馬詠昕

摘要：隨著互聯(lián)網(wǎng)的興起，網(wǎng)購時代的來臨，越來越多人選擇在網(wǎng)上購物，這對于我國整體的消費模式和消費結(jié)構(gòu)產(chǎn)生重大的影響。本文選取了網(wǎng)購服裝交易量規(guī)模為因變量，全國居民消費支出（元）和第三方移動支付交易規(guī)模（萬億元）為自變量進行實證分析。通過上述因素的近五年數(shù)據(jù)，我們得到，最后，本文提出了促進互聯(lián)網(wǎng)金融和網(wǎng)購服裝行業(yè)發(fā)展的相關(guān)建議。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融 消費 服裝業(yè) 實證研究

和傳統(tǒng)金融相比，互聯(lián)網(wǎng)金融更方便，更快捷。無需走出家門，只要通過一部手機、一臺電腦，就可以和世界的金融連接，完成金融的線上交易。在4G網(wǎng)絡(luò)興起的中國，互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)在社會的各個領(lǐng)域快速發(fā)展，其中最重要的一環(huán)是消費行業(yè)，消費是經(jīng)濟運行的最后一道關(guān)卡，將生產(chǎn)環(huán)節(jié)的產(chǎn)品轉(zhuǎn)化為消費力，讓資金可以實現(xiàn)變現(xiàn)流通。而服裝業(yè)占網(wǎng)上購物消費額度的重要組成部分，因此，本文研究網(wǎng)上服裝購物對互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的影響具有重要的意義。

一、文獻回顧

王鵬飛（2014）在通過宏觀經(jīng)濟學(xué)的理論角度，研究了網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟時代消費者面臨的整體消費環(huán)境的變化，對我國居民網(wǎng)絡(luò)消費的總體發(fā)展情況、網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟發(fā)展對居民消費的影響。李小龍（2017）通過研究互聯(lián)網(wǎng)消費金融研究的現(xiàn)狀.總結(jié)互聯(lián)網(wǎng)消費金融的特點：小額分散、方便快捷、大數(shù)據(jù)化。然后，分析了四種不同金融模式的發(fā)展，包括電商平臺的互聯(lián)網(wǎng)消費金融、P2P網(wǎng)貸平臺的互聯(lián)網(wǎng)消費金融、消費金融公司的互聯(lián)網(wǎng)消費金融和商業(yè)銀行的互聯(lián)網(wǎng)消費金融。最后進一步分析了互聯(lián)網(wǎng)消費金融的發(fā)展趨勢：規(guī)模擴大化、消費場景化、消費多元化。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融的概念以及特點

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的概念

互聯(lián)網(wǎng)金融的概念在學(xué)術(shù)界尚未形成成熟的理論體系。通常，我們可以從廣義和狹義的角度理解互聯(lián)網(wǎng)金融。從廣義的角度，互聯(lián)網(wǎng)金融是在互聯(lián)網(wǎng)發(fā)生的所有金融活動，包括個人、家庭、公司機構(gòu)的風(fēng)險管理、資產(chǎn)配置、理財活動、消費活動等。從狹義的角度，互聯(lián)網(wǎng)金融是滿足個人的最終產(chǎn)品的消費和服務(wù)的金融服務(wù)。在傳統(tǒng)金融的基礎(chǔ)上，結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，因此產(chǎn)生新的金融模式，互聯(lián)網(wǎng)金融。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融的特點

額度小。相對于傳統(tǒng)金融，互聯(lián)網(wǎng)金融的申請額度較小，主要在1000-50000元，互聯(lián)網(wǎng)金融的針對客戶主要是低端中端客戶，不需要大面額的擔保，比如房子抵押、汽車抵押等。

手續(xù)簡便。由于傳統(tǒng)金融需要報批周期長，手續(xù)比較繁瑣。而互聯(lián)網(wǎng)金融只需要簡單注冊APP，填寫個人的身份證信息，就可以在線上金融平臺進行金融活動。

