楊飄飄

(南京審計大學(xué)會計學(xué)院，江蘇 南京 211815)

0 引言

中國從改革開放致力于減貧脫貧到現(xiàn)代化建設(shè)聚焦解決發(fā)展不平衡不充分問題，收入的增長與分配一直是國民關(guān)注的焦點和熱點。2020 年，我國已歷史性解決了絕對貧困問題，但脫貧不是終點，而是共同富裕的起點。2021 年8 月中央財經(jīng)委員會召開第十次會議，會議進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)要在高質(zhì)量發(fā)展中促進(jìn)共同富裕，正確處理效率與公平的問題，提出“要堅持基本經(jīng)濟(jì)制度，允許一部分人先富起來，先富帶后富、幫后富”。黨的二十大報告也從戰(zhàn)略部署角度表示要“扎實推動共同富?！保云谠?035年“全體人民共同富裕取得更為明顯的實質(zhì)性進(jìn)展”。國有企業(yè)混合所有制改革作為我國基本經(jīng)濟(jì)制度的實現(xiàn)形式，經(jīng)濟(jì)體制改革的初衷便是解放國有企業(yè)生產(chǎn)力、放大國有資產(chǎn)保值增值功能。國有企業(yè)掌握著歸屬全民所有的國有資產(chǎn)，引領(lǐng)著關(guān)系社會民生和國家安全等核心領(lǐng)域的發(fā)展方向，在保持個體經(jīng)濟(jì)效益穩(wěn)定增長的同時，也要兼顧社會責(zé)任，讓國有企業(yè)的發(fā)展惠及全體人民，扎實推進(jìn)共同富裕。

混合所有制改革是實現(xiàn)國有企業(yè)和國有資本做強(qiáng)做優(yōu)做大的關(guān)鍵手段，也是實現(xiàn)共享改革成果、推動共同富裕的重要路徑。近年來，國企混改進(jìn)一步深入，“雙百行動”打造出一批具有典型示范意義的混改標(biāo)兵，“科改行動”造就高質(zhì)量發(fā)展的科技型國有企業(yè)前驅(qū)，國企改革三年行動是落實“1＋N”政策體系①2015 年起，以《中共中央 國務(wù)院關(guān)于深化國有企業(yè)改革的指導(dǎo)意見》為引領(lǐng)、若干文件為配套的“1＋N”國企改革政策體系逐步形成。的全面實踐，由點到面、縱深推進(jìn)的國有企業(yè)混合所有制改革布局已逐步形成。但理論上，學(xué)術(shù)界對混合所有制改革的政策效果研究主要集中在國有企業(yè)層面，認(rèn)為國企混改會通過完善激勵機(jī)制、選聘機(jī)制和監(jiān)督機(jī)制提高企業(yè)的治理效率[1]，通過發(fā)揮異質(zhì)股東的治理效應(yīng)降低國有企業(yè)的過度投資進(jìn)而提高企業(yè)的投資效率[2]，通過改善內(nèi)部控制質(zhì)量和治理結(jié)構(gòu)提高國有企業(yè)績效[3－4]。對混合所有制改革深耕多年，是否進(jìn)一步推動了全體人民共同富裕只有較少學(xué)者進(jìn)行了實證驗證，但理論分析推導(dǎo)不夠系統(tǒng)規(guī)范，且只以員工收入的增長來衡量共同富裕過于局限[5]。故本文通過梳理國有企業(yè)混改內(nèi)涵、混改政策演進(jìn)歷程、國企混改助力共同富裕的路徑，為國企混改助力全體人民共同富裕提供理論支撐，并為混改進(jìn)一步賦能共同富裕提供優(yōu)化方向。

