蔡代展

債務(wù)重組是企業(yè)在發(fā)展中面臨困境時(shí)采用的一種手段，能夠有效化解危機(jī)，保障債務(wù)人和債權(quán)人的合法權(quán)益，促進(jìn)企業(yè)的健康發(fā)展。對(duì)會(huì)計(jì)處理的全過(guò)程予以規(guī)范和約束，使債務(wù)重組能夠更加順暢的實(shí)施，降低企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，緩解債務(wù)人的壓力。然而，在會(huì)計(jì)處理中仍舊存在局限性問(wèn)題，不利于滿足決策需求。本文將對(duì)企業(yè)債務(wù)重組的概念進(jìn)行介紹，提出企業(yè)債務(wù)重組中的會(huì)計(jì)處理問(wèn)題，探索企業(yè)債務(wù)重組中的會(huì)計(jì)處理對(duì)策，為實(shí)踐工作提供參考。

進(jìn)入到新時(shí)期以來(lái)，企業(yè)發(fā)展面臨的挑戰(zhàn)和機(jī)遇都在增多，企業(yè)之間的債務(wù)關(guān)系是決定自身發(fā)展高度的關(guān)鍵因素。由于企業(yè)面臨政策因素、市場(chǎng)因素和人為因素等影響，因此可能在經(jīng)營(yíng)發(fā)展中出現(xiàn)財(cái)務(wù)困難的情況，采用債務(wù)重組的方式能夠使債權(quán)人和債務(wù)人達(dá)成一致，不必通過(guò)破產(chǎn)程序?qū)崿F(xiàn)對(duì)企業(yè)發(fā)展?fàn)顩r的改善，及時(shí)償還債務(wù)，使企業(yè)發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)得到有效控制。應(yīng)該明確會(huì)計(jì)處理在企業(yè)債務(wù)重組中的價(jià)值和作用，優(yōu)化會(huì)計(jì)處理的方式及流程，從而使企業(yè)從當(dāng)前財(cái)務(wù)困境中擺脫出來(lái)，防止面臨破產(chǎn)的命運(yùn)。債務(wù)重組的方式也有所不同，應(yīng)該明確企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，確保債務(wù)重組方式的可行性，使各方權(quán)益得到有效保護(hù)，促進(jìn)我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的健康穩(wěn)定發(fā)展。

一、企業(yè)債務(wù)重組概述

（一）基本概念

債務(wù)重組是針對(duì)債務(wù)人資金困難的一種處理方法，無(wú)論是通過(guò)法院的裁定還是債權(quán)人和債務(wù)人的協(xié)商，都可以通過(guò)對(duì)債務(wù)償還條件的修改以實(shí)現(xiàn)債務(wù)的清償，既能夠促進(jìn)企業(yè)的健康發(fā)展，也能夠保障債權(quán)人的合法權(quán)益。我國(guó)相關(guān)部門也針對(duì)企業(yè)的債務(wù)重組制定了明確的規(guī)定，并非所有企業(yè)都可以實(shí)施債務(wù)重組。首先，企業(yè)的發(fā)展?fàn)顟B(tài)應(yīng)為“持續(xù)經(jīng)營(yíng)”，如果企業(yè)出現(xiàn)破產(chǎn)的情況，則無(wú)法按照相關(guān)規(guī)定開(kāi)展債務(wù)重組，這也是和破產(chǎn)清算之間的差異性。其次，企業(yè)債務(wù)人確實(shí)遇到了財(cái)務(wù)困難，對(duì)于債務(wù)的償還能力不足，此時(shí)才可以結(jié)合其他情況判斷能否實(shí)施債務(wù)重組。最后，需要了解債務(wù)人的意見(jiàn)。破產(chǎn)清算是債權(quán)人維護(hù)自身合法權(quán)益的有效手段，債權(quán)人有權(quán)利依照法律規(guī)定要求債務(wù)人實(shí)施破產(chǎn)清算，只有在獲得債權(quán)人同意的基礎(chǔ)上才能實(shí)施債務(wù)重組。因此，應(yīng)該在同時(shí)滿足上述條件的基礎(chǔ)上才能按照規(guī)定開(kāi)展債務(wù)重組。

