蘇丹妮

一、引 言

進(jìn)入21 世紀(jì)以來，伴隨著貿(mào)易成本的快速下降和信息通訊技術(shù)的飛速發(fā)展，全球價(jià)值鏈(Global Value Chain，GVC)在世界范圍鋪陳開來，覆蓋全球的生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)日益繁榮。事實(shí)上，作為一種組織和治理機(jī)制，GVC 通過國(guó)際分工網(wǎng)絡(luò)對(duì)生產(chǎn)要素和貿(mào)易流向空間再配置的過程亦是環(huán)境污染全球再布局的過程(Ahmad 和Wyckoff，2003；Nakano 等，2009；Arce Gonzalez 等，2012)。因此，以“生產(chǎn)的全球解構(gòu)”和“貿(mào)易的全球整合”為顯著特征的GVC 既是生產(chǎn)分工鏈，也是利益分配鏈，還是與生產(chǎn)分工和利益分配緊密關(guān)聯(lián)的污染制造鏈，這意味著承擔(dān)不同分工任務(wù)和占有不同利益分配的GVC 生產(chǎn)環(huán)節(jié)嵌入可能會(huì)呈現(xiàn)出異質(zhì)性的環(huán)境污染特征(Glachant 等，2013；De Marchi 等，2013)。

自改革開放特別是2001 年末加入WTO 以來，中國(guó)憑借成本優(yōu)勢(shì)積極融入全球價(jià)值鏈生產(chǎn)體系，迅速躋身“世界工廠”，在創(chuàng)造出口和增長(zhǎng)奇跡的同時(shí)，也伴隨著國(guó)內(nèi)生態(tài)環(huán)境的日益惡化(張少軍和李東方，2009)。Lin 等(2014)的研究表明，中國(guó)四種主要空氣污染物(二氧化硫、一氧化氮、一氧化碳和黑碳)排放中的17%～36%由中國(guó)以低端要素嵌入GVC 下游生產(chǎn)制造環(huán)節(jié)帶來。然而，伴隨著GVC 嵌入的不斷深化，中國(guó)在GVC 中承擔(dān)的生產(chǎn)環(huán)節(jié)和所處的分工地位發(fā)生了顯著變化。根據(jù)蘇丹妮等(2020)的測(cè)度結(jié)果，中國(guó)企業(yè)在GVC 中的角色正逐漸由下游生產(chǎn)制造商向上游供應(yīng)商轉(zhuǎn)變，國(guó)際分工地位不斷提升，這將對(duì)中國(guó)嵌入GVC 帶來的環(huán)境效應(yīng)產(chǎn)生重要影響。因此，在面臨新型國(guó)際分工體系不斷演進(jìn)和中國(guó)國(guó)內(nèi)環(huán)境形勢(shì)日益嚴(yán)峻的背景下，本文從價(jià)值鏈的不同嵌入方式角度考察已在全球分工體系不斷擴(kuò)展的中國(guó)企業(yè)，其所處的全球分工體系究竟會(huì)如何影響其污染排放行為，這對(duì)于在新型國(guó)際分工秩序下中國(guó)通過調(diào)整GVC 嵌入戰(zhàn)略來打好國(guó)內(nèi)藍(lán)天、碧水、凈土保衛(wèi)戰(zhàn)具有重要的理論和現(xiàn)實(shí)價(jià)值。

目前已有較多國(guó)外學(xué)者在宏觀加總層面的研究表明，生產(chǎn)的國(guó)際分割使得環(huán)境污染在國(guó)家間轉(zhuǎn)移成為可能，發(fā)達(dá)國(guó)家通過“保留核心、外包其余”的策略將高污染的下游生產(chǎn)制造環(huán)節(jié)轉(zhuǎn)移至發(fā)展中國(guó)家，自身環(huán)境質(zhì)量得到提升，但可能會(huì)加劇發(fā)展中國(guó)家的環(huán)境污染(Arce Gonzalez 等，2012；Cole 等，2014；Li 等，2017)。作為新興發(fā)展中國(guó)家的代表，中國(guó)學(xué)者也開始對(duì)中國(guó)GVC 嵌入的環(huán)境效應(yīng)進(jìn)行初步探討。運(yùn)用Hummels 等(2001)的測(cè)度框架，張少軍和李東方(2009)構(gòu)建了行業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)參與度指標(biāo)，并考察了與污染排放相關(guān)的能源利用效率問題，發(fā)現(xiàn)污染轉(zhuǎn)移效應(yīng)和鏈中學(xué)效應(yīng)導(dǎo)致了中國(guó)工業(yè)行業(yè)GVC 嵌入與單位增加值能耗之間存在“U 型”關(guān)系；王玉燕等(2015)在此基礎(chǔ)上進(jìn)一步關(guān)注了二氧化碳排放，表明由于俘獲效應(yīng)的存在，不只中國(guó)工業(yè)行業(yè)的能源消耗強(qiáng)度，二氧化碳排放強(qiáng)度也與GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入呈“U型”關(guān)系；呂越和呂云龍(2019)借鑒Wang 等(2013)的測(cè)算方法對(duì)貿(mào)易隱含碳排放的考察則得出，由于發(fā)達(dá)國(guó)家的技術(shù)俘獲效應(yīng)，GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入加劇了中國(guó)工業(yè)行業(yè)的貿(mào)易隱含碳排放。

然而，上述文獻(xiàn)至少存在以下幾個(gè)方面的不足：第一，主要從宏觀加總層面展開分析，缺乏企業(yè)層面的微觀證據(jù)①值得注意的是，余娟娟(2017)利用2004 年中國(guó)工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)，通過0-1 賦值法構(gòu)建企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度指標(biāo)，以企業(yè)污染治理費(fèi)用作為污染排放的代理變量，試圖考察GVC 嵌入對(duì)企業(yè)排污強(qiáng)度的影響，但表示減排投入的企業(yè)污染治理費(fèi)用通常被學(xué)者用于代理環(huán)境規(guī)制程度(Keller 和Levinson，2002；Eskeland 和Harrison，2003)，與企業(yè)的污染排放行為并不存在必然的聯(lián)系。，而作為污染防治的主體，企業(yè)的污染排放行為是政策制定者關(guān)注的基礎(chǔ)；第二，主要關(guān)注GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入的環(huán)境效應(yīng)，忽略了GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入的影響②雖然呂越和呂云龍(2019)對(duì)中國(guó)工業(yè)行業(yè)的GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入與貿(mào)易隱含碳排放之間的關(guān)系進(jìn)行了初步探討，但既未對(duì)GVC 上、下游兩種不同嵌入方式的異質(zhì)性環(huán)境影響進(jìn)行專門研究，也未對(duì)背后不同的作用機(jī)理進(jìn)行分析與檢驗(yàn)，還未從污染排放的主體——微觀企業(yè)進(jìn)行本源追蹤。，難以對(duì)GVC 聯(lián)結(jié)的整條污染制造鏈進(jìn)行全面刻畫，尤其是當(dāng)前隨著中國(guó)低成本紅利的逐步消失，轉(zhuǎn)變GVC 嵌入方式成為中國(guó)在新型國(guó)際分工秩序下實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的迫切要求；第三，由于缺乏微觀污染排放數(shù)據(jù)，不僅難以厘清和檢驗(yàn)GVC 嵌入影響環(huán)境污染的潛在微觀機(jī)制，同時(shí)也較難進(jìn)一步對(duì)如何破解GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入的環(huán)境污染困境進(jìn)行深入剖析。

