■/蘇 力

為了增強(qiáng)公司凝聚力，激勵(lì)員工為企業(yè)創(chuàng)造價(jià)值，越來越多的企業(yè)推出了無償授予限制性股票的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃。無償授予限制性股票是指企業(yè)承諾將來無償授予員工一定數(shù)量的公司股票，并預(yù)先設(shè)定了行權(quán)條件，只有當(dāng)員工滿足了預(yù)先設(shè)定的業(yè)績條件或服務(wù)年限等行權(quán)條件時(shí)，企業(yè)才會(huì)將這部分股票實(shí)際獎(jiǎng)勵(lì)給員工。

無償授予限制性股票和一般限制性股票的區(qū)別在于，一般限制性股票是首先向員工發(fā)行股票，限制其流通，只有在滿足特定條件后才可以獲得流通權(quán)，員工在授予日實(shí)際出資購買了股票，但只擁有名義上的所有權(quán)，如果沒有達(dá)到行權(quán)條件，該股票會(huì)被企業(yè)按約定價(jià)回購。而無償授予限制性股票在授予日并未實(shí)際發(fā)行，待將來行權(quán)條件滿足時(shí)才發(fā)行，在授予日，員工并不實(shí)際擁有股票，一旦員工達(dá)到行權(quán)條件獲得股票，可以立刻擁有股票的所有權(quán)和流通權(quán)。

由于企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則講解沒有對(duì)無償授予限制性股票的會(huì)計(jì)處理給出說明和示例，企業(yè)對(duì)無償授予限制性股票的會(huì)計(jì)處理存在一定的分歧，部分企業(yè)的會(huì)計(jì)處理不夠規(guī)范，因此，有必要對(duì)無償授予限制性股票的會(huì)計(jì)處理進(jìn)行分析和探討。

由于無償授予限制性股票的實(shí)質(zhì)是企業(yè)為獲取職工的服務(wù)而支付股票，其會(huì)計(jì)處理應(yīng)該遵循《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第11號(hào)——股份支付》中以權(quán)益結(jié)算的股份支付的基本會(huì)計(jì)原則。

一、股份支付的會(huì)計(jì)處理

（一）授權(quán)日的會(huì)計(jì)處理

授權(quán)日，是指股份支付協(xié)議獲得批準(zhǔn)的日期。由于在授權(quán)日，企業(yè)并沒有實(shí)際發(fā)行股票，故無需對(duì)之進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。

但是，應(yīng)當(dāng)確定授權(quán)日那一天股票的公允價(jià)值。常見的公允價(jià)值的計(jì)量模型有布萊克-斯科爾斯（Black-Scholes，簡稱B-S）期權(quán)定價(jià)模型、二叉樹模型（Binomial Tree Model）和蒙特卡羅模擬（Monte-Carlo Simulation）。由于二叉樹模型需要對(duì)概率進(jìn)行主觀估計(jì)，蒙特卡羅模擬太過復(fù)雜，這兩種方法在實(shí)務(wù)中應(yīng)用較少。B-S模型的各項(xiàng)參數(shù)均可從市場獲取，在實(shí)務(wù)中應(yīng)用較多。

由于無償授予限制性股票可以看作是零行權(quán)價(jià)的股票期權(quán)，可以使用B-S模型來計(jì)算確定授權(quán)日那一天股票的公允價(jià)值。B-S模型計(jì)算出來的期權(quán)價(jià)值等于授予日那天股票的市場價(jià)格，所以無償授予限制性股票在授予日那一天的公允價(jià)值就是其市場價(jià)格。

（二）等待期的會(huì)計(jì)處理

通過支付股票方式換取員工服務(wù)的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，應(yīng)當(dāng)以授予日那一天股票的公允價(jià)值計(jì)量換取員工服務(wù)的價(jià)值。在行權(quán)條件沒有滿足之前的等待期內(nèi)的每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日，應(yīng)當(dāng)合理估計(jì)將來可行權(quán)股票的數(shù)量，按照授予日的股票公允價(jià)值，將當(dāng)期取得的服務(wù)計(jì)入相關(guān)成本或費(fèi)用和資本公積。如果后續(xù)信息表明可行權(quán)股票的數(shù)量與以前估計(jì)不同的，應(yīng)當(dāng)調(diào)整估計(jì)數(shù)量，并在可行權(quán)日調(diào)整至實(shí)際可行權(quán)的股票數(shù)量。

對(duì)于可行權(quán)條件為規(guī)定服務(wù)期間的股份支付，等待期為授予日至可行權(quán)日的期間；對(duì)于可行權(quán)條件為規(guī)定業(yè)績的股份支付，應(yīng)當(dāng)在授予日根據(jù)最可能的業(yè)績結(jié)果預(yù)計(jì)等待期的長度。這里的可行權(quán)日，是指可行權(quán)條件得到滿足、員工具有從企業(yè)取得股票的日期。

