賀 莉

一、選題背景

企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系于2007年1月1日起在上市公司施行。此次發(fā)布的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系強(qiáng)化了為投資者和社會(huì)公眾提供決策有用會(huì)計(jì)信息的新理念，首次構(gòu)建了比較完整的有機(jī)統(tǒng)一體系，并為改進(jìn)國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則提供了有益借鑒。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則先在上市公司中實(shí)行，這與國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則的適用范圍還存在差異。顯然、新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量、對(duì)上市公司將產(chǎn)生重要影響，同時(shí)也對(duì)會(huì)計(jì)信息的使用者提供有益的幫助。

在此期間，圍繞新舊準(zhǔn)則變化而引起的報(bào)表項(xiàng)目發(fā)生的前后不一致或者缺乏連續(xù)性的情況非常容易讓報(bào)表使用者產(chǎn)生困惑。在此背景下，研究新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)上市公司報(bào)表的具體影響具有較強(qiáng)的現(xiàn)實(shí)意義。

二、新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的變革

（一）基本準(zhǔn)則的變革。在基本準(zhǔn)則當(dāng)中，最引人注意的變化是關(guān)于公允價(jià)值的引入，在公允價(jià)值計(jì)量下，資產(chǎn)和負(fù)債按照在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~計(jì)量。公允價(jià)值法是資產(chǎn)評(píng)估的方式之一，其他幾種方式為歷史成本法、重置成本法、可變現(xiàn)現(xiàn)值法和現(xiàn)值法等等。按照公允價(jià)值法，對(duì)資產(chǎn)的評(píng)估“是熟悉情況的交易雙方自愿”，所以可能會(huì)存在較大的利潤(rùn)操縱空間。

（二）跌價(jià)準(zhǔn)備計(jì)提變革。按照新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則“，存貨跌價(jià)準(zhǔn)備”、“固定資產(chǎn)跌價(jià)準(zhǔn)備”、“在建工程跌價(jià)準(zhǔn)備”“、無(wú)形資產(chǎn)跌價(jià)準(zhǔn)備”，從2007年開始計(jì)提后不能沖回，只能在處置相關(guān)資產(chǎn)后，再進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。盈利上升時(shí)，多計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備；盈利下滑時(shí)，再將跌價(jià)準(zhǔn)備沖回。這是上市公司調(diào)節(jié)盈利的手段之一。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則變動(dòng)后，上市公司不能沖回上述準(zhǔn)備。

（三）債務(wù)重組方法變革。在新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中，債務(wù)重組將規(guī)定：由于債權(quán)人讓步，債務(wù)人獲得的利益將直接計(jì)入當(dāng)期收益，進(jìn)入利潤(rùn)表。而原來是計(jì)入資本公積；并且引入公允價(jià)值，以實(shí)物抵債，將以公允價(jià)值計(jì)量。于是一些無(wú)力清償債務(wù)的公司，一旦獲得債務(wù)全部或者部分豁免，其收益將直接反映在當(dāng)期利潤(rùn)表中，可能極大地提高每股收益（EPS）。

（四）股權(quán)激勵(lì)。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下，激勵(lì)機(jī)制對(duì)當(dāng)期利潤(rùn)有負(fù)面影響。在近期發(fā)布《以股份為基礎(chǔ)的支付》準(zhǔn)則的征求意見稿，財(cái)政部采納了國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與美國(guó)的會(huì)計(jì)處理方法，采用公允價(jià)值法計(jì)算期權(quán)成本費(fèi)用，對(duì)實(shí)行股權(quán)激勵(lì)的公司的業(yè)績(jī)影響偏負(fù)面。

（五）存貨管理變革。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下，存貨管理辦法變革，可能對(duì)于采用“后進(jìn)先出”法公司，對(duì)于生產(chǎn)周期較長(zhǎng)的公司產(chǎn)生一定影響。新的存貨記賬方法，取消“后進(jìn)先出”法，一律使用“先進(jìn)先出”法記賬。對(duì)于原先采用“后進(jìn)先出”，存貨較大，周轉(zhuǎn)率較低的公司，會(huì)造成毛利率和利潤(rùn)的不正常波動(dòng)。

總的說來，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則引入了公允價(jià)值、投資性房地產(chǎn)、金融工具等概念，能夠更好地反映企業(yè)真實(shí)的財(cái)務(wù)信息，但同時(shí)對(duì)公司財(cái)務(wù)人員掌握信息的要求以及專業(yè)判斷要求也更高。在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下，會(huì)計(jì)核算將更多地與管理相結(jié)合、與內(nèi)部各部門協(xié)調(diào)一致，因此，要求上市公司有良好的內(nèi)部控制和財(cái)務(wù)管理水平。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則要求財(cái)務(wù)信息披露的內(nèi)容更加廣泛，更加可靠，企業(yè)只有在提供確鑿證據(jù)的情況下才能披露關(guān)聯(lián)方交易是公平交易等。

三、新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表之影響

新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的主要核算基礎(chǔ)發(fā)生了重大變革，而不僅僅是披露要求的增加。新準(zhǔn)則的實(shí)施，在公司的財(cái)務(wù)報(bào)表方面也將產(chǎn)生影響。

