曹雅雯

〔遼寧大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，遼寧沈陽(yáng)110036〕

新常態(tài)下互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新研究

曹雅雯

〔遼寧大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，遼寧沈陽(yáng)110036〕

隨著互聯(lián)網(wǎng)與金融的結(jié)合，我國(guó)出現(xiàn)了第三方支付、P2P網(wǎng)絡(luò)貸款、眾籌模式、互聯(lián)網(wǎng)金融門戶、大數(shù)據(jù)金融、貨幣基金等互聯(lián)網(wǎng)金融模式。受投機(jī)行為、30年法則、安全隱患、專業(yè)人才缺口等各種因素的影響，互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新遇到不小的阻礙。經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新發(fā)展應(yīng)借國(guó)家“一帶一路”政策之力，加大外部開(kāi)放合作力度，鼓勵(lì)多元主體參與其中，并運(yùn)用大數(shù)據(jù)，依托供應(yīng)鏈。

互聯(lián)網(wǎng)金融;創(chuàng)新;約束

互聯(lián)網(wǎng)金融在我國(guó)的發(fā)展始于2013年。在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，互聯(lián)網(wǎng)金融迎來(lái)了發(fā)展的春天，要適應(yīng)新常態(tài)，就要形成發(fā)展新動(dòng)力，突出創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)，推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融全面創(chuàng)新，讓創(chuàng)新成為互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的新引擎。在此種機(jī)遇下，互聯(lián)網(wǎng)金融要加快創(chuàng)新發(fā)展模式，為中國(guó)經(jīng)濟(jì)的轉(zhuǎn)型升級(jí)注入新的活力。

一、中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展現(xiàn)狀

互聯(lián)網(wǎng)金融是通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與移動(dòng)通信技術(shù)來(lái)實(shí)現(xiàn)資金的融通、支付和信息中介的一種新興金融模式。我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融呈燎原之勢(shì)發(fā)展，各類互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)應(yīng)運(yùn)而生，形成繼電子商務(wù)之后又一次創(chuàng)業(yè)和創(chuàng)新高潮。在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的浪潮中，不僅大量的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)、草根金融從業(yè)者加入其中，而且越來(lái)越多的傳統(tǒng)金融企業(yè)、國(guó)有企業(yè)、上市公司、傳統(tǒng)商業(yè)巨頭、網(wǎng)絡(luò)巨頭也紛紛進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融模式不斷創(chuàng)新和豐富，我國(guó)出現(xiàn)的互聯(lián)網(wǎng)金融模式主要有第三方支付、P2P網(wǎng)絡(luò)貸款、眾籌模式、互聯(lián)網(wǎng)金融門戶、大數(shù)據(jù)金融、貨幣基金等。

第三方支付是指非銀行機(jī)構(gòu)借助通信、計(jì)算機(jī)和信息安全技術(shù)在用戶與銀行支付結(jié)算系統(tǒng)間建立連接的，由第三方支付機(jī)構(gòu)所完成的資金托管行為和資金劃付行為。主要包括銀行卡收單、互聯(lián)網(wǎng)支付、移動(dòng)支付、預(yù)付卡支付、電話支付、數(shù)字電視支付等形式，支付寶、財(cái)付通等是我國(guó)當(dāng)今主流的第三方支付機(jī)構(gòu)。從2013年起，第三方支付的交易規(guī)模呈爆發(fā)式的增長(zhǎng)，2015年第三季度交易規(guī)模已達(dá)到了9萬(wàn)億，是2013年第一季度的三倍，同比增長(zhǎng)52．6%，環(huán)比增長(zhǎng)9．3%。

