周麗儉 余康乾

摘? ?要：在專利交易、出資、質(zhì)押和融資日益頻繁的市場環(huán)境下，針對專利價值評估的理論和方法研究顯得尤為重要。所以從專利價值的內(nèi)涵、專利價值的評估影響因素、專利價值的評估方法三方面對國內(nèi)外學者的研究進行了梳理，發(fā)現(xiàn)其中的先進性與不足點，以期為專利價值評估的理論研究提供借鑒。

關鍵詞：專利價值;評估影響因素;評估方法

中圖分類號：F204;F306? ? 文獻標志碼：A? ? ? 文章編號：1673-291X（2021）08-0159-03

在知識經(jīng)濟的時代背景下，專利作為一項重要的無形資產(chǎn)，對其價值的認識和評估方法的完善是一項重要的課題。從任何角度討論專利，都必然涉及到專利價值的評估，所以，關于專利價值評估的問題值得我們深入探究。

一、國外研究現(xiàn)狀

（一）專利價值內(nèi)涵分析

德國學者迪特馬爾·哈霍夫、弗雷德里克·姆·謝爾克、卡特琳·沃佩爾（Dietmar Harhoff， Frederic M Schererc，Katrin Vopel，2003）將專利的價值定義為資產(chǎn)價值，認為專利價值應該從專利的價格和獲取專利的成本兩個方面考慮。對于專利持有人來說，專利價值還需要考慮專利保護的產(chǎn)品的價格、成本和銷售量，以及競爭對手等各方面因素的影響[1]。

美國學者詹姆斯·貝森（James Bessen，2008）將專利價值定義為專利權(quán)所有者通過所擁有的專利權(quán)獲取的超額利潤。專利所有者通過專利形成技術壁壘，將其他廠商從產(chǎn)品市場、技術許可或銷售市場上排除，從而在獲得超額利潤[2]。

意大利學者阿方索·甘巴德拉（Alfonso Gambardella，2013）從上游研究成果的經(jīng)濟價值出發(fā)，認為專利發(fā)明的價值涉及三個主題：專利權(quán)的價值、作為質(zhì)量信號的專利的價值以及作為整體的專利發(fā)明的價值[3]。

（二）專利價值評估影響因素

韓國學者樸永泰、樸光曼（Yongtae Park，Gwangman Park，2004）基于技術因素和市場因素之間的結(jié)構(gòu)關系，將專利價值的影響因素分為應用因素和固有因素。應用因素是關于專利的使用方式與狀況，固有因素是關于專利的內(nèi)在功能與特征[4]。

德國學者霍爾格·恩斯特、塞巴斯蒂安·勒格勒、烏爾里?！だｋ眨℉olger Ernst，Sebastian Legler，Ulrich Lichtenthaler，2010）通過采用實物期權(quán)方法進行模擬分析，將具有專利保護的研發(fā)項目與沒有專利保護的同一項目進行了比較，發(fā)現(xiàn)這兩個項目的價值之差是擁有該項目的專利可能會帶來的盈余，該盈余被視為直接歸因于專利的價值[5]。

（三）專利價值評估方法研究

澳大利亞學者馬克·羅素（Mark Russell，2016）使用收益法和未攤銷的研發(fā)支出總和法來評估藥品無形資產(chǎn)的價值，發(fā)現(xiàn)醫(yī)藥專利的現(xiàn)金流量折現(xiàn)估值具有價值相關性，并且該方法對于藥品類專利價值評估具有適用性。

美國學者斯科特·希勒、斯科特·薩維奇、唐納德·瓦爾德曼（R Scott Hiller，Scott Savage，Donald Waldman，2017）提出了一種使用總市場數(shù)據(jù)和BLP模型來衡量專利價值的相對簡單的方法，并將該方法應用于美國智能手機，發(fā)現(xiàn)其需求估算和回收的邊際成本可以合理地模擬均衡價格和幾種假設的專利侵權(quán)中的份額[6]。

意大利學者米歇爾·格里馬爾迪、利維奧·克里切利、弗朗切斯科·羅戈（Michele Grimaldi，Livio Cricelli，F(xiàn)rancesco Rogo，2018）提出一個可以評估和分析專利組合價值的框架，該框架制定了一個概念性和綜合性指標——專利組合價值指數(shù)（PPVI）。PPVI提供了一種快速的程序來確定專利的獲利能力，并從內(nèi)部業(yè)務角度考慮專利組合的價值。

美國學者弗朗索瓦·卡博雷、沃爾特·帕克（Kabore Francois P，Park Walter G，2019）基于專利家族規(guī)模乘以國家的市場規(guī)模來加權(quán)，提出了一種測試市場規(guī)模加權(quán)專利族預測專利價值的能力的新穎方法，表明在預測專利壽命和引文數(shù)量方面，加權(quán)專利家族規(guī)模衡量優(yōu)于其他方法，并認為加權(quán)專利族規(guī)模度量的一個優(yōu)點是它基于事前信息，易于構(gòu)建以評估專利價值[7]。

