閻 波，程 飛

(1.湖南理工學(xué)院 經(jīng)管學(xué)院，湖南 岳陽 414000；2.上海財(cái)經(jīng)大學(xué) 金融學(xué)院，上海 200433)

隨著中國經(jīng)濟(jì)近幾十年不斷的長足增長，中國居民財(cái)富得到顯著的提升，而中國家庭的財(cái)富狀況卻呈現(xiàn)為“冰火兩重天”：一部分家庭中的夫妻雙方通過優(yōu)勢互補(bǔ)大力促進(jìn)了家庭財(cái)富的增加，而另外一部分家庭夫妻雙方通過沖突、內(nèi)耗、分居、離婚等方式使得家庭財(cái)富消耗不少，最后雙方又回復(fù)到單身。而在圍城之外，部分理性的適婚群體在自身財(cái)富計(jì)算的明顯不足中選擇了單身主義，部分條件不錯的適婚單身群體正糾結(jié)于婚戀財(cái)富計(jì)算的“旋渦”中。現(xiàn)實(shí)中的情形已經(jīng)是“圍城內(nèi)的人想沖出去，而圍城外的人遲遲不敢進(jìn)去”，單身主義成為一種新常態(tài)。本文提出的問題是：財(cái)富、單身主義與婚戀困境之間到底是一種怎樣的關(guān)系？并嘗試從經(jīng)濟(jì)與金融的角度來進(jìn)行闡述分析。

一、婚戀、利益選擇與家庭財(cái)富增值困境

(一)家庭財(cái)富增值困境公式：

企業(yè)的投入產(chǎn)出函數(shù)一般為：Q=f(X1,X2,...,Xn)[1]，指Xi各種投入要素，Q是產(chǎn)出量，家庭只能作為一個特殊的企業(yè)，用f(x,y,z,n1)來衡量家庭組合的效果，增值公式中的分子f(x,y,z,n1)指的是婚戀中的強(qiáng)強(qiáng)結(jié)合、稀缺資源互配以及門當(dāng)戶對的選擇策略，x、y、z是家庭擁有的內(nèi)部資源，x是家庭財(cái)產(chǎn)，包括房產(chǎn)，存款等；y是家庭的智力資源，z是除關(guān)系網(wǎng)外其他有用的資源等，n1是指夫妻雙方以及婚姻結(jié)合帶來的人脈圈所包括的人數(shù)和，最明顯的就是同質(zhì)婚選擇，是指夫妻雙方社會人口特征比較相似的婚姻,是社會階層固化程度的一個反映[2]。

家庭作為一個組織，要實(shí)現(xiàn)財(cái)富的增值，也需要一定的管理模式與細(xì)心經(jīng)營方可，家庭的組織形式可以有以下幾種：

1.家庭作為公司式的組織模式

企業(yè)的投入產(chǎn)出函數(shù)一般為：Q=f(X1,X2,…,Xn)，家庭也是一個各種資源集合的組織，作為一個特殊群體的組合，也需要投入才能實(shí)現(xiàn)一定的產(chǎn)出。如果夫妻雙方將各自的優(yōu)勢、才干和資源互補(bǔ)，分工合理，例如“男方當(dāng)生產(chǎn)總監(jiān)，女方當(dāng)財(cái)務(wù)總監(jiān)”，可以實(shí)現(xiàn)，w2>w11+w12，w2來表示兩個人組建家庭后的財(cái)富，w11表示結(jié)婚前單身男方的財(cái)富，w12表示結(jié)婚前單身女方的財(cái)富。

2.家庭作為人民公社式的組織模式

公社式的家庭模式是指“你的也是我的，我的也是你的”，這種模式表面上看著溫馨親切，家庭成員間的信息與財(cái)產(chǎn)均透明，但這種模式的弊端就是家庭成員缺少理財(cái)意識，家庭財(cái)富w=f(x,y,z,n1)增加難，并存在一個財(cái)富的耗盡風(fēng)險(xiǎn)：w*=f(x,y,z,n1)/t，t指家庭存續(xù)的月份數(shù)，隨著t的增加，w*越來越小，家庭的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)敞口越來越大。