（三）行權(quán)日的會(huì)計(jì)處理

在行權(quán)日，企業(yè)根據(jù)實(shí)際行權(quán)的股票數(shù)量，計(jì)算確定應(yīng)轉(zhuǎn)入實(shí)收資本或股本的金額，將其轉(zhuǎn)入實(shí)收資本或股本。

（四）行權(quán)日之后的會(huì)計(jì)處理

企業(yè)在可行權(quán)日之后不再對(duì)已確認(rèn)的相關(guān)成本或費(fèi)用和所有者權(quán)益總額進(jìn)行調(diào)整。

二、遞延所得稅的會(huì)計(jì)處理

股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則要求以權(quán)益結(jié)算的股份支付應(yīng)當(dāng)基于授予日權(quán)益工具的公允價(jià)值計(jì)量，在等待期內(nèi)的每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日將取得職工提供的服務(wù)計(jì)入成本費(fèi)用。而《國家稅務(wù)總局關(guān)于我國居民企業(yè)實(shí)行股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃有關(guān)企業(yè)所得稅處理問題的公告》（國家稅務(wù)總局公告2012年第18號(hào)）規(guī)定，“對(duì)股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃實(shí)行后，需待一定服務(wù)年限或者達(dá)到規(guī)定業(yè)績條件（以下簡稱等待期）方可行權(quán)的，上市公司等待期內(nèi)會(huì)計(jì)上計(jì)算確認(rèn)的相關(guān)成本費(fèi)用，不得在對(duì)應(yīng)年度計(jì)算繳納企業(yè)所得稅時(shí)扣除。在股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃可行權(quán)后，上市公司方可根據(jù)該股票實(shí)際行權(quán)時(shí)的公允價(jià)格（實(shí)際行權(quán)日該股票的收盤價(jià)格）與當(dāng)年激勵(lì)對(duì)象實(shí)際行權(quán)支付價(jià)格的差額及數(shù)量，計(jì)算確定作為當(dāng)年上市公司工資薪金支出，依照稅法規(guī)定進(jìn)行稅前扣除”。

由此可見，會(huì)計(jì)和稅法的費(fèi)用確認(rèn)時(shí)點(diǎn)存在差異，如果可抵扣差異能夠在將來抵扣，應(yīng)當(dāng)考慮遞延所得稅的影響。由于稅務(wù)允許在未來期間抵扣的金額以實(shí)際行權(quán)日股票的收盤價(jià)格為基礎(chǔ)，可抵扣暫時(shí)性差異的計(jì)量應(yīng)以當(dāng)期末公司的股票價(jià)格為基礎(chǔ)確定。當(dāng)預(yù)計(jì)未來期間可稅前扣除的金額超過會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定確認(rèn)的與股份支付相關(guān)的成本費(fèi)用，超過部分的所得稅影響應(yīng)直接計(jì)入所有者權(quán)益。

三、稀釋每股收益的計(jì)算

稀釋性潛在普通股，是指假設(shè)當(dāng)期轉(zhuǎn)換為普通股會(huì)減少每股收益的潛在普通股。實(shí)施無償授予限制性股票計(jì)劃，當(dāng)授予日的公允價(jià)值低于公司當(dāng)期普通股平價(jià)市場價(jià)格時(shí)，會(huì)增加當(dāng)期普通股的加權(quán)平均數(shù)，應(yīng)當(dāng)考慮其稀釋性，計(jì)算稀釋每股收益。

稀釋每股收益=當(dāng)期凈利潤÷（普通股加權(quán)平均數(shù)+調(diào)整增加的普通股加權(quán)平均數(shù)）

=當(dāng)期凈利潤÷[普通股加權(quán)平均數(shù)+（獎(jiǎng)勵(lì)股票股數(shù)-假設(shè)的收入÷當(dāng)期普通股平均市場價(jià)格）]

這里，假設(shè)的收入=資產(chǎn)負(fù)債表日尚未取得的職工服務(wù)的公允價(jià)值+遞延所得稅的影響。

四、披露

企業(yè)應(yīng)當(dāng)在附注中披露與無償授予限制性股票有關(guān)的下列信息：（1）當(dāng)期授予、行權(quán)和失效的無償授予限制性股票總額；（2）期末發(fā)行在外的無償授予限制性股票的剩余期限；（3）當(dāng)期行權(quán)的無償授予限制性股票以其行權(quán)日價(jià)格計(jì)算的加權(quán)平均價(jià)格；（4）無償授予限制性股票公允價(jià)值的確定方法。

企業(yè)應(yīng)當(dāng)在附注中披露無償授予限制性股票交易對(duì)當(dāng)期財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果的影響，至少包括下列信息：（1）當(dāng)期無償授予限制性股票確認(rèn)的費(fèi)用總額；（2）當(dāng)期以股份支付方式換取的職工服務(wù)總額。

