郁 瓊 楊 旭

（1.哈爾濱威帝電子股份有限公司；2.哈爾濱醫(yī)科大學(xué)附屬第一醫(yī)院勞動(dòng)服務(wù)公司）

一、盈余管理理論概述

盈余管理概念起源于西方，逐漸在中國(guó)迅速發(fā)展，但盈余管理發(fā)展至今學(xué)術(shù)界仍未對(duì)其概念進(jìn)行統(tǒng)一的界定，不同領(lǐng)域的學(xué)者對(duì)盈余管理概念的界定持相的觀點(diǎn)。如美國(guó)會(huì)計(jì)學(xué)者斯考特認(rèn)為盈余管理是會(huì)計(jì)政策實(shí)施后產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)后果的表現(xiàn)行為，斯考特在他著作的《財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)理論》提出，企業(yè)管理者擁有選擇不同會(huì)計(jì)政策的權(quán)利，在選擇會(huì)計(jì)政策時(shí)管理者一般會(huì)選擇市場(chǎng)價(jià)值最大或盈利效果最好的政策，企業(yè)管理者的這種行為被稱(chēng)為盈余管理；再如美國(guó)另一位著名會(huì)計(jì)學(xué)家凱瑟琳·雪珀認(rèn)為盈余管理主要指企業(yè)為了獲得私人利益，有目的的對(duì)外部財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行人為干預(yù)。雖然斯考特和凱瑟琳·雪珀界定的盈余管理概念具有一定的權(quán)威性，但是人們更加認(rèn)可海蒂和沃倫在新經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下對(duì)盈余管理概念的界定，即企業(yè)管理者在編制財(cái)務(wù)報(bào)表或進(jìn)行經(jīng)濟(jì)交易行為中主觀改變財(cái)務(wù)報(bào)表，導(dǎo)致投資者、債權(quán)人等利益相關(guān)者對(duì)企業(yè)的根本經(jīng)濟(jì)收益產(chǎn)生錯(cuò)誤的理解，或者影響會(huì)計(jì)報(bào)表數(shù)據(jù)形成的契約結(jié)果，企業(yè)管理者的這種行為往往被稱(chēng)為盈余管理。

綜上所述，無(wú)論從經(jīng)濟(jì)學(xué)角度還是從會(huì)計(jì)學(xué)角度界定盈余管理概念，其行為主體、行為過(guò)程和行為目的十分一致。盈余管理行為主體是指企業(yè)管理者或所有者；行為過(guò)程是干預(yù)會(huì)計(jì)報(bào)表或會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)；行為目的是企業(yè)或管理者獲得私有利益等。

二、我國(guó)企業(yè)盈余管理現(xiàn)狀

1.企業(yè)治理結(jié)構(gòu)不完善

隨著國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展和企業(yè)體制的不斷改革，進(jìn)入21世紀(jì)后，我國(guó)國(guó)內(nèi)涌現(xiàn)出大量的中小企業(yè)，同時(shí)涌現(xiàn)出大批實(shí)力雄厚的上市公司。雖然在國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的推動(dòng)下，我國(guó)大、中、小企業(yè)不斷發(fā)展，創(chuàng)造了較為可觀的經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)價(jià)值。但在這些企業(yè)中缺乏完善的企業(yè)治理結(jié)構(gòu)，成為企業(yè)發(fā)展的主要阻礙因素。企業(yè)完善程度較低的治理結(jié)構(gòu)容易造成企業(yè)內(nèi)部出現(xiàn)盈余管理行為。例如，現(xiàn)階段我國(guó)一些企業(yè)的管理者和所有者并不是同一個(gè)人，一些企業(yè)往往聘用職業(yè)經(jīng)理人對(duì)企業(yè)進(jìn)行管理，雖然一些企業(yè)內(nèi)部制定了完善的企業(yè)治理結(jié)構(gòu)，但在治理結(jié)構(gòu)制定過(guò)程中往往會(huì)忽略管理者行為的約束，無(wú)形中放大管理者的權(quán)利。管理者權(quán)利范圍的擴(kuò)大容易造成企業(yè)內(nèi)部出現(xiàn)盈余管理。

