朱志強(qiáng)　楊紅員

[摘要]外商直接投資(FDI)對(duì)東道國(guó)的影響是多方面的,僅從經(jīng)濟(jì)發(fā)展的角度研究具有局限性,會(huì)導(dǎo)致對(duì)引進(jìn)FDI的成本和收益做出錯(cuò)誤估計(jì)。本文從一個(gè)更全面的視角重新審視FDI對(duì)東道國(guó)的影響,分析了FDI對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展的影響及作用機(jī)制,并提出相關(guān)政策建議。

[關(guān)鍵詞]外商直接投資 人類發(fā)展 跨國(guó)公司

[中圖分類號(hào)]F831 [文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼]A [文章編號(hào)]1004-6623(2009)04-0059-03

[作者簡(jiǎn)介] 朱志強(qiáng)(1963—),天津人,中國(guó)人民銀行天津分行高級(jí)經(jīng)濟(jì)師。研究方向:金融宏觀調(diào)控和貨幣政策。楊紅員(1963—),內(nèi)蒙古杭錦人,中國(guó)人民銀行天津分行高級(jí)經(jīng)濟(jì)師。研究方向:貨幣政策。

一、引言

外商直接投資(FDI)對(duì)東道國(guó)社會(huì)發(fā)展的許多方面都會(huì)產(chǎn)生重要影響,僅從經(jīng)濟(jì)發(fā)展的角度研究FDI對(duì)東道國(guó)的影響是有局限性的,可能會(huì)使東道國(guó)對(duì)引進(jìn)FDI的成本和收益做出錯(cuò)誤的判斷,甚至導(dǎo)致外資政策上的失誤。

目前對(duì)FDI的研究比較豐富,對(duì)人類發(fā)展的研究也日益增多,但將這兩者結(jié)合起來(lái)的研究較少。一些研究開(kāi)始關(guān)注FDI與東道國(guó)人類發(fā)展之間的關(guān)系,Chudnovsky和Lopez(1999)對(duì)88個(gè)發(fā)展中國(guó)家的數(shù)據(jù)進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析,發(fā)現(xiàn)在低收入國(guó)家FDI與HDI(人類發(fā)展指數(shù))之間存在著正相關(guān)性,在所有樣本中FDI與東道國(guó)環(huán)境負(fù)相關(guān)。Sharma和Gani(2004)對(duì)34個(gè)國(guó)家的數(shù)據(jù)進(jìn)行計(jì)量分析,結(jié)果顯示FDI對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展的影響為正,但并不顯著。Arcelus、Sharma和Srinivasan(2005)采用數(shù)據(jù)包絡(luò)分析方法檢驗(yàn)國(guó)際資本流動(dòng)(細(xì)分為FDI、其他私人貸款和政府貸款等)與HDI三個(gè)維度(預(yù)期壽命、受教育程度和財(cái)富)之間的關(guān)系,結(jié)果顯示外資流入對(duì)HDI的每一個(gè)維度都會(huì)產(chǎn)生影響。以上研究對(duì)FDI與東道國(guó)人類發(fā)展的關(guān)系進(jìn)行了計(jì)量研究,發(fā)現(xiàn)二者之間存在著正相關(guān)關(guān)系,但沒(méi)有深入探究FDI對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展的影響機(jī)理。

本文將著重分析FDI對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展產(chǎn)生影響的作用機(jī)理,并由此提出相關(guān)政策建議。在理論上,從一個(gè)更全面的角度審視FDI對(duì)東道國(guó)所產(chǎn)生的影響,將有益于拓寬對(duì)FDI的研究;同時(shí)也把人類發(fā)展研究置于全球化的背景之中,探討在投資日益自由化的條件下一國(guó)的人類發(fā)展問(wèn)題。在實(shí)踐方面,將有利于正確評(píng)估引進(jìn)FDI的成本和收益,從而有利于更好地利用FDI促進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展。

二、外商直接投資

對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展的影響分析

FDI對(duì)東道國(guó)所產(chǎn)生的影響是廣泛的,通過(guò)作用于東道國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、環(huán)境、就業(yè)和收入、國(guó)際聯(lián)系和交流等,進(jìn)而可以對(duì)東道國(guó)的人類發(fā)展產(chǎn)生影響,即FDI可以通過(guò)多個(gè)途徑對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展產(chǎn)生影響。

(一)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)途徑

FDI是包括資本、技術(shù)、國(guó)際營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)等在內(nèi)的一攬子資源,可以促進(jìn)東道國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。特別是資本和技術(shù),往往是發(fā)展中國(guó)家亟需的資源。在資本方面,FDI有助于彌補(bǔ)東道國(guó)投資缺口,促進(jìn)投資;在技術(shù)方面,通過(guò)模仿、競(jìng)爭(zhēng)、培訓(xùn)和人員交流等途徑,FDI會(huì)產(chǎn)生技術(shù)溢出效應(yīng),有助于促進(jìn)東道國(guó)的技術(shù)進(jìn)步,進(jìn)而有助于促進(jìn)東道國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與人類發(fā)展之間的聯(lián)系非常緊密, FDI促進(jìn)東道國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng),經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)進(jìn)一步促進(jìn)東道國(guó)人類發(fā)展。這個(gè)邏輯很清晰,但卻不能簡(jiǎn)單得出FDI促進(jìn)東道國(guó)人類發(fā)展的結(jié)論。因?yàn)镕DI的流入對(duì)東道國(guó)所產(chǎn)生的影響是多方面的,必須同時(shí)考慮FDI通過(guò)其他途徑對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展所產(chǎn)生的影響,如環(huán)境和收入等。