1 國企混合所有制改革的內(nèi)涵與改革歷程

1.1 國企混改內(nèi)涵

何謂混合所有制經(jīng)濟(jì)?何謂混合所有制改革?二者是何關(guān)系?研究混合所有制改革首先要厘清上述三個問題?；旌纤兄平?jīng)濟(jì)是指財產(chǎn)權(quán)歸屬非同一性質(zhì)所有者的經(jīng)濟(jì)形態(tài)，在我國特指國有資本或集體資本與任意非公有資本相融合的所有制經(jīng)濟(jì)。從宏觀層面來講，混合所有制是我國經(jīng)濟(jì)組成成分由公有制和私有制共同組成的所有制結(jié)構(gòu)，也是我國基本經(jīng)濟(jì)制度的重要外在體現(xiàn)。從微觀企業(yè)層面來講，混合所有制是一種多樣化企業(yè)資本組成形式，將公有制和私有制統(tǒng)一表現(xiàn)為股份制，并以現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)制度為基礎(chǔ)進(jìn)行共擔(dān)風(fēng)險共享收益。國有企業(yè)混合所有制改革是實現(xiàn)混合所有制經(jīng)濟(jì)的微觀舉措，即國有企業(yè)通過經(jīng)濟(jì)體制改革由單一的國有股東持股，轉(zhuǎn)變?yōu)閲泄蓶|和非國有股東交叉持股的組織形式?；旌纤兄聘母餁v經(jīng)四十余年的不斷深化，混改內(nèi)涵絕不是單純的不同性質(zhì)資本的混合，而是不同運營機(jī)制的深度融合，優(yōu)勢資源的互補利用?！盎熨Y本”是混合所有制改革的手段之一，只有資本相互融合才能促進(jìn)資本持有者進(jìn)一步參與企業(yè)管理，進(jìn)一步優(yōu)化企業(yè)的運營機(jī)制。但是資本的融合需要市場決定資源配置，否則很可能造成形式上的“混資本”，非國有股東會讓步于擁有政府背景的國有企業(yè)，造成“國進(jìn)民退”違背混改初衷的局面[6]。2019 年國資委印發(fā)《中央企業(yè)混合所有制改革操作指引》，明確了以市場化的方式落實混合所有制改革，切實推動國有混改企業(yè)轉(zhuǎn)變運營機(jī)制，深化了混合所有制改革的內(nèi)涵。

1.2 國企混改歷程

混合所有制改革是十一屆三中全會為解放國有企業(yè)生產(chǎn)力提出的舉措，當(dāng)時各級政府掌握著國有企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營權(quán)，自主決策權(quán)的喪失嚴(yán)重抑制了企業(yè)和勞動者的生產(chǎn)積極性，中國生產(chǎn)力的發(fā)展一度陷入停滯狀態(tài)。為解放生產(chǎn)力擴(kuò)大企業(yè)生產(chǎn)自主權(quán)，擴(kuò)權(quán)試點、經(jīng)濟(jì)責(zé)任制、利改稅改革成為1978—1983 年期間的主要改革手段。為使國有企業(yè)真正成為自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧的市場主體，1984—1992年我國政府頒布了一系列文件將國有企業(yè)所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)分離，確定各級政府和企業(yè)之間的關(guān)系、企業(yè)和員工之間的關(guān)系、企業(yè)和市場之間的關(guān)系。1993—2012 年期間混改主要是以調(diào)整優(yōu)化國有企業(yè)產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)為突破點，建立現(xiàn)代企業(yè)制度，增強(qiáng)國有經(jīng)濟(jì)在關(guān)鍵領(lǐng)域控制力為基礎(chǔ)實施的企業(yè)制度變革階段，現(xiàn)代企業(yè)制度的建立意味著我國混合所有制改革已初步完成，接下來將面臨更深層次的結(jié)構(gòu)性變革。2013 年11 月，黨的十八屆三中全會通過了《中共中央關(guān)于全面深化改革若干重大問題的決定》，揭開了新一輪國企混改的序幕，確定了以“混資本”促進(jìn)“改機(jī)制”的系統(tǒng)性部署，通過分類推進(jìn)混改國有企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展，形成可復(fù)制經(jīng)驗，全面推廣①1978—1983 年相關(guān)文件:《關(guān)于擴(kuò)大國營工業(yè)企業(yè)經(jīng)營管理自主權(quán)的若干規(guī)定》《關(guān)于實行工業(yè)生產(chǎn)責(zé)任制若干問題的意見》《關(guān)于國營企業(yè)利改稅試行辦法》等；1984—1992 年相關(guān)文件:《中共中央關(guān)于經(jīng)濟(jì)體制改革的決定》《全民所有制工業(yè)企業(yè)轉(zhuǎn)換經(jīng)營機(jī)制條例》《關(guān)于深化企業(yè)勞動人事、工資分配和社會保險制度改革的意見》等；1993—2012 年相關(guān)文件:《中共中央關(guān)于建立社會主義市場經(jīng)濟(jì)體制若干問題的決定》《關(guān)于國有企業(yè)改革和發(fā)展若干重大問題的決定》等；2013 至今相關(guān)文件:《中共中央關(guān)于全面深化改革若干重大問題的決定》《關(guān)于深化國有企業(yè)改革的指導(dǎo)意見》《關(guān)于國有企業(yè)功能界定與分類的指導(dǎo)意見》等。。

