魏新穎，王宏偉，徐海龍

(1.河南大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，河南 開(kāi)封 475004;2.中國(guó)社會(huì)科學(xué)院大學(xué)，北京 102488;3.中國(guó)社會(huì)科學(xué)院數(shù)量經(jīng)濟(jì)與技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究所，北京 100732；4.中國(guó)科學(xué)技術(shù)發(fā)展戰(zhàn)略研究院，北京 100038)

0 引言

2000年以來(lái)，中國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅速，規(guī)模不斷壯大。2015年，中國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)增加值占世界的比重達(dá)到29%，超過(guò)美國(guó)，但其存在產(chǎn)品附加值低、缺乏核心技術(shù)、盈利能力差等問(wèn)題[1-3]。2016年，中國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)的銷售利潤(rùn)率為6.69%，僅比制造業(yè)高出0.46%，沒(méi)有體現(xiàn)出高技術(shù)產(chǎn)業(yè)應(yīng)有的高收益特征。因此，研究如何提升高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

中國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效不高的根本原因在于自主創(chuàng)新能力不強(qiáng)。增加創(chuàng)新投入可以提升自主創(chuàng)新能力，但創(chuàng)新投入的效果受創(chuàng)新環(huán)境制約，良好的創(chuàng)新環(huán)境能夠使創(chuàng)新投入發(fā)揮更大作用。為了提升高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效，在增加創(chuàng)新投入的同時(shí)還必須有良好的創(chuàng)新環(huán)境予以支撐。因此，研究創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響有助于找出創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境存在的問(wèn)題，進(jìn)而找到提升高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的路徑。

目前，一些學(xué)者認(rèn)為創(chuàng)新投入的增加提升高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效[4-6]。也有一些學(xué)者認(rèn)為創(chuàng)新環(huán)境對(duì)技術(shù)創(chuàng)新及創(chuàng)新績(jī)效有重要作用[7-9]。但是，現(xiàn)有研究只是單獨(dú)考慮創(chuàng)新投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響以及創(chuàng)新環(huán)境對(duì)技術(shù)創(chuàng)新活動(dòng)的影響，忽視了創(chuàng)新環(huán)境對(duì)創(chuàng)新投入的制約作用。事實(shí)上，創(chuàng)新環(huán)境影響技術(shù)創(chuàng)新活動(dòng)，從而進(jìn)一步影響高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效。也就是說(shuō)，創(chuàng)新投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響在很大程度上依賴于創(chuàng)新環(huán)境。由于中國(guó)各省市的創(chuàng)新環(huán)境存在較大差異，因此，不同省市的創(chuàng)新投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響效果也會(huì)有差別。為此，本文綜合考慮創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境等因素，利用交互項(xiàng)變量和門(mén)限回歸模型研究它們對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響。

1 計(jì)量模型、變量說(shuō)明與數(shù)據(jù)來(lái)源

1.1 計(jì)量模型的設(shè)定

為了研究高技術(shù)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境對(duì)其績(jī)效的影響，本文構(gòu)建三種模型：創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效影響的線性模型，在線性模型的基礎(chǔ)上加入創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境的交互項(xiàng)模型，以創(chuàng)新環(huán)境為門(mén)限變量的門(mén)限回歸模型。本文構(gòu)建的計(jì)量模型如下：

Yit=αXit+βWit+γZit+μi+εit

(1)

Yit=αXit+βWit+θXit·Wit+γZit+μi+εit

(2)

Yit=α1Xit·I(Wit≤φ)+α2Xit·I(Wit>φ)+βWit+γZit+μi+εit

(3)