(二)環(huán)境途徑

FDI會(huì)導(dǎo)致生產(chǎn)區(qū)位的變化,同時(shí)也會(huì)對(duì)東道國(guó)環(huán)境造成影響。環(huán)境的變化將會(huì)直接影響到東道國(guó)的生活環(huán)境,影響其發(fā)展的可持續(xù)性,從而影響東道國(guó)的人類發(fā)展。但在對(duì)FDI的研究中,環(huán)境問(wèn)題卻常常被忽視。FDI對(duì)東道國(guó)環(huán)境的影響是復(fù)雜的,跨國(guó)公司可能會(huì)利用東道國(guó)較低的環(huán)境標(biāo)準(zhǔn),通過(guò)FDI將污染工業(yè)轉(zhuǎn)移到東道國(guó);跨國(guó)公司也可能將有利于環(huán)境的技術(shù)帶到東道國(guó),提高東道國(guó)處理發(fā)展與環(huán)境之間矛盾和實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的能力。判斷FDI對(duì)東道國(guó)環(huán)境的影響,必須著眼于長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展,從可持續(xù)發(fā)展的角度綜合判斷。

(三)就業(yè)和收入途徑

FDI流入會(huì)為東道國(guó)增加投資,創(chuàng)造就業(yè),增加居民收入,有利于減少貧困,促進(jìn)東道國(guó)的人類發(fā)展。但這種影響和影響過(guò)程同樣是復(fù)雜的。

在就業(yè)方面,一般認(rèn)為,FDI將會(huì)為東道國(guó)帶來(lái)就業(yè)機(jī)會(huì),但應(yīng)該引起關(guān)注的是,此舉受到FDI類型、所采用技術(shù)、所產(chǎn)生關(guān)聯(lián)效應(yīng)的影響。當(dāng)FDI采取并購(gòu)?fù)緩竭M(jìn)入東道國(guó)時(shí),替代了東道國(guó)已有的生產(chǎn),并不會(huì)增加?xùn)|道國(guó)的就業(yè)機(jī)會(huì)。特別是,當(dāng)FDI替代東道國(guó)已有生產(chǎn)同時(shí)采用勞動(dòng)集約型技術(shù)時(shí),反而會(huì)減少東道國(guó)的就業(yè)機(jī)會(huì)。而當(dāng)FDI屬于綠地投資時(shí),相對(duì)來(lái)說(shuō)更有益于增加?xùn)|道國(guó)的就業(yè)機(jī)會(huì)。FDI的載體跨國(guó)公司進(jìn)入東道國(guó)后,如果與東道國(guó)的上游或下游行業(yè)建立關(guān)聯(lián),會(huì)在更廣的范圍內(nèi)增加?xùn)|道國(guó)的就業(yè)機(jī)會(huì);而如果跨國(guó)公司采用國(guó)際供應(yīng)商或與國(guó)際合作者建立前向關(guān)聯(lián),則由關(guān)聯(lián)效應(yīng)帶來(lái)的就業(yè)機(jī)會(huì)將受到削弱。特別是,如果FDI替代了東道國(guó)原有生產(chǎn)同時(shí)中斷與東道國(guó)上下游行業(yè)的關(guān)聯(lián)時(shí),同樣會(huì)擠出就業(yè)。

在收入方面,根據(jù)國(guó)際資本流動(dòng)理論,資本的流入會(huì)增加?xùn)|道國(guó)勞動(dòng)的收益,將有益于東道國(guó)居民收入的增加。但必須看到,FDI同時(shí)也在通過(guò)生產(chǎn)和定價(jià)策略,通過(guò)壟斷行為對(duì)東道國(guó)居民收入產(chǎn)生間接影響。例如,跨國(guó)公司可以通過(guò)對(duì)所供給產(chǎn)品的可獲取性,也可以通過(guò)產(chǎn)品的定價(jià)策略影響東道國(guó)的消費(fèi)模式,進(jìn)而對(duì)東道國(guó)居民的實(shí)際收入水平產(chǎn)生影響。這種影響可能是正的,也可能是負(fù)的。另外,跨國(guó)公司所采取的定價(jià)和營(yíng)銷策略也可以直接對(duì)東道國(guó)居民的健康和營(yíng)養(yǎng)水平產(chǎn)生影響,如在壟斷性的衛(wèi)生和醫(yī)藥用品交易中實(shí)施轉(zhuǎn)移定價(jià)。

