北京國家會計學(xué)院 馬永義

股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為會計處理規(guī)范淺析

北京國家會計學(xué)院 馬永義

企業(yè)會計準(zhǔn)則體系進(jìn)入執(zhí)行層面后，相關(guān)職能部門或監(jiān)管部門針對股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為陸續(xù)發(fā)布了相關(guān)的后續(xù)規(guī)定來進(jìn)一步加以規(guī)范，并將規(guī)范的重心聚焦在合并財務(wù)報表的會計處理上。本文擬將上述相關(guān)后續(xù)規(guī)定加以歸納整理，分別對轉(zhuǎn)讓子公司部分股權(quán)但仍未喪失控制權(quán)、轉(zhuǎn)讓子公司部分股權(quán)且喪失控制權(quán)以及轉(zhuǎn)讓超額虧損子公司的會計處理方法加以剖析，以期有助于實務(wù)界同仁加深對股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為會計處理規(guī)范的理解。

一、未喪失控制權(quán)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為會計處理規(guī)范

中國證監(jiān)會發(fā)布的《上市公司執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則監(jiān)管問題解答（2009年第3期）》（以下簡稱《第3期解答》）對母公司不喪失控制權(quán)的情況下處置對子公司的長期股權(quán)投資在合并財務(wù)報表中的會計處理方法做出了具體的監(jiān)管規(guī)定?！兜?期解答》的內(nèi)容如下：根據(jù)財會便［2009］14號函，母公司在不喪失控制權(quán)的情況下處置對子公司的長期股權(quán)投資，在合并財務(wù)報表中處置價款與處置長期股權(quán)投資相對應(yīng)享有子公司凈資產(chǎn)的差額應(yīng)當(dāng)計入所有者權(quán)益。為了加深讀者對《第3期解答》的理解，筆者特做出如下解讀。

（1）母公司轉(zhuǎn)讓子公司部分股權(quán)時，在母公司的賬務(wù)處理和個別報表中，必須按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第2號—長期股權(quán)投資》的規(guī)定來進(jìn)行會計處理，即應(yīng)將處置所得價款與處置長期股權(quán)投資相對應(yīng)享有子公司凈資產(chǎn)的差額計入投資收益。

（2）《第3期解答》的監(jiān)管規(guī)范是針對合并財務(wù)報表而言的，如何操作才能在合并財務(wù)報表中將處置所得價款與處置長期股權(quán)投資相對應(yīng)享有子公司凈資產(chǎn)的差額計入所有者權(quán)益呢？筆者認(rèn)為應(yīng)在合并財務(wù)報表的工作底稿中通過編制抵銷分錄的方式來加以實現(xiàn)，所編制的抵銷分錄為：借（或貸）記“投資收益”，貸（或借）記“資本公積”。

（3）《第3期解答》要求將處置價款與處置長期股權(quán)投資相對應(yīng)享有子公司凈資產(chǎn)的差額計入所有者權(quán)益，其目的就在于通過此舉來遏制母公司借助關(guān)聯(lián)交易方式通過轉(zhuǎn)讓子公司部分股權(quán)來操縱合并財務(wù)報表利潤水平的行為。

二、喪失對原子公司控制權(quán)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為會計處理規(guī)范

《企業(yè)會計準(zhǔn)則解釋第4號》（以下簡稱《4號解釋》）對企業(yè)因處置部分股權(quán)投資或其他原因喪失了對原有子公司控制權(quán)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為及剩余股權(quán)的會計處理方法做出了具體規(guī)定?！?號解釋》分別從個別報表和合并財務(wù)報表角度對該情形下的會計處理做出了規(guī)定，現(xiàn)分別加以引述和剖析。

（一）個別報表中轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)和剩余股權(quán)的會計處理規(guī)范《4號解釋》中規(guī)定：在個別財務(wù)報表中，對于處置的股權(quán)，應(yīng)當(dāng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第2號—長期股權(quán)投資》的規(guī)定進(jìn)行會計處理；同時，對于剩余股權(quán)，應(yīng)當(dāng)按其賬面價值確認(rèn)為長期股權(quán)投資或其他相關(guān)金融資產(chǎn)。處置后的剩余股權(quán)能夠?qū)υ凶庸緦嵤┕餐刂苹蛑卮笥绊懙?，按有關(guān)成本法轉(zhuǎn)為權(quán)益法的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行會計處理。