其中，Yit為產(chǎn)業(yè)績(jī)效；Xit為創(chuàng)新投入；Wit為創(chuàng)新環(huán)境；Zit為控制變量。

模型 (1)表明，創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效具有簡(jiǎn)單的線性影響。模型 (2)加入創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境的交互項(xiàng)，用來(lái)反映創(chuàng)新投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的邊際影響與創(chuàng)新環(huán)境有關(guān)，受創(chuàng)新環(huán)境制約。若交互項(xiàng)的系數(shù)θ>0，說(shuō)明創(chuàng)新環(huán)境在創(chuàng)新投入影響高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效時(shí)起促進(jìn)作用，反之起阻礙作用。模型 (3)同樣反映了創(chuàng)新投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響受創(chuàng)新環(huán)境制約這一非線性問(wèn)題，但模型 (3)能夠客觀確定出一個(gè)或幾個(gè)門(mén)限值，說(shuō)明在不同的創(chuàng)新環(huán)境區(qū)間段創(chuàng)新投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的不同影響。模型 (3)中，Wit為門(mén)限變量，φ為門(mén)限值，本文以創(chuàng)新環(huán)境作為門(mén)限變量；Xit是門(mén)限效應(yīng)變量，本文以創(chuàng)新投入作為門(mén)限效應(yīng)變量；I(·)為示性函數(shù)，如果括號(hào)中的表達(dá)式為真，則取值為1，反之取值為0。模型 (3)為單一門(mén)限模型，雙重門(mén)限模型可以在此基礎(chǔ)上擴(kuò)展。

1.2 變量選擇與說(shuō)明

模型的被解釋變量為高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效，解釋變量為高技術(shù)產(chǎn)業(yè)研發(fā)投入。創(chuàng)新環(huán)境變量包括信息化水平、市場(chǎng)化程度、勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境。控制變量為高技術(shù)產(chǎn)業(yè)企業(yè)規(guī)模、價(jià)格水平、出口交貨值和技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用。變量的具體說(shuō)明如下：

(1)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效 (Y)。目前，學(xué)術(shù)界用來(lái)衡量產(chǎn)業(yè)績(jī)效的指標(biāo)有總產(chǎn)值、增加值、利潤(rùn)、增加值率和銷售利潤(rùn)率等。利潤(rùn)反映企業(yè)的盈利能力，是評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)濟(jì)績(jī)效的常用指標(biāo)。本文根據(jù)數(shù)據(jù)的可得性，選取利潤(rùn)指標(biāo)刻畫(huà)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效，在實(shí)證分析時(shí)使用利潤(rùn)總額，在穩(wěn)健性分析中使用銷售利潤(rùn)率。

(2)研發(fā)投入 (RD)。創(chuàng)新投入影響高技術(shù)產(chǎn)業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新能力，又進(jìn)一步影響高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效。創(chuàng)新投入包括研發(fā)資本投入和人力投入兩部分，但兩者相關(guān)性非常強(qiáng)，影響模型的估計(jì)效果。因此，本文只選擇研發(fā)資本投入作為解釋變量，研發(fā)資本投入用永續(xù)盤(pán)存法估算。

(3)創(chuàng)新環(huán)境 (INNO)。良好的創(chuàng)新環(huán)境可以為創(chuàng)新活動(dòng)提供保障，不斷吸引外來(lái)投資和技術(shù)人才，有助于促進(jìn)區(qū)域高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展和績(jī)效提升。中國(guó)科技發(fā)展戰(zhàn)略研究小組自2001年起，每年對(duì)各省市的創(chuàng)新環(huán)境進(jìn)行評(píng)價(jià)。本文借鑒其評(píng)價(jià)指標(biāo)體系[10]，選取信息化水平、市場(chǎng)化程度、勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境4個(gè)指標(biāo)，并將它們等權(quán)重加權(quán)綜合成一個(gè)變量來(lái)衡量創(chuàng)新環(huán)境。①信息化水平 (IDI)，本文采用國(guó)家統(tǒng)計(jì)局統(tǒng)計(jì)科研所公布的各省市的信息化發(fā)展指數(shù)代表信息化水平[11]；②市場(chǎng)化程度 (MAR)，本文選取非國(guó)有工業(yè)總產(chǎn)值占全部工業(yè)總產(chǎn)值的比重、非國(guó)有固定資產(chǎn)投資占全社會(huì)固定資產(chǎn)投資的比重和非國(guó)有就業(yè)人口占全部就業(yè)人口的比重3個(gè)指標(biāo)，用它們的平均值反映市場(chǎng)化程度[12]；③勞動(dòng)者素質(zhì) (HUM)，本文用6歲及以上人口中大專及以上學(xué)歷所占比例來(lái)衡量各省市的勞動(dòng)者素質(zhì)；④金融環(huán)境 (FIN)，本文用各省市金融機(jī)構(gòu)貸款余額占其GDP的比重來(lái)衡量金融環(huán)境。

