林爽

疫情改變了工作、社交以及出行的方式，佩戴口罩與保持社交距離成為常態(tài)，人員跨國(guó)流動(dòng)受限于管制措施而急劇減少，民航業(yè)因此受到劇烈沖擊，在航線減少、客運(yùn)量下降而人員薪酬、航空器租賃支出卻居高不下的新形勢(shì)下，如何高效地利用財(cái)務(wù)資源，做好財(cái)務(wù)管理，是影響企業(yè)存續(xù)的重要問(wèn)題。本文主要探討民航企業(yè)財(cái)務(wù)管理的職能，研究新形勢(shì)下財(cái)務(wù)管理的難點(diǎn)，最后給出相應(yīng)建議。

一、民航企業(yè)的財(cái)務(wù)管理簡(jiǎn)介

財(cái)務(wù)管理可視作組織企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)，獲取并配置財(cái)務(wù)資源的一項(xiàng)管理工作。根據(jù)企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)，在現(xiàn)有制度下，最高效地進(jìn)行投資、融資、利潤(rùn)分配以及現(xiàn)金流管理。企業(yè)的財(cái)務(wù)管理能力強(qiáng)弱會(huì)直接影響企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益和競(jìng)爭(zhēng)水平，而企業(yè)的財(cái)務(wù)資源尤其是現(xiàn)金流，也是其生存所需的最基本資源。

民航企業(yè)與其他企業(yè)相比有一定的特殊性。首先因?yàn)楹娇战煌ㄔ诮?jīng)濟(jì)發(fā)展以及空域資源的重要地位，行業(yè)受政策監(jiān)管、影響較大，如空域的航線審批、航班時(shí)刻管制、航油價(jià)格變化，終端票價(jià)制訂、燃油附加費(fèi)和機(jī)場(chǎng)起降費(fèi)收繳等步驟均須遵從管制當(dāng)局的制度法規(guī);其次，由于需要進(jìn)行航空線路或飛機(jī)場(chǎng)等固定資產(chǎn)投資，民航企業(yè)普遍屬于重資產(chǎn)行業(yè)，進(jìn)入壁壘較高，整體集中度高。最后，民航企業(yè)周期性較強(qiáng)，對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境具有較高的依賴度，受節(jié)假日、學(xué)生寒暑假、外匯波動(dòng)、油價(jià)變化、境外旅游政策等影響明顯。因此，民航企業(yè)的財(cái)務(wù)管理面臨更多的不確定因素，在資本預(yù)算、投資決策、成本管理等方面也更加依賴完善的財(cái)務(wù)管理體系。

二、民航企業(yè)財(cái)務(wù)管理的職能

（一）提供經(jīng)營(yíng)信息

民航企業(yè)的財(cái)務(wù)管理應(yīng)反映財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量等方面的會(huì)計(jì)信息，包括了收入、支出與投融資等內(nèi)容，也包含民航企業(yè)在航空器運(yùn)營(yíng)維護(hù)、航油庫(kù)存、機(jī)場(chǎng)服務(wù)等方面的收支。

（二）指導(dǎo)經(jīng)營(yíng)決策

航空企業(yè)作為一個(gè)重資產(chǎn)行業(yè)，需要大量的如航空器購(gòu)買等固定資產(chǎn)投資，在做財(cái)務(wù)投資決策時(shí)候，民航企業(yè)應(yīng)充分考慮包括國(guó)家在內(nèi)的所有投資者和債權(quán)人的財(cái)產(chǎn)利益，在合理假設(shè)下分析計(jì)算增量現(xiàn)金流進(jìn)而作出決策，充分權(quán)衡融資租賃與普通租賃對(duì)企業(yè)資金壓力等。