所謂的“對于處置的股權(quán)，應(yīng)當(dāng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第2號—長期股權(quán)投資》的規(guī)定來處理”，則意味著處置所得價款與所處置的股份相對應(yīng)的持股成本之間的差額應(yīng)當(dāng)計入“投資收益”，將其納入損益核算系統(tǒng)。所謂“對于剩余股權(quán)，應(yīng)當(dāng)按其賬面價值確認(rèn)為長期股權(quán)投資或其他相關(guān)金融資產(chǎn)”，則意味著應(yīng)依據(jù)剩余股權(quán)對被投資單位的影響程度來確定剩余股權(quán)究竟應(yīng)如何進(jìn)行會計確認(rèn)與計量。具體而言，剩余股權(quán)對被投資單位的影響程度在重大影響以上的則應(yīng)確認(rèn)為長期股權(quán)投資，影響程度在重大影響以下的則應(yīng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號—金融工具的確認(rèn)與計量》的要求分別確認(rèn)為“交易性金融資產(chǎn)”或“可供出售金融資產(chǎn)”。依據(jù)《企業(yè)會計準(zhǔn)則第2號—長期股權(quán)投資》的相關(guān)規(guī)定，由于處置部分股權(quán)前被投資單位屬于投資單位的子公司，應(yīng)采用成本法來核算該長期股權(quán)投資，當(dāng)轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)后投資單位仍然能夠?qū)υ庸緦嵤┕餐刂苹蛑卮笥绊懙模瑒t應(yīng)按照權(quán)益法來核算剩余部分的長期股權(quán)投資。有鑒于此，《4號解釋》才規(guī)定：“處置后的剩余股權(quán)能夠?qū)υ凶庸緦嵤┕餐刂苹蛑卮笥绊懙?，按有關(guān)成本法轉(zhuǎn)為權(quán)益法的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行會計處理?！睆募夹g(shù)層面而言，應(yīng)按照剩余股權(quán)所占的股權(quán)比例計算享有被投資單位自購買日至處置日期間實現(xiàn)的凈損益來調(diào)整“長期股權(quán)投資”的賬面價值，其中：與購買日至處置年度年初相對應(yīng)的部分應(yīng)調(diào)整“盈余公積”、“未分配利潤”；與處置年度年初至處置日期間相對應(yīng)的部分應(yīng)調(diào)整“投資收益”。

（二）合并財務(wù)報表中轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)和剩余股權(quán)會計處理規(guī)范《4號解釋》中規(guī)定：“在合并財務(wù)報表中，對于剩余股權(quán)，應(yīng)當(dāng)按照其在喪失控制權(quán)日的公允價值進(jìn)行重新計量。處置股權(quán)取得的對價與剩余股權(quán)公允價值之和，減去按原持股比例計算應(yīng)享有原有子公司自購買日開始持續(xù)計算的凈資產(chǎn)的份額之間的差額，計入喪失控制權(quán)當(dāng)期的投資收益。”

由于《4號解釋》中規(guī)定，在個別報表中對于剩余股權(quán)應(yīng)按照賬面價值確認(rèn)長期股權(quán)投資或其他金融資產(chǎn)，這就意味著在個別報表中被重新分類為“交易性金融資產(chǎn)”或“可供出售金融資產(chǎn)”的剩余股權(quán)沒有按照公允價值口徑進(jìn)行計量，而按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號—金融工具的確認(rèn)與計量》的要求“交易性金融資產(chǎn)”和“可供出售金融資產(chǎn)”均需要按照公允價值進(jìn)行后續(xù)計量，因此《4號解釋》才要求在合并財務(wù)報表中，對于影響程度在重大影響以下的剩余股權(quán)，應(yīng)當(dāng)按照其在喪失控制權(quán)日的公允價值進(jìn)行重新計量。從技術(shù)層面而言，筆者認(rèn)為，所謂的“應(yīng)當(dāng)按照其在喪失控制權(quán)日的公允價值進(jìn)行重新計量”，則需要在抵銷分錄中借記（或貸記）“交易性金融資產(chǎn)”、“可供出售金融資產(chǎn)”；貸記（或借記）“盈余公積”、“未分配利潤”。對于影響程度在重大影響以上的剩余股權(quán)而言，由于在喪失控制權(quán)日已按權(quán)益法進(jìn)行了追溯調(diào)整，并分別調(diào)整了年初的留存收益及當(dāng)年的投資收益項目，這也就意味著在個別報表中的“長期股權(quán)投資”已經(jīng)調(diào)整至公允價值狀態(tài)。有鑒于此，筆者認(rèn)為，《4號解釋》關(guān)于合并財務(wù)報表會計處理規(guī)范中所謂的“對于剩余股權(quán)，應(yīng)當(dāng)按照其在喪失控制權(quán)日的公允價值進(jìn)行重新計量”應(yīng)當(dāng)僅僅指的是影響程度在重大影響以下的剩余股權(quán)而言的。