無地點限制。由于傳統(tǒng)金融活動通常設(shè)在金融機構(gòu)，有上班下班時間限制。受消費的時間、地點限制，消費者不能隨心所欲地消費。如今，通過互聯(lián)網(wǎng)金融，消費者只要打開手機，可以輕松實現(xiàn)在互聯(lián)網(wǎng)消費購物。因此，互聯(lián)網(wǎng)金融克服了傳統(tǒng)金融的缺點，給消費者更好的消費體驗。

三、第三方支付

第三方支付指在交易過程中不參與買方、賣方的交易，只是提供一個交易的平臺給買方、賣方。在我國，第三方支付并不同銀行，沒有能力發(fā)行信用卡、儲蓄卡，主要還是充當一個中間者的角色，第三方支付將不同的銀行集中在同一個交易平臺，打破不同銀行之間的交易壁壘，極大方便了消費者的消費。同時，第三方支付平臺的出現(xiàn)提高了消費者的消費信心，因為賣家完成選購商品，將付款給第三方平臺保管。只有當賣家確定了商品的簽收，買家才可以收到第三方的貨款。這個過程防止了買家、賣家之間的不誠實交易，化解了網(wǎng)絡(luò)購物的不安全感。

四、我國的消費現(xiàn)狀

隨著我國經(jīng)濟發(fā)展的增長，我國居民的收入隨著提高，同時也提高了消費者的購買力。對于衣食住行的需求，而服裝行業(yè)直接反映了消費者對于衣的需求，而且服裝行業(yè)的交易規(guī)模也不斷增大。伴隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的興起，網(wǎng)上購買衣服成為我國消費者一個不可逆轉(zhuǎn)的潮流。通過查閱數(shù)據(jù)，近五年來我國網(wǎng)絡(luò)購買衣服的交易規(guī)模呈現(xiàn)不斷上升的趨勢。在2013年我國網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模達到1，052億元，2014年我國網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模達到2，136億元，2015年我國網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模達到3，228億元，2016年我國網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模達到4，351億元，2017年我國網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模達到6.160億元，突出了我國消費者對于網(wǎng)絡(luò)購買服裝的需求大，因此，本文將近5年我國網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模納入實證分析。

五、互聯(lián)網(wǎng)金融對網(wǎng)購家電交易規(guī)模的實證研究

（一）變量選取及說明

由于城鄉(xiāng)的居民收入存在一定差異，本文并沒有單獨選取城鎮(zhèn)居民消費支出收入，或者鄉(xiāng)村國居民消費支出，單獨作為模型的變量進行分析，而是選擇了全國居民消費支出作為自變量，充分考慮城鄉(xiāng)收入差距對于互聯(lián)網(wǎng)金融的影響。因此，本文選取了第三方移動支付交易規(guī)模（萬億元）、全國居民消費支出（元）作為自變量，網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模作為因變量。本文用xli表示第i年的第三方移動支付交易規(guī)模（萬億元），X2i表示第i年的全國居民消費支出（元），Yi表示第i年的網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模。其中i表示變量的年份，從2013年到2017年，三個變量都選取了近五年的數(shù)據(jù)，讓數(shù)據(jù)更具有代表性，減少誤差的產(chǎn)生。因此，鑒于數(shù)據(jù)的可得性，本文采用2013-2017年網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模、居民人均可支配收入和第三方支付規(guī)模的時間序列數(shù)據(jù)進行實證分析。

從表l已排除的變量表中，我們可以得到：“模型1”中各變量的T檢驗的概率值都小于0.05。所以，沒有變量“線性回歸模型”必須剔除。然后，我們得到多元線性回歸的結(jié)果，如表2多元線性回歸的結(jié)果所示，結(jié)果為y=-31.508+0.087x1+3.979x2.其中x1表示第三方移動支付交易規(guī)模（萬億元），x2表示全國居民消費支出（元），Y表示網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模。說明了網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模與第三方移動支付交易規(guī)模、全國居民消費支出線性相關(guān)，而且隨著全國居民消費支出、第三方移動支付交易規(guī)模的增加，網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模也隨著增加。

R表示擬合優(yōu)度，值越接近1表示模型越好。從表3可以看到，多元線性回歸的R方值為1.824.因此多元線性回歸的擬合效果較好。同時，多元線性回歸的sig顯著性水平都為0.002.小于0.05.則F檢驗通過，表示統(tǒng)計量顯著，方程中自變量因變量間線性關(guān)系能夠成立，模型對樣本數(shù)據(jù)的擬合在統(tǒng)計上有意義。