二、國內(nèi)研究現(xiàn)狀

（一）專利價值的內(nèi)涵分析

蘭州石油機械研究所劉祖芬（1992）認為，專利的值指的是人們?yōu)榱双@得這個專利而付出的資本，包括人力資本、物質(zhì)資本等，這種值是容易通過成本計算得出的，即專利的值是容易確定的。之后人們將這個專利作為一種技術商品出售，出售過程中人們需要為專利定價，即形成了專利的價。

安徽大學謝陽群（1996）認為，專利的價值與使用價值與一般商品的價值與使用價值不同，不具有天然的對立性，一般物質(zhì)商品的以社會必要勞動時間來確定其價格結(jié)論不適用于專利。在專利的研發(fā)過程中，勞動消耗和勞動時間很難被計量，但它確實創(chuàng)造出了專利的使用價值，同時這些勞動也凝聚著專利的價值。

馬力輝、張潤利、范昀陽（2009）從顯性價值和隱性價值兩方面對專利價值進行分析。認為顯性價值體現(xiàn)為，第一，利用專利研發(fā)新產(chǎn)品或者開拓新市場，從而形成收入增量;第二，利用專利提高生產(chǎn)效率，降低生產(chǎn)成本，從而形成成本節(jié)約。隱性價值體現(xiàn)為，專利所有者通過專利創(chuàng)新構(gòu)建價值壁壘，保護企業(yè)的市場地位不被侵犯，為企業(yè)未來發(fā)展建立基礎、提供平臺。

華南理工大學王巖（2016）從專利作為一種技術商品的經(jīng)濟和市場角度出發(fā)，表明專利的市場交易價格體現(xiàn)了交易雙方對其價值的認同。通過專利的使用，使得生產(chǎn)性能更好，能獲取賣價更高或成本更低的產(chǎn)品，以獲取超額利潤，這是專利價值最基本的體現(xiàn)。

北京信息科技大學王子焉、劉文濤、倪淵、李子峰（2019）從狹義和廣義兩方面分析專利價值。認為狹義的專利價值僅僅表現(xiàn)為該專利在市場環(huán)境下，能夠給其所有者或使用者帶來的預期收益;廣義的專利價值涵蓋技術、法律、經(jīng)濟三個方面，技術價值是根本基礎，法律價值是前提保障，經(jīng)濟價值是最終目的。

（二）專利價值評估影響因素

1.專利自身影響因素

暨南大學梁燕、吳錫堯、張素娟和蔡琳（2004）認為，專利自身特性對專利價值有以下四點影響：專利的類型、專利的法律狀態(tài)、專利的實時狀態(tài)和專利的地域性[8]。

遼寧對外經(jīng)貿(mào)學院王雅妮、楊景海（2018）認為，專利價值的影響因素有五個方面：專利實用性、專利無效程序、專利資產(chǎn)法律狀態(tài)、收益年限和因?qū)＠Ｗo過窄而出現(xiàn)的專利替代[9]。

2.專利外部影響因素

中南財經(jīng)政法大學工商管理學院企業(yè)價值研究中心唐靜、文豪（2019）研究表明專利價值評估有三個主要的影響因素：技術因素、市場因素和法律因素。其中，專利的技術因素、市場因素和歷史經(jīng)營業(yè)績對專利價值評估非常關鍵。

國家知識產(chǎn)權(quán)局專利局李滿宇（2013）認為，專利的穩(wěn)定性、專利的保護范圍、專利的權(quán)利歸屬關系、專利的實施進度以及宏觀和行業(yè)經(jīng)濟因素對專利價值產(chǎn)生重要影響。李? ? 慶（2017）則從專利的專利權(quán)角度出發(fā)，認為專利權(quán)的有效性、專利權(quán)的保護期、專利權(quán)保護范圍的界定、專利的市場屬性及應用程度、專利的技術性因素和專利價值的政策性因素對專利價值產(chǎn)生重要影響。

重慶工商大學周倩（2018）認為，該專利持有人的市場影響力、該專利產(chǎn)品的市場總值、附加在專利產(chǎn)品上的有效專利數(shù)量，以及該產(chǎn)品所屬產(chǎn)業(yè)的專利敏感度和專利保護狀況等都是影響專利價值的重要因素[10]。

（三）專利價值評估方法研究

1.專利價值評估傳統(tǒng)方法

中南工業(yè)大學朱順泉（2000）研究表明，包括專利權(quán)的技術資產(chǎn)評估方法要分為兩種情況進行分析：成本法適用于以攤銷為目的的專利價值評估;收益法或成本法與收益法相結(jié)合適用于以投資、轉(zhuǎn)讓等目的專利價值評估。