筆者認(rèn)為，《4號解釋》所稱的“處置股權(quán)取得的對價與剩余股權(quán)公允價值之和”，實際上就是喪失控制權(quán)日對子公司原持有股份的公允價值加上處置股權(quán)所實現(xiàn)的轉(zhuǎn)讓損益。而喪失控制權(quán)日的“按原持股比例計算應(yīng)享有原有子公司自購買日開始持續(xù)計算的凈資產(chǎn)的份額”，實際上是用原持股比例乘以喪失控制權(quán)日的基于購買日被購買方各項可辨認(rèn)資產(chǎn)、負(fù)債公允價值口徑而形成的凈資產(chǎn)額。而基于原持股比例以及購買日被購買方各項可辨認(rèn)資產(chǎn)、負(fù)債公允價值口徑所分別計算出的喪失控制權(quán)日與購買日凈資產(chǎn)份額的差額，實際上就是原持有股份在購買日與喪失控制權(quán)日期間所累計實現(xiàn)的持有損益。由此，可知：《4號解釋》中所謂的“處置股權(quán)取得的對價與剩余股權(quán)公允價值之和，減去按原持股比例計算應(yīng)享有原有子公司自購買日開始持續(xù)計算的凈資產(chǎn)的份額之間的差額，計入喪失控制權(quán)當(dāng)期的投資收益。”，實際上就是將處置股權(quán)在個別報表層面所實現(xiàn)的轉(zhuǎn)讓損益及購買日至喪失控制權(quán)日期間內(nèi)原持有股份基于購買日被購買方各項可辨認(rèn)資產(chǎn)、負(fù)債公允價值口徑而累計實現(xiàn)的會計“持有收益”一并確認(rèn)為喪失控制權(quán)當(dāng)期的投資收益，該投資收益代表著購買日至喪失控制權(quán)日的期間內(nèi)對原子公司的長期股權(quán)投資而實現(xiàn)的累計損益。喪失控制權(quán)日按原持股比例計算應(yīng)享有子公司自購買日開始持續(xù)計算的凈資產(chǎn)的份額，只能在合并財務(wù)報表編制過程中，伴隨對原子公司個別報表的調(diào)整，通過將子公司基于原賬面價基礎(chǔ)的凈資產(chǎn)調(diào)整成基于原公允價值基礎(chǔ)的凈資產(chǎn)后，才得以體現(xiàn)。資本公積”、“盈余公積”、“未分配利潤”三個項目的數(shù)額。

承上所述，“按原持股比例計算應(yīng)享有原有子公司自購買日開始持續(xù)計算的凈資產(chǎn)的份額”是在合并財務(wù)報表編制過程中通過相應(yīng)的調(diào)整分錄和抵銷分錄才得以體現(xiàn)，并最終影響到合并后的“資本公積”、“盈余公積”、“未分配利潤”。因此，《4號解釋》中所規(guī)定的合并財務(wù)報表層面“喪失控制權(quán)當(dāng)期的投資收益”，除了維持個別報表中基于處置股權(quán)所得價款與所處置股權(quán)基于原成本法下的持股成本之間的差額而確認(rèn)的“投資收益”外，還需要在合并財務(wù)報表編制過程中通過相應(yīng)的抵銷處理再加以體現(xiàn)，所需要編制的抵銷分錄是：借（或貸）記“資本公積”，貸（或借）記“盈余公積、未分配利潤、投資收益”。

