□文/李莉莉

（黑龍江科技大學(xué)管理學(xué)院 黑龍江·哈爾濱）

［提要］企業(yè)在生產(chǎn)、營銷、經(jīng)營等過程中會面臨不可預(yù)知的風(fēng)險，其中財務(wù)風(fēng)險是主要風(fēng)險。而如何規(guī)范、預(yù)警財務(wù)風(fēng)險成為企業(yè)較為關(guān)注的話題。對此，從匯率波動、利率波動、宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險管理維度，分析企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的來源；從行業(yè)背景、內(nèi)部機(jī)制、財務(wù)風(fēng)險意識、財務(wù)管理機(jī)制維度，論述企業(yè)財務(wù)風(fēng)險形成的誘因，并提出企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警及防范的價值及實踐路徑。

財務(wù)風(fēng)險是指企業(yè)在經(jīng)營管理中自身因財務(wù)狀況而形成的發(fā)展風(fēng)險。從狹義層面分析，財務(wù)風(fēng)險是指企業(yè)在發(fā)展過程中的籌資風(fēng)險，因一些因素，包含外界及內(nèi)部的發(fā)展因素，不能夠及時償還本金及利息而引發(fā)的發(fā)展風(fēng)險；從廣義層面分析，財務(wù)風(fēng)險是企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展風(fēng)險，是企業(yè)投入的項目及經(jīng)營的資金不能夠及時回收效益而引發(fā)的經(jīng)營風(fēng)險。財務(wù)風(fēng)險呈現(xiàn)自身獨(dú)有的特性，為不確定性、多因素性等，這些對企業(yè)發(fā)展形成不良的影響。基于此，在企業(yè)發(fā)展中，應(yīng)提升財務(wù)風(fēng)險防范意識，構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警機(jī)制，提升財務(wù)管理效能，有效預(yù)警與防范財務(wù)風(fēng)險，從而促進(jìn)企業(yè)健康、持續(xù)發(fā)展。

一、企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的來源

大體而言，企業(yè)財務(wù)風(fēng)險主要來源為：一是利率波動。企業(yè)利率風(fēng)險是較為普遍存在的，通常情況下，企業(yè)會面臨兩種利率風(fēng)險，分別為企業(yè)負(fù)債利率的敏感性及企業(yè)資產(chǎn)利率敏感性。因此，利率波動越高，企業(yè)在發(fā)展過程中所承擔(dān)的風(fēng)險值就越高，這對企業(yè)發(fā)展多方面都形成了不良的影響。二是匯率波動。在企業(yè)發(fā)展中，匯率的波動大都體現(xiàn)在跨國企業(yè)層面中，對企業(yè)經(jīng)營管理也會產(chǎn)生很大的影響。匯率的變化對企業(yè)的銷售額及市場競爭地位都有所影響，而匯率的波動也是企業(yè)無法把控的。三是宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險。宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險是每一個企業(yè)都要面對的，對企業(yè)可持續(xù)化發(fā)展具有深遠(yuǎn)的影響。例如，宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險能夠?qū)ζ髽I(yè)的融資形成一定的影響，甚至導(dǎo)致企業(yè)融資鏈斷裂，使企業(yè)發(fā)展面臨諸多的困境。四是財務(wù)風(fēng)險管理。企業(yè)在經(jīng)營管理中，面臨的財務(wù)風(fēng)險多元，諸如匯率、利率等風(fēng)險，這些都對企業(yè)發(fā)展形成沖擊。基于此，在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險來源中，做好財務(wù)風(fēng)險管理是必要的，其強(qiáng)有力的財務(wù)管理模式，可以預(yù)警、控制和抵御財務(wù)風(fēng)險，從而促進(jìn)企業(yè)健康持續(xù)地發(fā)展。