(4)控制變量。本文選取高技術(shù)產(chǎn)業(yè)企業(yè)規(guī)模 (SI)、價(jià)格水平 (PPI)、出口交貨值 (EXP)和技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用 (TI)作為控制變量。在高技術(shù)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)中，較大規(guī)模的企業(yè)更有可能產(chǎn)生創(chuàng)新的規(guī)模效應(yīng)，從而具有較高的利潤(rùn)[13]。用高技術(shù)產(chǎn)業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入與企業(yè)個(gè)數(shù)之比即平均銷售收入表示企業(yè)規(guī)模。價(jià)格水平直接影響產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)水平，用不變價(jià)工業(yè)生產(chǎn)者出廠價(jià)格指數(shù)來(lái)衡量?jī)r(jià)格水平。出口在一定程度上反映了產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)力，增加出口可能增加高技術(shù)產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)，用高技術(shù)產(chǎn)業(yè)出口交貨值衡量出口狀況。技術(shù)引進(jìn)也是提高創(chuàng)新能力的途徑，用技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用衡量技術(shù)引進(jìn)狀況。

1.3 數(shù)據(jù)來(lái)源與說(shuō)明

本文所用數(shù)據(jù)主要來(lái)自 《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》 《中國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)統(tǒng)計(jì)年鑒》 《中國(guó)金融年鑒》和Wind數(shù)據(jù)庫(kù)，樣本區(qū)間為2000—2016年。對(duì)樣本中的個(gè)別缺失數(shù)據(jù)用平滑法進(jìn)行處理，西藏、青海、新疆的數(shù)據(jù)缺失較多，故舍去。為了使數(shù)據(jù)具有可比性，將高技術(shù)產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)總額、研發(fā)經(jīng)費(fèi)內(nèi)部支出、出口交貨值和技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用等變量均轉(zhuǎn)化為2000年不變價(jià)。為了消除數(shù)據(jù)波動(dòng)，對(duì)模型中的絕對(duì)數(shù)變量取對(duì)數(shù)處理，模型中各變量的描述性統(tǒng)計(jì)如表1所示。

2 模型的估計(jì)與結(jié)果分析

2.1 線性模型的估計(jì)結(jié)果與分析

表2是線性模型的估計(jì)結(jié)果，模型1研究了研發(fā)投入和創(chuàng)新環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響；模型2～模型5分別研究了研發(fā)投入和信息化水平、市場(chǎng)化程度、勞動(dòng)者素質(zhì)及金融環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響。5個(gè)模型的Hausman檢驗(yàn)結(jié)果顯示，在5%的顯著性水平下它們?yōu)楣潭ㄐ?yīng)模型，因此表2為固定效應(yīng)模型的估計(jì)結(jié)果。

表2表明研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效有顯著正影響，即研發(fā)投入的增加有助于提升產(chǎn)業(yè)績(jī)效。增加研發(fā)投入有利于高技術(shù)產(chǎn)業(yè)開(kāi)展研發(fā)活動(dòng)，進(jìn)行產(chǎn)品創(chuàng)新和工藝創(chuàng)新，從而使產(chǎn)品質(zhì)量提高、種類增加或成本降低，進(jìn)一步帶動(dòng)利潤(rùn)增加。雖然研發(fā)投入能促進(jìn)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效提升，但中國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)的研發(fā)投入相對(duì)較低，研發(fā)經(jīng)費(fèi)投入占工業(yè)總產(chǎn)值的比例在2012年僅為1.68%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于美國(guó)在2009年的19.74%和日本在2008年的10.50%。并且中國(guó)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)還存在創(chuàng)新效率偏低的問(wèn)題，因此，如果能進(jìn)一步提高研發(fā)投入和創(chuàng)新效率，高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效會(huì)提高更多。