與現(xiàn)有文獻(xiàn)相比，本文的邊際貢獻(xiàn)可能在于：第一，研究視角和研究數(shù)據(jù)上，本文首次利用2000—2008 年中國(guó)工業(yè)企業(yè)污染排放、工業(yè)企業(yè)生產(chǎn)和海關(guān)貿(mào)易的匹配數(shù)據(jù)，從作為污染防治主體的微觀企業(yè)視角，較為系統(tǒng)地考察了企業(yè)GVC 不同嵌入方式對(duì)中國(guó)企業(yè)污染排放行為的影響。第二，研究?jī)?nèi)容上，本文選取表征水、大氣污染的工業(yè)廢水、化學(xué)需氧量、工業(yè)廢氣、二氧化硫、煙塵和粉塵6 種典型污染物構(gòu)建企業(yè)污染排放強(qiáng)度綜合指標(biāo)，對(duì)企業(yè)的污染排放行為進(jìn)行全面衡量，并參照蘇丹妮等(2020)的GVC 測(cè)度方法，在測(cè)度企業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度的基礎(chǔ)上，區(qū)分了企業(yè)GVC 不同嵌入方式對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的異質(zhì)性影響；然后從需求創(chuàng)造和吸收能力構(gòu)建兩方面，探究了破解企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入環(huán)境污染困境的具體途徑，為包括中國(guó)在內(nèi)的廣大發(fā)展中國(guó)家在新型國(guó)際分工秩序下實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)與環(huán)境雙贏提供新洞察。第三，作用機(jī)制上，本文依據(jù)企業(yè)環(huán)境管理戰(zhàn)略和社會(huì)責(zé)任理論以及價(jià)值鏈俘獲假說，闡明了企業(yè)GVC 不同嵌入方式通過影響企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)減排異質(zhì)性影響的微觀機(jī)制，不僅深化了對(duì)企業(yè)GVC 不同嵌入方式與企業(yè)減排之間內(nèi)在聯(lián)系的理解，而且為今后GVC 與環(huán)境方面的研究展開提供了一個(gè)可供參考的機(jī)制研究視角。

本文剩余內(nèi)容安排如下：第二部分為理論分析；第三部分介紹計(jì)量模型、變量與數(shù)據(jù)；第四部分報(bào)告實(shí)證結(jié)果；第五部分為穩(wěn)健性檢驗(yàn)；第六部分對(duì)破解企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入環(huán)境污染困境的具體途徑進(jìn)行擴(kuò)展分析；第七部分為主要結(jié)論與啟示。

二、理論分析

企業(yè)從承擔(dān)不同生產(chǎn)任務(wù)和占有不同利益分配的不同環(huán)節(jié)嵌入GVC 聯(lián)結(jié)的污染制造鏈會(huì)表現(xiàn)出不同的環(huán)境績(jī)效。理論上，企業(yè)可以從上游環(huán)節(jié)和下游環(huán)節(jié)兩種方式嵌入GVC。如圖1 所示，從上游環(huán)節(jié)嵌入GVC 的企業(yè)主要憑借知識(shí)、技術(shù)、信息等高級(jí)要素以供應(yīng)商的角色參與全球生產(chǎn)，在GVC 中更多承擔(dān)研發(fā)設(shè)計(jì)、品牌創(chuàng)新、關(guān)鍵零部件供應(yīng)等高附加值環(huán)節(jié)(Koopman 等，2010；Wang 等，2013)。這些環(huán)節(jié)往往具有較強(qiáng)的產(chǎn)品附加值俘獲能力，企業(yè)通過承擔(dān)這些環(huán)節(jié)可以在GVC 中占有更多的利益分配(Gereffi，2005；Backer 和Miroudot，2013)。

圖1 理論機(jī)制圖

由于國(guó)際市場(chǎng)對(duì)產(chǎn)品的環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)具有較高的要求，為進(jìn)一步提高自身在國(guó)際市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)力以占有更多的價(jià)值分配：第一，根據(jù)環(huán)境管理戰(zhàn)略理論(Environmental Management Strategy)，上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)會(huì)實(shí)施各種環(huán)境管理戰(zhàn)略來重塑自身在 GVC 中的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)以實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)與環(huán)境的共同升級(jí)(Lee 和Kim，2011；De Marchi 等，2013)。這有助于促進(jìn)上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的綠色技術(shù)進(jìn)步，進(jìn)而減少上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的污染排放(Levinson，2009)。Porter(1980)從低成本(Low Costs)和差異化(Differentiations)兩個(gè)角度闡述了企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的來源，將其運(yùn)用到環(huán)境管理戰(zhàn)略中，一方面，上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)可以采取生態(tài)效率(Eco-efficiency)或環(huán)境成本領(lǐng)先(Environmental Cost Leadership)戰(zhàn)略，創(chuàng)造新的環(huán)境知識(shí)，研發(fā)綠色產(chǎn)品和生產(chǎn)工藝，減少生產(chǎn)過程中資源和能源消耗，從而在降低成本和確保經(jīng)濟(jì)收益的同時(shí)減少對(duì)環(huán)境的污染；另一方面，上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)可以采取生態(tài)品牌(Eco-branding)戰(zhàn)略，通過生態(tài)設(shè)計(jì)、廢物管理等綠色技術(shù)升級(jí)提供環(huán)境友好型的中間產(chǎn)品或服務(wù)，而生態(tài)標(biāo)簽使對(duì)環(huán)保具有高標(biāo)準(zhǔn)的國(guó)際市場(chǎng)愿意為這些中間產(chǎn)品或服務(wù)支付價(jià)格溢價(jià)，從而形成企業(yè)的獨(dú)特競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)(Orsato，2009；Albino 等，2009)。第二，根據(jù)企業(yè)社會(huì)責(zé)任(Corporate Social Responsibility，CSR)的環(huán)境維度，上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)有動(dòng)機(jī)并有能力主動(dòng)承擔(dān)減少污染排放的社會(huì)責(zé)任，向國(guó)際市場(chǎng)釋放在環(huán)境與可持續(xù)發(fā)展方面有責(zé)任和有擔(dān)當(dāng)?shù)恼嫘畔?，以此建立良好的社?huì)聲譽(yù)，用企業(yè)形象改善帶來的利益彌補(bǔ)減排投入的成本(Hong 等，2012；Oberndorfer 等，2013)。這也有助于上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)提高自身的綠色技術(shù)水平，從源頭上減少污染輸入，在末端嚴(yán)控污染排出，繼而實(shí)現(xiàn)減排社會(huì)責(zé)任的擔(dān)當(dāng)。由此，可得本文的假說1。