（二）結(jié)果及其分析

根據(jù)圖1多元線性回歸模型的標準化殘差直方圖，函數(shù)的左右兩側(cè)并不完全對稱，但從分布總體趨勢來看，可以認為隨機變量的分布近似呈現(xiàn)正態(tài)分布。

根據(jù)圖2回歸標準化殘差的正態(tài)P-P圖，散點并沒有完全與斜線重合，因此直線與散點的擬合并不是完美的，但在現(xiàn)實中，這是常見現(xiàn)象，理論與實際之間可以存在一定的誤差。因為誤差的范圍較小，我們可以近似認為這符合線性模型的要求。

（三）小結(jié)

本文基于多元線性回歸模型，本文采用2013-2017年網(wǎng)絡(luò)購物的服裝市場規(guī)模、居民人均可支配收入和第三方支付規(guī)模的時間序列數(shù)據(jù)進行實證分析，構(gòu)建了可以量化分析的多元線性模型，并對模型的擬合優(yōu)度、標準誤差、殘差分布與p-p頻率圖進行分析。

六、互聯(lián)網(wǎng)金融的背景下制約消費增長的問題

（一）互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)面臨成本壓力

由于政府傳統(tǒng)的政策存在地區(qū)的差異、城鄉(xiāng)的差異，使得互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)

（二）區(qū)域發(fā)展不均衡

據(jù)中國互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)信息中心（cNNIC）統(tǒng)計，不同的地區(qū)的網(wǎng)絡(luò)購物滲透率不同，其中最高的是華東地區(qū)，依據(jù)網(wǎng)絡(luò)購物滲透率從大到小排序，依次為是西南地區(qū)、中南地區(qū)、華北、東北西北地區(qū)。

（三）城鄉(xiāng)差異顯著

網(wǎng)購用戶主要為城市居民，有93%的人居住在城市，只有7%的網(wǎng)購用戶居住在農(nóng)村。

（四）網(wǎng)絡(luò)消費群體主要是低收入、低年齡

低收入、低年齡群體占網(wǎng)絡(luò)消費群體的主要部分。其中3000元以下的網(wǎng)購用戶占30%，5000元以下的網(wǎng)購用戶占50%，5000元上的網(wǎng)購用戶占20%。

（五）網(wǎng)絡(luò)消費配送的成本高

網(wǎng)絡(luò)購物消費的配送方式有兩種，分別是自己運輸和廠家運輸。首先，由于網(wǎng)絡(luò)購物涉及了不同種類的商品，由于商品的種類差異、材質(zhì)差異，會導(dǎo)致運輸方式有不同的要求，這必定會運輸?shù)墓芾韼韽?fù)雜的要求，從而增加了網(wǎng)絡(luò)購買商品的運輸成本。

同時網(wǎng)購商品的運輸面臨最難的問題是“最后一公里”?！白詈笠还铩睂⑸唐窂目爝f投放點深入到社區(qū)和家庭。一方面，電子商務(wù)平臺希望可以降低商品配送的運輸成本，另一方面，由于“最后一公里”的商品配送需要精準投入每個用戶的家庭，付出較大的人力物力，快遞企業(yè)會增加商品的配送費。在兩者的矛盾下，出現(xiàn)了電子商務(wù)平臺自己構(gòu)建物流運輸?shù)墓?，使得消費者購物到商家配送的一條龍服務(wù)。

同時，網(wǎng)購商品的運輸還面臨一個網(wǎng)絡(luò)購物的獨特問題，就是退貨。消費者未必滿意商品的質(zhì)量，選擇把貨品退還商家。所以，商品的退還也是一個必不可少的環(huán)節(jié)。

七、刺激互聯(lián)網(wǎng)金融背景下消費的建議

從當前我國互聯(lián)網(wǎng)金融的現(xiàn)狀出發(fā)，重點解決互聯(lián)網(wǎng)金融背景下消費存在的問題，提出有效的解決和那個哈，促進我國互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。