P2P是英文“peer to peer”或“person to person”的縮寫，意思是個(gè)人到個(gè)人。P2P網(wǎng)貸是指具有資質(zhì)的第三方公司作為資金借貸的中介平臺(tái)，資金需求者通過(guò)平臺(tái)掛出借款標(biāo)的，資金盈余者通過(guò)競(jìng)標(biāo)向需求者放貸，比如人人貸、紅嶺創(chuàng)投、陸金所等。我國(guó)第一家P2P網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)是成立于2007年的拍拍貸，近些年，P2P網(wǎng)貸在我國(guó)蓬勃發(fā)展，從2009年起，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)交易規(guī)模已連續(xù)六年實(shí)現(xiàn)數(shù)倍的增長(zhǎng)。P2P網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)的數(shù)量、社會(huì)影響、活躍程度、創(chuàng)新能力均比較突出?！禤2P網(wǎng)貸行業(yè)2016年2月月報(bào)》顯示，截止到2016年2月底，P2P網(wǎng)貸行業(yè)整體成交量達(dá)到1130．09億元，是上年同期的3．37倍［1］。

眾籌融資是指資金需求方通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)展示商業(yè)計(jì)劃、創(chuàng)意、活動(dòng)等，并向人們發(fā)出資金需求，匯集資金以完成既定的商業(yè)計(jì)劃、創(chuàng)意、活動(dòng)等，是人們?cè)诨ヂ?lián)網(wǎng)上完成的一種合作行為。這是一種新興的互聯(lián)網(wǎng)金融形態(tài)，也是一種應(yīng)用非常廣泛的融資方法。世界上第一家眾籌公司Kickstarter2009年誕生于美國(guó)，我國(guó)最早于2011年出現(xiàn)眾籌公司，目前，國(guó)內(nèi)主要的眾籌平臺(tái)分為股權(quán)眾籌和非股權(quán)眾籌。股權(quán)類眾籌網(wǎng)站包括天使匯、大家投、創(chuàng)投圈、人人投等。對(duì)于此類網(wǎng)站的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目，投資人往往需要以股權(quán)方式投入，并在未來(lái)獲取公司發(fā)展、增值所帶來(lái)的回報(bào)。非股權(quán)眾籌網(wǎng)站包括點(diǎn)名時(shí)間、眾籌網(wǎng)、淘夢(mèng)網(wǎng)、追夢(mèng)網(wǎng)、淘寶星愿、騰訊樂(lè)捐等。此類眾籌網(wǎng)站往往以文化影視及創(chuàng)意項(xiàng)目作為眾籌的項(xiàng)目，而回報(bào)往往是觀影權(quán)利或者創(chuàng)意作品的分享權(quán)利等。

貨幣基金——“寶寶”類理財(cái)產(chǎn)品是互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品中收益最為穩(wěn)健的產(chǎn)品，也是當(dāng)前投資人參與程度最高的產(chǎn)品之一。自2013年6月以來(lái)，“余額寶”“理財(cái)通”“零錢寶”“財(cái)富寶”等各“寶寶”類產(chǎn)品得到了快速發(fā)展。上線滿一年時(shí)，余額寶攬入的資金已超過(guò)5700億元，用戶數(shù)量突破1億人，與其對(duì)應(yīng)的天宏增利寶基金凈資產(chǎn)規(guī)模一度名列全球貨幣基金第三名。騰訊旗下“寶寶”產(chǎn)品“理財(cái)通”上線百日，資金規(guī)模就已超過(guò)800億元。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新的阻礙因素

互聯(lián)網(wǎng)金融受到國(guó)家的高度重視，在創(chuàng)新中不斷發(fā)展，但是前進(jìn)之路并非一帆風(fēng)順，受到來(lái)自各方因素的制約。

1．互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新中的投機(jī)行為

互聯(lián)網(wǎng)金融之所以受到人們的追捧，很大程度上是因?yàn)槠渚哂斜憬菪?、易操作、低成本、高流?dòng)性等特點(diǎn)。但是互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新發(fā)展的道路并不是暢通無(wú)阻的，創(chuàng)新產(chǎn)品的設(shè)計(jì)者有時(shí)會(huì)利用投資者偏好來(lái)進(jìn)行投機(jī)，在一些創(chuàng)新噱頭和技術(shù)手段的背后隱含不為人知的投機(jī)目的，背離了發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的初衷，給投資者帶來(lái)?yè)p失，也對(duì)中國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)造成沖擊。一味追求創(chuàng)新而忽視必要的約束和監(jiān)管，可能帶來(lái)災(zāi)難性的后果。