假說1：企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入通過實(shí)施環(huán)境管理戰(zhàn)略和承擔(dān)環(huán)境社會(huì)責(zé)任促進(jìn)了綠色技術(shù)進(jìn)步，進(jìn)而有助于企業(yè)減排。

從下游環(huán)節(jié)嵌入GVC 的企業(yè)則主要依托低成本優(yōu)勢(shì)，以生產(chǎn)制造商的角色參與全球生產(chǎn)，在GVC 中更多從事利用進(jìn)口中間品進(jìn)行生產(chǎn)制造、加工組裝等低附加值環(huán)節(jié)(Koopman 等，2010；Wang 等，2013)。這些環(huán)節(jié)往往依附于GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的戰(zhàn)略意圖，從而使得下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的綠色技術(shù)進(jìn)步程度呈現(xiàn)出明顯的依附型特征，不利于下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)實(shí)現(xiàn)綠色技術(shù)進(jìn)步與污染減排。

一方面，為保證供應(yīng)鏈的穩(wěn)定和質(zhì)量以滿足國(guó)際市場(chǎng)對(duì)環(huán)保的高標(biāo)準(zhǔn)要求，GVC領(lǐng)導(dǎo)者會(huì)給予下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)一定的技術(shù)支持與技術(shù)溢出，幫助下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)獲取和吸收國(guó)外先進(jìn)綠色技術(shù)，促進(jìn)下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步，減少下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)污染排放(Taglioni 和Winkler，2014；Fritsch 和Gorg，2015)。然而另一方面，根據(jù)價(jià)值鏈俘獲假說，GVC 領(lǐng)導(dǎo)者對(duì)下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的技術(shù)溢出是有條件的。為維持自身的壟斷勢(shì)力和既得利益，GVC 領(lǐng)導(dǎo)者不僅會(huì)將自身對(duì)下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的技術(shù)溢出控制在安全范圍內(nèi)，還會(huì)利用各種手段來阻礙和打壓下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)實(shí)現(xiàn)高級(jí)化的價(jià)值鏈升級(jí)，迫使下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)被俘獲或鎖定在價(jià)值鏈低端環(huán)節(jié)，抑制下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的綠色技術(shù)進(jìn)步(Humphrey 和Schmitz，2002；Gibbon 等，2008)。這些手段包括對(duì)下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)實(shí)施嚴(yán)格的技術(shù)轉(zhuǎn)移門檻或技術(shù)封鎖、利用專利叢林策略削弱乃至阻止下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)進(jìn)行模仿性技術(shù)創(chuàng)新、通過下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的可替代性縱向壓榨下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)利潤(rùn)等(Schmitz，2004；張杰和鄭文平，2017)。由此，可得本文的假說2。

假說2：企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入在GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的技術(shù)俘獲下較難實(shí)現(xiàn)綠色技術(shù)進(jìn)步，從而抑制企業(yè)減排。

三、計(jì)量模型、變量與數(shù)據(jù)

（一）計(jì)量模型設(shè)定

其中，下標(biāo)i 和t 分別表示企業(yè)和時(shí)間；被解釋變量pi 表示企業(yè)污染排放強(qiáng)度；核心解釋變量gvc 表示企業(yè)GVC 嵌入度，包括企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_up)和企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_down)；C→表示控制變量集合；iv 和tv 分別表示企業(yè)固定效應(yīng)和年份固定效應(yīng)；ε 表示誤差項(xiàng)。

（二）變量選取和說明

1. 被解釋變量：企業(yè)污染排放強(qiáng)度

剔除規(guī)模因素的強(qiáng)度指標(biāo)，對(duì)于中國(guó)這樣一個(gè)處于工業(yè)化進(jìn)程快速推進(jìn)時(shí)期的發(fā)展中國(guó)家而言具有更強(qiáng)的政策含義(張宇和蔣殿春，2014)，因而本文以企業(yè)污染排放強(qiáng)度即單位產(chǎn)出污染排放量來衡量企業(yè)的污染排放行為(Cui 等，2016)。為了全面捕捉企業(yè)的污染排放情況，本文選取造成中國(guó)水、大氣污染的6 項(xiàng)主要污染物即工業(yè)廢水、化學(xué)需氧量、工業(yè)廢氣、二氧化硫、煙塵和粉塵來構(gòu)造企業(yè)污染排放強(qiáng)度的綜合指標(biāo)，具體計(jì)算公式為：

上式的經(jīng)濟(jì)學(xué)含義是對(duì)企業(yè)各項(xiàng)污染排放物按照其排放強(qiáng)度大小進(jìn)行加總。其中，ω 表示污染物種類；n 表示污染物種類數(shù)；由于企業(yè)各項(xiàng)污染物排放量的單位不同，UP 表示經(jīng)過線性標(biāo)準(zhǔn)化處理后無量綱的企業(yè)各項(xiàng)污染物排放強(qiáng)度；W 為調(diào)整系數(shù)，用企業(yè)各項(xiàng)污染物排放強(qiáng)度與全國(guó)平均水平的比值來表示。

2. 核心解釋變量：企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度和企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度

本文借鑒蘇丹妮等(2020)的做法，根據(jù)Koopman 等(2010)的定義構(gòu)建企業(yè)GVC上游環(huán)節(jié)嵌入度指標(biāo)和企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度指標(biāo)。其中，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度采用企業(yè)用于出口的進(jìn)口中間品中包含的國(guó)外增加值占其總出口的比例來衡量。本文在處理貿(mào)易方式、中間貿(mào)易代理商等問題的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步考慮了間接進(jìn)口和返回增加值問題。由于這些信息無法從微觀數(shù)據(jù)中獲得，本文參考Wang 等(2013)的方法，利用世界投入產(chǎn)出表測(cè)算出行業(yè)層面的間接進(jìn)口比例和返回增加值比例，再以行業(yè)層面的信息近似替代企業(yè)層面的信息。企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度指標(biāo)的具體計(jì)算公式為：

式(3)～式(5)依次為用下標(biāo)p、o、m 指代的加工貿(mào)易、一般貿(mào)易和混合貿(mào)易企業(yè)的GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度。其中，totalIM 表示考慮了從中間貿(mào)易代理商處進(jìn)口后企業(yè)的總中間品進(jìn)口額；totalX 表示考慮了從中間貿(mào)易代理商處出口后企業(yè)的總出口額；Y 表示企業(yè)銷售額；γ 和χ 分別表示企業(yè)所在行業(yè)間接進(jìn)口比例和返回增加值比例；κp和κo分別表示混合貿(mào)易企業(yè)中以加工貿(mào)易和一般貿(mào)易形式出口的份額。

企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度采用企業(yè)向第三國(guó)的間接增加值出口份額，即企業(yè)中間品出口中被直接進(jìn)口國(guó)生產(chǎn)向第三國(guó)出口所吸收的國(guó)內(nèi)增加值占企業(yè)總出口的比例來度量。限于企業(yè)層面間接增加值出口數(shù)據(jù)的可得性，用產(chǎn)業(yè)層面的信息近似替代。企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度指標(biāo)的具體計(jì)算公式為：

