章瑋

（浙江八詠建設(shè)集團(tuán)有限公司，浙江 金華 321000）

建筑企業(yè)屬于勞動(dòng)密集型行業(yè)，隨著人工成本的不斷增加以及“營(yíng)改增”范圍的拓展，企業(yè)在項(xiàng)目建設(shè)中的資金投入不斷增加，對(duì)企業(yè)的融資水平提出了更高的要求。建筑企業(yè)通過(guò)融資，不但可以解決短期內(nèi)項(xiàng)目建設(shè)的資金需求，而且能夠?yàn)槠髽I(yè)長(zhǎng)期戰(zhàn)略目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供助力，是建筑企業(yè)主要的資金來(lái)源，但是受到內(nèi)外部各種因素的影響，許多建筑企業(yè)開(kāi)展融資過(guò)程中面臨著各種問(wèn)題，影響了融資工作的實(shí)際效果，不利于企業(yè)的健康發(fā)展?；诖?，針對(duì)建筑企業(yè)融資中面臨的困難和解決的策略進(jìn)行研究，具有積極的現(xiàn)實(shí)意義。

一、建筑企業(yè)融資重要意義

（一）保證財(cái)務(wù)運(yùn)營(yíng)穩(wěn)定

資金是建筑企業(yè)正常經(jīng)營(yíng)的基礎(chǔ)，從材料采購(gòu)、設(shè)備購(gòu)置到人力調(diào)配，工程項(xiàng)目的各個(gè)環(huán)節(jié)都需要投入大量的資金，假如出現(xiàn)資金鏈斷裂問(wèn)題，必然會(huì)影響工程項(xiàng)目的進(jìn)度和質(zhì)量，給企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)損失。因而從立項(xiàng)階段開(kāi)始，企業(yè)就要制定出科學(xué)完善的融資方案，對(duì)項(xiàng)目所需的資金投入進(jìn)行科學(xué)分析，選擇與自身實(shí)際情況相匹配的融資模式，保證項(xiàng)目資金鏈的充足，有效防范和處理財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。

（二）減少企業(yè)成本

建筑企業(yè)在利用融資資金進(jìn)行項(xiàng)目建設(shè)的過(guò)程中，也需要付出一定的成本，比如銀行貸款需要支付利息成本，租賃融資需要支出設(shè)備折舊成本等。不同的融資模式所需要投入的成本也存在差異，因而企業(yè)在開(kāi)展項(xiàng)目建設(shè)時(shí)可以結(jié)合自身所需資金規(guī)模、融資風(fēng)險(xiǎn)、成本投入等要素，制定出科學(xué)合理的融資方案，從而有效對(duì)利息成本、機(jī)會(huì)成本等進(jìn)行管理，特別是建設(shè)周期較長(zhǎng)的項(xiàng)目，融資成本投入和項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)同時(shí)存在，有效控制融資成本也是規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題的有效手段[1]。

（三）促進(jìn)業(yè)務(wù)發(fā)展

建筑企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中需要積極拓展經(jīng)營(yíng)規(guī)模，提高市場(chǎng)占有率，從而獲得健康穩(wěn)定發(fā)展。在業(yè)務(wù)發(fā)展過(guò)程中，建筑企業(yè)需要持續(xù)注入資金，才能獲得新的工程項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大。企業(yè)制定出科學(xué)完善的融資方案，可以在新工程建設(shè)項(xiàng)目的競(jìng)爭(zhēng)中獲得主動(dòng)權(quán)，為企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展提供保障。

（四）加快經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型

建筑企業(yè)業(yè)務(wù)類(lèi)型復(fù)雜，包括基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、工程資質(zhì)勘探、礦井開(kāi)鑿、管道鋪設(shè)等，在不斷轉(zhuǎn)型升級(jí)的過(guò)程中，主要的經(jīng)營(yíng)方向從施工向著運(yùn)營(yíng)轉(zhuǎn)變，盡管施工依然是產(chǎn)業(yè)鏈的重要環(huán)節(jié)，但是面對(duì)激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，企業(yè)也要對(duì)自身長(zhǎng)期戰(zhàn)略定位進(jìn)行科學(xué)分析，積極開(kāi)展工程項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)業(yè)務(wù)，尤其是BOT、PPP不斷發(fā)展成熟，建筑施工企業(yè)需要通過(guò)融資規(guī)模的擴(kuò)大，向著產(chǎn)業(yè)鏈的更高層級(jí)發(fā)展，從而持續(xù)積累競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

