曹澤勇 張煜

摘要：基于2010至2017年上交所和深交所A股上市公司的面板數(shù)據(jù)，本文實(shí)證分析了企業(yè)社會(huì)責(zé)任影響審計(jì)費(fèi)用的客觀表現(xiàn)。結(jié)果顯示，企業(yè)社會(huì)責(zé)任與審計(jì)收費(fèi)之間呈顯著正向關(guān)系，這說(shuō)明企業(yè)社會(huì)責(zé)任會(huì)增加審計(jì)師面臨的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)，提高審計(jì)收費(fèi)，在當(dāng)前起到“工具性”而非“價(jià)值性”作用。

關(guān)鍵詞：企業(yè)社會(huì)責(zé)任 審計(jì)收費(fèi) 工具性 價(jià)值性

一、引言

越來(lái)越多的企業(yè)開始關(guān)注到自身所應(yīng)承擔(dān)的社會(huì)責(zé)任，面向社會(huì)發(fā)布社會(huì)責(zé)任報(bào)告，而社會(huì)公眾也對(duì)企業(yè)行為提出了更多的要求，社會(huì)責(zé)任的承擔(dān)情況也越來(lái)越多地成為利益相關(guān)方的參考因素。企業(yè)的契約維系不再是簡(jiǎn)單的利益關(guān)系，但以獲利為主要目標(biāo)的企業(yè)在面對(duì)社會(huì)責(zé)任時(shí)，自然就會(huì)有著不同的目的。

高勇強(qiáng)等針對(duì)企業(yè)社會(huì)責(zé)任的實(shí)質(zhì)提出了管理層為了修飾業(yè)績(jī)的“工具性”以及出于增加企業(yè)價(jià)值的“價(jià)值性”兩種解釋，并將其分別比喻為“綠領(lǐng)巾”和“紅領(lǐng)巾”。本文切入審計(jì)收費(fèi)的獨(dú)特視角分析企業(yè)社會(huì)責(zé)任的經(jīng)濟(jì)后果，以中國(guó)滬深兩市上市公司2010-2017年的數(shù)據(jù)為樣本，實(shí)證分析企業(yè)社會(huì)責(zé)任對(duì)審計(jì)收費(fèi)的影響并驗(yàn)證企業(yè)社會(huì)責(zé)任的實(shí)質(zhì)。

二、文獻(xiàn)綜述與研究假設(shè)

權(quán)小鋒等從“價(jià)值性”的角度認(rèn)為企業(yè)承擔(dān)社會(huì)責(zé)任的表現(xiàn)越好，企業(yè)價(jià)值越被利益相關(guān)者認(rèn)同，企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)降低，從而管理層進(jìn)行盈余管理操作的意愿降低，審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)較低，審計(jì)費(fèi)用減少。從“工具性”的角度來(lái)說(shuō)，企業(yè)承擔(dān)社會(huì)責(zé)任會(huì)具有轉(zhuǎn)移利益相關(guān)者注意力的作用，因此，當(dāng)企業(yè)業(yè)績(jī)不好或者企業(yè)管理層存在使得行為時(shí)，會(huì)出于自身利益考慮，承擔(dān)社會(huì)責(zé)任，遮掩自己盈余管理的操作。企業(yè)承擔(dān)社會(huì)責(zé)任的行為從審計(jì)部門角度來(lái)看，審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)增加，審計(jì)收費(fèi)就相應(yīng)地會(huì)增加。因此，本文提出以下假設(shè)。

H0：企業(yè)承擔(dān)社會(huì)責(zé)任會(huì)因?yàn)椤肮ぞ咝浴睂?shí)質(zhì)而增加審計(jì)收費(fèi)。

H1：企業(yè)承擔(dān)社會(huì)責(zé)任會(huì)因?yàn)椤皟r(jià)值性”實(shí)質(zhì)而降低審計(jì)收費(fèi)。

三、研究設(shè)計(jì)