式(6)～式(8)依次為加工貿(mào)易、一般貿(mào)易和混合貿(mào)易企業(yè)的GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度。其中，totalIX 表示考慮了通過中間貿(mào)易代理商出口中間產(chǎn)品后企業(yè)的總中間品出口額；λ 表示企業(yè)所在行業(yè)中間產(chǎn)品的間接出口比例。

3. 其余控制變量

企業(yè)層面變量包括：(1)年齡(age)，采用企業(yè)所處年份減去開業(yè)年份加1 后取對(duì)數(shù)來表示。(2)融資約束(fc)，采用Hadlock 和Pierce(2010)構(gòu)造的SA 指數(shù)來度量。由于SA 指數(shù)為負(fù)，本文取其絕對(duì)值的對(duì)數(shù)值構(gòu)造fc，fc 數(shù)值越大代表企業(yè)面臨的融資約束越強(qiáng)。(3)政府補(bǔ)貼(subsidy)，采用企業(yè)獲得的政府補(bǔ)貼與其銷售額的比值來測(cè)算。(4)國(guó)有企業(yè)虛擬變量(soe)和外資企業(yè)虛擬變量(foe)，根據(jù)企業(yè)實(shí)收資本成分，將國(guó)有資本或集體資本占實(shí)收資本50%及以上的企業(yè)定義為國(guó)有企業(yè)，將我國(guó)的港澳臺(tái)地區(qū)或非我國(guó)的港澳臺(tái)地區(qū)的外資資本占實(shí)收資本50%及以上的企業(yè)定義為外資企業(yè)。

（三）數(shù)據(jù)

本文分析主要涉及三類中國(guó)微觀數(shù)據(jù)，分別來自1998—2010 年中國(guó)工業(yè)企業(yè)污染排放數(shù)據(jù)庫(kù)、1998—2013 年中國(guó)工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)和2000—2013 年中國(guó)海關(guān)數(shù)據(jù)庫(kù)。其中，本文數(shù)據(jù)的最大優(yōu)勢(shì)在于中國(guó)工業(yè)企業(yè)污染排放數(shù)據(jù)庫(kù)，其統(tǒng)計(jì)對(duì)象為污染排放量占各地區(qū)排放總量85%以上的工業(yè)企業(yè)，每個(gè)企業(yè)包括法人代碼、名稱等基本信息以及工業(yè)廢水、化學(xué)需氧量、二氧化硫等各項(xiàng)主要污染物排放指標(biāo)。

為了對(duì)企業(yè)GVC 嵌入與企業(yè)減排之間的關(guān)系進(jìn)行考察，本文進(jìn)一步將上述三類微觀數(shù)據(jù)進(jìn)行合并。在合并之前，借鑒Brandt 等(2012)的方法對(duì)工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)進(jìn)行預(yù)處理。首先，合并污染排放數(shù)據(jù)庫(kù)與工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)，將兩者法人代碼、企業(yè)名稱等重疊信息進(jìn)行合并，對(duì)于沒有合并上的企業(yè)通過關(guān)鍵信息人工搜索校對(duì)識(shí)別。其次，合并工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)與海關(guān)數(shù)據(jù)庫(kù)，采用企業(yè)名稱以及郵政編碼和電話號(hào)碼的后七位來合并。值得注意的是，由于2009 年和2010 年工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)的數(shù)據(jù)質(zhì)量較差，企業(yè)代碼大量缺失，回歸中將其剔除，因此回歸樣本時(shí)間跨度為2000—2008 年。

四、實(shí)證結(jié)果

（一）基準(zhǔn)回歸

表1 報(bào)告了企業(yè)GVC 不同嵌入方式與企業(yè)減排的計(jì)量結(jié)果。其中，前兩列為企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入的估計(jì)結(jié)果。第(1)列僅加入核心解釋變量企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_up)；第(2)列在此基礎(chǔ)上納入企業(yè)和行業(yè)層面的控制變量。從中可知，無論是否控制其余變量，gvc_up 對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)均顯著為負(fù)，表明企業(yè)從GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入有助于企業(yè)減排，本文假說1 得到初步驗(yàn)證。從GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入的企業(yè)憑借知識(shí)、技術(shù)、信息等高級(jí)要素主要承擔(dān)研發(fā)設(shè)計(jì)、品牌創(chuàng)新、關(guān)鍵零部件供應(yīng)等高附加值環(huán)節(jié)，能夠在GVC 中占有更多的利益分配。為進(jìn)一步提高自身在對(duì)環(huán)保具有高標(biāo)準(zhǔn)的國(guó)際市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)力以占有更多的價(jià)值分配，上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)不僅會(huì)實(shí)施各種環(huán)境管理戰(zhàn)略來重塑自身在GVC 中的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，而且會(huì)主動(dòng)承擔(dān)環(huán)境社會(huì)責(zé)任以建立良好的社會(huì)聲譽(yù)，這些均有助于上游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步，從而污染排放強(qiáng)度得以下降。

后兩列為企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入的估計(jì)結(jié)果。結(jié)果顯示，在納入企業(yè)和行業(yè)層面的控制變量后，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_down)對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)顯著為正，反映出企業(yè)從GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入提高了企業(yè)污染排放強(qiáng)度。從GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入的企業(yè)憑借低成本優(yōu)勢(shì)主要從事利用進(jìn)口中間品進(jìn)行生產(chǎn)制造、加工組裝等低附加值環(huán)節(jié)，這些環(huán)節(jié)始終依附于GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的戰(zhàn)略意圖，在GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的控制和技術(shù)俘獲下較難實(shí)現(xiàn)綠色技術(shù)進(jìn)步，進(jìn)而不利于下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)污染排放強(qiáng)度的下降，初步驗(yàn)證了本文假說2。

表1 企業(yè)GVC不同嵌入方式與企業(yè)減排的計(jì)量結(jié)果

（二）機(jī)制檢驗(yàn)

前文通過對(duì)企業(yè)GVC 不同嵌入方式對(duì)企業(yè)減排影響的研究發(fā)現(xiàn)，企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入有助于企業(yè)減排，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入則會(huì)對(duì)企業(yè)減排產(chǎn)生抑制作用。那么，企業(yè)GVC 不同嵌入方式究竟通過何種機(jī)制對(duì)企業(yè)減排表現(xiàn)出異質(zhì)性的影響效應(yīng)呢？第二部分的理論分析表明，企業(yè)GVC 不同嵌入方式可以通過影響企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)減排產(chǎn)生作用，本部分將對(duì)這一潛在的微觀機(jī)制進(jìn)行檢驗(yàn)。