（三）利于成本管理

通過(guò)嚴(yán)格落實(shí)法律法規(guī)的劃分標(biāo)準(zhǔn)，切實(shí)確認(rèn)成本處理的合理性，區(qū)分收益支出和資本支出，生產(chǎn)線支出和籌建投資支出，經(jīng)營(yíng)成本與期間費(fèi)用等情況，有利于管理層了解分析各類費(fèi)用成本的比重，從哪些方面能快速地控制企業(yè)支出，從而降低消耗，提高單位成本的產(chǎn)出。

（四）對(duì)經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行監(jiān)督與評(píng)價(jià)

通過(guò)預(yù)算管理與資金收支監(jiān)督審核，企業(yè)職能部門能在采購(gòu)機(jī)供品、航油、配餐等物資的時(shí)候必須注意到數(shù)量、價(jià)格時(shí)間和質(zhì)量等因素，保證如物資的訂單、庫(kù)存之間的平衡。同時(shí)，各類資產(chǎn)也會(huì)貨幣化表現(xiàn)在財(cái)務(wù)報(bào)表上。企業(yè)管理層與投資者依據(jù)財(cái)務(wù)報(bào)表鑒定數(shù)據(jù)是否真實(shí)完整，審核企業(yè)的財(cái)產(chǎn)和物資增減變化和結(jié)存等情況，判斷企業(yè)資產(chǎn)的盈利能力、流動(dòng)能力與周轉(zhuǎn)能力，并作出評(píng)價(jià)用于其它重要決策。

三、新形勢(shì)下財(cái)務(wù)管理的難點(diǎn)

（一）航線減少、客運(yùn)量下降帶來(lái)的收入降低。新冠疫的全球性蔓延，給國(guó)內(nèi)外民航企業(yè)造成巨大損失。國(guó)際航協(xié)對(duì)未來(lái)估測(cè)，2020年全球民航企業(yè)在旅客運(yùn)輸方面的營(yíng)業(yè)額將跌至1910億美元，不及2019年?duì)I業(yè)額一半，給民航企業(yè)帶來(lái)巨大的財(cái)務(wù)壓力。截止2020年前兩季度，民航企業(yè)三巨頭國(guó)航南航東航上半年?duì)I業(yè)收入減少約50%，南航營(yíng)業(yè)收入同比減少46.58%;國(guó)航營(yíng)業(yè)收入同比減少54.6%;東航營(yíng)業(yè)收入同比減少57.3%，其余上市的民航企業(yè)中，下降幅度最大的海航同比減少約60%，市值前十名企業(yè)同比減少均超過(guò)40%，詳細(xì)情況見表一。疫情使得商務(wù)人士的旅行量和邊境開放的不確定性大幅增加，含國(guó)際航班的長(zhǎng)途運(yùn)輸形勢(shì)嚴(yán)峻，對(duì)比來(lái)說(shuō)，對(duì)高端旅客依賴程度不高的廉價(jià)航空企業(yè)受疫情影響和沖擊相對(duì)更小。新冠疫情爆發(fā)之前，收費(fèi)價(jià)格較低的廉航已經(jīng)逐步被市場(chǎng)所接受，受疫情形勢(shì)影響較小的高端商務(wù)旅客市場(chǎng)規(guī)模下降后，成本管理與控制愈發(fā)關(guān)鍵。如何降低航油、人員、器材設(shè)備等經(jīng)營(yíng)費(fèi)用是每個(gè)企業(yè)的重中之重，只有低成本的民航企業(yè)才在未來(lái)能夠更好地適應(yīng)與競(jìng)爭(zhēng)。