二、新環(huán)境下建筑企業(yè)融資困境分析

（一）企業(yè)信用水平有待提升

許多中小企業(yè)發(fā)展時(shí)間較短，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)不夠完整，使得銀行無(wú)法通過(guò)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的分析確定其經(jīng)營(yíng)狀況。同時(shí)，許多建筑企業(yè)數(shù)據(jù)信息的披露不夠完整，缺少科學(xué)完善的監(jiān)督機(jī)制，使得數(shù)據(jù)信息缺乏可靠性和權(quán)威性，在向金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行貸款申請(qǐng)的過(guò)程中，無(wú)法提交完整的數(shù)據(jù)資料供銀行進(jìn)行審核，增加了融資的難度。

（二）內(nèi)源融資占比高且數(shù)額有限

在財(cái)務(wù)有關(guān)理論中，融資指的是通過(guò)科學(xué)的方法幫助企業(yè)進(jìn)行資金的籌措，為正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)提供保障。按照其源頭來(lái)說(shuō)，可以分為內(nèi)源融資和外源融資兩種類(lèi)型，與外源融資比較來(lái)說(shuō)，內(nèi)源融資在成本費(fèi)用方面具有一定的優(yōu)勢(shì)，所以，處于成長(zhǎng)期的建筑企業(yè)更加傾向于采用內(nèi)源融資模式獲得生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所需的資金。有關(guān)數(shù)據(jù)顯示，七成的企業(yè)在進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)或者開(kāi)展資金積累時(shí)都會(huì)選擇內(nèi)源融資模式，也有一些企業(yè)經(jīng)營(yíng)者會(huì)選擇向親屬或者朋友借錢(qián)用于企業(yè)發(fā)展，但是，規(guī)模較小的建筑企業(yè)在發(fā)展階段經(jīng)營(yíng)規(guī)模較小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力差，加上融資模式的選擇容易受到經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)的影響，所以，企業(yè)選擇內(nèi)源融資時(shí)，實(shí)際能夠籌集到的資金與企業(yè)的實(shí)際需求之間容易出現(xiàn)較大偏差。

（三）外源融資渠道少

融資可以分為直接和間接兩種不同的類(lèi)型。在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下，建筑企業(yè)主要的融資模式是間接融資，手段相對(duì)單一，主要是通過(guò)銀行或者非金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行款項(xiàng)的借貸，通過(guò)資本市場(chǎng)作為中介開(kāi)展融資難度較高。盡管當(dāng)前市場(chǎng)發(fā)展過(guò)程中，為建筑企業(yè)融資提供了一些渠道，但是國(guó)內(nèi)企業(yè)數(shù)量較多，規(guī)模普遍較小，與資本市場(chǎng)融資的要求存在較大差距，使得放寬的融資渠道只能適用于很小一部分企業(yè)，多數(shù)企業(yè)都無(wú)法通過(guò)這一模式獲得所需的資金。同時(shí)，建筑企業(yè)通常需要通過(guò)金融機(jī)構(gòu)獲得信用貸款，在話語(yǔ)權(quán)方面沒(méi)有主動(dòng)權(quán)，增加了貸款的難度，使得金融機(jī)構(gòu)會(huì)對(duì)企業(yè)提出各種限制條件，增加了建筑企業(yè)融資的難度，不利于企業(yè)的健康發(fā)展。

（四）融資成本較高

建筑企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中對(duì)于銀行貸款具有較強(qiáng)的依賴(lài)性，因此資金成本支出方面體現(xiàn)出了較強(qiáng)的被動(dòng)性，其信用資質(zhì)等級(jí)和抵押物相較于大型企業(yè)來(lái)說(shuō)質(zhì)量較低，使得其資金籌集難度更高。建筑企業(yè)在向銀行申請(qǐng)貸款時(shí)，需要提交各種資料，銀行會(huì)對(duì)其信用資質(zhì)進(jìn)行全面審查，有效防范可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。同時(shí)，許多銀行會(huì)要求企業(yè)提供抵押物作為擔(dān)保來(lái)保證資金的安全性，這對(duì)中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，進(jìn)一步增加了資金籌集所需的成本，不利于處于成長(zhǎng)期建筑企業(yè)的發(fā)展。

三、建筑企業(yè)融資出路建議

（一）重視信用擔(dān)保體系建設(shè)