1. 指標(biāo)度量和模型設(shè)定

(1) 企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度(gtp)。關(guān)于綠色技術(shù)進(jìn)步程度的測(cè)算，現(xiàn)有文獻(xiàn)主要在宏觀地區(qū)或行業(yè)層面展開，受數(shù)據(jù)限制，在微觀企業(yè)層面進(jìn)行測(cè)算的文獻(xiàn)較少。本文利用中國(guó)工業(yè)企業(yè)污染排放和生產(chǎn)的匹配數(shù)據(jù)，結(jié)合Fukuyama 和Weber(2009)提出的基于松弛測(cè)度的方向性距離函數(shù)和Oh(2010)提出的全域Malmquist-Luenberger 生產(chǎn)率指數(shù)來測(cè)算企業(yè)層面的綠色技術(shù)進(jìn)步程度。具體而言，用由企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步引起的企業(yè)綠色生產(chǎn)率增長(zhǎng)的部分衡量企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度，數(shù)值大于1、等于1 和小于1 分別表示相比于上一期企業(yè)綠色生產(chǎn)技術(shù)進(jìn)步、不變和退步①需說明的是，中國(guó)工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)2007 年之后缺失中間投入變量，借鑒余森杰等(2018)的做法，本文采用下式進(jìn)行估算：中間投入＝總產(chǎn)值×銷售成本/銷售收入-工資支付-折舊值。。

(2) 模型設(shè)定。本文主要借鑒馬述忠和張洪勝(2017)、邵朝對(duì)和蘇丹妮(2019)構(gòu)造的兩步機(jī)制檢驗(yàn)?zāi)Ｐ蛠頇z驗(yàn)企業(yè)GVC 不同嵌入方式通過影響企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)減排的作用機(jī)制。該方法的基本思路是：首先檢驗(yàn)核心解釋變量是否對(duì)中間變量產(chǎn)生作用，然后通過引入核心解釋變量和中間變量的交互項(xiàng)對(duì)核心解釋變量的作用機(jī)制進(jìn)行檢驗(yàn)。

第一步檢驗(yàn)企業(yè)GVC 不同嵌入方式對(duì)企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度的影響，構(gòu)建的計(jì)量模型為：

其中，被解釋變量gtp 表示企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度；解釋變量gvc 表示企業(yè)GVC嵌入度，包括企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_up)和企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_down)。

第二步檢驗(yàn)企業(yè)GVC 不同嵌入方式通過影響企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)減排的作用機(jī)制，構(gòu)造的計(jì)量模型如下：

其中，gvc×gtp 表示企業(yè)GVC 不同嵌入方式與企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度的交互項(xiàng)，是此處關(guān)注的核心變量；為了控制企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的影響，在式(10)中納入了企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度的水平項(xiàng)；控制變量集合C→與基準(zhǔn)模型式(1)相同。

2. 計(jì)量結(jié)果

表2 給出了企業(yè)GVC 不同嵌入方式通過影響企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)減排的作用機(jī)制檢驗(yàn)結(jié)果。其中，第(1)列和第(2)列為第一步企業(yè)GVC 不同嵌入方式對(duì)企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度(gtp)的檢驗(yàn)結(jié)果，即對(duì)式(9)進(jìn)行估計(jì)的回歸結(jié)果。結(jié)果顯示，企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_up)對(duì)gtp 的估計(jì)系數(shù)顯著為正，表明企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入顯著提高了企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度，意味著為進(jìn)一步提升在國(guó)際市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)力和社會(huì)信譽(yù)，從GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入的企業(yè)通過實(shí)施環(huán)境管理戰(zhàn)略和承擔(dān)環(huán)境社會(huì)責(zé)任促進(jìn)了自身綠色技術(shù)升級(jí)；企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_down)對(duì)gtp 的估計(jì)系數(shù)則顯著為負(fù)，反映出企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度產(chǎn)生顯著的抑制作用，意味著從GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入的企業(yè)依附于GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的全球戰(zhàn)略雖然可以獲得一定的技術(shù)支持與技術(shù)溢出，但更多受GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的低端鎖定與技術(shù)俘獲，難以實(shí)現(xiàn)綠色技術(shù)進(jìn)步。

既然如此，那么企業(yè)GVC 不同嵌入方式能否通過影響企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)減排產(chǎn)生作用？表2 中的第(3)列和第(4)列報(bào)告了引入企業(yè)GVC 不同嵌入方式與企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度交互項(xiàng)的第二步檢驗(yàn)結(jié)果，即對(duì)式(10)進(jìn)行估計(jì)的回歸結(jié)果。如第(3)列和第(4)列所示，與預(yù)期一致，企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度(gtp)對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度具有顯著的負(fù)向作用，表明企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度越高，其污染排放強(qiáng)度越低。關(guān)注的企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入與企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度的交互項(xiàng)gvc_up×gtp 對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)顯著為負(fù)，這說明企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入強(qiáng)化了企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度提高對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的負(fù)向作用；關(guān)注的企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入與企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度的交互項(xiàng)gvc_down×gtp 對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)顯著為正，反映出企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入抑制了企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度提高對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的負(fù)向作用。綜上，整個(gè)計(jì)量檢驗(yàn)過程證實(shí)了企業(yè)GVC 不同嵌入方式的確可以通過影響企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)減排產(chǎn)生影響。具體而言，企業(yè)GVC上游環(huán)節(jié)嵌入通過實(shí)施環(huán)境管理戰(zhàn)略和承擔(dān)環(huán)境社會(huì)責(zé)任促進(jìn)了企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步，進(jìn)而有助于企業(yè)減排；企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入則在GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的技術(shù)俘獲下抑制了企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步，從而加劇了企業(yè)污染排放。至此，本文假說1 和假說2 得到了較為全面的驗(yàn)證。

表2 作用機(jī)制的檢驗(yàn)結(jié)果

五、穩(wěn)健性檢驗(yàn)

（一）內(nèi)生性問題

雖然前文的實(shí)證研究控制了企業(yè)和年份固定效應(yīng)，可以較好地避免遺漏變量帶來的內(nèi)生性問題，但由于本文的核心解釋變量企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入度和企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度為企業(yè)層面變量，可能與被解釋變量企業(yè)污染排放強(qiáng)度存在逆向因果關(guān)系進(jìn)而引起內(nèi)生性問題。為了降低內(nèi)生性問題對(duì)本文回歸結(jié)果造成的偏誤，本部分采用工具變量法來盡可能解決企業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度指標(biāo)可能存在的內(nèi)生性。

關(guān)于工具變量的選取，一方面，本文分別使用相關(guān)指標(biāo)行業(yè)層面的均值和鄰近行業(yè)層面的均值作為企業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度的工具變量。具體來說，構(gòu)造的工具變量為企業(yè)所在三分位行業(yè) GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度的均值(gvcup_self、gvcdown_self)，以及企業(yè)所在兩分位行業(yè)下屬其他三分位行業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度的均值(gvcup_other、gvcdown_other)。另一方面，本文還采用企業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度指標(biāo)的滯后一期項(xiàng)作為工具變量①感謝匿名審稿專家提供此處工具變量選取的思考方向。。估計(jì)結(jié)果顯示，本文構(gòu)建的工具變量與企業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_up、gvc_down)顯著正相關(guān)，符合預(yù)期；F 統(tǒng)計(jì)值大于10，說明選取的工具變量不存在弱工具變量問題?？紤]內(nèi)生性后發(fā)現(xiàn)，企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)仍顯著為負(fù)，下游環(huán)節(jié)嵌入則依舊顯著為正，同時(shí)估計(jì)系數(shù)的絕對(duì)值均有所提高，這意味著可能存在的內(nèi)生性低估了企業(yè)GVC嵌入對(duì)企業(yè)減排的作用。