2 國有企業(yè)混改助力共同富裕路徑分析

國有企業(yè)混合所有制改革經(jīng)過多輪探索實踐后，主要改革方式有三種:引入非國有資本或戰(zhàn)略投資者、整體上市或核心資產(chǎn)上市和員工持股。這三種混改方式是否可以通過“提高職工薪酬促進(jìn)共同富?！?，抑或使“國有資產(chǎn)增值促進(jìn)共同富裕”有待考究。合理的薪資報酬對員工個人幸福感的提升、企業(yè)可持續(xù)發(fā)展能力的維持，乃至全體人民共同富裕都發(fā)揮著至關(guān)重要的作用。而國有資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)屬于全體人民，國有資產(chǎn)的增值是共同富裕的基石。

2.1 混改提高職工薪酬促進(jìn)共同富裕

由于行政干預(yù)，國有企業(yè)常常伴有“半企半政”的特性，其薪酬制度也表現(xiàn)為“半市場化半行政化”結(jié)構(gòu)，部分企業(yè)和崗位采取“一刀切”的工資制度[7]。這種政治偏向的薪酬結(jié)構(gòu)偏離市場不符合經(jīng)濟(jì)學(xué)的最優(yōu)薪酬契約理論，無法對高管和職工產(chǎn)生激勵效應(yīng)。而非國有資本對成本的敏感度無疑會完善這種薪酬結(jié)構(gòu)，使薪酬結(jié)構(gòu)趨向市場化，加強(qiáng)員工的薪酬業(yè)績敏感性，促進(jìn)“民企”共進(jìn)。除此之外員工持股也是混合所有制改革的一個路徑，當(dāng)管理層或技術(shù)骨干持股后，他們擁有的股權(quán)價值與企業(yè)績效為直接的正相關(guān)關(guān)系，自身利益與企業(yè)目標(biāo)趨于一致，緩解了委托代理沖突，經(jīng)營和投資行為會更傾向于提高企業(yè)本身價值，繼而享有更多的分紅。在日常管理中也會有更強(qiáng)的動機(jī)加強(qiáng)職工監(jiān)管以提高生產(chǎn)率，這種生產(chǎn)要素貢獻(xiàn)的增加也會增加企業(yè)員工的收入，從而促進(jìn)共同富裕。

2.2 混改使國有資產(chǎn)增值促進(jìn)共同富裕

國有企業(yè)在引入非國有資本或戰(zhàn)略投資者或IPO 后，企業(yè)的政策性負(fù)擔(dān)會降低。一方面，非國有股東的逐利性會優(yōu)化混改企業(yè)經(jīng)營方向，使應(yīng)國家發(fā)展戰(zhàn)略而生的國有企業(yè)從資本較為密集的產(chǎn)業(yè)區(qū)段走向生產(chǎn)要素稟賦結(jié)構(gòu)最優(yōu)的市場，加強(qiáng)自身能力，剝離國有企業(yè)的戰(zhàn)略性政策負(fù)擔(dān)；另一方面，國有企業(yè)作為國有資產(chǎn)的經(jīng)營者，其背后往往有政府背景作為支撐，市場競爭意識薄弱導(dǎo)致資源配置低下。國有企業(yè)引入異質(zhì)股東會獲得優(yōu)質(zhì)互補的智力資源和有價值的信息資源，同時因其長期處于高度競爭的市場環(huán)境下，異質(zhì)股東的加入會產(chǎn)生“鯰魚效應(yīng)”，倒逼國有企業(yè)優(yōu)化資源配置效率，提高生產(chǎn)效率進(jìn)一步提高企業(yè)績效，而企業(yè)管理層和員工的績效激勵效應(yīng)會使其收入增加，進(jìn)一步促進(jìn)全體人民共同富裕。

3 國有企業(yè)混改促進(jìn)共同富裕優(yōu)化方向

3.1 完善要素貢獻(xiàn)分配機(jī)制

合理的初次分配制度可以有效促進(jìn)共同富裕。按勞分配為主體，多種分配方式并存的分配制度是我國在社會主義初級階段的基本分配制度，并在實踐發(fā)展中有了新的部署，黨的二十大報告提出要完善按要素分配政策制度，參與收入分配的要素通常會明確概括確定。黨的十九屆四中全會列示了“勞動、資本、土地、知識、技術(shù)、管理、數(shù)據(jù)”七大要素，并提出要素報酬由市場評價貢獻(xiàn)決定。吳星澤指出按要素貢獻(xiàn)確定分配的前提是各類要素市場是真實存在且完善的，否則會造成要素價格扭曲[8]。國有企業(yè)要鼓勵多種要素參與到混改過程中來并打造公平完善的要素市場，通過專業(yè)培訓(xùn)、員工持股等方式增加參與收入分配的要素種類，擴(kuò)大中低收入者的要素收入，預(yù)防收入分配偏向資本、管理等強(qiáng)勢要素，造成收入分配不均衡。