國家知識產(chǎn)權(quán)總局知識產(chǎn)權(quán)發(fā)展研究中心程文婷（2011）通過市場法、成本法和收益法的對比，建議評估人員應充分考慮到交易雙方的利益，通過重置成本法和收益法評估出交易價格的下限和上限，并結(jié)合市場比較法評估出參考價格，實現(xiàn)專利資產(chǎn)的最佳轉(zhuǎn)移價格。

宿遷學院劉瑩華（2018）研究表明，技術類無形資產(chǎn)具有實物期權(quán)的性質(zhì)，通過實物期權(quán)模型定價的專利價值，不僅與定價模型中的一般參數(shù)有關，還與沒有在定價模型中體現(xiàn)的競爭者的策略、技術進步等影響因素有關，若仍采用傳統(tǒng)的估價方式對其評估，容易歪曲專利價值[11]。

北京交通大學唐永忠、邱奇（2018）將實物期權(quán)模型應用到收益法中，以中國鐵路和高速鐵路專利為例進行研究，表明實物期權(quán)法在專利價值評估中，能有效降低預期收益的不確定性對估價結(jié)果的影響，是評估該專利是否具有巨大潛在價值的有效方法[12]。

2.專利價值評估新興方法

福州大學孫玉艷、張文德（2010）研究提出新的專利價值聘雇方法——修正收益法。該方法的核心是，首先通過層次分析法和模糊綜合評價法得出糾偏系數(shù)，然后使用糾偏系數(shù)來修正專利評估的初值，最后得出最終評估結(jié)論。

華東交通大學冷雄輝、翟富源（2017）結(jié)合層次分析方法和模糊綜合評價方法，依據(jù)專利隸屬度與初評值，結(jié)合重大專利產(chǎn)業(yè)化項目實際評估情況，以江西省生物醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)重點發(fā)明專利進行實證研究，最終得出專利的實際價值[13]。

北京交通大學張雨萱、楊子昕、孫浩然（2018）以央企為研究對象，分析了實物期權(quán)和專利權(quán)的相似性以及B-S模型和二叉樹模型對于央企專利價值評估的相對適用性，探索了央企專利價值評估的更優(yōu)方法[14]。

吉利汽車研究院（寧波）有限公司李娟、李保安、方晗、余見山（2020）基于文獻分析確定專利價值的評估指標，采用層次分析法和熵權(quán)法，將主觀指標權(quán)重和客觀指標權(quán)重有機結(jié)合，通過兩種方法的貢獻度確定和修正各項指標權(quán)重，最終確定專利的綜合價值度評估模型，并以豐田開放的中國發(fā)明專利進行實例進行可行性分析和驗證[15]。

廣西科技大學陳朝暉、周志娟（2020）考慮到?jīng)Q策者的主觀性和模糊性、評價指標之間的依賴關系與反饋機制，采用模糊網(wǎng)絡分析法（FANP）構(gòu)建專利組合價值評估模型，運用企業(yè)專利組合實際數(shù)據(jù)進行測算以驗證評估模型的合理性和實用性，發(fā)現(xiàn)專利組合價值是衡量企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)戰(zhàn)略績效的重要評價指標[16]。

三、國內(nèi)外研究現(xiàn)狀簡評

綜合上述分析可以發(fā)現(xiàn)，國外對于無形資產(chǎn)、知識產(chǎn)權(quán)和專利價值的理論研究和評估實踐要早于國內(nèi)，他們對于專利價值評估有著更深刻的認識，并且不再停留在對專利價值本身的意義或?qū)＠麅r值指標與專利價值間關系的研究上，而是通過評估方法進行大量的實證研究，以理論為指導，將理論置于實踐，關注其實用性和應用價值，將宏觀經(jīng)濟中的一些指標和專利評估事前工作的一些指標聯(lián)系到專利價值評估當中，形成了不同的研究體系和評估方法。國內(nèi)專利價值評估雖然起步晚，但是隨著國內(nèi)專利申請指數(shù)增長以及專利市場規(guī)模擴大，國家和企業(yè)對于專利價值越來越重視，對于專利價值的理論和評估方法的研究也有新的進展與成果，例如模糊綜合評價法、計量經(jīng)濟模型法、機器學習和仿真模擬法等非市場基準的評估方法在國內(nèi)專利價值評估中的運用?？傮w上看，傳統(tǒng)成本法、市場法和收益現(xiàn)值法由于缺乏完善的市場交易數(shù)據(jù)、忽視專利投入生產(chǎn)所增加的收益不確定性等原因而難以準確地對專利價值進行評估;實物期權(quán)法公式復雜，難以理解;而非市場基準的專利價值評估方法則需要大量的學習樣本，且相關指標選取和算法仍需要不斷地完善。因此，我國在未來對于專利價值評估的深入、長久的研究是具有實踐意義的。

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[15]? ?李娟，李保安，方晗，余見山.基于AHP—熵權(quán)法的發(fā)明專利價值評估——以豐田開放專利為例[J].情報雜志，2020，（5）：59-63.

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