（二）分樣本

前文將不同特征的企業(yè)樣本混合在一起，考察了企業(yè)GVC 不同嵌入方式對(duì)企業(yè)減排的平均影響效應(yīng)，而未對(duì)不同特征企業(yè)加以區(qū)別。本部分將從企業(yè)所有制類型、貿(mào)易方式和所在地區(qū)三個(gè)特征進(jìn)一步探討本文的核心假說是否對(duì)不同所有制類型、不同貿(mào)易方式和不同地區(qū)企業(yè)成立。

1. 企業(yè)所有制類型。根據(jù)企業(yè)實(shí)收資本，本文將樣本劃分為內(nèi)資企業(yè)(包括國(guó)有企業(yè)和私營(yíng)企業(yè))和外資企業(yè)兩類，估計(jì)結(jié)果表明，企業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)內(nèi)資和外資企業(yè)污染排放強(qiáng)度估計(jì)系數(shù)的符號(hào)均與基準(zhǔn)回歸結(jié)果相一致，且對(duì)內(nèi)資企業(yè)的估計(jì)系數(shù)均顯著，表明本文的核心結(jié)論對(duì)于不同所有制類型企業(yè)總體穩(wěn)健。進(jìn)一步對(duì)比發(fā)現(xiàn)，企業(yè)GVC 不同嵌入方式對(duì)內(nèi)資企業(yè)污染排放強(qiáng)度的作用更大、更顯著，意味著中國(guó)GVC 嵌入表現(xiàn)出的環(huán)境效應(yīng)主要是內(nèi)資企業(yè)帶來的。

2. 企業(yè)貿(mào)易方式。估計(jì)結(jié)果顯示，總體而言，不管對(duì)加工貿(mào)易企業(yè)還是一般貿(mào)易企業(yè)，企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入均能夠降低企業(yè)污染排放強(qiáng)度，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入則均會(huì)提高企業(yè)污染排放強(qiáng)度(雖然企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)加工貿(mào)易企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)不顯著，但符號(hào)仍與預(yù)期相吻合)，本文的核心假說較為穩(wěn)健。進(jìn)一步比較發(fā)現(xiàn)，一般貿(mào)易企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)其減排的促進(jìn)作用和GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)其減排的抑制作用均大于加工貿(mào)易企業(yè)GVC 嵌入對(duì)其環(huán)境績(jī)效的影響，這說明中國(guó)一般貿(mào)易企業(yè)參與GVC 分工體系后對(duì)國(guó)內(nèi)環(huán)境的影響更大。

3. 企業(yè)所在地區(qū)②感謝匿名審稿專家提出根據(jù)企業(yè)所在地區(qū)分類的建設(shè)性意見。。根據(jù)企業(yè)所在地區(qū)，本文將樣本劃分為東部地區(qū)和中西部地區(qū)兩類企業(yè)，由估計(jì)結(jié)果可知，本文關(guān)于企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入有助于企業(yè)減排以及下游環(huán)節(jié)嵌入抑制企業(yè)減排的核心結(jié)論對(duì)于不同地區(qū)企業(yè)總體穩(wěn)健。進(jìn)一步對(duì)比發(fā)現(xiàn)，不管是企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入還是下游環(huán)節(jié)嵌入，其對(duì)東部地區(qū)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的作用更大、更顯著，反映出東部地區(qū)企業(yè)在中國(guó)GVC 嵌入的環(huán)境效應(yīng)中發(fā)揮著主要 作用。

（三）被解釋變量的重新定義和衡量

一方面，前文主要采用強(qiáng)度指標(biāo)來刻畫企業(yè)的污染排放行為，但對(duì)于整個(gè)國(guó)家的人民福祉而言，污染排放規(guī)模同樣重要(Kreickemeier 和Richter，2014)，本部分將采用企業(yè)6 項(xiàng)主要污染物即工業(yè)廢水、化學(xué)需氧量、工業(yè)廢氣、二氧化硫、煙塵和粉塵的排放規(guī)模綜合指標(biāo)(ps)進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。其結(jié)果顯示，企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)污染排放規(guī)模的估計(jì)系數(shù)顯著為負(fù)，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入則顯著為正，反映出本文的核心結(jié)論對(duì)企業(yè)污染排放規(guī)模亦成立。另一方面，鑒于我國(guó)“十一五規(guī)劃綱要”將化學(xué)需氧量和二氧化硫排放量作為主要的節(jié)能減排目標(biāo)，本文還以企業(yè)的化學(xué)需氧量和二氧化硫2 項(xiàng)污染物來構(gòu)造企業(yè)污染排放強(qiáng)度的綜合指標(biāo)(pi_cod_so2)①ps 的具體計(jì)算過程：將計(jì)算企業(yè)污染排放強(qiáng)度指標(biāo)式(2)中的UP 用經(jīng)過線性標(biāo)準(zhǔn)化處理后無量綱的企業(yè)各項(xiàng)污染物排放量代入，W 用企業(yè)各項(xiàng)污染物排放量與全國(guó)平均水平的比值代入；pi_cod_so2 的具體計(jì)算過程：將計(jì)算企業(yè)污染排放強(qiáng)度指標(biāo)式(2)中的n 用2 代入。。此時(shí)，關(guān)注的企業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度指標(biāo)對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)仍與預(yù)期相符。

（四）行業(yè)維度的檢驗(yàn)

本部分將直接在行業(yè)層面測(cè)算GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度，以檢驗(yàn)本文的核心假說在行業(yè)層面是否依然成立。關(guān)于行業(yè)GVC 上、下游環(huán)節(jié)嵌入度，本文主要參考Wang等(2013)的方法，利用1995—2011 年世界投入產(chǎn)出表進(jìn)行測(cè)算②1995—2011 年世界投入產(chǎn)出表提供了41 個(gè)經(jīng)濟(jì)體35 個(gè)部門之間的中間品和最終品貿(mào)易數(shù)據(jù)，其中制造業(yè)部門有14 個(gè)。。同時(shí)，本文利用1998—2008 年中國(guó)工業(yè)企業(yè)污染排放與生產(chǎn)的匹配數(shù)據(jù)測(cè)度了行業(yè)層面的污染排放情況。在此基礎(chǔ)上，將兩類指標(biāo)進(jìn)行合并獲得1998—2008 年中國(guó)14 個(gè)制造業(yè)行業(yè)的面板數(shù)據(jù)。其估計(jì)結(jié)果表明，無論采用6 項(xiàng)主要污染物的排放強(qiáng)度綜合指標(biāo)(pi)、排放規(guī)模綜合指標(biāo)(ps)還是采用化學(xué)需氧量和二氧化硫2 項(xiàng)污染物的排放強(qiáng)度綜合指標(biāo)(pi_cod_so2)測(cè)度行業(yè)污染排放情況，本文的核心假說在行業(yè)層面仍然成立。