模型1的結(jié)果說(shuō)明創(chuàng)新環(huán)境整體上對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效有顯著正影響，模型2和模型3的結(jié)果顯示信息化水平和市場(chǎng)化程度同樣對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效有積極影響。其原因是：樣本期間，創(chuàng)新環(huán)境不斷改善，信息化水平和市場(chǎng)化程度不斷提高，信息化水平的提高促使創(chuàng)新知識(shí)很快傳播和擴(kuò)散，市場(chǎng)化程度的提高激發(fā)了創(chuàng)新活力，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的加強(qiáng)提高了創(chuàng)新效率，從而使高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效獲得提升。與信息化水平相比，市場(chǎng)化程度的影響更大，顯著性更強(qiáng)，說(shuō)明市場(chǎng)化程度是更為重要的因素。模型4和模型5顯示，勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響不顯著。究其原因，可能在于樣本期間，雖然勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境也有了一定的提高和改善，但相對(duì)于高技術(shù)產(chǎn)業(yè)的需求來(lái)說(shuō)還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠，對(duì)創(chuàng)新活動(dòng)的支撐能力較弱。中國(guó)的教育觀念和教育機(jī)制不利于培養(yǎng)勞動(dòng)者的創(chuàng)新能力，雖然各省市6歲及以上人口中大專及以上學(xué)歷占比有了一定提高，但仍然缺乏具有創(chuàng)新意識(shí)、勇于創(chuàng)新的高層次人才，這與當(dāng)前高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)創(chuàng)新人才的需求不相適應(yīng)。在高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的資金支持方面，缺乏多元化的科技投資渠道，對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展非常重要的風(fēng)險(xiǎn)投資比較滯后，尤其對(duì)中小型高技術(shù)企業(yè)的融資支持力度不足。因此，勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響不顯著。

表1 模型中各變量的描述性統(tǒng)計(jì)

表2 創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效影響的估計(jì)結(jié)果

注：括號(hào)內(nèi)為t值，***、**、*分別表示變量在1%、5%和10%的水平上顯著，Hausman檢驗(yàn)為χ2統(tǒng)計(jì)量值，下同。

控制變量中，企業(yè)規(guī)模對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效有顯著正影響，表明企業(yè)規(guī)模越大，高技術(shù)產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)越多，規(guī)模大的企業(yè)減少了內(nèi)部交易費(fèi)用，降低了成本，且規(guī)模大的企業(yè)資金實(shí)力比較雄厚，能夠?qū)崿F(xiàn)創(chuàng)新的規(guī)模經(jīng)濟(jì)。價(jià)格水平的系數(shù)顯著為正，說(shuō)明價(jià)格水平對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)產(chǎn)生了積極影響，與經(jīng)濟(jì)理論相符。出口交貨值的系數(shù)顯著為正，表明出口增加有利于增加高技術(shù)產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)。出口對(duì)于企業(yè)開(kāi)拓國(guó)際市場(chǎng)、提高產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力具有重要作用，因此，出口增加有可能增加高技術(shù)產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)。技術(shù)引進(jìn)對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)利潤(rùn)的影響為負(fù)且不顯著，原因是樣本期間高技術(shù)產(chǎn)業(yè)的技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用出現(xiàn)了相對(duì)下降趨勢(shì)，2007年技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用高達(dá)130.1億元，之后呈逐漸下降趨勢(shì)。