3.家庭作為港灣保障式的組織模式

這種模式是指“在外面再苦再累再失敗，回到家都會沒事”，家庭具備一定的財(cái)富，可以抵御家庭外部的風(fēng)險(xiǎn)(失業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、疾病風(fēng)險(xiǎn)、個人創(chuàng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)等)，家庭成為家庭成員的一個保障存在。這種模式兼顧了第一種和第二種模式的優(yōu)點(diǎn)：“家庭有理財(cái)增值意識+溫馨的港灣”。

家庭財(cái)富增值難的原因主要在于：一是家庭內(nèi)部資源x、y、z等不能互補(bǔ)以達(dá)到優(yōu)化組合；二是家庭人員n2增多帶來的內(nèi)耗和成本的上升對家庭財(cái)富的損害。家庭增值困境公式可以解釋當(dāng)下的幾種婚戀現(xiàn)象：

1.丁克家庭

2.單身主義

單身是指一種短期的個人正常生活狀態(tài)，但單身者長期(超過一年)不結(jié)婚或者結(jié)不了婚但過得也不錯時(shí)，這就是一種單身主義。當(dāng)適婚者持單身主義時(shí)，n=1,從財(cái)富公式可以看出，這時(shí)w的增加完全取決于f(x,y,z),當(dāng)單身者智力良好時(shí)，完全可以理性地將自我的資源優(yōu)化達(dá)到效益最大化，這時(shí)候達(dá)到一個高值w*,這也與當(dāng)今未婚群體中存在一部分“優(yōu)質(zhì)+有產(chǎn)+高學(xué)歷的剩男剩女”的現(xiàn)實(shí)吻和。

3.離婚率大幅增加

(二)家庭價(jià)值的計(jì)算

1.資產(chǎn)負(fù)債公式衡量法—家庭的物質(zhì)財(cái)富

家庭的價(jià)值可用下述公式來衡量：

St=h(V1,σv,r,D,τ)

St是家庭的價(jià)值,由家庭資產(chǎn)價(jià)值V，家庭資產(chǎn)收益率的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)σv，無風(fēng)險(xiǎn)利率r，負(fù)債D，家庭存續(xù)的到期時(shí)段τ=T-t(T是家庭的到期日，t是當(dāng)前時(shí)刻)等變量所決定，簡單的計(jì)算公式就是：St=Vt-D，Vt包括家庭擁有的存款，股票，債券，房產(chǎn)，名車等，D包括家庭的借款，房貸剩余貸款等。

2.幸福指數(shù)衡量法—家庭的精神文化財(cái)富

基于“中國家庭追蹤調(diào)查”(CFPS)2014-2018年數(shù)據(jù)顯示：人均家庭收入和人均家庭凈資產(chǎn)越高,則其抑郁水平越低[3]。很明顯，家庭幸福指數(shù)建立在一定的家庭物質(zhì)財(cái)富基礎(chǔ)上，但家庭幸福的獲得更需要家庭成員的有效溝通：夫妻間的有效溝通；夫妻和子女的有效溝通；三代同堂間的有效溝通等。

用一個公式來衡量：f=at2，公式中的f指家庭幸福度，a指家庭的成本支出系數(shù)，t是家庭內(nèi)部成員的有效溝通時(shí)間。[4]，a[0,1],家庭的收入和財(cái)富越高，則家庭的成本支出系數(shù)就越大，當(dāng)a=1時(shí)，表示家庭基本已經(jīng)衣食無憂，當(dāng)a系數(shù)較低時(shí)，表示家庭要面對各項(xiàng)生活成本支出的實(shí)際壓力。t=t0+t1+t2，t0是夫妻間的有效溝通時(shí)間，t1是夫妻和子女間的有效溝通時(shí)間，t2是三代同堂間的有效溝通時(shí)間。幸福度公式可以清晰地刻畫出幾種不同的家庭類型：經(jīng)濟(jì)不大富裕但家庭和睦溫馨，即a不大但t較大；經(jīng)濟(jì)較為富裕但家庭成員溝通不暢，即a較大但t較??；經(jīng)濟(jì)一般或較弱且家庭有效溝通存在明顯障礙，即a較小且t較小，家庭處于解體邊緣。

3.成家or單身：1+1>2?