(四)國(guó)際聯(lián)系和交流途徑

在經(jīng)濟(jì)社會(huì)日益全球化的今天,任何一個(gè)國(guó)家或地區(qū)的發(fā)展都不可能脫離與國(guó)際的聯(lián)系和交流。同時(shí),國(guó)際聯(lián)系和交流的增強(qiáng)也有利于促進(jìn)技術(shù)傳播,減少貧困,從而促進(jìn)人類發(fā)展。在全球經(jīng)濟(jì)一體化進(jìn)程中,FDI在開(kāi)展國(guó)際合作、增強(qiáng)國(guó)際聯(lián)系方面發(fā)揮著重要作用。跨國(guó)公司對(duì)東道國(guó)進(jìn)行直接投資時(shí),往往將子公司納入到其全球網(wǎng)絡(luò)當(dāng)中,在全球市場(chǎng)中配置資源并且服務(wù)于全球市場(chǎng)。這促進(jìn)了東道國(guó)與其他國(guó)家的交流,可以帶動(dòng)技術(shù)進(jìn)步和貿(mào)易發(fā)展,從而有利于東道國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展和人類發(fā)展。

綜上所述,FDI通過(guò)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、環(huán)境、就業(yè)和收入以及國(guó)際聯(lián)系和交流等途徑會(huì)對(duì)東道國(guó)的人類發(fā)展產(chǎn)生影響。但這種影響并不是單向的,東道國(guó)具有較高的人類發(fā)展水平,往往意味著也具有較豐富的人力資源和較好的經(jīng)營(yíng)環(huán)境,這有利于吸引到更多的FDI, 即東道國(guó)的人類發(fā)展水平也影響著FDI的流入,FDI與東道國(guó)人類發(fā)展之間的影響是雙向的。

三、政策啟示

FDI在我國(guó)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展過(guò)程中所發(fā)揮的積極作用受到了充分肯定。但FDI也帶來(lái)環(huán)境污染、產(chǎn)業(yè)低端化、市場(chǎng)壟斷等問(wèn)題,這對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展所產(chǎn)生的影響是負(fù)面的。從一個(gè)更全面的視角分析FDI對(duì)東道國(guó)人類發(fā)展所產(chǎn)生的影響,可以得到以下三點(diǎn)政策啟示。

第一,在引進(jìn)外資方面,應(yīng)綜合考慮FDI對(duì)我國(guó)人類發(fā)展的影響,避免片面地估計(jì)FDI對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用,而忽視引進(jìn)FDI的環(huán)境成本和社會(huì)成本。引進(jìn)外資要由“重?cái)?shù)量”轉(zhuǎn)向“重質(zhì)量”,重點(diǎn)吸引技術(shù)溢出效應(yīng)強(qiáng),有益于促進(jìn)投資、增加就業(yè)、提高居民收入,有益于國(guó)計(jì)民生、促進(jìn)人類發(fā)展,有益于我國(guó)實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的外資。

第二,在外資管理方面,應(yīng)該從“重引進(jìn)”轉(zhuǎn)向“重管理”,關(guān)注FDI對(duì)環(huán)境、居民就業(yè)和收入等方面的影響,通過(guò)適當(dāng)控制增強(qiáng)FDI對(duì)我國(guó)人類發(fā)展的促進(jìn)作用,避免不利影響,進(jìn)一步提高我國(guó)利用外資的質(zhì)量和效率。

第三,在國(guó)際政策方面,應(yīng)該從人類發(fā)展的角度重新審視與FDI有關(guān)的國(guó)際政策。目前設(shè)計(jì)的TRIMs實(shí)際上限制了發(fā)展中國(guó)家的外資管理政策,沒(méi)有為發(fā)展中國(guó)家提供必要的政策空間,從而不利于發(fā)展中國(guó)家利用FDI促進(jìn)人類發(fā)展。而已有的多邊投資協(xié)議議題往往關(guān)注如何制定全球規(guī)則,減少跨國(guó)公司的交易成本,減少投資環(huán)境的不確定性等問(wèn)題,實(shí)際上同樣約束著東道國(guó),特別是發(fā)展中國(guó)家現(xiàn)有的發(fā)展政策。我國(guó)應(yīng)該充分利用雙邊投資協(xié)議,因?yàn)榕c多邊投資協(xié)議相比,雙邊投資協(xié)議允許國(guó)家選擇性地吸引FDI和實(shí)施有效的管理,更加適合發(fā)展中國(guó)家。

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On FDI and its Impact on Human Development in Host Countries

Zhu Zhiqiang, Yang Hongyuan

(The People's Bank of China Tianjin Branch, Tianjin,300041,China)

Abstract: Foreign direct investment (FDI) does have impacts on many aspects on host country. To study the impacts of FDI just from the perspective of economic development is one-sided, and it could also bring us a wrong assessment of the costs and benefits brought by FDI. This article analyses the mechanism that FDI influence host country's human development from a comprehensive perspective and proposes implications for our country.

Kew words: foreign direct investment; human development; multinational corporations

(收稿日期: 2009-06-16 責(zé)任編輯: 垠喜)