三、轉(zhuǎn)讓超額虧損子公司會計處理方法

對轉(zhuǎn)讓超額虧損子公司會計處理方法的探析要從母公司個別報表層面和合并財務(wù)報表層面兩面?zhèn)€方面進(jìn)行。

（一）母公司基于個別報表層面會計處理方法 在企業(yè)會計準(zhǔn)則體系的框架下，對于子公司的長期股權(quán)投資應(yīng)采用成本法核算，除非追加或收回投資，長期股權(quán)投資的成本通常不做調(diào)整。然而，當(dāng)子公司發(fā)生了持續(xù)的或大幅度的虧損后，就表明對該子公司的長期股權(quán)投資存在著減值跡象，應(yīng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第8號——資產(chǎn)減值》的要求計提長期股權(quán)投資減值準(zhǔn)備。當(dāng)子公司發(fā)生超額虧損時，通常情況下因全額計提長期股權(quán)投資減值準(zhǔn)備而使得長期股權(quán)投資的賬面價值為零。此外，按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第2號—長期股權(quán)投資》的規(guī)定，對于資不抵債子公司所發(fā)生的超額虧損，如果投資企業(yè)負(fù)有承擔(dān)額外損失的義務(wù)，還應(yīng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第13號—或有事項》的規(guī)定確認(rèn)預(yù)計將承擔(dān)的損失金額，并借記“投資收益”科目，貸記“預(yù)計負(fù)債”科目，即母公司應(yīng)將預(yù)計承擔(dān)的損失金額納入其損益核算系統(tǒng)。

當(dāng)發(fā)生股權(quán)處置行為時，應(yīng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第2號—長期股權(quán)投資》的要求，將其賬面價值與實際取得價款之間的差額，計入當(dāng)期損益。發(fā)生轉(zhuǎn)讓超額虧損的子公司行為時，鑒于所轉(zhuǎn)讓超額虧損子公司的長期股權(quán)投資的賬面余額通常為零，當(dāng)投資企業(yè)不承擔(dān)額外損失義務(wù)時，母公司應(yīng)做如下賬務(wù)處理：借記“銀行存款、長期股權(quán)投資減值準(zhǔn)備”；貸記“長期股權(quán)投資、投資收益”。如果投資企業(yè)承擔(dān)額外的損失義務(wù)，由于在實際處置該子公司前，投資企業(yè)已經(jīng)通過計提預(yù)計負(fù)債的方式將所承擔(dān)的額外虧損納入了損益核算系統(tǒng)，當(dāng)處置該子公司且收取了相應(yīng)價款時，實質(zhì)上就意味著原來所預(yù)提的預(yù)計負(fù)債并未真正發(fā)生，處置該子公司時應(yīng)將原來所預(yù)提的預(yù)計負(fù)債加以轉(zhuǎn)銷，做與上述相反會計分錄予以轉(zhuǎn)銷。此情形下，實際上是將處置所得價款與原來預(yù)提的預(yù)計負(fù)債一并確認(rèn)為轉(zhuǎn)讓當(dāng)期的投資收益。

（二）合并財務(wù)報表層面會計處理方法 中國證監(jiān)會發(fā)布的《上市公司執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則監(jiān)管問題解答（2009年第1期）》（以下簡稱《第1期解答》）中對轉(zhuǎn)讓超額虧損子公司在合并財務(wù)報表層面的會計處理方法做出了規(guī)定。該規(guī)定以首次執(zhí)行日為分界線，分別對是否在母公司的利潤表內(nèi)確認(rèn)了子公司的超額虧損做出了不同的會計處理規(guī)范。

（1）對存在未確認(rèn)投資損失情形下會計處理規(guī)范的解析?！兜?期解答》中規(guī)定：公司對超額虧損子公司在2006年12月31日前根據(jù)有關(guān)規(guī)定未確認(rèn)的投資損失，公司在新會計準(zhǔn)則實施后轉(zhuǎn)讓上述超額虧損子公司時，轉(zhuǎn)讓價款與上述未確認(rèn)投資損失的差額應(yīng)調(diào)整未分配利潤，不能在合并利潤表中確認(rèn)為當(dāng)期投資收益。

按照相關(guān)規(guī)定，在首次執(zhí)行日之前，對于資不抵債子公司所發(fā)生的超額虧損，在合并資產(chǎn)負(fù)債表的所有者權(quán)益部分單列“未確認(rèn)的投資損失”項目來加計列示。需要強調(diào)指出的是，單獨列示的“未確認(rèn)的投資損失”并沒有實際沖減合并后的所有者權(quán)益的合計數(shù)。而執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則體系后，對資不抵債子公司所發(fā)生的虧損，應(yīng)依據(jù)該子公司出資人之間的約定，將子公司當(dāng)期所發(fā)生的虧損分別沖減母公司和（或）少數(shù)股東合并后的權(quán)益。由此可見，首次執(zhí)行日前、后，對資不抵債子公司所發(fā)生的超額虧損所采取的會計處理規(guī)范有著本質(zhì)的區(qū)別。有鑒于此，《企業(yè)會計準(zhǔn)則解釋第1號》中規(guī)定：“執(zhí)行新會計準(zhǔn)則后，母公司對于納入合并范圍子公司的未確認(rèn)投資損失，在合并資產(chǎn)負(fù)債表中應(yīng)當(dāng)沖減未分配利潤，不再單獨作為“未確認(rèn)的投資損失”項目列報?！?/p>