2.盈余管理過(guò)度應(yīng)用

盈余管理是企業(yè)內(nèi)部的一種管理行為，也是企業(yè)內(nèi)部的一種經(jīng)濟(jì)行為。雖然盈余管理在短時(shí)間內(nèi)會(huì)為企業(yè)帶來(lái)積極的影響，但企業(yè)內(nèi)部長(zhǎng)時(shí)間應(yīng)用盈余管理會(huì)嚴(yán)重阻礙企業(yè)積極健康的發(fā)展。如虛假財(cái)務(wù)報(bào)告的出現(xiàn)容易導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)方向錯(cuò)誤的投資行為。但縱觀我國(guó)企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀，不難發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)階段我國(guó)一些企業(yè)過(guò)度應(yīng)用盈余管理，造成盈余管理行為濫用、錯(cuò)用的現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生，企業(yè)內(nèi)部對(duì)盈余管理過(guò)度應(yīng)用的情況已經(jīng)嚴(yán)重影響到我國(guó)一些企業(yè)的健康發(fā)展，甚至影響到我國(guó)企業(yè)整體的發(fā)展方向。在我國(guó)常用的盈余管理手段有：計(jì)提固定資產(chǎn)折舊時(shí)，故意高估預(yù)計(jì)使用年限和殘值，減少當(dāng)期折舊費(fèi)用；根據(jù)管理當(dāng)局的意愿任意計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，高估資產(chǎn)的可收回金額以少計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，調(diào)增當(dāng)前收益，或計(jì)提秘密準(zhǔn)備以便以后各期進(jìn)行利潤(rùn)回升；通過(guò)關(guān)聯(lián)方交易，采用高于或低于正常交易的價(jià)格進(jìn)行交易，以增加或減少當(dāng)期盈余；對(duì)資產(chǎn)處置的結(jié)果予以掛賬，擇期進(jìn)行處理來(lái)調(diào)節(jié)盈余；利用資產(chǎn)置換、股權(quán)轉(zhuǎn)讓、出售資產(chǎn)等方式進(jìn)行資產(chǎn)重組，以粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表；利用資產(chǎn)評(píng)估來(lái)虛增資產(chǎn)。

三、我國(guó)盈余管理存在的成因分析

1.委托代理沖突造成盈余管理出現(xiàn)

伴隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)體制的變化，我國(guó)企業(yè)的管理模式也發(fā)生了巨大的變化，現(xiàn)階段我國(guó)企業(yè)管理過(guò)程中企業(yè)管理者和企業(yè)所有者并不都是同一個(gè)人。企業(yè)所有者一般指為企業(yè)發(fā)展提供資金和技術(shù)支持的企業(yè)法人；而管理者則是根據(jù)所有者的要求在職位范圍內(nèi)行使自身的權(quán)利的管理者，主要指職業(yè)經(jīng)理人等管理群體。在企業(yè)發(fā)展過(guò)程中，一旦管理者違背職業(yè)道德和行為準(zhǔn)則，將會(huì)損害企業(yè)所有者的經(jīng)濟(jì)利益，從而造成企業(yè)管理者和所有者之間形成委托代理沖突。管理者為了化解委托代理沖突但又不放棄對(duì)利益的垂涎，所以管理者會(huì)采用盈余管理手段應(yīng)付企業(yè)所有者，從而造成企業(yè)發(fā)展過(guò)程中盈余管理現(xiàn)象不斷發(fā)生。由此可見(jiàn)，委托代理沖突是造成企業(yè)盈余管理存在的根本原因之一。

2.企業(yè)信息不對(duì)稱(chēng)造成盈余管理出現(xiàn)