2.2 含有交互項(xiàng)模型的估計(jì)結(jié)果與分析

上述結(jié)果表明，創(chuàng)新環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效有積極影響。那么，創(chuàng)新環(huán)境如何影響高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效？在創(chuàng)新活動(dòng)中，除了需要大量的研發(fā)投入外，還需要相應(yīng)的創(chuàng)新基礎(chǔ)設(shè)施、人力資源和金融資源予以全方位支持，并且由市場(chǎng)機(jī)制對(duì)這些資源進(jìn)行配置，才能保障創(chuàng)新活動(dòng)的順利進(jìn)行。創(chuàng)新環(huán)境與研發(fā)投入相互作用，將極大地優(yōu)化創(chuàng)新活動(dòng)，提高創(chuàng)新績(jī)效[14]。為了驗(yàn)證創(chuàng)新環(huán)境和研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的相互作用，本文借助乘積項(xiàng)的方法進(jìn)行研究，估計(jì)結(jié)果見(jiàn)表3。

表3 創(chuàng)新投入和創(chuàng)新環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效影響的估計(jì)結(jié)果

從表3可知，模型1的結(jié)果表明研發(fā)投入與創(chuàng)新環(huán)境的乘積項(xiàng)的系數(shù)顯著為正，說(shuō)明在研發(fā)投入相同的條件下，創(chuàng)新環(huán)境越好的地區(qū)研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的邊際影響越大。模型2的結(jié)果顯示，研發(fā)投入與信息化水平的乘積項(xiàng)的系數(shù)顯著為正，說(shuō)明信息化水平越高，研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響效果越大。因此，信息化水平高的地區(qū)，研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的促進(jìn)作用更強(qiáng)。模型3的結(jié)果顯示，研發(fā)投入與市場(chǎng)化程度的乘積項(xiàng)的系數(shù)顯著為正，表明在研發(fā)投入相同時(shí)，市場(chǎng)化程度越高的地區(qū)研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的促進(jìn)作用更大，主要原因是市場(chǎng)化水平越高的地區(qū)政府的行政干預(yù)較少，對(duì)創(chuàng)新資源的壟斷性扭曲配置較低，從而可以將有限的研發(fā)資源更好地投入到市場(chǎng)需要的新產(chǎn)品中去，其結(jié)果是研發(fā)資源的利用效率更高[15]。因此，高技術(shù)產(chǎn)業(yè)研發(fā)資源的作用效果會(huì)受到市場(chǎng)化水平的制約，從而市場(chǎng)化程度不同的地區(qū)，研發(fā)投入的作用效果也不相同。模型4和模型5的結(jié)果表明，研發(fā)投入與勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境的乘積項(xiàng)的系數(shù)統(tǒng)計(jì)上不顯著，這一點(diǎn)與線性模型的估計(jì)結(jié)果一致，說(shuō)明勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境并不能增強(qiáng)研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響效果，其主要原因在于勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境方面存在諸多問(wèn)題。勞動(dòng)者素質(zhì)方面，從數(shù)量上來(lái)看，我國(guó)的科技人才隊(duì)伍規(guī)模很大，但在結(jié)構(gòu)上不太完善，缺乏重大科研領(lǐng)域的領(lǐng)軍型人才。金融環(huán)境方面，高技術(shù)產(chǎn)業(yè)在創(chuàng)業(yè)期和成長(zhǎng)期需要大量的資金，但我國(guó)大部分高技術(shù)企業(yè)融資渠道單一，且風(fēng)險(xiǎn)投資發(fā)展滯后，中小型高技術(shù)企業(yè)得不到有效的金融支持，這些問(wèn)題導(dǎo)致勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境不能增強(qiáng)研發(fā)投入的作用效果。