（二）債務(wù)重組的方式

首先，可以按照“以資產(chǎn)清償債務(wù)”的方式實(shí)施債務(wù)重組。債務(wù)人通過(guò)轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)的方式，可以實(shí)現(xiàn)債務(wù)的快速清償，其中包括了非現(xiàn)金資產(chǎn)清償和現(xiàn)金清償兩種方式。運(yùn)用固定資產(chǎn)、金融資產(chǎn)、存貨、無(wú)形資產(chǎn)和庫(kù)存商品等資產(chǎn)進(jìn)行清償?shù)姆绞綄儆诜乾F(xiàn)金資產(chǎn)清償;運(yùn)用銀行存款、庫(kù)存現(xiàn)金等貨幣形式進(jìn)行清償?shù)姆绞綄儆诂F(xiàn)金資產(chǎn)清償。其次，可以通過(guò)“債務(wù)轉(zhuǎn)為資本”的方式實(shí)施債務(wù)重組。該種方式實(shí)現(xiàn)了債務(wù)向資本的轉(zhuǎn)化，因此從債權(quán)人的角度來(lái)看是一種投資方式，債權(quán)人能夠獲得相應(yīng)的股權(quán)。最后，可以通過(guò)“修改債務(wù)重組條件”的方式實(shí)施債務(wù)重組。該方式需要債權(quán)人的相應(yīng)讓步，能夠使債務(wù)問(wèn)題得到快速解決。不同方式適用的情況有所差異，應(yīng)該根據(jù)企業(yè)發(fā)展?fàn)顩r、債權(quán)人意愿等選擇合理的債務(wù)重組方式。

二、企業(yè)債務(wù)重組中的會(huì)計(jì)處理問(wèn)題

首先，在確定企業(yè)財(cái)務(wù)困難時(shí)缺乏明確的標(biāo)準(zhǔn)。如前所述，財(cái)務(wù)困難是實(shí)施債務(wù)重組的必要前提，但是由于缺乏完善的標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)定，也會(huì)導(dǎo)致在界定上存在阻礙，進(jìn)而對(duì)債務(wù)重組的實(shí)施造成影響。該問(wèn)題會(huì)導(dǎo)致不法交易現(xiàn)象的發(fā)生，尤其是會(huì)出現(xiàn)營(yíng)業(yè)外收入虛增的問(wèn)題，不利于投資者做出正確的判斷，擾亂了市場(chǎng)秩序。其次，公允值應(yīng)用缺乏規(guī)范性。公允價(jià)值的確定需要以活躍市場(chǎng)中的市場(chǎng)價(jià)格或者類似資產(chǎn)市場(chǎng)價(jià)格來(lái)表示，同時(shí)在有些情況下也需要借助于相應(yīng)的估值技術(shù)。在實(shí)踐中對(duì)于公允價(jià)值的利用率較低，協(xié)議價(jià)值的體現(xiàn)較為明顯。再其次，缺乏對(duì)時(shí)間價(jià)值的重視。在確認(rèn)損益時(shí)往往會(huì)受到公允價(jià)值和現(xiàn)值的影響，導(dǎo)致偏差增大的現(xiàn)象發(fā)生，償債期限的延長(zhǎng)則忽視了資金的時(shí)間價(jià)值。最后，在披露會(huì)計(jì)報(bào)表時(shí)存在問(wèn)題。財(cái)報(bào)利潤(rùn)表會(huì)受到債務(wù)重組收益的影響，無(wú)法保障現(xiàn)金流量表和利潤(rùn)表的一致，也會(huì)對(duì)投資活動(dòng)造成干擾。

