◎ 王瑩瑩

資金量較少、投資經(jīng)驗少是現(xiàn)在“新中產(chǎn)”階層的普遍狀態(tài)。他們收入不少，但依然焦慮：不斷攀高的房價、教育、醫(yī)療、養(yǎng)老都是需要面臨的問題；他們有車有房，手里有一部分存款，但無法進入私人銀行的門檻；他們受過高等教育，對投資理財卻是摸著石頭過河。

對于剛開始進入有錢一族的“新中產(chǎn)”來說，到底要如何理財？學(xué)會買保險是新中產(chǎn)階層的首要任務(wù)。雖然人們的保險意識不斷提高，但是對保險的認知并不深，甚至很可能被渠道“綁架”。主要原因就在于人們很難找到一個有專業(yè)能力的保險從業(yè)人員，以提供合適的保險方案。

那么生老病死到底要先保哪一個？“病”對新中產(chǎn)階層來說是最大的風(fēng)險。“病”會產(chǎn)生無止境的開銷，而且是緊急開銷。你對醫(yī)生說：“我的錢全都投資了，都在房子里，還有一個年終獎沒領(lǐng)……”但很遺憾，病不等人。這時，需要有大筆資金先熬過這一階段，然后才有機會去變現(xiàn)資產(chǎn)。由此，保險既是轉(zhuǎn)移風(fēng)險的一種手段，也是中產(chǎn)階級的理財方式。

除了重疾，第二位需要解決的是身故后可能會給家庭帶來的負債風(fēng)險；第三個需要解決的則是長期的財務(wù)風(fēng)險，即20年后，人老了，孩子長大了，依然能過上現(xiàn)在的生活，也就是所謂的“老”。很多人本末倒置，先買了養(yǎng)老險，卻忽視了疾病帶來的最大風(fēng)險。

解決了風(fēng)險問題后，如果手中的資金能夠進入私人銀行的門，可以先配置一點固定收益。這一部分錢其實是保證安全性跟流動性，如果夠不到這個門檻，也可以買銀行理財產(chǎn)品。

新中產(chǎn)階層中，很大一部分人喜歡買房。長期來看，目前中國的房產(chǎn)可能還是一個保值、增值、抗風(fēng)險的資產(chǎn)，但在政府調(diào)控的大背景下，想要像過去幾年那樣有大比例的增幅，創(chuàng)造財富神話并不現(xiàn)實。房產(chǎn)正在回歸到抗通脹，甚至是居住型消費品上來，因此人們不能對房產(chǎn)有太高的投資回報預(yù)期。再加上房產(chǎn)的流動性相對比較差，沒必要囤太多。

保險、固定收益、不動產(chǎn)其實都是保守性投資，如果想要更高的收益要怎么做，自己適不適合炒股？

商凌宇的答案是，能不炒股就別炒。因為股票背后有太多的東西需要去分析和研究，新中產(chǎn)階層里的大部分人都很忙，工作、生活、家庭等壓力，讓他們沒有太多時間去研究股票。此外，個人炒股有可能短期獲利，但長期來看，大部分都成了“韭菜”。股市未來的趨勢還是機構(gòu)化。

總之，在做風(fēng)險類投資時，你要先作好這部分錢直接損失掉的準備。如果你愿意，能承受得起，那你就可以投，但仍然要注意比例。股權(quán)類基金也屬于風(fēng)險類投資，做這類投資時，千萬不要隨便把大筆資金投到一個單項目股權(quán)里。（摘自《看天下》2018年第23期圖/劉哲）