（一）資產(chǎn)減值計(jì)量變更。在資產(chǎn)減值準(zhǔn)備方面，此次會(huì)計(jì)準(zhǔn)則變動(dòng)涉及到的資產(chǎn)項(xiàng)主要包括固定資產(chǎn)、在建工程、無(wú)形資產(chǎn)和長(zhǎng)期股權(quán)投資。新舊會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的區(qū)別在于，新準(zhǔn)則對(duì)于固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)（包括商譽(yù)）、長(zhǎng)期股權(quán)投資的減值準(zhǔn)備，一經(jīng)確認(rèn)，在以后的會(huì)計(jì)期間不得轉(zhuǎn)回。這樣，在新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施之前，上市公司有可能將以前計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回，釋放隱藏的利潤(rùn)。

資產(chǎn)減值集中轉(zhuǎn)回顯然會(huì)對(duì)上市公司的賬面業(yè)績(jī)水平的提升產(chǎn)生巨大的影響。

（二）存貨發(fā)出的計(jì)價(jià)方法變動(dòng)。在存貨發(fā)出計(jì)價(jià)方面，新準(zhǔn)則取消了后進(jìn)先出法及移動(dòng)平均法，允許采用先進(jìn)先出法、加權(quán)平均法及個(gè)別計(jì)價(jià)法?？傮w而言，存貨計(jì)價(jià)方法的改變對(duì)上市公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的影響不大。

（三）短期投資計(jì)價(jià)方法變動(dòng)。新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則修訂了投資的分類方式，調(diào)整后的投資分類為：交易性證券投資、持有到期投資和權(quán)益性投資；其中交易性證券投資類似于原先的短期證券投資，期末按交易所市價(jià)計(jì)價(jià)(視為公允價(jià)值)，公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益。由此可見，新準(zhǔn)則對(duì)短期投資計(jì)價(jià)方法的變動(dòng)不會(huì)對(duì)上市公司產(chǎn)生實(shí)質(zhì)影響。

（四）債務(wù)重組會(huì)計(jì)計(jì)量方法的變動(dòng)。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，債務(wù)人以現(xiàn)金清償債務(wù)的，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)將重組債務(wù)的賬面價(jià)值與實(shí)際支付現(xiàn)金之間的差額，確認(rèn)為債務(wù)重組利得，計(jì)入當(dāng)期損益。將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本的，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)將債券人放棄債權(quán)而享有股份的面值總額確認(rèn)為股本，股份的公允價(jià)值總額與股本之間的差額確認(rèn)為資本公積。重組債務(wù)的賬面價(jià)值與股份的公允價(jià)值總額之間的差額，計(jì)入當(dāng)期損益。這與現(xiàn)有會(huì)計(jì)制度將重組利得計(jì)入資本公積的做法有很大不同。在新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下，上市公司可能因?yàn)閭鶆?wù)豁免產(chǎn)生巨額利潤(rùn)。負(fù)債較大可能發(fā)生債務(wù)重組公司利潤(rùn)有大幅提升的可能性。

（五）新準(zhǔn)則使報(bào)表的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)更真實(shí)。對(duì)于新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，業(yè)內(nèi)人士給予了充分的重視，普遍認(rèn)為會(huì)計(jì)準(zhǔn)則變更可能會(huì)影響到股票二級(jí)市場(chǎng)的走勢(shì)，因?yàn)橄嚓P(guān)處理原則的改變的確會(huì)引起上市公司當(dāng)期業(yè)績(jī)或凈資產(chǎn)的變化。當(dāng)然，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則變化引起的上市公司業(yè)績(jī)變化，并不會(huì)影響上市公司內(nèi)在價(jià)值，道理很簡(jiǎn)單，公司資產(chǎn)的內(nèi)在價(jià)值已經(jīng)存在，并不會(huì)因會(huì)計(jì)準(zhǔn)則變化而變化，只不過是會(huì)計(jì)準(zhǔn)則變化會(huì)使內(nèi)在價(jià)值得以正確反映罷了。

（六）擴(kuò)大了合并報(bào)表范圍。新準(zhǔn)則規(guī)定凡是母公司所能控制的子公司都要納入合并報(bào)表范圍，而不以股權(quán)比例作為衡量標(biāo)準(zhǔn)。此外，新準(zhǔn)則中規(guī)定，合并財(cái)務(wù)報(bào)表的種類不僅包括舊準(zhǔn)則中規(guī)定的合并資產(chǎn)負(fù)債表、合并利潤(rùn)表和合并利潤(rùn)分配表，而且還包括合并現(xiàn)金流量表、合并所有者權(quán)益增減變動(dòng)表和附注三個(gè)部分，其中對(duì)合并現(xiàn)金流量表編制的規(guī)范及時(shí)有效地填補(bǔ)了現(xiàn)行實(shí)務(wù)當(dāng)中的理論空白。這一規(guī)則的變革遵循了實(shí)質(zhì)性會(huì)計(jì)原則，使得合并報(bào)表是對(duì)由母公司和子公司所構(gòu)成的企業(yè)集團(tuán)經(jīng)營(yíng)成果和財(cái)務(wù)狀況信息的真實(shí)反映，阻斷了一些企業(yè)利用分離若干子公司，縮小持股比例，將經(jīng)營(yíng)狀況不好的業(yè)務(wù)從合并范圍中剔除，從而粉飾企業(yè)集團(tuán)整體業(yè)績(jī)的慣用伎倆。