三、企業(yè)債務(wù)重組中的會(huì)計(jì)處理對(duì)策

（一）明確對(duì)象和范圍

對(duì)于債務(wù)重組對(duì)象和范圍的劃分，是開(kāi)展實(shí)踐工作的前提，尤其是要針對(duì)財(cái)務(wù)困難的狀況進(jìn)行調(diào)查與分析，以確保其符合債務(wù)重組的相關(guān)條件。應(yīng)該加快財(cái)務(wù)指標(biāo)體系的構(gòu)建，通過(guò)多種可視化的指標(biāo)反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，當(dāng)達(dá)到相應(yīng)的限值后則界定為“財(cái)務(wù)困難”，增強(qiáng)判定標(biāo)準(zhǔn)的可行性，防止在債務(wù)重組中出現(xiàn)模糊不清的問(wèn)題，有助于防止違法違規(guī)行為的出現(xiàn)。加強(qiáng)對(duì)鑒定流程的嚴(yán)格規(guī)范和監(jiān)督，充分發(fā)揮財(cái)務(wù)專家的作用，使債務(wù)重組準(zhǔn)則得到規(guī)范化運(yùn)用，降低人文因素造成的負(fù)面影響，創(chuàng)造健康的市場(chǎng)環(huán)境。很多企業(yè)雖然遇到了財(cái)務(wù)困難，但是在管理水平和發(fā)展?jié)摿ι隙驾^好，通過(guò)標(biāo)準(zhǔn)體系的構(gòu)建，能夠防止出現(xiàn)破產(chǎn)的問(wèn)題，從而真正增強(qiáng)企業(yè)發(fā)展活力，資源配置與利用率得到明顯提升。

（二）規(guī)范確認(rèn)方法

在確認(rèn)公允價(jià)值的過(guò)程中應(yīng)該加強(qiáng)規(guī)范和約束，從而降低債務(wù)重組的風(fēng)險(xiǎn)。在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下，應(yīng)該明確債務(wù)重組中公允價(jià)值的重要性，提高債務(wù)人和債權(quán)人的重視程度，通過(guò)市場(chǎng)的逐步優(yōu)化以構(gòu)建科學(xué)合理的公允價(jià)值機(jī)制。資本市場(chǎng)可以實(shí)現(xiàn)對(duì)相應(yīng)商品的大范圍覆蓋，增強(qiáng)其活躍性，使市場(chǎng)價(jià)格更加合理性，防止人為因素對(duì)債務(wù)重組造成負(fù)面影響。在確認(rèn)公允價(jià)值時(shí)也要始終保持透明化，防止出現(xiàn)暗箱操作的現(xiàn)象。市場(chǎng)定價(jià)機(jī)制的缺失會(huì)對(duì)公允價(jià)值的確定造成限制，但是也可以通過(guò)另一種方式解決，那就是估值技術(shù)。因此應(yīng)該明確第三方機(jī)構(gòu)在估值技術(shù)應(yīng)用中的作用，增強(qiáng)債務(wù)重組的專業(yè)性，防止由于財(cái)務(wù)人員個(gè)人專業(yè)能力不足而造成較大的偏差。因此應(yīng)該增進(jìn)評(píng)估師事務(wù)所和會(huì)計(jì)師事務(wù)所的溝通，并對(duì)相關(guān)法律法規(guī)予以完善，確保整個(gè)評(píng)估過(guò)程的嚴(yán)格性和規(guī)范性，與市場(chǎng)定價(jià)機(jī)制實(shí)現(xiàn)協(xié)同配合。企業(yè)會(huì)計(jì)人員也應(yīng)該主動(dòng)增強(qiáng)自身專業(yè)素養(yǎng)，從而在評(píng)估和判斷中提出可行性建議。

（三）引入現(xiàn)值

隨著時(shí)間的改變，資金價(jià)值也會(huì)發(fā)生一定程度的變化，各項(xiàng)投資活動(dòng)和決策活動(dòng)，都會(huì)受到資金時(shí)間價(jià)值的影響。為了防止企業(yè)在發(fā)展中面臨較大的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)時(shí)間價(jià)值的重視，從而避免造成嚴(yán)重的損失。在債務(wù)重組工作中，應(yīng)該引入現(xiàn)值的概念，防止看似無(wú)法滿足債務(wù)重組條件而對(duì)債務(wù)重組的實(shí)施造成限制。在現(xiàn)值的確定當(dāng)中，最關(guān)鍵的就是債務(wù)還款金額折現(xiàn)率的確定，因此應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)經(jīng)濟(jì)因素、行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及未來(lái)趨勢(shì)、企業(yè)情況等因素的全面考量，確?，F(xiàn)值的合理性與科學(xué)性，真正保障債權(quán)人和債務(wù)人的權(quán)益不受損害。

