0.001)，且由模型3可知，數(shù)字金融的系數(shù)在1%水平上顯著(β=0.753，P<0.001)，再次證明數(shù)字金融的中介作用是顯著的。在此基礎(chǔ)上，進(jìn)行金融素養(yǎng)、數(shù)字金融、特殊社會(huì)資本與數(shù)字金融交互項(xiàng)對(duì)創(chuàng)業(yè)決策的回歸，模型4顯示，交互項(xiàng)的系數(shù)在1%水平上顯著為正(β=1.722，P<0.001)，即特殊社會(huì)資本的調(diào)節(jié)作用是顯著的。故特殊社會(huì)資本正向調(diào)節(jié)數(shù)字金融與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間的關(guān)系，且數(shù)字金融的中介作用是通過特殊社會(huì)資本的正向調(diào)節(jié)作用發(fā)生的，由此假設(shè)H5和H6得到驗(yàn)證。

表5 特殊社會(huì)資本的調(diào)節(jié)效應(yīng)檢驗(yàn)

為進(jìn)一步探明社會(huì)資本的調(diào)節(jié)作用，按照調(diào)節(jié)變量的值高于均值一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差和低于均值一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差，進(jìn)行簡(jiǎn)單斜率檢驗(yàn)。圖1是一般社會(huì)資本對(duì)金融素養(yǎng)與數(shù)字金融關(guān)系的調(diào)節(jié)效應(yīng)圖，可以看出不管一般社會(huì)資本的傾向如何，數(shù)字金融隨著金融素養(yǎng)水平的增高而變大，但低一般社會(huì)資本的斜率較大，這說明一般社會(huì)資本的負(fù)向調(diào)節(jié)效應(yīng)顯著，即一般社會(huì)資本水平削弱了金融素養(yǎng)對(duì)數(shù)字金融的正向作用；圖2是特殊社會(huì)資本對(duì)數(shù)字金融與創(chuàng)業(yè)決策關(guān)系的調(diào)節(jié)效應(yīng)圖，可以看出，高特殊社會(huì)資本的斜率較大，說明特殊社會(huì)資本在數(shù)字金融與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)行為之間的正向調(diào)節(jié)效應(yīng)顯著。

圖1 一般社會(huì)資本對(duì)金融素養(yǎng)與數(shù)字金融關(guān)系的調(diào)節(jié)效應(yīng)圖

(五)穩(wěn)健性檢驗(yàn)(1) 限于篇幅，詳細(xì)穩(wěn)健性檢驗(yàn)估計(jì)結(jié)果未予匯報(bào)

為了提高研究結(jié)果的可靠性，本文運(yùn)用兩種方式進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。第一，替換實(shí)證方法：運(yùn)用LPM模型替換Probit模型重新進(jìn)行回歸；第二，縮小實(shí)證樣本：由于年齡的不同會(huì)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)產(chǎn)生影響，故根據(jù)年齡大小，剔除35歲以下以及60歲以上的人群，樣本量由原來的492份縮小為327份。運(yùn)用兩種方法進(jìn)行檢驗(yàn)后，結(jié)果均支持前文研究結(jié)論。

四、結(jié)論與啟示

利用三峽庫(kù)區(qū)調(diào)研數(shù)據(jù)，重點(diǎn)考察了數(shù)字金融、社會(huì)資本在金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間發(fā)揮的作用機(jī)制。研究結(jié)果表明：首先，金融素養(yǎng)和數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)都具有顯著正向影響；其次，數(shù)字金融在金融素養(yǎng)與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)中起部分中介作用，即金融素養(yǎng)不僅對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策有直接影響，而且會(huì)通過數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)產(chǎn)生間接影響；最后，一般社會(huì)資本負(fù)向調(diào)節(jié)金融素養(yǎng)與數(shù)字金融之間的關(guān)系，即一般社會(huì)資本越高，金融素養(yǎng)對(duì)數(shù)字金融的促進(jìn)作用越弱；特殊社會(huì)資本正向調(diào)節(jié)數(shù)字金融與農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策之間的關(guān)系，即特殊社會(huì)資本越高，數(shù)字金融對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)決策作用越強(qiáng)。本文研究結(jié)論對(duì)完善農(nóng)村金融理論，增加農(nóng)民創(chuàng)業(yè)融資路徑選擇具有一定的理論意義和多重現(xiàn)實(shí)意義：第一，普及農(nóng)村金融知識(shí)與金融風(fēng)險(xiǎn)防范教育，全面提升農(nóng)民金融素養(yǎng)水平。根據(jù)農(nóng)村地區(qū)特征，開設(shè)不同類型的金融知識(shí)學(xué)習(xí)配套課程，針對(duì)農(nóng)民生活狀況，發(fā)掘多種形式的金融培訓(xùn)，如線上與線下課程結(jié)合以及案例化基礎(chǔ)教學(xué)等模式，促進(jìn)農(nóng)民對(duì)金融知識(shí)的掌握與運(yùn)用。第二，完善農(nóng)村數(shù)字金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，提升農(nóng)村金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控系統(tǒng)，深入挖掘多樣化數(shù)字金融產(chǎn)品，促進(jìn)對(duì)農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的金融支持。數(shù)字金融服務(wù)模式作為金融與互聯(lián)網(wǎng)相結(jié)合的形式，對(duì)網(wǎng)絡(luò)的覆蓋度具有一定的要求，故完善農(nóng)村網(wǎng)絡(luò)設(shè)施建設(shè)，保證農(nóng)民移動(dòng)終端使用，擴(kuò)大數(shù)字金融服務(wù)的覆蓋廣度與深度，同時(shí)提升農(nóng)村網(wǎng)絡(luò)使用安全性能，建立覆蓋面廣、安全性能高的農(nóng)村網(wǎng)絡(luò)使用體系。第三，構(gòu)建農(nóng)村數(shù)字金融數(shù)據(jù)庫(kù)，深入挖掘多樣化數(shù)字金融產(chǎn)品，加大對(duì)農(nóng)村金融產(chǎn)品的宣傳與推廣。通過調(diào)查了解農(nóng)民的創(chuàng)業(yè)資金供求狀況，建立農(nóng)村數(shù)字金融數(shù)據(jù)庫(kù)，預(yù)測(cè)與掌握農(nóng)民資金需求，為農(nóng)民創(chuàng)業(yè)提供穩(wěn)定的資金流保障；并結(jié)合農(nóng)民自身特性，進(jìn)行產(chǎn)品創(chuàng)新，深入挖掘數(shù)字金融在支付、保險(xiǎn)、信貸等方面的產(chǎn)品，提供多樣化的數(shù)字金融服務(wù)模式，契合不同情景農(nóng)民的創(chuàng)業(yè)需求。