二、單身主義、婚戀困境與社會不穩(wěn)定性分析

(一)婚姻成了“看跌品”？

本研究中心(湖南理工學(xué)院鄉(xiāng)村振興研究中心)發(fā)放了1082份對組建家庭幸福度預(yù)期的問卷調(diào)查，對象涵蓋25-35歲之間的未婚男性和女性，男女各占一半權(quán)重，80%為大專以上學(xué)歷，20%為大專以下學(xué)歷，對調(diào)查結(jié)果進(jìn)行優(yōu)化與匯總，得到下表1：

表1 組建家庭的幸福度預(yù)期

從上表中可以明顯看出：雖然以學(xué)歷作為主要的區(qū)別變量，但三大群體對組建家庭幸福度的預(yù)期都較低，高學(xué)歷群體中預(yù)期家庭幸福度低的權(quán)重占比為 46.1%，而低學(xué)歷群體中預(yù)期家庭幸福度低的權(quán)重占比為66.2%；另外對單身者的訪談中也顯示出未婚者看跌組建家庭的主要因素在于高房價(jià)、城鎮(zhèn)生活成本高、結(jié)婚成本高、彩金壓力大、家庭關(guān)系協(xié)調(diào)難、男女比失調(diào)以及城鄉(xiāng)基礎(chǔ)建設(shè)差過于懸殊等,高學(xué)歷者收入較高以及經(jīng)營家庭的素養(yǎng)較為良好這兩大因子使得高學(xué)者群體對家庭幸福度的預(yù)期偏高，農(nóng)村地區(qū)的低學(xué)歷者對家庭幸福度的預(yù)期最低。

而在投資市場中，影響期權(quán)價(jià)格的主要因素是市場波動、投資者預(yù)期以及標(biāo)的資產(chǎn)的時(shí)間價(jià)值，當(dāng)行情不好，到期標(biāo)的資產(chǎn)的市場價(jià)格小于約定價(jià)格(保底價(jià)格)時(shí)，投資者就會放棄執(zhí)行期權(quán)。投資者預(yù)期對投資市場的運(yùn)轉(zhuǎn)至關(guān)重要，會通過投資者預(yù)期→預(yù)期實(shí)現(xiàn)機(jī)制→預(yù)期成為事實(shí)→悲觀的投資市場這條傳遞鏈來影響期權(quán)投資市場，理性的投資者會選擇放棄執(zhí)行期權(quán)?；閼傧嘤H市場也與此類似，當(dāng)絕大多數(shù)相親者持看跌婚姻的預(yù)期時(shí)，理性的相親者最后也會選擇放棄執(zhí)行“期權(quán)”(即不組建家庭)。當(dāng)婚姻成了看跌品之后的直接效應(yīng)就是未婚者選擇單身主義，據(jù)有關(guān)調(diào)查，我國未婚單身者已達(dá)2億人數(shù)，尤其是在經(jīng)濟(jì)較落后的農(nóng)村地區(qū)，有些未婚男青年認(rèn)為花好幾十萬結(jié)個毫無實(shí)際價(jià)值的婚，還不如把這筆錢留著自己用或者養(yǎng)老等，甚至出現(xiàn)快餐式的結(jié)婚模式：閃結(jié)閃離。在農(nóng)村婚戀市場上持看跌婚姻心理的人并不少，這些逃離婚戀的情形更加投射出當(dāng)今某些農(nóng)村地區(qū)婚戀選擇的嚴(yán)重失衡。

(二)重回單身或重組：當(dāng)代城市已婚家庭的尷尬選擇

家庭的運(yùn)作遵循“初始平衡→不平衡→再平衡”的動態(tài)發(fā)展周期性過程，在初始平衡→不平衡的時(shí)期內(nèi)，家庭可能解體，夫妻雙方恢復(fù)到單身，見下圖1：