鑒于上述闡釋，筆者對《第1期解答》中的“轉(zhuǎn)讓價款與上述未確認(rèn)投資損失的差額應(yīng)調(diào)整未分配利潤，不能在合并利潤表中確認(rèn)為當(dāng)期投資收益?！币?guī)定做如下解讀：由于在首次執(zhí)行日之前，對于子公司所發(fā)生的超額虧損，母公司在個別報表和合并報表層面均未進(jìn)行實質(zhì)性確認(rèn)，如果新會計準(zhǔn)則實施后，將轉(zhuǎn)讓超額虧損子公司所得的價款確認(rèn)為合并利潤表的投資收益，就會使處置前、后的合并利潤表存在不可比因素，因此《第1期解答》中要求不能將轉(zhuǎn)讓價款確認(rèn)為當(dāng)期投資收益。筆者認(rèn)為，從技術(shù)層面而言，在合并財務(wù)報表中就應(yīng)該將轉(zhuǎn)讓所得價款調(diào)增未分配利潤項目的數(shù)額。此外，由于執(zhí)行新會計準(zhǔn)則后，《企業(yè)會計準(zhǔn)則解釋第1號》要求將原來合并資產(chǎn)負(fù)債表中的“未確認(rèn)投資損失”項目的數(shù)額沖減未分配利潤項目的數(shù)額。這樣就意味著，在合并財務(wù)報表層面，轉(zhuǎn)讓所得價款與原來未確認(rèn)的投資損失均應(yīng)調(diào)整未分配利潤項目，因此《第1期解答》要求“轉(zhuǎn)讓所得價款與上述未確認(rèn)投資損失的差額應(yīng)調(diào)整未分配利潤”。筆者認(rèn)為，所謂“應(yīng)調(diào)整未分配利潤”，實際上應(yīng)通過編制抵銷分錄來加以處理，具體的會計分錄為：借記“投資收益”；貸記“未分配利潤”。

（2）對已確認(rèn)子公司超額虧損情形下會計處理規(guī)范的解析?！兜?期解答》中規(guī)定：對于新會計準(zhǔn)則實施后已在利潤表內(nèi)確認(rèn)的子公司超額虧損，在轉(zhuǎn)讓該子公司時可以將轉(zhuǎn)讓價款與已確認(rèn)超額虧損的差額作為投資收益計入當(dāng)期合并利潤表。

執(zhí)行新企業(yè)會計準(zhǔn)則體系后，無論是母公司的個別報表還是合并財務(wù)報表均確認(rèn)了子公司的超額虧損，在合并利潤表中將轉(zhuǎn)讓價款與已確認(rèn)超額虧損的差額作為當(dāng)期合并利潤表的投資收益，并不存在轉(zhuǎn)讓前、后合并利潤表的不可比現(xiàn)象，本期將資不抵債的子公司對外轉(zhuǎn)讓并獲取相應(yīng)價款，實際上就應(yīng)該體現(xiàn)為當(dāng)期的合并利潤表中，這樣才符合真實性原則?！兜?期解答》中的所謂“可以將轉(zhuǎn)讓價款與已確認(rèn)超額虧損的差額作為投資收益計入當(dāng)期合并利潤表”，實質(zhì)上則意味著在合并財務(wù)報表編制過程中無需編制抵銷分錄，可以直接將母公司個別報表中確認(rèn)的投資收益確認(rèn)為合并利潤表中的投資收益。

執(zhí)行企業(yè)會計準(zhǔn)則體系后，對于所發(fā)生的股權(quán)處置行為，在投資企業(yè)應(yīng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第2號——長期股權(quán)投資》進(jìn)行日常的賬務(wù)處理。但在合并財務(wù)報表層面，對于轉(zhuǎn)讓前、后不同具體情形下的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為卻采取了不同的會計處理規(guī)范。對于合并財務(wù)報表層面的各項具體會計處理規(guī)范，讀者需要全面、準(zhǔn)確理解，并在實務(wù)操作層面設(shè)法具體貫徹落實。

［1］財政部：《企業(yè)會計準(zhǔn)則講解2008》，人民出版社2008年版。

（編輯 袁露芬）