2.3 門(mén)限回歸模型的估計(jì)結(jié)果與分析

以上用乘積項(xiàng)的方法分析表明，研發(fā)投入作用于高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的效果受創(chuàng)新環(huán)境的制約，良好的創(chuàng)新環(huán)境會(huì)增強(qiáng)研發(fā)投入的作用效果。接下來(lái)對(duì)乘積方法進(jìn)行改進(jìn)，采用門(mén)限回歸模型進(jìn)行檢驗(yàn)。本文依次將創(chuàng)新環(huán)境和創(chuàng)新環(huán)境的四個(gè)方面——信息化水平、市場(chǎng)化程度、勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境作為門(mén)限變量進(jìn)行研究。

采用門(mén)限回歸模型進(jìn)行分析，首先需要進(jìn)行門(mén)限效應(yīng)檢驗(yàn)，確定門(mén)限值的個(gè)數(shù)。利用Hansen提出的方法對(duì)模型進(jìn)行門(mén)限效應(yīng)檢驗(yàn)[16]，結(jié)果如表4所示。檢驗(yàn)結(jié)果顯示，在10%的顯著性水平下，以創(chuàng)新環(huán)境、信息化水平和市場(chǎng)化程度為門(mén)限變量的門(mén)限回歸模型存在單一門(mén)限效應(yīng)，以勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境為門(mén)限變量的門(mén)限回歸模型不存在門(mén)限效應(yīng)。

表4 門(mén)限效應(yīng)檢驗(yàn)結(jié)果

在對(duì)模型進(jìn)行門(mén)限效應(yīng)檢驗(yàn)之后，分別估計(jì)出門(mén)限值及置信水平為95%的置信區(qū)間，具體結(jié)果見(jiàn)表5。創(chuàng)新環(huán)境、信息化水平和市場(chǎng)化程度的門(mén)限值分別為0.7629、0.6826、0.5704，門(mén)限值均在95%的置信區(qū)間內(nèi)，說(shuō)明門(mén)限值在5%的顯著性水平上通過(guò)了顯著性檢驗(yàn)。

表5 門(mén)限值的估計(jì)及顯著性檢驗(yàn)

表6中的模型1～模型3分別是以創(chuàng)新環(huán)境、信息化水平和市場(chǎng)化程度為門(mén)限變量的門(mén)限模型的估計(jì)結(jié)果。從估計(jì)結(jié)果看，檢驗(yàn)?zāi)Ｐ蛡€(gè)體效應(yīng)是否為零的F統(tǒng)計(jì)量分別為22.02、22.98、21.38，均在1%顯著性水平下拒絕原假設(shè)，說(shuō)明模型中的個(gè)體效應(yīng)存在顯著差異，應(yīng)該選擇固定效應(yīng)模型，這符合面板門(mén)限回歸模型的要求。

表6 面板門(mén)限回歸模型的參數(shù)估計(jì)結(jié)果

模型1的結(jié)果顯示，當(dāng)創(chuàng)新環(huán)境綜合指數(shù)小于0.7629時(shí)，研發(fā)投入每增加1%，就會(huì)使高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效增加0.2409%；當(dāng)創(chuàng)新環(huán)境指數(shù)高于0.7629時(shí)，研發(fā)投入每增加1%，高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效將增加0.3887%。這表明，研發(fā)投入在創(chuàng)新環(huán)境不同的區(qū)間段內(nèi)對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響效果不同，創(chuàng)新環(huán)境較好時(shí)，研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響程度更大。

模型2的結(jié)果顯示，當(dāng)信息化水平小于0.6826時(shí)，研發(fā)投入每增加1%，就會(huì)使高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效增加0.2096%；當(dāng)信息化水平高于0.6826時(shí)，研發(fā)投入每增加1%，高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效將增加0.3367%。說(shuō)明研發(fā)投入在信息化程度不同的區(qū)間段對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響效果不同，同樣多的研發(fā)投入在信息化水平高的地區(qū)能發(fā)揮更大的作用。同時(shí)從模型3可以看出，當(dāng)市場(chǎng)化程度小于0.5704時(shí)，研發(fā)投入每增加1%，就會(huì)使高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效增加0.2219%；當(dāng)市場(chǎng)化程度高于0.5704時(shí)，研發(fā)投入每增加1%，高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效將增加0.3464%。這表明研發(fā)投入在市場(chǎng)化程度不同的區(qū)間段對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響效果也存在差異，在市場(chǎng)化程度高的地區(qū)發(fā)揮的作用更大。與信息化水平相比，市場(chǎng)化程度的影響更大，顯著性更強(qiáng)，說(shuō)明市場(chǎng)化程度是影響研發(fā)投入作用效果的更為重要的環(huán)境因素。