二、企業(yè)財務(wù)風(fēng)險形成誘因

（一）外部誘因。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險是客觀存在的，在企業(yè)不同的發(fā)展階段中呈現(xiàn)不同的風(fēng)險。而企業(yè)財務(wù)風(fēng)險形成誘因，既包含內(nèi)部環(huán)境發(fā)展的影響因素，也存在外部環(huán)境的影響因素。外部環(huán)境的影響因素體現(xiàn)在宏觀社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展層面，社會經(jīng)濟(jì)的發(fā)展對企業(yè)財務(wù)風(fēng)險形成具有一定的影響。企業(yè)作為社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主體，社會經(jīng)濟(jì)的發(fā)展格局與模式，直接影響到企業(yè)的生存與發(fā)展的水平。企業(yè)的經(jīng)營管理、營銷管理、生產(chǎn)管理等都需要大量的資金支撐，而社會經(jīng)濟(jì)的實際發(fā)展情況，對這些管理要素都具有一定的影響，很容易使企業(yè)陷入到財務(wù)風(fēng)險中。同時，行業(yè)背景也對企業(yè)財務(wù)風(fēng)險形成一定的影響。所謂的行業(yè)背景，是指企業(yè)處于哪一個行業(yè)及發(fā)展領(lǐng)域。行業(yè)的發(fā)展對企業(yè)自身發(fā)展具有深遠(yuǎn)的影響，也是誘發(fā)企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的一大因素。例如，行業(yè)背景對企業(yè)的影響，一是企業(yè)在市場發(fā)展中的地位及競爭能力，影響著其自身發(fā)展模式；二是行業(yè)所處的市場環(huán)境，包含國內(nèi)外市場環(huán)境，也可誘發(fā)企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的形成。

（二）內(nèi)部誘因。在企業(yè)發(fā)展中，財務(wù)風(fēng)險的影響因素中內(nèi)部發(fā)展問題是其中一大優(yōu)勢。首先，企業(yè)的內(nèi)部管理機(jī)制不健全，企業(yè)在發(fā)展進(jìn)程中，多部門工作具有協(xié)同性。但從當(dāng)前部分企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀來看，多部門工作之間缺乏銜接性，影響到企業(yè)的全面性發(fā)展，使企業(yè)在發(fā)展過程中面臨諸多的財務(wù)風(fēng)險。其次，財務(wù)管理人員缺乏風(fēng)險意識，在工作實踐中，不注重風(fēng)險管理，只是單一的對經(jīng)濟(jì)資源的整合與運(yùn)用，這影響到企業(yè)的全面性發(fā)展。最后，財務(wù)管理方法陳舊，缺乏與多部門工作的協(xié)同，不注重信息技術(shù)在其中的運(yùn)用，現(xiàn)代化技術(shù)運(yùn)用停留在形式上，使財務(wù)管理效率不高，誘發(fā)了企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險問題。同時，在財務(wù)管理工作的創(chuàng)新中，管理制度體系的建設(shè)是必要的。但從當(dāng)前財務(wù)管理信息化實踐來看，管理機(jī)制的完善與建設(shè)力度不足，使財務(wù)管理工作缺乏系統(tǒng)性實踐，導(dǎo)致財務(wù)管理工作成果不足，不利于企業(yè)進(jìn)行財務(wù)風(fēng)險的預(yù)警及防范。

三、企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警及防范價值

（一）提升財務(wù)管理地位?，F(xiàn)代企業(yè)的發(fā)展中，財務(wù)管理是重要的工作內(nèi)容，其同多項管理工作密切關(guān)聯(lián)。通過財務(wù)管理工作的實踐，促進(jìn)其工作與多部門工作的融合，獲取多部門經(jīng)濟(jì)往來信息，以此進(jìn)行有效的財務(wù)管理工作實踐。財務(wù)管理工作在企業(yè)發(fā)展中，同多部門工作融合，不僅獲取其他部門工作的財務(wù)信息，為財務(wù)管理預(yù)算、核算提供保障，以這些信息明確企業(yè)發(fā)展實際情況，及時發(fā)現(xiàn)企業(yè)存在的財務(wù)風(fēng)險值，將財務(wù)風(fēng)險降低。同時，也促進(jìn)財務(wù)管理工作服務(wù)于其他部門工作，為他們系統(tǒng)性的工作實踐提供支撐，實現(xiàn)財務(wù)信息的共享，加強(qiáng)其他部門工作的經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)范，使其工作成本輸出值降低，協(xié)同促進(jìn)企業(yè)的發(fā)展?？梢哉f，在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范實踐中，凸顯財務(wù)管理在企業(yè)發(fā)展中的作用性，提升財務(wù)管理在企業(yè)發(fā)展中的地位，從而提升企業(yè)財務(wù)管理工作實踐有效性。