（一）多渠道推廣網(wǎng)絡(luò)購物

推進4G移動網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)，落實5G移動網(wǎng)絡(luò)的開發(fā)工作，加快建設(shè)移動互聯(lián)網(wǎng)，提高移動互聯(lián)網(wǎng)的占有率，增快網(wǎng)絡(luò)的互通，為網(wǎng)絡(luò)購物提供良好的網(wǎng)絡(luò)環(huán)境。在批發(fā)市場、大型商場、連鎖超市、大型購物廣場等人流密集的區(qū)域開展網(wǎng)絡(luò)購物的宣傳工作，可以派發(fā)優(yōu)惠卷的形式吸引新用戶的注冊。同時網(wǎng)上購物的商家可以與線下實體店的商家聯(lián)手，增加消費者的購買途徑，從而促進線上消費的運行。在西部等欠發(fā)達地區(qū)，網(wǎng)絡(luò)銷售的商家可以聯(lián)系西部生活的群眾，販賣具有地域特色的商品，一方面解決了西部人民生活困境，給他們帶來收入，另一方面，由于售賣的商品具有特色，促進了網(wǎng)絡(luò)銷售的商家的營業(yè)額。

（二）健全電子商務(wù)體系

借鑒國外相關(guān)經(jīng)驗，同時結(jié)合我國的國情，研究電子商務(wù)的運行規(guī)律，政府可以設(shè)立專項資金解決西部的電子商務(wù)的發(fā)展問題，解決地域經(jīng)濟發(fā)展的差異。政府還可以提供小額資金幫助中小型企業(yè)的網(wǎng)上創(chuàng)業(yè)，支持小微企業(yè)的線上研發(fā)，打通線上交易與線下交易的渠道，提高我國電子商務(wù)的覆蓋面積，進一步降低電子商務(wù)的成本、促進電子商務(wù)的創(chuàng)業(yè)。

（三）完善財政稅收政策

政府可以通過完善財政稅收政策，改善電子商務(wù)的投資環(huán)境，形成一個良好的投資氛圍，幫助中小型企業(yè)解決融資難的問題，幫助他們找到創(chuàng)業(yè)的啟動資金。同時，政府可以搭建社會電子商務(wù)的融資信息平臺，鼓勵投資者給中小型企業(yè)投資。通過政府扮演的中間商角色，合理引導(dǎo)資金的流通，提高投資的效率。同時，政府可以引導(dǎo)銀行機構(gòu)降低中小型企業(yè)融資的利率，支持中小型企業(yè)發(fā)展電子商務(wù)。還有，政府可以考慮將網(wǎng)絡(luò)的信用度納入個人的誠信考量體系，促進網(wǎng)絡(luò)銷售的發(fā)展。

政府要加大信息公開透明的力度，保證不誠信企業(yè)的信息可以被公眾查詢。一方面，保障公眾的知情權(quán)，防止消費者被不良商家多次欺騙，造成欺騙金額的進一步擴大。另一方面，通過公開不誠信企業(yè)的信息，給企業(yè)敲響警鐘，讓企業(yè)自身約束自己的行為，誠實相待消費者。

（四）加強網(wǎng)絡(luò)消費的數(shù)據(jù)調(diào)研

充分發(fā)揮學(xué)術(shù)研究機構(gòu)、企業(yè)、行業(yè)組織的作用，通過搜集消費者的數(shù)據(jù)，分析消費者的消費偏好、消費習(xí)慣、性別、年齡、收入，有針對性進行產(chǎn)品廣告的推薦，提高商品購買的命中率。

（五）建設(shè)規(guī)范的電子安全認證體系

通過電子簽名、數(shù)據(jù)證書、密鑰、第三方認證機構(gòu)（cA）的監(jiān)管，促進電子安全認證體系的建設(shè)，從而促進線上交易的可靠性，降低消費者在交易過程中受騙的現(xiàn)象。政府部門應(yīng)該盡快制定標準化的制度，管理網(wǎng)絡(luò)消費中消費者的個人信息暴露、消費者的名義被盜用、消費交易過程出現(xiàn)不可靠的頁面鏈接等現(xiàn)象，從而確保消費者在交易過程的安全。