2．“30年法則”

人們普遍認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融的繁榮發(fā)展是“一夜之間”的——短短幾年時(shí)間就成就了現(xiàn)在的互聯(lián)網(wǎng)金融王國(guó)，這是一種誤解。加利福尼亞州未來(lái)學(xué)研究所所長(zhǎng)保羅·薩佛認(rèn)為，在過(guò)去至少5個(gè)世紀(jì)里，新思想完全滲入一種文化一般需要30年的時(shí)間，故稱之為“30年法則”。將這個(gè)法則拓展到技術(shù)應(yīng)用領(lǐng)域，也就是說(shuō)，一種新技術(shù)從發(fā)明到應(yīng)用需要經(jīng)過(guò)30年的檢驗(yàn)［2］。比如ARPANET出現(xiàn)于1969年，但直到30年后美國(guó)消費(fèi)者才開(kāi)始廣泛接受互聯(lián)網(wǎng)?，F(xiàn)階段互聯(lián)網(wǎng)金融剛剛起步，對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的創(chuàng)新并不能馬上見(jiàn)到效果，而是要在若干年甚至更長(zhǎng)的周期才能體現(xiàn)出產(chǎn)品的優(yōu)勢(shì)，這就減緩了互聯(lián)網(wǎng)金融的后續(xù)創(chuàng)新動(dòng)力。

3．安全隱患

互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)發(fā)展進(jìn)一步深化和日趨成熟，使各類互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)紛紛推出自家的創(chuàng)新產(chǎn)品，以吸引更多的客戶使用并樹(shù)立良好的口碑。第37次《中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展?fàn)顩r統(tǒng)計(jì)報(bào)告》顯示，截止到2015年12月，我國(guó)網(wǎng)民數(shù)量為6．88億人，互聯(lián)網(wǎng)普及率為50．3%。但由于互聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)存在密鑰管理和加密技術(shù)不完善、TCP/IP協(xié)議安全性較差、大多來(lái)自國(guó)外的互聯(lián)網(wǎng)金融硬件系統(tǒng)威脅著金融體系安全、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管體系不完善等因素，未來(lái)互聯(lián)網(wǎng)金融的普及難度會(huì)加大，互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新會(huì)受到影響，創(chuàng)新并不一定帶來(lái)更多的潛在客戶。

4．專業(yè)人才缺口巨大

互聯(lián)網(wǎng)金融的快速發(fā)展導(dǎo)致了既有網(wǎng)絡(luò)知識(shí)又有金融知識(shí)背景的復(fù)合型人才出現(xiàn)巨大的缺口。盡管國(guó)內(nèi)大部分的高校都開(kāi)設(shè)了計(jì)算機(jī)和金融專業(yè)，但并沒(méi)有學(xué)?；蛘呖蒲性核鶎I(yè)定為互聯(lián)網(wǎng)金融，使市場(chǎng)需求與人才供給不能匹配［3］。具有網(wǎng)絡(luò)知識(shí)的人才不懂互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的創(chuàng)新，而擁有金融背景的專業(yè)人士不擅長(zhǎng)網(wǎng)絡(luò)操作，專業(yè)人才的稀缺降低了互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新能力。

三、新常態(tài)下互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新發(fā)展

互聯(lián)網(wǎng)金融自從在我國(guó)出現(xiàn)就受到社會(huì)各界的極大關(guān)注，但是一種新事物的產(chǎn)生往往會(huì)因?yàn)楦鞣矫娴牟唤∪喟槌霈F(xiàn)許多問(wèn)題。在中國(guó)經(jīng)濟(jì)進(jìn)入新常態(tài)階段，我們要適時(shí)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行創(chuàng)新，使得互聯(lián)網(wǎng)金融之路在中國(guó)能夠越走越好，為中國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來(lái)濃墨重彩的一筆。

1．借助國(guó)家“一帶一路”創(chuàng)新互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)