（二）預(yù)警及防范財務(wù)風(fēng)險。在企業(yè)發(fā)展進(jìn)程中，財務(wù)風(fēng)險處處都在，而且滲透到企業(yè)發(fā)展的多個環(huán)節(jié)中。在此背景下，企業(yè)重視財務(wù)管理工作的開展，以財務(wù)管理工作為導(dǎo)向，預(yù)警與防范財務(wù)風(fēng)險，可增強(qiáng)企業(yè)財務(wù)管理實踐的成果。一方面企業(yè)重視財務(wù)管理工作的實踐，強(qiáng)化職工財務(wù)風(fēng)險意識，使其在工作中處處關(guān)注財務(wù)風(fēng)險，做到經(jīng)濟(jì)資源、信息核算、計算精準(zhǔn)性，從而以精準(zhǔn)的財務(wù)報表，更好地反映企業(yè)經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)信息；另一方面企業(yè)財務(wù)管理在精細(xì)化實踐中，以財務(wù)管理為基點，與多部門工作融合，可做到企業(yè)經(jīng)濟(jì)往來數(shù)據(jù)的層層分析與把關(guān)，一旦發(fā)現(xiàn)問題，第一時間進(jìn)行預(yù)警，促進(jìn)問題的解決，達(dá)到財務(wù)管理的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范目的。例如，企業(yè)項目、經(jīng)營管理等工作的實踐，財務(wù)管理融入到其中，具有財務(wù)風(fēng)險意識，對往來數(shù)據(jù)進(jìn)行分析與整合，可提升財務(wù)風(fēng)險的預(yù)警與防范能力。

（三）促進(jìn)企業(yè)健康發(fā)展。在社會經(jīng)濟(jì)及信息技術(shù)雙發(fā)展模式下，為企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展帶來機(jī)遇。而在此背景下，財務(wù)風(fēng)險是企業(yè)發(fā)展較為關(guān)注的話題。例如，企業(yè)在先進(jìn)技術(shù)的支持下，促進(jìn)企業(yè)現(xiàn)代化方向進(jìn)程，實現(xiàn)生產(chǎn)、經(jīng)營、管理等信息化，以財務(wù)管理的信息化模式為導(dǎo)向，監(jiān)控、監(jiān)管企業(yè)多項業(yè)務(wù)，發(fā)揮財務(wù)管理核算與預(yù)算的功效，進(jìn)一步預(yù)警財務(wù)風(fēng)險，達(dá)到財務(wù)風(fēng)險防范有效性，從而使企業(yè)規(guī)避財務(wù)風(fēng)險的沖擊，促進(jìn)企業(yè)在市場中健康、創(chuàng)新地發(fā)展?？傊髽I(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范實踐，可為企業(yè)健康發(fā)展提供保障，增強(qiáng)企業(yè)社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展核心競爭力。

四、企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范實踐

（一）提升企業(yè)財務(wù)風(fēng)險認(rèn)知度。在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范實踐中，應(yīng)提升企業(yè)對財務(wù)風(fēng)險的認(rèn)知度，意識到財務(wù)風(fēng)險對企業(yè)發(fā)展帶來的沖擊，以此關(guān)注財務(wù)風(fēng)險，不斷地提升財務(wù)管理工作重視度，進(jìn)而促進(jìn)企業(yè)的發(fā)展。首先，企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)自身發(fā)展的建設(shè)，依據(jù)市場發(fā)展環(huán)境，不斷地提升自身發(fā)展綜合實力，使其可抵御外界環(huán)境對企業(yè)帶來的沖擊與影響。例如，企業(yè)樹立正確的發(fā)展理念，以企業(yè)長足發(fā)展為基點，加強(qiáng)自身內(nèi)外部環(huán)境的建設(shè)，以此增強(qiáng)自身社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展核心競爭力。其次，企業(yè)發(fā)展樹立財務(wù)風(fēng)險意識，加強(qiáng)財務(wù)風(fēng)險宣傳力度，使企業(yè)所有員工都具有財務(wù)風(fēng)險意識，發(fā)揮企業(yè)多部門協(xié)同工作的力度，促進(jìn)財務(wù)管理工作質(zhì)量的提升。尤其財務(wù)管理人員，更應(yīng)具有財務(wù)風(fēng)險意識，通過日常管理工作及核算工作的開展，明確企業(yè)經(jīng)濟(jì)往來實際情況，以此鑒別、識別財務(wù)風(fēng)險，采取有效的預(yù)警機(jī)制，促進(jìn)財務(wù)風(fēng)險的消除。最后，在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警中，加強(qiáng)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)的設(shè)定，以此為基點，可明確企業(yè)財務(wù)風(fēng)險值，以此采取相關(guān)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警措施，促進(jìn)企業(yè)健康發(fā)展。