表一

數(shù)據(jù)來(lái)源：東方財(cái)富

（二）財(cái)務(wù)收支不確定性大，全面預(yù)算管理較困難。國(guó)內(nèi)民航企業(yè)的財(cái)務(wù)預(yù)決算實(shí)施情況與原油價(jià)格、匯率等宏觀變量高度相關(guān)，而這些變量都很難準(zhǔn)確預(yù)測(cè)。航空燃油成本作為民航企業(yè)運(yùn)營(yíng)成本結(jié)構(gòu)中占比最大的部分，2019年燃油費(fèi)用占到大部分民航企業(yè)運(yùn)營(yíng)總費(fèi)用30%。同時(shí)，人民幣匯率波動(dòng)是另一大挑戰(zhàn)，在全球政治格局復(fù)雜多變、經(jīng)濟(jì)下行壓力加大以及疫情的影響下，國(guó)際原油供給端和需求端均存在不確定性;這些因素使得全面預(yù)算管理較為困難，在航空燃油價(jià)格大幅上漲時(shí)也需要超預(yù)算購(gòu)買并確保足夠的庫(kù)存。另外，大型民航企業(yè)集團(tuán)對(duì)部分子企業(yè)財(cái)務(wù)信息監(jiān)督力度、時(shí)效性、準(zhǔn)確性不足，整個(gè)集團(tuán)尚未建立起全面的財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)，從而使得預(yù)算管理流于形式。

（三）財(cái)務(wù)資產(chǎn)賬實(shí)不符。作為重資產(chǎn)行業(yè)，民航企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表中固定資產(chǎn)比例一直居高不下，大部分企業(yè)固定資產(chǎn)、使用權(quán)資產(chǎn)、在建工程等重資產(chǎn)占比超過(guò)70%。同時(shí)，橫向職能部門在信息交換上不夠及時(shí)有效，資產(chǎn)購(gòu)置時(shí)常發(fā)生某部門入賬，而相應(yīng)管理部門未入賬或資產(chǎn)報(bào)廢報(bào)損時(shí)一方處理另一方未處理。另外，對(duì)改擴(kuò)建的固定資產(chǎn)費(fèi)用化列為一次性支出而非入固定資產(chǎn)賬;基建相關(guān)的固定資產(chǎn)在竣工驗(yàn)收且已經(jīng)正常使用，但因未完成決算，沒(méi)有將其作為固定資產(chǎn)正式入賬;該添加的不添加，該下賬的不下賬，這些財(cái)務(wù)處理都可能造成賬實(shí)不符。

（四）財(cái)務(wù)規(guī)章制度不完善，大部分民航企業(yè)還缺乏完善的財(cái)務(wù)管理制度。這里的財(cái)務(wù)管理制度，不僅僅是狹義的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)、管理會(huì)計(jì)等財(cái)務(wù)信息的報(bào)告，還包括在資本預(yù)算、資本結(jié)構(gòu)等財(cái)務(wù)資源的配置和決策上的規(guī)范性制度，當(dāng)然也包括對(duì)財(cái)務(wù)管理人員進(jìn)行監(jiān)督和規(guī)范的相應(yīng)規(guī)章。

四、建議

（一）加強(qiáng)成本管理，通過(guò)部分耗材的“共享”降低對(duì)于運(yùn)營(yíng)資本的占用。在“共享”經(jīng)濟(jì)風(fēng)靡盛行的互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，借鑒國(guó)內(nèi)“中國(guó)航材通用航空器材共享平臺(tái)”模式無(wú)疑是控制與降低成本的重要方式。通過(guò)實(shí)行航材和維修設(shè)備儲(chǔ)備共享，實(shí)現(xiàn)資源共享，優(yōu)化庫(kù)存結(jié)構(gòu)，加大保障力度，降低單個(gè)企業(yè)在運(yùn)營(yíng)、維護(hù)航空器等資產(chǎn)方面的投入。同時(shí)，從航材供應(yīng)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性調(diào)整出發(fā)，充分利用現(xiàn)代信息化技術(shù)，簽訂合作協(xié)議，互相開放數(shù)據(jù)，建立統(tǒng)一的數(shù)據(jù)平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量航材信息共享及互援保障體系。另外，施行以集中采購(gòu)為主，自主采購(gòu)為輔的成本管理模式，航材采購(gòu)的成本計(jì)算的精確度將會(huì)提高，減少傳統(tǒng)財(cái)務(wù)管理模式的間接費(fèi)用，節(jié)約成本。