圖1 家庭財(cái)富變遷

圖中w1是婚前女方初始財(cái)富值，w2是婚前男方初始財(cái)富值，w3是兩人組建家庭后的財(cái)富初始値(w3=w1+w2),lw1是家庭財(cái)富變化曲線，因兩人婚后磨合較大，生活、消費(fèi)、理財(cái)投資理念差異明顯，雙方也不愿重新調(diào)整家庭關(guān)系，lw1一直呈下降趨勢，到達(dá)t1時(shí)，家庭財(cái)富等于w1，家庭處于解體臨界點(diǎn)，之后兩人結(jié)束婚姻關(guān)系，重回單身。

或者家庭通過重新組合，經(jīng)歷一段陣痛后，就夫妻雙方的責(zé)任、分工、成本開支、家庭理財(cái)規(guī)劃等重新達(dá)成一個協(xié)議，家庭達(dá)到新的平衡點(diǎn)。家庭財(cái)富線lw2下滑到低值后(最低點(diǎn)大于w1)呈上升走向，家庭財(cái)富回歸到一個良性循環(huán)的階段，見下圖2：

圖2 家庭財(cái)富變遷

比較好的家庭財(cái)富成長軌跡應(yīng)該如下圖3所示：

圖3 家庭財(cái)富變遷

組建家庭后夫妻雙方經(jīng)過快速磨合，將家庭分工、家庭角色、家庭理財(cái)規(guī)劃的定位合理設(shè)計(jì)，經(jīng)過家庭資源優(yōu)化組合，家庭財(cái)富線lw3經(jīng)過短暫下滑后(最低點(diǎn)大于w2)呈不斷上升的走向，家庭財(cái)富回歸到一個較優(yōu)階段。

(三)農(nóng)村單身主義、婚戀扶貧與鄉(xiāng)鎮(zhèn)發(fā)展的實(shí)證分析

農(nóng)村地區(qū)的“單身主義”是一種特殊意義上的單身，指農(nóng)村未婚男青年娶老婆難，這在一些落后地區(qū)的農(nóng)村，也是比較普遍存在的現(xiàn)象，娶老婆難主要表現(xiàn)在彩金高和結(jié)婚成本高[5]。

當(dāng)社會處于高婚戀成本時(shí)，一般是這些因素所致：一是產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的畸形發(fā)展，例如高房價(jià)，為結(jié)婚男方必須買房是當(dāng)代男女雙方相親博弈的一個必備基礎(chǔ)，在一線城市婚戀市場，為了下一代的教育甚至要解決“學(xué)區(qū)房”，這是剛需“溢價(jià)成本”；二是地區(qū)間的不平衡發(fā)展導(dǎo)致年輕人口流向更快發(fā)展的地區(qū)，落后地區(qū)成為婚戀市場的“棄兒”(如廣西與河南地區(qū)的未婚農(nóng)村青年要去東南亞那邊才能找到媳婦)，落后地區(qū)出現(xiàn)年輕男性結(jié)婚難的困境，產(chǎn)生一種地區(qū)“溢價(jià)成本”(高彩金、高彩禮、高額中介費(fèi)等)；三是對于農(nóng)村地區(qū)，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)處于嚴(yán)重衰退的狀態(tài)，工資收入與發(fā)展前景促使中青年人口外流務(wù)工，產(chǎn)業(yè)落后又導(dǎo)致當(dāng)?shù)鼗A(chǔ)設(shè)施建設(shè)滯后，農(nóng)村未婚青年要結(jié)婚還要到縣城或市郊區(qū)買一套房才能遂女方的要求，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的破碎也會導(dǎo)致農(nóng)村未婚年輕人口的高結(jié)婚成本，這屬于產(chǎn)業(yè)落后“溢價(jià)成本”；四是不管城市還是農(nóng)村，在婚戀市場中都存在攀比的不良風(fēng)氣，農(nóng)村婚戀中的女方以及中介媒人惡意抬高結(jié)婚的門檻，這都是人為主觀意識“溢價(jià)成本”[6]。