為了幫助企業(yè)解決融資問(wèn)題，有關(guān)部門(mén)要積極進(jìn)行信用擔(dān)保體系的構(gòu)建，對(duì)現(xiàn)有金融機(jī)構(gòu)體系進(jìn)行優(yōu)化。政府機(jī)構(gòu)要積極轉(zhuǎn)變信用貸款觀念，創(chuàng)新融資信用貸款機(jī)制，對(duì)金融資本進(jìn)行科學(xué)配置，推動(dòng)融資渠道向著多元化發(fā)展[2]。由于許多建筑企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模較小，金融機(jī)構(gòu)在為其提供借貸業(yè)務(wù)時(shí)，會(huì)對(duì)其款項(xiàng)償還能力進(jìn)行全面分析，為了降低自身風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)為其設(shè)置各種障礙，所以，有關(guān)部門(mén)要積極構(gòu)建信用擔(dān)保體系，對(duì)中小建筑企業(yè)的信用情況進(jìn)行評(píng)估，對(duì)信用等級(jí)制度進(jìn)行優(yōu)化，將金融擔(dān)保體系與金融信貸機(jī)制進(jìn)行有效對(duì)接，便于借貸機(jī)構(gòu)深入了解融資主體的信用資質(zhì)情況，幫助金融機(jī)構(gòu)規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，合理調(diào)整建筑企業(yè)的信用貸款門(mén)檻，從而幫助企業(yè)解決融資難的問(wèn)題。

（二）拓展融資渠道，全面實(shí)現(xiàn)多元化融資

建筑企業(yè)在選擇融資模式的過(guò)程中，要結(jié)合自身實(shí)際情況對(duì)各種融資模式的優(yōu)勢(shì)和不足進(jìn)行綜合分析，從而保證融資結(jié)構(gòu)的多元化，實(shí)現(xiàn)融資風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避。

首先，在融資模式選擇方面，企業(yè)不但要積極維護(hù)與金融機(jī)構(gòu)的關(guān)系，通過(guò)擔(dān)保抵押等方式獲得資金，還要拓展融資渠道，與政策性銀行建立聯(lián)系，獲得更大的貸款利率優(yōu)惠，從而匹配建筑企業(yè)項(xiàng)目周期較長(zhǎng)的特點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)融資渠道的拓展，幫助企業(yè)解決融資難的問(wèn)題[3]。

其次，建筑企業(yè)要結(jié)合自身實(shí)際情況進(jìn)行短期融資券的發(fā)行和出售，從而獲得所需資金。受到各種類(lèi)型因素的影響，許多建筑企業(yè)并不具備融資票券的發(fā)行資格，所以，政府機(jī)構(gòu)要為建筑企業(yè)提供指導(dǎo)，幫助他們對(duì)這一融資渠道進(jìn)行積極應(yīng)用。

最后，建筑企業(yè)在對(duì)項(xiàng)目所需設(shè)備進(jìn)行配置的過(guò)程中，可以積極采用租賃融資模式，有效節(jié)約設(shè)備購(gòu)置所需的資金投入，通過(guò)更少的資金投入獲得所需的工程設(shè)備，從而保證工程項(xiàng)目順利進(jìn)行的基礎(chǔ)上，對(duì)各類(lèi)資金進(jìn)行合理配置，為企業(yè)經(jīng)營(yíng)效益最大化目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供助力。

（三）構(gòu)建全過(guò)程資金管理體系

針對(duì)建筑企業(yè)而言，要想提高自身競(jìng)爭(zhēng)力，解決融資過(guò)程中面臨的困境，不但要積極拓展外部融資渠道，還要從內(nèi)部降本增效，對(duì)各類(lèi)資金進(jìn)行科學(xué)調(diào)配，提高資金使用效率，從而降低對(duì)外部融資的依賴(lài)度，根據(jù)自身需求啟動(dòng)備用資金，從而為正常運(yùn)營(yíng)提供充足的資金。

首先，企業(yè)要對(duì)自身現(xiàn)有資金情況進(jìn)行全面分析，對(duì)投資活動(dòng)進(jìn)行合理設(shè)計(jì)，對(duì)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的資金使用進(jìn)行動(dòng)態(tài)管控，保證投資決策的科學(xué)性和可行性，通過(guò)管理層會(huì)議的方式對(duì)項(xiàng)目決策的合理性進(jìn)行判斷。