（二）建立現(xiàn)代化的資本預(yù)算體系，科學(xué)開展投資決策。對(duì)企業(yè)未來(lái)重資產(chǎn)的購(gòu)置、擴(kuò)建、改造、更新、維護(hù)等資本性支出科學(xué)決策。對(duì)于潛在的投資機(jī)會(huì)，保守、謹(jǐn)慎地收集數(shù)據(jù)并做出假設(shè)，收集完備數(shù)據(jù)，利用壓力測(cè)試與情景模擬評(píng)估不同場(chǎng)景的概率與收益，綜合基于增量現(xiàn)金流計(jì)算出的NPV、IRR等量化指標(biāo)，進(jìn)行動(dòng)態(tài)的評(píng)估與調(diào)整。資本的投入要堅(jiān)持量入為出，減少期間費(fèi)用比例，重視資金時(shí)間價(jià)值，切實(shí)減少流動(dòng)資產(chǎn)對(duì)于營(yíng)運(yùn)資本的占用，提高資金的使用效率。

（三）完善財(cái)務(wù)規(guī)章制度，加強(qiáng)監(jiān)控資金流動(dòng)與變化，嚴(yán)格完善流程。建立現(xiàn)金流控制規(guī)章，強(qiáng)化日常資金的監(jiān)督管控。指定專人負(fù)責(zé)投資管理，定期查看監(jiān)控投資標(biāo)的經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況，衡量收回投資的可能性并做好相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)。對(duì)分散運(yùn)營(yíng)的財(cái)務(wù)管理進(jìn)行集中，設(shè)立一個(gè)財(cái)務(wù)管理部門專門對(duì)全部基層財(cái)務(wù)管理組織開展管理（集團(tuán)企業(yè)可專門開設(shè)財(cái)務(wù)子企業(yè)）。財(cái)務(wù)組織對(duì)各個(gè)部門的結(jié)算業(yè)務(wù)，費(fèi)用報(bào)銷等財(cái)務(wù)處理集中起來(lái)統(tǒng)一進(jìn)行審核，這樣既可以節(jié)省大量的基礎(chǔ)工作人員的工資成本，又可以使企業(yè)加強(qiáng)對(duì)資金管理的集中控制，提高財(cái)務(wù)資料的質(zhì)量，加快財(cái)務(wù)管理的效率。

（四）建立資產(chǎn)清查制度，加強(qiáng)動(dòng)態(tài)監(jiān)管。形成完善的資產(chǎn)清查制度，堅(jiān)持制度化、經(jīng)?；膱?zhí)行。做到定期清查與抽查，聘請(qǐng)獨(dú)立中介機(jī)構(gòu)對(duì)固定資產(chǎn)進(jìn)行全面清產(chǎn)核資。發(fā)現(xiàn)未入賬的賬外資產(chǎn)，找出原始票據(jù)和經(jīng)辦人，追蹤程序漏洞，理清責(zé)任，依法依規(guī)處置，做到賬實(shí)相符。財(cái)務(wù)管理相關(guān)部門堅(jiān)持重點(diǎn)抽查，從核算記錄與原始憑證出發(fā)開展核對(duì)抽查，做到賬實(shí)相符。采用具有重資產(chǎn)購(gòu)建、維護(hù)、查詢統(tǒng)計(jì)等功能的資產(chǎn)管理系統(tǒng)，指派專人操作。在重資產(chǎn)購(gòu)建、維護(hù)、盤盈盤虧或處置后，及時(shí)更新系統(tǒng)內(nèi)信息，實(shí)現(xiàn)賬面和系統(tǒng)信息匹配，做到動(dòng)態(tài)管理。

（作者單位：中國(guó)民用航空飛行學(xué)院）