互聯(lián)網(wǎng)金融在“互聯(lián)網(wǎng)+”涉及的諸個(gè)領(lǐng)域發(fā)揮了核心作用，國(guó)家應(yīng)該創(chuàng)新性地將互聯(lián)網(wǎng)金融納入“一帶一路”規(guī)劃中?；ヂ?lián)網(wǎng)尊崇的平等、開(kāi)放、協(xié)作和分享，與“一帶一路”的理念高度契合?；ヂ?lián)網(wǎng)金融成為網(wǎng)絡(luò)世界的“一帶一路”，不僅可以成就工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、能源互聯(lián)網(wǎng)、貿(mào)易互聯(lián)網(wǎng)，還可以成就人民幣的國(guó)際化。“一帶一路”沿線有64個(gè)國(guó)家和地區(qū)，人口44億，經(jīng)濟(jì)總量21萬(wàn)億美元。如果互聯(lián)網(wǎng)金融能夠搭乘“一帶一路”的順風(fēng)車，將加速互聯(lián)網(wǎng)金融在中國(guó)乃至世界的發(fā)展［4］?；ヂ?lián)網(wǎng)金融與“一帶一路”戰(zhàn)略結(jié)合，第三方支付可以成為先鋒。中國(guó)銀聯(lián)卡境外受理網(wǎng)絡(luò)已經(jīng)覆蓋150個(gè)國(guó)家和地區(qū)，全球受理銀聯(lián)卡的商戶數(shù)超過(guò)2600萬(wàn)戶，ATM近180萬(wàn)臺(tái)，銀聯(lián)卡尤其在海上絲綢之路的重要一段東南亞發(fā)展勢(shì)頭良好。支付寶從2007年開(kāi)始布局海外支付市場(chǎng)，推出境外收單業(yè)務(wù)，2012年11月，成立專門拓展海外市場(chǎng)的國(guó)際事業(yè)部，與“一帶一路”沿線的多個(gè)國(guó)家和地區(qū)開(kāi)展合作。中國(guó)銀聯(lián)和支付寶作為互聯(lián)網(wǎng)金融走出國(guó)門的兩大典型企業(yè)，可以憑借其現(xiàn)有的國(guó)際布局優(yōu)勢(shì)，助力“一帶一路”建設(shè)，政府應(yīng)該為這樣的企業(yè)提供更多的支持。

2．加大外部開(kāi)放合作力度

互聯(lián)網(wǎng)金融在加大同銀行等傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)深入合作的同時(shí)，積極開(kāi)拓和不斷深化與外部機(jī)構(gòu)的合作范圍，創(chuàng)建互利共贏的合作模式，激發(fā)和提升互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展?jié)摿蛣?chuàng)新能力，增強(qiáng)業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)范性?；ヂ?lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)同國(guó)際互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的合作，將目標(biāo)拓展到國(guó)際領(lǐng)域。2015年，阿里巴巴集團(tuán)創(chuàng)新性地和英國(guó)借貸機(jī)構(gòu)EZBOB及IWOCA達(dá)成戰(zhàn)略合作協(xié)議，幫助英國(guó)中小企業(yè)在向阿里巴巴平臺(tái)上的中國(guó)供應(yīng)商購(gòu)買貨物時(shí)，可更方便地獲得運(yùn)營(yíng)資金，這是阿里巴巴集團(tuán)在歐洲首度與機(jī)構(gòu)合作向小型企業(yè)提供借貸方案，也是我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新性發(fā)展。經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，這種國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)與國(guó)外小貸公司結(jié)合的發(fā)展模式可以普遍推廣，既增加小型企業(yè)的融資交易速度，又推動(dòng)國(guó)際貿(mào)易的發(fā)展。同時(shí)，內(nèi)地互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)可以通過(guò)收購(gòu)、并購(gòu)境外券商業(yè)務(wù)等方式，借助外力投資全球市場(chǎng)的券商牌照，從而在目前內(nèi)地券商牌照還沒(méi)有對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)開(kāi)放的情況下，搭建自己的互聯(lián)網(wǎng)券商平臺(tái)，為內(nèi)地客戶提供更加全面的資產(chǎn)配置服務(wù)。