（五）剔除2008 年全球金融危機(jī)的影響

2008 年席卷全球的金融危機(jī)使得GVC 的延伸廣度和深度出現(xiàn)大幅下降(Wang等，2017)，這可能會(huì)影響GVC 嵌入對(duì)中國(guó)企業(yè)污染排放行為的影響。為此，此處剔除2008 年使用2000—2007 年樣本進(jìn)行重新估計(jì)，結(jié)果顯示，企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)仍顯著為負(fù)，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入則依然顯著為正，表明本文的核心結(jié)論并未受2008 年全球金融危機(jī)的較大干擾③感謝匿名審稿專家提出剔除2008 年全球金融危機(jī)影響的建設(shè)性意見。。

六、擴(kuò)展分析：企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入環(huán)境污染困境的破解

由前文分析可知，在GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的技術(shù)俘獲下，中國(guó)企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入會(huì)通過抑制企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步加劇企業(yè)污染排放。那么，如何破解企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入的這一環(huán)境污染困境并緩解當(dāng)前中國(guó)嚴(yán)峻的環(huán)境污染形勢(shì)呢？本部分將從需求創(chuàng)造和吸收能力構(gòu)建這兩個(gè)方面嘗試提供可能的破解方案。

（一）需求創(chuàng)造：環(huán)境規(guī)制

從需求創(chuàng)造來看，環(huán)境是一種典型的公共物品，對(duì)環(huán)境進(jìn)行保護(hù)通常并不是私人最優(yōu)化的約束條件。因此，要實(shí)現(xiàn)企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步進(jìn)而污染減排的重要條件是，政府需實(shí)施強(qiáng)有力的環(huán)境規(guī)制來創(chuàng)造對(duì)綠色技術(shù)的需求(Glachant 等，2013)。為了檢驗(yàn)提升國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平能否削弱企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入的減排抑制效應(yīng)，本文將基準(zhǔn)計(jì)量模型擴(kuò)展為如下形式：

其中，er 表示國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平，本文從相對(duì)外生的政策角度進(jìn)行衡量，可以較好地避免現(xiàn)有文獻(xiàn)選用治污費(fèi)用支出等表示減排投入以及選用污染排放量變化等表示減排成效指標(biāo)存在的內(nèi)生性問題。根據(jù)數(shù)據(jù)的可獲得性，本文分別選用行業(yè)層面的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)制和地區(qū)層面的排污費(fèi)兩項(xiàng)環(huán)境規(guī)制政策來測(cè)度。其中，行業(yè)層面的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)制指標(biāo)(sr)根據(jù)生態(tài)環(huán)境部制定的《清潔生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)目錄》來構(gòu)造，若某行業(yè)受到標(biāo)準(zhǔn)規(guī)制，則sr 取值為1，否則為0。地區(qū)層面的排污費(fèi)指標(biāo)(pc)根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的《中國(guó)環(huán)境年鑒》來構(gòu)建，即用各省政府征收的排污費(fèi)總額與繳納排污費(fèi)的企業(yè)數(shù)的比值取對(duì)數(shù)來測(cè)算①值得注意的是，2002 年《中國(guó)環(huán)境年鑒》缺失計(jì)算排污費(fèi)的相關(guān)數(shù)據(jù)，因此以排污費(fèi)衡量的國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平不包括2002 年。。pc 數(shù)值越大，代表企業(yè)所處地區(qū)的環(huán)境規(guī)制水平越高。gvc_down×er表示企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度與國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平的交互項(xiàng)，是此小節(jié)關(guān)注的核心變量，預(yù)計(jì)該交互項(xiàng)的估計(jì)系數(shù)小于0。

以行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)制和地區(qū)排污費(fèi)衡量國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平的估計(jì)結(jié)果分別列于表3中的第(1)列和第(2)列。其結(jié)果顯示，引入國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制因素后，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_down)對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)仍顯著為正，而企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度與國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平交互項(xiàng)gvc_down×sr(pc)對(duì)企業(yè)污染排放強(qiáng)度的估計(jì)系數(shù)顯著為負(fù)，表明隨著國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平的提高，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)減排的抑制作用逐步弱化。隨著國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平的提高，一方面，GVC 領(lǐng)導(dǎo)者通過生產(chǎn)環(huán)節(jié)空間再配置的環(huán)境成本上漲，為規(guī)避環(huán)境規(guī)制帶來的鏈條成本增加，GVC 領(lǐng)導(dǎo)者會(huì)向GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)提供更先進(jìn)的減排技術(shù)和更高效的生產(chǎn)設(shè)備，幫助下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)實(shí)現(xiàn)綠色技術(shù)進(jìn)步和減少污染排放。另一方面，根據(jù)“波特假說”，合理的環(huán)境規(guī)制設(shè)計(jì)能夠引發(fā)企業(yè)創(chuàng)新和技術(shù)進(jìn)步，這會(huì)部分或完全抵消遵循規(guī)制的成本(Porter，1991；Porter 和van der Linde，1995)。因此，GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)在規(guī)制成本的倒逼下也會(huì)主動(dòng)進(jìn)行綠色技術(shù)升級(jí)，提高自身的資源能源利用效率和減排技術(shù)水平，破解GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的技術(shù)俘獲困局，從而削弱企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)減排的抑制作用。

表3 企業(yè)GVC下游環(huán)節(jié)嵌入環(huán)境污染困境破解的計(jì)量結(jié)果

（二）吸收能力構(gòu)建：企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力

從吸收能力構(gòu)建來看，GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的技術(shù)溢出吸收能力直接關(guān)系到其能否有效吸收GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的技術(shù)溢出進(jìn)而促進(jìn)自身綠色技術(shù)進(jìn)步(Albornoz 等，2014；Bu 等，2019)。大量研究表明，只有吸收能力較高的企業(yè)才能有效吸收和應(yīng)用國(guó)外的先進(jìn)技術(shù)，技術(shù)溢出才會(huì)促進(jìn)企業(yè)技術(shù)進(jìn)步(Gouranga，2000；Aghion 等，2009)。為此，本小節(jié)通過構(gòu)建如下計(jì)量模型來檢驗(yàn)企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力在企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入抑制企業(yè)減排中的調(diào)節(jié)作用：

其中，absorb 表示企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力。已有研究表明，人力資本水平越高，R&D 規(guī)模越大，吸收技術(shù)溢出的能力越強(qiáng)。因此，人力資本和R&D 規(guī)模是技術(shù)溢出能否被有效吸收的兩大重要因素(Crespo 等，2002；Coe 等，2009)。有鑒于此，本文選取企業(yè)人力資本和R&D 規(guī)模來衡量企業(yè)的技術(shù)溢出吸收能力。根據(jù)數(shù)據(jù)可得性，分別采用企業(yè)職工教育費(fèi)取對(duì)數(shù)(edue)和研究開發(fā)費(fèi)取對(duì)數(shù)(rnde)對(duì)企業(yè)人力資本和R&D 規(guī)模進(jìn)行度量。gvc_down×absorb 表示企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度與企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力的交互項(xiàng)，是本小節(jié)關(guān)注的核心變量，預(yù)計(jì)該交互項(xiàng)的估計(jì)系數(shù)小于0。