以湘北地區(qū)的岳陽市為研究區(qū)域，岳陽市已被國家認(rèn)定為區(qū)域性中心城市，除岳陽市區(qū)外，下轄四個縣和兩個縣級市，具有一定的代表性，城市發(fā)展?fàn)顩r用一個綜合的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)指數(shù)來衡量，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)指數(shù)的計(jì)算包括十個方面：產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)布局合理度；品牌企業(yè)或優(yōu)勢企業(yè)的多寡；產(chǎn)業(yè)GDP增長度；人均收入增長；外出務(wù)工人員流失緩和度；生態(tài)文明建設(shè)；產(chǎn)城融合度；融入都市圈；就業(yè)率增長；新興產(chǎn)業(yè)增長度。每個方面賦值最大值10分，最小值0分，根據(jù)指標(biāo)動態(tài)變化的客觀好壞度進(jìn)行打分，而平均彩金數(shù)指標(biāo)則取值于當(dāng)?shù)鼗閼倨毡楸徽J(rèn)可的一個數(shù)值。由湖南理工學(xué)院鄉(xiāng)村振興研究中心(與政府合辦性質(zhì))的研究小組根據(jù)調(diào)查與收集的數(shù)據(jù)進(jìn)行計(jì)算，并進(jìn)行相應(yīng)的優(yōu)化與匯總，可見表2：

表2 湘北地區(qū)2018年產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)與婚戀狀況關(guān)系表

從表2可以看出，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)指數(shù)與當(dāng)?shù)夭式饠?shù)呈反向變動關(guān)系，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)指數(shù)最低的是平江縣，平江縣是岳陽的扶貧縣，山區(qū)多，處于一種相對隔離的地理位置，而當(dāng)?shù)氐牟式饠?shù)最高，這也凸顯出“越窮的地方彩金越高”的現(xiàn)象；產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)指數(shù)最高的是岳陽市區(qū)，岳陽市區(qū)的旅游業(yè)與工業(yè)均較發(fā)達(dá)，有好幾家上市企業(yè)，工業(yè)園區(qū)也最多，產(chǎn)業(yè)布局合理，彩金數(shù)也最低；汨羅市的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)指數(shù)一般，但由于靠近長沙都市圈，受到長沙都市圈的輻射，彩金數(shù)較低，岳陽縣的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)指數(shù)也一般，但由于已被劃入岳陽都市圈，受到岳陽都市圈的輻射，彩金數(shù)也較低。

從上述實(shí)證分析可以得出：盡管彩金數(shù)表面上是男女雙方家庭博弈的一個結(jié)果，但反映當(dāng)?shù)鼗閼僦赶驑?biāo)的彩金數(shù)的降低主要是得益于兩大因子：一是該地區(qū)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)指數(shù)較好，二是該區(qū)域受到都市圈的外溢輻射正效應(yīng)。要從實(shí)質(zhì)上解決縣鎮(zhèn)或鄉(xiāng)村地區(qū)的婚戀扶貧工作，必須要抓好這兩大因素：經(jīng)濟(jì)(產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化)+地理(城鎮(zhèn)的有效擴(kuò)張)！

農(nóng)村產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)cy優(yōu)化→對農(nóng)村地區(qū)的全面再改造作用→人均收入上升，居住環(huán)境變好，年輕人口流出減少→帶來農(nóng)村居民或在農(nóng)村工作人員的身份認(rèn)同感→農(nóng)村地區(qū)未婚青年在婚戀市場的弱勢地位得到大為改善→農(nóng)村地區(qū)的pdnc下降。

城鎮(zhèn)的有效擴(kuò)張→農(nóng)村與城鎮(zhèn)的實(shí)際距離的減少即m下降→農(nóng)村地區(qū)受到正面的輻射作用→農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施與生活條件改善→農(nóng)村與城鎮(zhèn)地區(qū)之間的中青年人口雙向流動→改善農(nóng)村地區(qū)未婚男女比例→降低農(nóng)村地區(qū)婚姻要價(jià)，從而降低結(jié)婚成本→農(nóng)村地區(qū)的pdnc下降。