（二）構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)。在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范工作實踐中，構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)是必要的，以該系統(tǒng)為基點，更好地識別財務(wù)風(fēng)險信息。財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的建構(gòu)，具有自身獨(dú)有的財務(wù)風(fēng)險識別能力，依托于互聯(lián)網(wǎng)平臺，以大數(shù)據(jù)技術(shù)為支持，促進(jìn)企業(yè)多部門工作在平臺中實施，實現(xiàn)多部門工作的創(chuàng)新，通過多部門在平臺中的工作，生成多資源信息，而這些信息都流通到大數(shù)據(jù)庫中，財務(wù)管理人員運(yùn)用大數(shù)據(jù)庫可獲取這些信息，對這些信息具有針對性地運(yùn)用。在大數(shù)據(jù)庫與互聯(lián)網(wǎng)平臺中，構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險識別與預(yù)警指標(biāo)，在人工智能技術(shù)的作用下，對企業(yè)整體工作進(jìn)行監(jiān)管監(jiān)控，一旦出現(xiàn)工作問題，第一時間進(jìn)行財務(wù)風(fēng)險預(yù)警，以便管理人員進(jìn)行財務(wù)風(fēng)險的及時處理，從而達(dá)到企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范的雙管齊下。具體而言，在構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)中，一方面運(yùn)用大數(shù)據(jù)、互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險平臺，分別從財務(wù)彈性、經(jīng)濟(jì)效率、獲利能力等維度設(shè)計預(yù)警指標(biāo)，凸顯企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)構(gòu)建與實施的特色性，使預(yù)警系統(tǒng)構(gòu)建滿足企業(yè)實際發(fā)展需要；另一方面財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的構(gòu)建，從財務(wù)管理層面出發(fā)，依據(jù)企業(yè)資金與現(xiàn)金流，借助現(xiàn)代化技術(shù)，預(yù)測財務(wù)風(fēng)險。企業(yè)發(fā)展應(yīng)合理地管理及運(yùn)用資金流，通過財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的構(gòu)建，清楚地明晰資金運(yùn)用的具體情況。同時，在財務(wù)管理的核算與預(yù)算工作支撐下，加強(qiáng)成本核算與預(yù)算，可使財務(wù)管理上升到企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展層面，為企業(yè)戰(zhàn)略決策提供財務(wù)建議，從而促進(jìn)企業(yè)更好地進(jìn)行財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范。