五、綜合舉例

A公司為一上市公司，實(shí)施一項(xiàng)三年期的無償授予限制性股票計(jì)劃。第一年1月1日公司向其200名管理人員每人授予3萬股獎(jiǎng)勵(lì)股票，分三次發(fā)行發(fā)放，只要激勵(lì)對(duì)象在下年年初沒有離職，還在企業(yè)工作，下年年初每人就可以獲得1萬股。第一年7月1日有20名職員離開A公司，A公司估計(jì)三年中離開的職員的比例將達(dá)到20%；第二年7月1日又有10名職員離開公司，公司將估計(jì)的職員離開比例修正為15%；第三年7月1日有16名職員離開。A公司股票在授予日的公允價(jià)值（市價(jià)）為15元。企業(yè)所得稅率為25%。假設(shè)A公司每年沒有扣除股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)費(fèi)用的稅前利潤為8000萬元，每年發(fā)行在外普通股加權(quán)平均數(shù)為5000萬股，第一年度到第三年度的平均股價(jià)分別為18元，13元和20元。第二到第四年初的股價(jià)為分別為19元，16元和24元。

（一）計(jì)算每年的股數(shù)（見表1，股數(shù)）

（二）計(jì)算每年的費(fèi)用（見表2，費(fèi)用）

（三）計(jì)算所得稅影響（見表3，所得稅影響）

（四）計(jì)算每股收益（見表4，每股收益）

表1 股數(shù) 單位：萬股

表2 費(fèi)用 單位：萬元

表3 所得稅影響

表4 每股收益

計(jì)算說明：行3=行1-行2；行4=行3×25%；行5=行3-行4；行6來源于表1；行7=行5/行6；行8來源于表3；行9來源于表1；行10來源于表2；行11來源于表3；行12來源于表2；行13來源于表3；行14=行12+行13；行15=行14/行8；行16=行9-行15；行17=行6+行16；行18=行5/行17。

（五）賬務(wù)處理（計(jì)量單位為萬元）

（1）第一年1月1日，授權(quán)日無需進(jìn)行處理。

（2）第一年12月31日，確認(rèn)當(dāng)年股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)費(fèi)用。

借：管理費(fèi)用 2700

貸：資本公積——其他資本公積 2700

確認(rèn)所得稅

借：遞延所得稅資產(chǎn) 675（2700×25%）

所得稅費(fèi)用 1325（5300×25%）

貸：應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交所得稅2000（8000×25%）

（3）第二年1月1日，非公開發(fā)行了180萬股，180位管理人員行權(quán)，每人獲得1萬股。

借：資本公積——其他資本公積2700（180×15）

貸：股本 180

資本公積——股本溢價(jià) 2520

由于行權(quán)，稅法許可抵扣的數(shù)額為市價(jià)19元/股乘以行權(quán)的股數(shù)180萬股，即3420萬元，進(jìn)行相關(guān)的稅務(wù)處理

借：應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交所得稅855（3420×25%）

貸：遞延所得稅資產(chǎn) 675（2700×25%）

資本公積——其他資本公積 180（720×25%）

（4）第二年12月31日，確認(rèn)當(dāng)年股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)費(fèi)用。

借：管理費(fèi)用 2550

貸：資本公積——其他資本公積 2550

確認(rèn)所得稅

借：遞延所得稅資產(chǎn)637.5（2550×25%）

所得稅費(fèi)用 1362.5（5450×25%）

貸：應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交所得稅2000（8000×25%）

（5）第三年1月1日，170位管理人員行權(quán)，授予了170萬股。

借：資本公積——其他資本公積 2550（170×15）

貸：股本 170資本公積——股本溢價(jià) 2380

由于行權(quán)，稅法許可抵扣的數(shù)額為市價(jià)16元/股乘以行權(quán)的股數(shù)170萬股，即2720萬元，進(jìn)行相關(guān)的稅務(wù)處理。

借：應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交所得稅680（2720×25%）

貸：遞延所得稅資產(chǎn) 637.5（2550×25%）

資本公積——其他資本公積42.5（170×25%）

（6）第三年12月31日，確認(rèn)當(dāng)年股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)費(fèi)用

借：管理費(fèi)用 2310

貸：資本公積——其他資本公積 2310

確認(rèn)所得稅

借：遞延所得稅資產(chǎn) 577.5（2310×25%）

所得稅費(fèi)用 1422.5（5690×25%）

貸：應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交所得稅2000（8000×25%）

（7）第四年1月1日，154位管理人員行權(quán)，授予了154萬股

借：資本公積——其他資本公積2310（154×15）

貸：股本 154

資本公積——股本溢價(jià) 2156

由于行權(quán)，稅法許可抵扣的數(shù)額為市價(jià)24元/股乘以行權(quán)的股數(shù)154萬股，即3696萬元，進(jìn)行相關(guān)的稅務(wù)處理

借：應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交所得稅924（3696×25%）

貸：遞延所得稅資產(chǎn) 577.5（2310×25%）

資本公積——其他資本公積346.5（1386×25%）

[1]應(yīng)唯．淺析授予限制性股票股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的會(huì)計(jì)處理〔J〕．中國注冊會(huì)計(jì)師，2016（01）．

[2]林斌，蔡世杰．每股收益的計(jì)算與應(yīng)用解析〔J〕．商業(yè)會(huì)計(jì)，2016（02）．