企業(yè)管理權(quán)和所有權(quán)分離的管理結(jié)構(gòu)是我國(guó)當(dāng)今中小企業(yè)主要采用的管理模式。在企業(yè)發(fā)展中，管理者掌握著企業(yè)的實(shí)際管理權(quán)，其全權(quán)負(fù)責(zé)企業(yè)的日常管理活動(dòng)，而所有者一般是企業(yè)的出資人，以支付委托代理費(fèi)的方式委托管理者管理企業(yè)，所有者雖然經(jīng)常參與企業(yè)的管理活動(dòng)，但并不完全監(jiān)督管理者的管理行為，導(dǎo)致企業(yè)所有者對(duì)企業(yè)的真實(shí)運(yùn)行情況“一知半解”，造成企業(yè)管理者和企業(yè)所有者掌握的企業(yè)信息不對(duì)稱(chēng)。企業(yè)信息不對(duì)稱(chēng)為管理者提供了盈余管理操縱的機(jī)會(huì)。企業(yè)管理者在利欲熏心的驅(qū)使下違背職業(yè)道德和職業(yè)操守，利用可以獲取企業(yè)一手信息的優(yōu)勢(shì)操縱企業(yè)會(huì)計(jì)，虛報(bào)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，以便為自己謀取更多私利。由此說(shuō)來(lái)，企業(yè)信息不對(duì)稱(chēng)為盈余管理提供了生存的“土壤”。

3.會(huì)計(jì)制度和準(zhǔn)則缺陷造成盈余管理出現(xiàn)

雖然我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則不斷完善，會(huì)計(jì)制度不斷規(guī)范，但現(xiàn)行的會(huì)計(jì)制度和準(zhǔn)則仍然存在一定缺陷性，這為企業(yè)盈余管理行為提供了操縱的空間。市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)和企業(yè)在變化中發(fā)展，在不同的時(shí)期企業(yè)面臨的經(jīng)濟(jì)環(huán)境也千差萬(wàn)別，所以會(huì)計(jì)制度和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則相對(duì)于瞬息萬(wàn)變的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)和企業(yè)發(fā)展具有一定的滯后性，這種滯后性為會(huì)計(jì)提供了更多的選擇機(jī)會(huì)。會(huì)計(jì)選擇過(guò)程中的職業(yè)判斷等主觀因素不可避免地會(huì)滲入到會(huì)計(jì)行為中，從而為企業(yè)管理者提供操縱會(huì)計(jì)行為的法律漏洞，為管理者操縱盈余管理提供可能性條件。

四、抑制盈余管理的對(duì)策分析

1.良好的控制環(huán)境是切斷盈余管理的根源

我國(guó)出臺(tái)的 《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》中指出，控制環(huán)境是企業(yè)內(nèi)部控制的關(guān)鍵性因素，控制環(huán)境的好壞直接影響著內(nèi)部控制的質(zhì)量，所以想要通過(guò)內(nèi)部控制抑制盈余管理，首先需要營(yíng)造良好的控制環(huán)境。例如，積極構(gòu)建和發(fā)展企業(yè)文化，企業(yè)文化是企業(yè)價(jià)值觀、規(guī)章制度、員工道德標(biāo)準(zhǔn)、企業(yè)自豪感、企業(yè)歸屬感等企業(yè)精神文化的總和，企業(yè)文化的建立有助于企業(yè)內(nèi)部營(yíng)造良好的工作環(huán)境和學(xué)習(xí)氛圍，有助于培養(yǎng)企業(yè)管理層和全體員工職業(yè)道德和職業(yè)素養(yǎng)，減少企業(yè)管理者通過(guò)不當(dāng)途徑謀取私利的動(dòng)機(jī)，從而使企業(yè)內(nèi)部形成良好的控制環(huán)境，減少盈余管理行為的發(fā)生。除此之外，營(yíng)造良好的控制環(huán)境可以促進(jìn)企業(yè)所有者積極參與企業(yè)管理活動(dòng)，使企業(yè)所有者掌握更多的企業(yè)信息和會(huì)計(jì)信息，減少企業(yè)信息不對(duì)稱(chēng)的情況發(fā)生，從根源上抑制盈余管理行為的出現(xiàn)。

2.健全的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制是拒絕盈余管理的一道防線

企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中需要面臨諸多風(fēng)險(xiǎn)，如財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)等，所以針對(duì)企業(yè)發(fā)展過(guò)程中出現(xiàn)的各種風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)內(nèi)部需要建立健全風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制，通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制準(zhǔn)確、及時(shí)地預(yù)測(cè)企業(yè)存在各種風(fēng)險(xiǎn)，從而識(shí)別內(nèi)部控制系統(tǒng)的漏洞，最終采用科學(xué)、合理的方法規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和彌補(bǔ)漏洞。由此可見(jiàn)，建立健全的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制可以有效地規(guī)避企業(yè)發(fā)展中存在的一些風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也可以成為拒絕盈余管理的一道防線。企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制的構(gòu)建可以通過(guò)多種途徑實(shí)現(xiàn)，如企業(yè)可以建立專(zhuān)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理部門(mén)，也可以組建專(zhuān)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理團(tuán)隊(duì)?？偠灾?，無(wú)論是采取何種形式的風(fēng)格評(píng)估機(jī)制其目的都是為了規(guī)避企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，杜絕盈余管理。通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制捕捉企業(yè)發(fā)展過(guò)程中的各種信息，通過(guò)信息識(shí)別潛在風(fēng)險(xiǎn)，從而建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，遏制管理者操縱企業(yè)盈余管理。