3．促進(jìn)參與主體多元化

促進(jìn)適度競(jìng)爭(zhēng)，可以提高金融效率。正如民營(yíng)銀行、微眾銀行等新銀行業(yè)主體的出現(xiàn)一樣，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)也必須打破壟斷，允許新的行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者參與市場(chǎng)份額的重新配置。伴隨互聯(lián)網(wǎng)金融的快速發(fā)展，各個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)為吸引投資者，逐漸形成了多層次、多主體的服務(wù)市場(chǎng)。以螞蟻打的為例，50元起投的低門檻，讓更多的個(gè)體可以參與到互聯(lián)網(wǎng)金融中去，擴(kuò)大互聯(lián)網(wǎng)金融的主體性?；ヂ?lián)網(wǎng)金融業(yè)吸引的更多參與主體不僅給消費(fèi)者帶來(lái)了福音，而且增強(qiáng)了整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力。

4．運(yùn)用大數(shù)據(jù)充分實(shí)現(xiàn)最優(yōu)風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)

大數(shù)據(jù)金融就是利用大數(shù)據(jù)的方法，分析金融行業(yè)數(shù)據(jù)、金融參與者的行為模式與產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)模型，進(jìn)行金融戰(zhàn)略規(guī)劃、金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)和金融產(chǎn)品創(chuàng)新的一種金融服務(wù)與應(yīng)用模式。金融產(chǎn)品創(chuàng)設(shè)和創(chuàng)新的基礎(chǔ)是解決信用問(wèn)題、信息不對(duì)稱問(wèn)題，而大數(shù)據(jù)的最大價(jià)值是通過(guò)全方位的數(shù)據(jù)，對(duì)金融參與主體的行為模式做出高效、低成本的分析，從而推導(dǎo)出各個(gè)主體的信用狀況，及時(shí)識(shí)別并解決可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)事件，增加風(fēng)險(xiǎn)的可控性和管理力度，精準(zhǔn)把握風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的規(guī)律，推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)更加深入和細(xì)致地對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行挖掘，為金融產(chǎn)品的交易提供風(fēng)險(xiǎn)控制的模式和支撐。以阿里巴巴集團(tuán)為例，在原有C2C電子商務(wù)平臺(tái)的基礎(chǔ)上，阿里巴巴在支付寶、余額寶、微博、陌陌、音樂(lè)網(wǎng)站、高德地圖、快的打車軟件、UC瀏覽器、墨跡天氣、美團(tuán)等領(lǐng)域也進(jìn)行了布局。通過(guò)上述平臺(tái)的數(shù)據(jù)采集功能，阿里巴巴的數(shù)據(jù)渠道已經(jīng)覆蓋了我們生活的方方面面。這些數(shù)據(jù)的組合可以從各個(gè)維度對(duì)個(gè)體的行為作出分析，從而得出其行為偏好、消費(fèi)偏好、社會(huì)階層、現(xiàn)金流水情況等，這些可以成為阿里巴巴體系內(nèi)金融企業(yè)對(duì)借款人或融資方信用狀況進(jìn)行分析的工具，通過(guò)這個(gè)工具將風(fēng)險(xiǎn)降到最低。事實(shí)上，能夠用于金融活動(dòng)的大數(shù)據(jù)存在于掌握大量數(shù)據(jù)資源的網(wǎng)絡(luò)核心企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)中，比如類似京東、蘇寧云商、小米手機(jī)等以網(wǎng)絡(luò)銷售模式為核心的企業(yè)，這些企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)上更能通過(guò)大數(shù)據(jù)實(shí)現(xiàn)最優(yōu)的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)。大數(shù)據(jù)將推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)，做到精細(xì)化管理，對(duì)客戶進(jìn)行個(gè)性定制，利用數(shù)據(jù)開(kāi)發(fā)新的預(yù)測(cè)和分析模型，實(shí)現(xiàn)對(duì)客戶消費(fèi)模式的分析以提高客戶的轉(zhuǎn)化率。未來(lái)，大數(shù)據(jù)的挖掘和應(yīng)用能力，將決定互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的競(jìng)爭(zhēng)力。而大數(shù)據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)將存在于對(duì)數(shù)據(jù)的采集范圍、數(shù)據(jù)真?zhèn)涡缘蔫b別以及數(shù)據(jù)分析和個(gè)性化服務(wù)等方面。