2.4 穩(wěn)健性檢驗(yàn)

本文采用更換變量的方法，對(duì)上述結(jié)果進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)。將被解釋變量換成高技術(shù)產(chǎn)業(yè)銷售利潤(rùn)率，解釋變量中的研發(fā)投入換成研發(fā)強(qiáng)度，出口和技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用也換成它們占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比重，對(duì)前文中的三種模型分別進(jìn)行估計(jì)。結(jié)果表明，更換變量后，雖然系數(shù)估計(jì)值大小有所不同，但基本符合經(jīng)濟(jì)實(shí)際。此外，分別以創(chuàng)新環(huán)境、信息化水平和市場(chǎng)化程度為門(mén)限變量的門(mén)限回歸模型同樣存在單一門(mén)限值，這說(shuō)明模型估計(jì)的穩(wěn)健性較好，估計(jì)結(jié)果有效。

3 研究結(jié)論和政策啟示

本文選取2000—2016年的省級(jí)面板數(shù)據(jù)，采用實(shí)證分析方法探討了研發(fā)投入和創(chuàng)新環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響。研究發(fā)現(xiàn)：①研發(fā)投入、創(chuàng)新環(huán)境、信息化水平和市場(chǎng)化程度對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效具有顯著的促進(jìn)作用，但勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響不顯著。②研發(fā)投入在影響高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效時(shí)受創(chuàng)新環(huán)境、信息化水平和市場(chǎng)化程度制約。在創(chuàng)新環(huán)境指數(shù)、信息化水平和市場(chǎng)化程度的不同區(qū)間段，研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的影響大小存在顯著差異。當(dāng)創(chuàng)新環(huán)境指數(shù)、信息化水平和市場(chǎng)化程度較高時(shí)，研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效影響的邊際效應(yīng)較大；反之，邊際效應(yīng)較小。③勞動(dòng)者素質(zhì)和金融環(huán)境對(duì)研發(fā)投入的支撐作用較弱，二者并未顯著影響研發(fā)投入對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效的作用效果。

由上述結(jié)論可見(jiàn)，要想提升高技術(shù)產(chǎn)業(yè)績(jī)效，政府在制定創(chuàng)新政策時(shí)，不能只考慮增加研發(fā)投入，還應(yīng)考慮創(chuàng)新環(huán)境對(duì)研發(fā)活動(dòng)的影響。為了提升研發(fā)投入的作用效果，各地區(qū)應(yīng)根據(jù)實(shí)際情況，提高信息化水平和市場(chǎng)化程度，尤其要重視提高勞動(dòng)者素質(zhì)，改善金融環(huán)境。具體來(lái)說(shuō)，通過(guò)加強(qiáng)信息基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，擴(kuò)大互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)和人工智能等信息技術(shù)的推廣使用，以增強(qiáng)信息化對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新的支撐作用。通過(guò)進(jìn)一步推進(jìn)市場(chǎng)化改革，減少政府干預(yù)，完善市場(chǎng)運(yùn)行的法律制度環(huán)境，以提高高技術(shù)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新要素配置效率。通過(guò)建立健全創(chuàng)新人才培養(yǎng)和引進(jìn)機(jī)制，為高技術(shù)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)提供大批高層次人才，以解決高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展人才方面的瓶頸。通過(guò)完善技術(shù)創(chuàng)新投融資體系，建立多元化的科技融資體制，特別是大力發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)投資，以增加高技術(shù)產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新資金規(guī)模。