（四）加強(qiáng)稅收管理

債權(quán)人企業(yè)利潤(rùn)總額會(huì)由于債務(wù)重組而降低，所得稅繳納量減少;債務(wù)人企業(yè)的資本公積中納入了重組收益后，使得資本升高，所得稅和利潤(rùn)卻未增加。應(yīng)該通過(guò)稅收管理的方式，實(shí)現(xiàn)對(duì)債務(wù)重組的全面優(yōu)化，保障企業(yè)的利益。為了避免稅前利潤(rùn)轉(zhuǎn)移現(xiàn)象的發(fā)生，損失在稅前不能抵扣計(jì)入應(yīng)納稅所得額當(dāng)中，以確保企業(yè)能夠依法納稅，保障國(guó)家利益不受損失。稅收事業(yè)會(huì)由于債務(wù)重組的實(shí)施而獲得發(fā)展動(dòng)力，有助于拉動(dòng)社會(huì)經(jīng)濟(jì)水平的提升，因此政府相關(guān)部門應(yīng)該加大對(duì)企業(yè)債務(wù)重組的支持力度。在此基礎(chǔ)上應(yīng)該制定相關(guān)的法律法規(guī)，加強(qiáng)對(duì)市場(chǎng)秩序的維護(hù)，避免在債務(wù)重組中出現(xiàn)隨意性問(wèn)題。尤其是要針對(duì)《債務(wù)重組會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》加以優(yōu)化，從政策角度加強(qiáng)約束和規(guī)范。

（五）處理特殊會(huì)計(jì)問(wèn)題

資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓損益和債務(wù)重組損益之間的關(guān)系，是在特殊會(huì)計(jì)問(wèn)題處理中的主要內(nèi)容。如前所述，債務(wù)重組實(shí)際上是以債權(quán)人讓步為基礎(chǔ)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，因此必然存在一定的重組損失和重組收益，因此應(yīng)該在“營(yíng)業(yè)外支出”和“營(yíng)業(yè)外收入”中加以明確。對(duì)于重組損益和資本公積的分析，也可以為債務(wù)重組創(chuàng)造良好的條件尤其是在采用債務(wù)轉(zhuǎn)為資本的方式實(shí)施債務(wù)重組時(shí)，應(yīng)該在資本公積中明確公允價(jià)值和股份面值的差額。對(duì)于或有收益和或有支出的處理，可以降低未來(lái)不確定因素對(duì)債務(wù)重組的影響，防止企業(yè)面臨較大的風(fēng)險(xiǎn)。為了防止較大的波動(dòng)問(wèn)題出現(xiàn)在債務(wù)人企業(yè)利潤(rùn)上，還要采用分期確認(rèn)重組收益的方式，降低人為因素對(duì)利潤(rùn)的影響?！皞鶆?wù)重組損益”的運(yùn)用，能夠防止會(huì)計(jì)信息出現(xiàn)失實(shí)的問(wèn)題。

四、結(jié)語(yǔ)

企業(yè)債務(wù)重組的開(kāi)展，可以使債務(wù)人的資金壓力得到緩解，以債權(quán)人的讓步作為前提，從而加快企業(yè)的健康發(fā)展，創(chuàng)造良好的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境，已經(jīng)成為當(dāng)前企業(yè)發(fā)展中的常用手段。以資產(chǎn)清償債務(wù)、債務(wù)轉(zhuǎn)為資本和修改債務(wù)重組條件，是債務(wù)重組的基本形式，應(yīng)該確保在滿足基本準(zhǔn)則的前提下開(kāi)展債務(wù)重組工作。同時(shí)，在實(shí)踐中應(yīng)該通過(guò)明確對(duì)象和范圍、規(guī)范確認(rèn)方法、引入現(xiàn)值、加強(qiáng)稅收管理和處理特殊會(huì)計(jì)問(wèn)題等途徑逐步優(yōu)化債務(wù)重組過(guò)程，體現(xiàn)其價(jià)值的同時(shí)，增強(qiáng)工作規(guī)范性。

（作者單位：漳州市交通發(fā)展集團(tuán)有限公司）