(四)單身主義、財(cái)富積累失衡與社會不穩(wěn)定效應(yīng)分析

1.單身主義的種類及社會不穩(wěn)定性

從上面的分析可以看出，單身主義主要有三種：一是當(dāng)pd(w)>0.6時(shí)，這是屬于單身者能結(jié)婚而主動選擇了單身；二是pd(w)<0.2時(shí)，這是屬于單身者因結(jié)婚難而無奈選擇了單身；三是因婚后的家庭解體而重新回到單身。第一種的“不作為”和第二種的“無能為力”，會顯著導(dǎo)致出生率下降和加劇人口的老齡化，對農(nóng)村地區(qū)的沖擊更大，導(dǎo)致農(nóng)村的進(jìn)一步空心化和未來勞動力的嚴(yán)重不足，使農(nóng)村地區(qū)進(jìn)一步陷入貧困中；第三種重返單身率的增加，會沖擊現(xiàn)存的家庭倫理，進(jìn)一步加劇當(dāng)代男女關(guān)系的失衡，社會風(fēng)氣更為不淳，嚴(yán)重挑戰(zhàn)和諧社會的構(gòu)建。

2.單身與財(cái)富積累失衡

單身者在婚戀投資選擇的過程中往往容易混淆的是：單身者希望能嫁得好的想法其實(shí)是提高個人收益率，這種個人收益率是一種短期收益率，而家庭能帶來的回報(bào)一般是一種長期收益率，短期收益率與長期收益率很可能是對立關(guān)系：短期收益率低而長期收益率高；短期收益率高而長期收益率低。如果單身者追求的是短期收益率高的婚戀選擇，結(jié)婚后忍受不了家庭組合長期收益率低的現(xiàn)實(shí)，很大可能會導(dǎo)致離婚，又重回單身，這也是當(dāng)今中國社會的家庭離婚率高的一大內(nèi)在原因。

三、社會福利改善以促進(jìn)單身率下降的對策與建議

對個人財(cái)富積累的兩極分化進(jìn)行一些調(diào)整與改正，適當(dāng)?shù)卣疹櫥閼偈袌龅娜鮿萑后w，糾正某些單身者持有的在婚戀選擇過程“既不利己，也不利人”的投機(jī)想法，可以在一定程度上降低單身率，方法一般有以下幾種：

一是征收單身稅。對優(yōu)質(zhì)的大齡單身男女和惡意通過離婚獲取財(cái)產(chǎn)的重回單身者收取不菲的單身稅，變相激勵優(yōu)秀單身男女早日脫單和懲罰婚戀市場的敗德行為，這都有助于社會整體福利的改善，但是單身稅的具體征收范圍、征收對象以及征收比率的操作性仍值得進(jìn)一步探索。

二是婚戀扶貧?；閼俜鲐氁彩菍r(nóng)村地區(qū)婚戀困難戶的一種精準(zhǔn)扶貧，借助于外在的力量幫扶處于弱勢群體的農(nóng)村未婚青年，穿針引線引介適婚人選，去除壓在農(nóng)村居民身上的不合理結(jié)婚成本；并通過“經(jīng)濟(jì)+地理”的扶貧路徑來破解當(dāng)代農(nóng)村青年居民結(jié)婚難的困境，降低農(nóng)村地區(qū)的pdnc。

三是建立婚戀扶貧基金。婚戀活動也是一種耗費(fèi)資金的投資行為，無一定資金難以成事，對于較為困難的單身者a,只有當(dāng)(U(a+b)t(wa+b+θ,xa+b,ha+b-Uat(w,x,h))>0時(shí)，b才會愿意嫁于a，θ就是婚戀扶貧基金。金融機(jī)構(gòu)、扶貧辦和相關(guān)政府部門合作建立婚戀扶貧基金，對符合扶貧條件的未婚者投放婚戀扶貧基金θ更有實(shí)際意義。

四是開展樹立追求長期收益率的健康家庭婚姻觀的教育與宣傳。家庭需要利他主義者[8]，追求短期收益率的是自私主義者，家庭內(nèi)部的自私主義者越多，家庭解體的概率會越大；家庭的價(jià)值在于它是家庭成員的避風(fēng)港，家庭存續(xù)的越長，家庭成員的收益越大。樹立和宣傳新時(shí)代健康的家庭婚姻觀，杜絕婚戀市場上追求短期收益率的投機(jī)氣氛的蔓延。