3.有效的控制措施是盈余管理喪失實(shí)施的手段

控制措施是內(nèi)部控制的政策保障和程序保障，是內(nèi)部控制的重要組成部分，有效的控制措施可以使盈余管理喪失實(shí)施的手段。由于企業(yè)所有者和企業(yè)管理者之間存在委托代理關(guān)系，且這種委托代理關(guān)系以費(fèi)用支付的方式維系，所以我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和會(huì)計(jì)制度并未對(duì)企業(yè)管理者的行為規(guī)范做出詳細(xì)的規(guī)定。除此之外，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)和企業(yè)的發(fā)展是不斷變化的動(dòng)態(tài)過(guò)程，在企業(yè)發(fā)展過(guò)程中往往出現(xiàn)一些無(wú)法預(yù)知的風(fēng)險(xiǎn)和處理事項(xiàng)，從而使企業(yè)管理者和企業(yè)會(huì)計(jì)擁有一些自主選擇的權(quán)利，使企業(yè)盈余管理頻繁出現(xiàn)。內(nèi)部控制措施的實(shí)施有助于減少企業(yè)發(fā)展過(guò)程中遇到的突發(fā)問(wèn)題和事項(xiàng)，突發(fā)問(wèn)題和事項(xiàng)的減少會(huì)相應(yīng)削弱企業(yè)管理者和企業(yè)會(huì)計(jì)的自主選擇權(quán)利，從而減少企業(yè)盈余管理行為的出現(xiàn)。綜上所述，企業(yè)需要不斷增加控制措施，如授權(quán)審批制度、不相容職務(wù)相互分離、預(yù)算控制、會(huì)計(jì)系統(tǒng)控制等，通過(guò)嚴(yán)謹(jǐn)、周密的控制措施嚴(yán)格控制財(cái)務(wù)報(bào)告生成過(guò)程中的每一個(gè)環(huán)節(jié)，避免財(cái)務(wù)報(bào)告舞弊情況的發(fā)生，從而使盈余管理喪失實(shí)施的手段。

4.全面的內(nèi)部監(jiān)督是對(duì)盈余管理的再控制

內(nèi)部監(jiān)督是內(nèi)部控制抑制盈余管理的最后環(huán)節(jié)，也是對(duì)盈余管理再控制的具體表現(xiàn)?，F(xiàn)階段通過(guò)內(nèi)部監(jiān)督實(shí)施盈余管理再控制的具體表現(xiàn)如下：第一，有助于企業(yè)內(nèi)部控制體系的建立，減少內(nèi)部控制存在的控制漏洞，以監(jiān)督檢查的方式及時(shí)發(fā)現(xiàn)和彌補(bǔ)控制漏洞，防范盈余管理行為的發(fā)生；第二，內(nèi)部監(jiān)督可以適當(dāng)減少代理成本，削弱管理者擁有的管理權(quán)限。信息不對(duì)稱(chēng)是盈余管理行為產(chǎn)生的主要因素，內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制的建立可以化解所有權(quán)和管理權(quán)之間的矛盾，讓管理者心甘情愿地為所有者提供管理服務(wù)，從而減少管理者違背職業(yè)道德情況的發(fā)生，對(duì)管理者的盈余管理實(shí)施再控制。

綜上所述，企業(yè)管理層實(shí)施的盈余管理行為歪曲了會(huì)計(jì)報(bào)表，嚴(yán)重影響了會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量，損害公司的投資效率。因此，深入研究盈余管理對(duì)我國(guó)公司投資效率的影響，同時(shí)規(guī)范公司的盈余管理行為是非常有必要的。

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