5．依托供應(yīng)鏈對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行升級(jí)

在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)的大環(huán)境下，互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)積極尋求轉(zhuǎn)型的新模式，以迎合經(jīng)濟(jì)發(fā)展的潮流，“互聯(lián)網(wǎng)+供應(yīng)鏈金融”便是對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的升級(jí)。供應(yīng)鏈金融已有很長(zhǎng)的發(fā)展歷史，是指供應(yīng)鏈中的核心企業(yè)利用其在供應(yīng)鏈中的信息優(yōu)勢(shì)和樞紐地位，整合上游供應(yīng)商與下游客戶資源，從而為相關(guān)參與方提供融資解決方案的金融模式。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的普及，供應(yīng)鏈金融可以創(chuàng)新性地與互聯(lián)網(wǎng)金融相融合。京東、蘇寧等電商巨頭就紛紛開(kāi)展“互聯(lián)網(wǎng)+供應(yīng)鏈金融”的服務(wù)。京東旗下的京東金融推出了“京保貝”產(chǎn)品，該產(chǎn)品是通過(guò)一個(gè)自動(dòng)化的貸款平臺(tái)提供的，通過(guò)對(duì)供應(yīng)商在京東系統(tǒng)上的采購(gòu)、銷售、財(cái)務(wù)等數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，判斷借款方的整體資信和還款能力，進(jìn)而得出一個(gè)融資額度。在這個(gè)額度內(nèi)，供應(yīng)商可申請(qǐng)任意金額并提交貸款申請(qǐng)，系統(tǒng)后臺(tái)將根據(jù)供應(yīng)商的申請(qǐng)和數(shù)據(jù)分析情況，進(jìn)行自動(dòng)化的審批、風(fēng)控和放款?！盎ヂ?lián)網(wǎng)+供應(yīng)鏈金融”的新模式增大了互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)范圍，也降低了人力成本，可以推廣到眾多的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)。

互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新發(fā)展是一個(gè)循序漸進(jìn)的過(guò)程，需要政府、互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)和投資者共同作出努力。政府應(yīng)該及時(shí)制定相應(yīng)的政策為互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新保駕護(hù)航，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的違規(guī)行為進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)管，提高對(duì)寬帶的普及程度，促進(jìn)提速工程建設(shè)，掃除互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新的前提障礙，加大對(duì)科研的支持力度，培育出更多的復(fù)合型金融人才。相信在不遠(yuǎn)的將來(lái)，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新發(fā)展與監(jiān)管的頂層設(shè)計(jì)逐步完善，相關(guān)監(jiān)管細(xì)則將會(huì)陸續(xù)出臺(tái)，互聯(lián)網(wǎng)金融將逐步走向規(guī)范化、法制化、陽(yáng)光化的軌道。

［1］盈燦咨詢．P2P網(wǎng)貸行業(yè)2016年2月月報(bào)［DB/OL］．http://p2p．daokoudai．com/2016036988．html，2016－03－06/2016－03－15．

［2］溫信祥．互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新動(dòng)力、發(fā)展方向及其約束［J］．福建金融，2014(11):13－17．

［3］彭迪云．互聯(lián)網(wǎng)第三方支付發(fā)展的制約因素及化解——基于政府、用戶層面的分析［J］．江西社會(huì)科學(xué)，2015 (3):55－59．

［4］程舉．新常態(tài)下的互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新［J］．現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)探討，2015(6):65－68．

(責(zé)任編輯:劉陽(yáng))

10．3969/j．issn．2096－2452．2016．02．004

F832．1

A

2096－2452(2016)02－0017－04

2016－03－04

曹雅雯(1990－)，女，河南鄭州人，遼寧大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院碩士研究生。