表3 中的第(3)列和第(4)列分別報(bào)告了以企業(yè)人力資本和R&D 規(guī)模測(cè)度企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力的估計(jì)結(jié)果。此時(shí)企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度(gvc_down)仍顯著提高了企業(yè)污染排放強(qiáng)度，但從企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度與企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力交互項(xiàng)gvc_down×edue(rnde)的估計(jì)系數(shù)來看，GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)的技術(shù)溢出吸收能力越強(qiáng)，隨著其GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入度的提高，污染排放強(qiáng)度增加得越少，即提升企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力能夠弱化企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)減排的抑制作用。為了確保GVC 鏈條的穩(wěn)定和質(zhì)量以滿足國(guó)際市場(chǎng)對(duì)環(huán)保的高標(biāo)準(zhǔn)要求，GVC 領(lǐng)導(dǎo)者會(huì)給予GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)一定的技術(shù)支持與技術(shù)溢出，而吸收能力越強(qiáng)的企業(yè)越能夠捕獲、拆分、理解包裹于其中的知識(shí)、訣竅以進(jìn)行學(xué)習(xí)、改進(jìn)和創(chuàng)造，繼而實(shí)現(xiàn)自身綠色技術(shù)進(jìn)步，破解GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的技術(shù)俘獲困局，使其污染排放強(qiáng)度得以下降(Kokko，1994、1996)。整個(gè)表3 的估計(jì)結(jié)果意味著，提升國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平和企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力有助于GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)破解GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的技術(shù)俘獲困局，從而削弱了企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)減排的抑制作用。

七、結(jié)論與啟示

隨著中國(guó)嵌入全球價(jià)值鏈的日益加深以及國(guó)內(nèi)環(huán)境形勢(shì)的日趨嚴(yán)峻，本文首次從污染防治的主體微觀企業(yè)視角，闡明了企業(yè)GVC 不同嵌入方式影響企業(yè)減排的理論機(jī)制，基于企業(yè)環(huán)境管理戰(zhàn)略和社會(huì)責(zé)任理論以及價(jià)值鏈俘獲假說，提出了企業(yè)GVC不同嵌入方式會(huì)通過影響企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步程度對(duì)企業(yè)減排產(chǎn)生作用；在此基礎(chǔ)上，利用2000—2008 年中國(guó)工業(yè)企業(yè)污染排放、工業(yè)企業(yè)生產(chǎn)和海關(guān)貿(mào)易的匹配數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)。本文研究結(jié)果表明，企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入顯著降低了企業(yè)污染排放強(qiáng)度，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入則顯著提高了企業(yè)污染排放強(qiáng)度，反映出企業(yè)GVC 的不同嵌入方式具有不同的環(huán)境效應(yīng)。進(jìn)一步機(jī)制檢驗(yàn)表明，企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入通過實(shí)施環(huán)境管理戰(zhàn)略和承擔(dān)環(huán)境社會(huì)責(zé)任促進(jìn)企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步實(shí)現(xiàn)了減排；企業(yè)GVC下游環(huán)節(jié)嵌入則在GVC 領(lǐng)導(dǎo)者的技術(shù)俘獲下抑制企業(yè)綠色技術(shù)進(jìn)步加劇了污染排放。最后從需求創(chuàng)造和吸收能力構(gòu)建兩方面的擴(kuò)展分析發(fā)現(xiàn)，提升國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平和企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力有助于GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入企業(yè)破解技術(shù)俘獲困局，從而削弱企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入對(duì)企業(yè)減排的抑制作用。

雖然部分文獻(xiàn)在宏觀加總層面對(duì)中國(guó)GVC 嵌入與環(huán)境污染問題進(jìn)行了初步探討，但尚未區(qū)分GVC 不同嵌入方式可能存在的異質(zhì)性環(huán)境效應(yīng)，更為重要的是缺乏企業(yè)層面的微觀證據(jù)，作為污染防治的主體，企業(yè)的減排行為關(guān)乎中國(guó)藍(lán)天、碧水、凈土的守護(hù)，關(guān)乎中國(guó)能否在新型國(guó)際分工秩序下實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量可持續(xù)發(fā)展。本文的研究結(jié)論對(duì)中國(guó)今后GVC 嵌入戰(zhàn)略的調(diào)整具有重要的政策啟示。第一，本文發(fā)現(xiàn)企業(yè)GVC 上游環(huán)節(jié)嵌入有助于企業(yè)減排，企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入則會(huì)加劇企業(yè)污染排放。因此，政府應(yīng)從根本上改變過去對(duì)要素資源進(jìn)行補(bǔ)貼以維持企業(yè)從下游環(huán)節(jié)嵌入GVC 的戰(zhàn)略，一方面應(yīng)充分利用“一帶一路”等構(gòu)筑的區(qū)域合作平臺(tái)，從嵌入GVC 下游環(huán)節(jié)到構(gòu)筑中國(guó)主導(dǎo)的區(qū)域價(jià)值鏈，提高價(jià)值鏈掌控能力，進(jìn)而借助區(qū)域價(jià)值鏈逐步滲入全球價(jià)值鏈高端環(huán)節(jié)，突破全球價(jià)值鏈低端鎖定困局；另一方面應(yīng)實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)戰(zhàn)略，鼓勵(lì)企業(yè)自主創(chuàng)新，增強(qiáng)企業(yè)在研發(fā)設(shè)計(jì)、品牌創(chuàng)新、關(guān)鍵零部件供應(yīng)等GVC上游環(huán)節(jié)上的附加值獲取能力，逐步改變企業(yè)GVC 嵌入方式，繼而實(shí)現(xiàn)GVC 升級(jí)與綠色發(fā)展的雙贏。第二，本文研究結(jié)果還表明提升國(guó)內(nèi)環(huán)境規(guī)制水平和企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力有助于弱化企業(yè)GVC 下游環(huán)節(jié)嵌入的減排抑制效應(yīng)。為此，政府一方面應(yīng)制定合理的環(huán)境規(guī)制標(biāo)準(zhǔn)，完善國(guó)內(nèi)環(huán)境立法和加強(qiáng)國(guó)內(nèi)環(huán)境執(zhí)法力度，通過合理的機(jī)制設(shè)計(jì)尋求對(duì)內(nèi)污染防治與對(duì)外GVC 嵌入的有效平衡，踐行綠色與開放的發(fā)展理念；另一方面應(yīng)提高企業(yè)人力資本水平和研發(fā)投入力度，對(duì)企業(yè)人力資本投資和研發(fā)投入提供適度補(bǔ)貼、稅收抵免和融資便利，構(gòu)筑企業(yè)間有效的人力資本交流與科研合作平臺(tái)，從而提升企業(yè)技術(shù)溢出吸收能力。