其次，建筑企業(yè)要對(duì)自身資金管理模式和方法進(jìn)行優(yōu)化，及時(shí)更新融資理念，結(jié)合自身實(shí)際情況對(duì)各類(lèi)資金進(jìn)行靈活調(diào)配，積極培養(yǎng)高水平的管理人才，推動(dòng)財(cái)務(wù)管理模式向著科學(xué)化和合理化發(fā)展，從而使自有資金得到高效安全的利用。

最后，建筑企業(yè)要對(duì)市場(chǎng)環(huán)境和政策變化進(jìn)行動(dòng)態(tài)關(guān)注，樹(shù)立風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，構(gòu)建起科學(xué)完善的資金管理體系，及時(shí)解決融資工作中遇到的各種問(wèn)題，從而根據(jù)實(shí)際情況啟動(dòng)備用資金，保證企業(yè)經(jīng)營(yíng)所需資金的充足。

（四）優(yōu)化供應(yīng)鏈融資流程，健全融資機(jī)制

一方面，為了提高融資工作的效率和質(zhì)量，建筑企業(yè)各個(gè)層級(jí)和不同部門(mén)的員工都要加強(qiáng)對(duì)融資工作的重視，結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)和自身情況對(duì)供應(yīng)鏈融資流程進(jìn)行持續(xù)優(yōu)化，嚴(yán)格按照有關(guān)政策方針和法律法規(guī)開(kāi)展融資活動(dòng)，比如，企業(yè)在開(kāi)展應(yīng)收賬款融資的過(guò)程中，建筑企業(yè)要與銀行進(jìn)行面談，真實(shí)反饋企業(yè)供應(yīng)鏈的運(yùn)轉(zhuǎn)情況和自身的融資需求，銀行要結(jié)合有關(guān)規(guī)定以企業(yè)提交的融資申請(qǐng)為基礎(chǔ)制定出切實(shí)可行的融資計(jì)劃，為企業(yè)提供針對(duì)性的服務(wù)。

建筑企業(yè)要將具有較高信用資質(zhì)的供應(yīng)企業(yè)推薦給銀行，并提交所需的授信額調(diào)配計(jì)劃，銀行要對(duì)有關(guān)資料進(jìn)行審核，做出融資決策并進(jìn)行合同的簽訂，具體內(nèi)容包括供應(yīng)商授信額度、融資協(xié)議期限等，從而保證融資方案的高質(zhì)量落實(shí)[4]。金融機(jī)構(gòu)在完成審核以后，要開(kāi)設(shè)授信賬戶(hù)，而建筑企業(yè)要與供應(yīng)商進(jìn)行賬目核對(duì)，根據(jù)財(cái)務(wù)工作需求使款項(xiàng)進(jìn)入賬戶(hù)當(dāng)中。建筑企業(yè)要結(jié)合合同規(guī)定及時(shí)進(jìn)行款項(xiàng)的償還，按照規(guī)范化的流程完成融資，從而保證企業(yè)各個(gè)項(xiàng)目的順利進(jìn)行。

另一方面，企業(yè)要對(duì)融資機(jī)制進(jìn)行優(yōu)化。首先，建筑企業(yè)要建立數(shù)據(jù)共享機(jī)制，解決金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)之間存在的信息不對(duì)稱(chēng)問(wèn)題，使金融機(jī)構(gòu)能夠全面了解企業(yè)的資金收支狀況，使企業(yè)能了解金融服務(wù)的具體流程，從而提高融資工作的效率。其次，為了有效控制融資成本，避免出現(xiàn)壞賬問(wèn)題，平衡各方利益，建筑企業(yè)要建立利益共享機(jī)制，對(duì)行業(yè)資源進(jìn)行合理配置，從而實(shí)現(xiàn)良性健康發(fā)展。最后，建筑企業(yè)要與上下游企業(yè)和利益相關(guān)方開(kāi)展合作，建立數(shù)據(jù)交流平臺(tái)，將風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題分散到生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的各個(gè)環(huán)節(jié)當(dāng)中，降低資金風(fēng)險(xiǎn)的危害程度，通過(guò)企業(yè)之間的互相監(jiān)督和高效協(xié)作，實(shí)現(xiàn)金融風(fēng)險(xiǎn)的分散和防范。

（五）規(guī)范企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理，加強(qiáng)內(nèi)部控制

建筑企業(yè)要想提高自身綜合實(shí)力，就要提高自身經(jīng)營(yíng)管理水平，科學(xué)對(duì)內(nèi)部資源進(jìn)行配置，推動(dòng)企業(yè)保值增值目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，從而在融資過(guò)程中向金融機(jī)構(gòu)展現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果，獲得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