3.2 重視異質(zhì)文化、制度的融合

文化、制度的良性融合不僅可以提升精神層面的共同富裕，還可以降低混改企業(yè)的溝通成本，提高企業(yè)績效，繼而實現(xiàn)物質(zhì)層面的共同富?！，F(xiàn)階段的國有企業(yè)混合所有制改革早已不是簡單的混資本，而是不同性質(zhì)企業(yè)經(jīng)營機(jī)制的混合，其所帶來企業(yè)文化的差異、制度的沖突不容忽視。就企業(yè)文化而言，國有企業(yè)注重集體主義和社會責(zé)任，企業(yè)的經(jīng)營和發(fā)展方向往往受到國家經(jīng)濟(jì)戰(zhàn)略上的引導(dǎo)，非國有企業(yè)強(qiáng)調(diào)個人價值和競爭活力，通常以企業(yè)利潤最大化為目標(biāo)進(jìn)行投資經(jīng)營；就經(jīng)營制度而言，國有企業(yè)一般采取集中管理模式，政府作為出資人干預(yù)生產(chǎn)經(jīng)營，員工參與度與積極性較低，非國有企業(yè)內(nèi)部自主管理，權(quán)衡溝通成本和效率制定經(jīng)營制度，相對較為靈活，員工有較大的活力參與管理。國有企業(yè)在引入非國有資本或?qū)嵭袉T工持股時要給予對方相應(yīng)的話語權(quán)，和異質(zhì)股東共同制定混改企業(yè)獨有的企業(yè)制度和塑造混改企業(yè)特色的企業(yè)文化。

3.3 促進(jìn)國有企業(yè)社會責(zé)任傳導(dǎo)

同樣作為市場微觀經(jīng)濟(jì)主體，國有企業(yè)相較于私營企業(yè)最大的特性是要同時兼顧經(jīng)濟(jì)責(zé)任、政治責(zé)任和社會責(zé)任，在創(chuàng)造經(jīng)濟(jì)價值時要綜合考慮對利益相關(guān)者(全民股東、債權(quán)人、企業(yè)員工等)、生態(tài)環(huán)境和社會穩(wěn)定的影響。國有企業(yè)引入非國有資本時，應(yīng)當(dāng)充分發(fā)揮國有企業(yè)的示范效應(yīng)，增強(qiáng)國有經(jīng)濟(jì)對國民經(jīng)濟(jì)的主導(dǎo)力、控制力和影響力，以身作則，帶動參股企業(yè)的社會責(zé)任感，樹立ESG 價值理念，使之在活躍市場經(jīng)濟(jì)的同時自主提高員工關(guān)注度，保障職工權(quán)益。誠信納稅、積極參與企業(yè)公益活動促進(jìn)收入二次分配和三次分配，共同推進(jìn)全體人民共同富裕。

4 結(jié)論

國有資產(chǎn)屬于全民所有，放大國有資產(chǎn)的保值增值功能是國有企業(yè)混合所有制改革的動力所在。國有企業(yè)改革既要提高自身生產(chǎn)經(jīng)營效率和企業(yè)績效，也要“兼濟(jì)天下”，切實推動全體人民共享國有企業(yè)改革成果、共同邁向富裕之路。本文通過闡述混合所有制經(jīng)濟(jì)和混合所有制改革的關(guān)系剖析了國有企業(yè)混改的內(nèi)涵，按照混改重點內(nèi)容和相關(guān)政策文件的頒布時間將混改政策的演化歷程分為四個階段。并研究了國有企業(yè)混合所有制改革助力共同富裕的兩條路徑:其一，混改可以通過完善原國有企業(yè)的薪酬結(jié)構(gòu)和員工持股方式提高職工薪酬促進(jìn)共同富裕；其二，混改可以剝離原國有企業(yè)的政策性負(fù)擔(dān)、優(yōu)化企業(yè)資源配置效率使國有資產(chǎn)增值促進(jìn)共同富裕。最后，為進(jìn)一步優(yōu)化國有企業(yè)通過混改促進(jìn)共同富裕，本文提出國有持股的混改企業(yè)應(yīng)當(dāng)完善要素貢獻(xiàn)分配機(jī)制，這是收入初次分配是否兼顧效率和公平的關(guān)鍵。此外還要重視異質(zhì)文化、制度的融合和促進(jìn)國有企業(yè)社會責(zé)任的傳導(dǎo)，文化、制度的融合可以充分發(fā)揮優(yōu)質(zhì)資源的互補效應(yīng)，提升員工認(rèn)可度和企業(yè)效率。社會責(zé)任的傳導(dǎo)可以提高非國有企業(yè)對其他利益相關(guān)者的關(guān)注度，進(jìn)而更有效地推進(jìn)全體人民共同富裕。