（三）實施財務(wù)管理信息化。在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范實踐中，既提升財務(wù)管理工作的重視度，也實施財務(wù)管理信息化，運(yùn)用現(xiàn)代化技術(shù)，促進(jìn)財務(wù)管理工作創(chuàng)新的同時，提升財務(wù)管理效率，從而使財務(wù)管理更好地為企業(yè)發(fā)展服務(wù)。首先，樹立財務(wù)管理信息化思維，提升財務(wù)管理信息化的認(rèn)知，促進(jìn)財務(wù)管理人員思維的轉(zhuǎn)變，使財務(wù)管理工作更好地應(yīng)用管理信息化模式。其次，企業(yè)加強(qiáng)財務(wù)管理信息化的資金投入，完善財務(wù)管理信息化軟硬件設(shè)備，為財務(wù)管理信息化實踐提供支撐。例如，根據(jù)財務(wù)管理信息化的標(biāo)準(zhǔn)，選取適合規(guī)制的計算機(jī)設(shè)備，促進(jìn)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的建構(gòu)，從而開展有效的財務(wù)管理工作。最后，企業(yè)財務(wù)管理信息化實施，應(yīng)重視財務(wù)管理信息化平臺的建構(gòu)，重視虛擬技術(shù)、人工智能技術(shù)、物流網(wǎng)技術(shù)的運(yùn)用，構(gòu)建系統(tǒng)性、規(guī)范性的財務(wù)管理平臺，促進(jìn)財務(wù)管理工作的轉(zhuǎn)型，更好地為企業(yè)發(fā)展識別與防范財務(wù)風(fēng)險，促進(jìn)企業(yè)全面性發(fā)展。

（四）完善企業(yè)管理機(jī)制。企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范工作的實踐，應(yīng)加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部管理，增強(qiáng)內(nèi)部管理的規(guī)范性，以強(qiáng)有力的內(nèi)部管理，增強(qiáng)企業(yè)財務(wù)風(fēng)險抵御與防范的能力。所以，構(gòu)建完善的企業(yè)管理機(jī)制是必要的，根據(jù)企業(yè)實踐管理工作情況，促進(jìn)多項管理機(jī)制的構(gòu)建，包含生產(chǎn)、經(jīng)營、銷售、財務(wù)等管理機(jī)制，促進(jìn)多管理機(jī)制的融合，以管理機(jī)制開展協(xié)同化的管理工作模式，從而提升企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范的成果。同時，根據(jù)企業(yè)現(xiàn)代化發(fā)展模式，在企業(yè)管理機(jī)制中融入現(xiàn)代化信息，將財務(wù)風(fēng)險意識融入到其中，以管理機(jī)制增強(qiáng)企業(yè)員工財務(wù)風(fēng)險認(rèn)知，從而促進(jìn)企業(yè)多項工作共同開展，一同抵御、預(yù)警財務(wù)風(fēng)險信息。最后，在財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范中，重視激勵思想融入到其中，以激勵的模式，增強(qiáng)企業(yè)所有員工的工作積極性，從而使企業(yè)在發(fā)展過程中更好識別、防范財務(wù)風(fēng)險。

（五）培養(yǎng)財務(wù)管理人才。在企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范工作中，重視財務(wù)管理人才的培養(yǎng)，增強(qiáng)財務(wù)管理人員核算與預(yù)算的能力，使財務(wù)管理人員有能力識別財務(wù)風(fēng)險，提升財務(wù)管理工作的重要性。例如，企業(yè)通過開展培訓(xùn)工作，以財務(wù)風(fēng)險防范與預(yù)警為導(dǎo)向，促進(jìn)管理人員融入到其中，使管理人員具有財務(wù)風(fēng)險意識，提升財務(wù)管理綜合能力，以此在實踐工作中管理人員端正態(tài)度，更好地為企業(yè)發(fā)展識別、預(yù)警、防范財務(wù)風(fēng)險，以增強(qiáng)企業(yè)核心競爭力，助力企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。

綜上，企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范實踐，依據(jù)財務(wù)風(fēng)險為企業(yè)發(fā)展帶來的隱患，明確企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的來源及形成的誘因，從而促進(jìn)財務(wù)管理工作的創(chuàng)新，提升財務(wù)管理的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警能力與防范能力，凸顯財務(wù)管理在企業(yè)發(fā)展中的地位。因此，在企業(yè)發(fā)展中，應(yīng)重視財務(wù)風(fēng)險的預(yù)警與防范，并從提升企業(yè)財務(wù)風(fēng)險認(rèn)知度、構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)、加強(qiáng)資金管理、實施財務(wù)管理信息化、完善企業(yè)管理機(jī)制、培養(yǎng)財務(wù)管理人才六個維度，提升財務(wù)管理成果，增強(qiáng)企業(yè)自身財務(wù)風(fēng)險預(yù)警與防范能力，從而促進(jìn)企業(yè)健康、創(chuàng)新、持續(xù)地發(fā)展。