建筑企業(yè)在開(kāi)展經(jīng)營(yíng)管理的過(guò)程中，要結(jié)合自身實(shí)際情況明確長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展目標(biāo)，激活內(nèi)部發(fā)展活力，提高資源使用效率，從而獲得良好的信用評(píng)價(jià)等級(jí)，為融資渠道的拓展奠定基礎(chǔ)。同時(shí)，企業(yè)要積極進(jìn)行信用體系建設(shè)，提高自身信用資質(zhì)評(píng)定等級(jí)，有效控制影響融資的不利因素。

企業(yè)要對(duì)內(nèi)部控制體系進(jìn)行優(yōu)化，對(duì)經(jīng)營(yíng)管理的各個(gè)流程進(jìn)行規(guī)范，將內(nèi)控管理覆蓋到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的所有環(huán)節(jié)當(dāng)中，有效對(duì)資金收入和支出進(jìn)行動(dòng)態(tài)監(jiān)控，通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和防范機(jī)制的應(yīng)用，提高企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)防范和控制水平，避免內(nèi)外部風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題給企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)損失，從而使資金得到更加高效的利用。

企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中需要面對(duì)各種挑戰(zhàn)，所以，管理人員要結(jié)合內(nèi)外部環(huán)境變化對(duì)企業(yè)組織結(jié)構(gòu)和產(chǎn)品分布進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整，對(duì)內(nèi)部管理制度進(jìn)行持續(xù)優(yōu)化，促進(jìn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平的提高，從而幫助企業(yè)在激烈的市場(chǎng)環(huán)境中贏得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)[5]。

（六）做好融資管理基礎(chǔ)保障工作

針對(duì)建筑企業(yè)來(lái)說(shuō)，融資可以解決業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)所需的資金壓力，幫助企業(yè)解決發(fā)展困境，獲得穩(wěn)定健康發(fā)展，但是從實(shí)際情況來(lái)看，企業(yè)在開(kāi)展融資時(shí)需要面對(duì)各種不可控風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，款項(xiàng)償還壓力較大，如果無(wú)法對(duì)融資過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)隱患進(jìn)行識(shí)別和處理，可能會(huì)給企業(yè)經(jīng)營(yíng)帶來(lái)無(wú)法挽回的損失。為了保證融資工作的順利進(jìn)行，企業(yè)要建立科學(xué)完善的保障機(jī)制，通過(guò)各項(xiàng)工作的落實(shí)，滿(mǎn)足融資工作的實(shí)際需求。

一方面，政府機(jī)構(gòu)要對(duì)建筑施工企業(yè)融資工作進(jìn)行動(dòng)態(tài)監(jiān)督，結(jié)合企業(yè)發(fā)展需求進(jìn)行有關(guān)法律法規(guī)的完善，對(duì)融資機(jī)構(gòu)的各種行為進(jìn)行約束，避免出現(xiàn)不必要的沖突和矛盾，幫助企業(yè)識(shí)別和規(guī)避融資風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，為建筑企業(yè)融資工作的效率和質(zhì)量提供保障。另一方面，建筑在積極拓展融資渠道的過(guò)程中，要保證內(nèi)部資金賬目的真實(shí)性和完整性，做好財(cái)務(wù)管理工作，加強(qiáng)對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理各個(gè)環(huán)節(jié)的監(jiān)督和管理，使得企業(yè)在向各種類(lèi)型信貸機(jī)構(gòu)進(jìn)行融資時(shí)，才能夠獲得他們的信任，從而提高融資工作的成功率，為企業(yè)的健康發(fā)展提供充足的資金。

四、結(jié)束語(yǔ)

當(dāng)前我國(guó)經(jīng)濟(jì)已經(jīng)進(jìn)入新常態(tài)階段，經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式已經(jīng)從過(guò)去的高速模式向著高質(zhì)量模式轉(zhuǎn)變。在這一背景下，建筑企業(yè)要加強(qiáng)對(duì)融資工作的重視，結(jié)合自身實(shí)際情況制定出科學(xué)完善的融資計(jì)劃，通過(guò)信用擔(dān)保體系的建設(shè)、融資渠道的拓展、資金管理體系的完善、保障措施的優(yōu)化、內(nèi)部控制的強(qiáng)化等措施，對(duì)融資結(jié)構(gòu)和模式進(jìn)行優(yōu)化，從而解決融資難的問(wèn)題，為生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的順利進(jìn)行提供保障。