（一）樣本選擇與數(shù)據(jù)來(lái)源

本文選擇中國(guó)A股上市公司2010-2017年面板數(shù)據(jù)作為研究樣本。企業(yè)社會(huì)責(zé)任數(shù)據(jù)來(lái)自RKS社會(huì)責(zé)任報(bào)告評(píng)估指數(shù)，其他數(shù)據(jù)來(lái)自CSMAR數(shù)據(jù)庫(kù)。此外，本文不包括ST和PT、金融業(yè)和相關(guān)變量缺失樣本，最終獲得2058個(gè)有效企業(yè)年度數(shù)據(jù)。

（二）研究變量

1.被解釋變量——審計(jì)收費(fèi)（LnFeei，t）。借鑒相關(guān)研究，本文選取樣本公司當(dāng)年審計(jì)費(fèi)用地自然對(duì)數(shù)作為審計(jì)收費(fèi)變量。

2.解釋變量——企業(yè)社會(huì)責(zé)任（CSRi，t）。本文選取上市公司社會(huì)責(zé)任報(bào)告的RKS（潤(rùn)靈環(huán)球）得分作為衡量企業(yè)社會(huì)責(zé)任變量的指標(biāo)，該評(píng)分越高，相應(yīng)的企業(yè)在社會(huì)責(zé)任方面的表現(xiàn)越優(yōu)秀。

（三）回歸模型

四、實(shí)證結(jié)果分析

最終回歸結(jié)果如上表所示，其中（1）列和（2）列分別顯示了回歸系數(shù)以及顯著性檢驗(yàn)的結(jié)果。CSR的回歸系數(shù)為0.003.t值為2.74.在1%的水平上顯著正相關(guān)，這說(shuō)明了企業(yè)社會(huì)責(zé)任表現(xiàn)好會(huì)增加其所承擔(dān)的審計(jì)費(fèi)用。回歸結(jié)果驗(yàn)證了“工具性”的假設(shè)，說(shuō)明了在中國(guó)資本市場(chǎng)，企業(yè)社會(huì)責(zé)任更多的是作為一種工具而存在，管理層利用社會(huì)責(zé)任掩飾不當(dāng)操作，粉飾經(jīng)營(yíng)結(jié)果，增加企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。而審計(jì)部門會(huì)因?yàn)樯鐣?huì)責(zé)任承擔(dān)行為而增加對(duì)企業(yè)的懷疑，提高審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)估，增加審計(jì)程序，進(jìn)而增加審計(jì)收費(fèi)。

結(jié)論：本文以“審計(jì)收費(fèi)”為切入視角分析企業(yè)社會(huì)責(zé)任的經(jīng)濟(jì)后果，證實(shí)了企業(yè)社會(huì)責(zé)任體現(xiàn)了“工具性”特征從而增加審計(jì)收費(fèi)的結(jié)論。對(duì)于企業(yè)而言，工具性地利用社會(huì)責(zé)任行為雖然會(huì)起到一定的掩飾效果，但同時(shí)也會(huì)帶來(lái)負(fù)面的經(jīng)濟(jì)后果，增加風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)要逐漸轉(zhuǎn)變觀念，切實(shí)把承擔(dān)社會(huì)責(zé)任的行為視作價(jià)值行為，真正地起到提升經(jīng)濟(jì)利益的作用。而國(guó)家也要完善相關(guān)信息披露機(jī)制和監(jiān)督措施，督促企業(yè)更為主動(dòng)全面地披露自身承擔(dān)社會(huì)責(zé)任的情況，保證利益相關(guān)方的信息獲取權(quán)利，使得管理層的操作更為透明，更方便利益相關(guān)者對(duì)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估，從政策方面對(duì)企業(yè)行為進(jìn)行引導(dǎo)，以宏觀帶動(dòng)圍觀，切實(shí)完善中國(guó)資本市場(chǎng)的正常發(fā)展和價(jià)值提升。