陳嘉元

（福建經濟學校，福州 350002）

股權激勵是指把上市公司的股價和經營業(yè)績聯(lián)系起來，利用股票升值帶來的差價適當獎勵高層管理者，促進管理者關心企業(yè)的長期發(fā)展。它的目的是通過解決委托代理的問題來約束公司的高層管理者的短期行為，減少道德風險發(fā)生的概率，降低監(jiān)督成本，使股東的利益最大化。這種激勵方式在會計準則中稱作“股份支付”。根據規(guī)定，股份支付可分為以現(xiàn)金結算和以權益結算兩種形式。我國的股權激勵制度并不完善，積累的經驗還不夠，尤其在股權激勵會計處理這方面，還存在著一些問題，這影響了股權激勵的實施。

1 股份支付的會計處理

1.1 股份支付的類型

股份支付是指“以股份為基礎的支付”。按其支付的方式可分為兩類。

以權益結算的支付方式，即企業(yè)把發(fā)行的股票或者股票期權作為激勵高層管理者的代價。公司將獲得的服務歸納為成本費用，將支付的代價稱為公司的權益。

以現(xiàn)金結算的支付方式，即公司為獲得管理者的服務而支付的現(xiàn)金或其他形式的資產，是依據企業(yè)的股票或其他權益性工具來計算的。將所獲得的服務稱為成本費用，將需要支付的代價稱為負債。

1.2 股份支付的會計處理

股份支付有關會計處理的方式須以股份支付的協(xié)議為依據。股份支付的方式不同，財務處理的方式也不同。

授予日處理的方法：除了股份支付中的立即可行權在授予日進行會計處理，以權益結算和以現(xiàn)金結算的股權支付在授予日都不做會計處理。

等待期內有關資產負債表日的處理方法：在等待期內每個資產負債表日，將獲得的服務計入到成本費用中；同時，需確定所有者的權益或負債。

在可行權日之后的處理方法：對以權益結算的股份支付來說，在可行權日之后不需對已經發(fā)生的成本費用與所有者權益進行調整。對以現(xiàn)金結算的股份支付來說，不需再確定發(fā)生的成本費用，但負債所引起公允價值的變動需計入當期的損益中。

2 上市公司股權激勵會計處理面臨的問題

2.1 支付方式的選擇不明確

會計準則上規(guī)定兩種股份支付的處理方法，這為公司的會計處理提供了便利。但公司也可能利用此規(guī)則來調整自己公司的利潤。對以權益結算的股份支付來說，授予日不進行處理，等待期內按其公允價值來確定成本費用，并結轉權益。對以現(xiàn)金結算的股份支付來說，等待期內按其公允價值確定成本費用，并確定企業(yè)負債。

2.2 公允價值確定的方式不完善，行權條件太自由

由于股票市場的實際狀況，上市公司通常會通過期權定價模型評估股權激勵方式。企業(yè)的會計準則并沒有規(guī)定模型的參數，所以不同企業(yè)可能采取不同的模型參數。這導致公允值存在很大的可調節(jié)性，公司往往選擇不同的公允價值來調節(jié)自身利潤。

2.3 費用分攤及等待期確定不規(guī)范

等待期指的是可行權條件達到要求的時期。如果已有規(guī)定，則為授予日到可行權日這個期間；如果沒有規(guī)定，則需要預測。會計準則中并沒有對等待期進行相應的規(guī)定，所以，每個企業(yè)都有自己的規(guī)定，有時差距會很大。

2.4 信息披露制度不完善不健全

上市公司有必要對股權激勵的信息進行完整的披露。具體來說，要公開股權激勵價值評估模型、前提條件、估值技術、參數及成本費用等相關信息。實際上，很多上市公司并沒有說明可行權數量，也沒有分享期權費用及分攤費用。

3 相應的建議與策略

3.1 股東在轉讓股票時應進行費用處理

應將股權激勵所產生的費用進行相關的處理，這樣做可以增強企業(yè)之間信息的可比性，有利于根據報表做出更經濟的決策。如果沒有對股權激勵所產生的費用進行處理，可能導致進行費用處理的企業(yè)業(yè)績不及沒有進行費用處理的企業(yè)。

3.2 期權費用的歸屬應透明化

股權激勵是長效激勵機制中的一種，它的實施也許會長達幾個會計年度，所以應該把等待期中的費用逐年分攤，而且從發(fā)生頻率上來看，這并不是偶然的。

3.3 強化信息披露

在實際會計處理過程中，要完善有關法律法規(guī)，加強對相關部門的監(jiān)督，尤其是對高層管理者的監(jiān)管與檢查。同時，完善信息披露制度，完善信息披露的程序，從而規(guī)范股權激勵的會計處理。

3.4 確定股票期權公允價值

通常對公允價值進行計量時，須考慮可能影響期權價值的各種因素，從而對其進行修正，然后算出真實的、正確的值。公允價值的計量方法不僅考慮期權的真實價值，也考慮其時間價值。這已經成為計算股票期權的首要方法。

［1］徐根旺.上市公司股權激勵會計問題研究［J］.經濟研究導刊,2013(36).

［2］柯志賓.上市公司股權激勵會計問題研究［J］.會計師,2012(23):13-14.