黃麗榮

【摘要】由于我國內(nèi)控研究起步較晚，很多企業(yè)內(nèi)控建設(shè)仍然存在許多問題，比如2014年發(fā)生的獐子島事件、2016年欣泰電氣財(cái)務(wù)舞弊案、2017年民生銀行“假理財(cái)”案等。本文從內(nèi)部控制信息披露現(xiàn)狀以及存在的問題出發(fā)對(duì)相關(guān)的文獻(xiàn)進(jìn)行梳理，將學(xué)者們的研究觀點(diǎn)進(jìn)行歸納整合，為不斷豐富我國內(nèi)控理論研究體系及上市公司內(nèi)控建設(shè)奠定理論基礎(chǔ)，推動(dòng)我國內(nèi)部控制規(guī)范體系發(fā)展，也為今后的相關(guān)理論研究提供參考。

【關(guān)鍵詞】?jī)?nèi)部控制;信息披露;綜述

一、引言

長(zhǎng)久以來，內(nèi)部控制問題一直是企業(yè)治理的一大難題。從英國巴黎銀行倒閉，到美國安然事件，再到中國三鹿奶粉、長(zhǎng)春假疫苗事件，這些問題都使人們更加關(guān)注對(duì)內(nèi)部控制問題的研究。我國關(guān)于內(nèi)部控制的研究從20世紀(jì)90年代開始，正式進(jìn)入熱潮期。2008年，財(cái)政部等五部委聯(lián)合發(fā)布了我國第一部《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》;2010年，又發(fā)布了《企業(yè)內(nèi)部控制配套指引》，要求上市公司應(yīng)當(dāng)披露年度自我評(píng)價(jià)報(bào)告，并對(duì)內(nèi)部控制的有效性進(jìn)行自我評(píng)價(jià)。

二、內(nèi)部控制信息披露

（一）內(nèi)部控制信息披露存在的問題

2010年出臺(tái)的《企業(yè)內(nèi)部控制配套指引》中明確提出，在中國境內(nèi)外同時(shí)上市的企業(yè)首先執(zhí)行內(nèi)部控制信息披露，2012年，滬深主板上市公司也被納入披露范圍，自此，我國開始進(jìn)入內(nèi)部控制信息披露強(qiáng)制階段。由于強(qiáng)制信息披露規(guī)定實(shí)施時(shí)間不長(zhǎng)，在這個(gè)過程中也存在著許多問題，對(duì)此，我國學(xué)者進(jìn)行了相關(guān)的研究。

池國華（2010年）以滬深A(yù)股上市公司為研究對(duì)象，發(fā)現(xiàn)我國內(nèi)控信息披露內(nèi)容過于簡(jiǎn)單，披露流于形式，缺乏實(shí)質(zhì)，自我評(píng)價(jià)不客觀，他認(rèn)為針對(duì)這一問題應(yīng)制定統(tǒng)一評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，明確評(píng)價(jià)責(zé)任主體;強(qiáng)制披露的同時(shí)加強(qiáng)監(jiān)管。宣杰（2012年）以河北省上市公司為研究對(duì)象，發(fā)現(xiàn)存在內(nèi)控評(píng)價(jià)依據(jù)缺乏統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，內(nèi)外部監(jiān)管不力;披露態(tài)度不積極的問題，他建議要推進(jìn)《內(nèi)控規(guī)范》實(shí)施、加強(qiáng)監(jiān)管;積極引導(dǎo)，端正態(tài)度;建立統(tǒng)一的評(píng)級(jí)制度。吳勛（2014年）對(duì)金融類上市公司研究發(fā)現(xiàn)披露載體眾多、內(nèi)容和形式不統(tǒng)一、內(nèi)容不全面、格式不規(guī)范等問題，他建議統(tǒng)一披露載體，加強(qiáng)監(jiān)管，規(guī)范披露格式。

（二）內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量影響因素

對(duì)企業(yè)而言，良好的內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量不僅可以提高公司經(jīng)營業(yè)績(jī)和盈余質(zhì)量，還可以降低企業(yè)的資本成本和系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)投資者而言，良好的內(nèi)控信息披露質(zhì)量可以幫助投資者做出正確的判斷。如何提高內(nèi)控信息披露質(zhì)量，將成為企業(yè)關(guān)注的重點(diǎn)，我國學(xué)者對(duì)此進(jìn)行了深入廣泛的研究。

方紅星和孫器（2009年）等研究發(fā)現(xiàn)我國交叉上市保險(xiǎn)公司能夠按照證券交易所的規(guī)定合規(guī)披露內(nèi)部控制信息，證券交易所和其他監(jiān)管機(jī)構(gòu)提出的要求的詳細(xì)程度和嚴(yán)格程度要求越強(qiáng)此類公司內(nèi)部控制信息披露的質(zhì)量越高。陳國輝（2011年）認(rèn)為增強(qiáng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所執(zhí)業(yè)水平、加強(qiáng)上市公司自我控制意識(shí)和規(guī)范內(nèi)控信息披露行為可以提高內(nèi)控信息披露質(zhì)量。王文杰（2011）認(rèn)為股權(quán)結(jié)構(gòu)可以提高內(nèi)控信息披露質(zhì)量。張瑤（2014年）研究發(fā)現(xiàn)公司規(guī)模、監(jiān)事會(huì)規(guī)模、審計(jì)委員會(huì)管理水平和機(jī)構(gòu)投資者持股比例越高，內(nèi)控信息披露質(zhì)量越高;董事會(huì)會(huì)議的頻率越高，內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量越低。

（三）內(nèi)部控制信息披露行為對(duì)企業(yè)的影響

國內(nèi)學(xué)者對(duì)內(nèi)部控制披露的最新研究主要集中在對(duì)上市公司披露內(nèi)部控制信息的行為及其影響。邱冬陽（2010年）等選取2006--2008年深圳中小板市場(chǎng)IPO公司內(nèi)部控制信息披露狀況及其對(duì)應(yīng)的超額收益率，研究發(fā)現(xiàn)IPO公司上市首日開盤價(jià)對(duì)于明確的內(nèi)部控制信息披露有顯著的正向反應(yīng)。陳宋生和郭京晶（2011）等以滬市樣本期間從2005—2008年，深市采用2007—2008年數(shù)據(jù)，研究發(fā)現(xiàn)內(nèi)部控制信息披露引致市場(chǎng)正面反應(yīng)，累計(jì)異常超額收益為正，強(qiáng)制批露與自愿披露內(nèi)部控制信息相比，強(qiáng)制內(nèi)部控制信息披露獲得的超額收益率更高。張曉嵐（2012年）等選取2007-2010年數(shù)據(jù)研究發(fā)現(xiàn)內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量越高的公司，經(jīng)營業(yè)績(jī)?cè)胶谩?/p>

三、結(jié)論與展望

通過以上文獻(xiàn)的整理發(fā)現(xiàn)，我國對(duì)于內(nèi)部控制信息披露的研究領(lǐng)域在不斷豐富，視角越來越寬，研究的范圍也在不斷擴(kuò)大，對(duì)于我國內(nèi)部控制信息披露的現(xiàn)狀以及存在的問題進(jìn)行了細(xì)致的分析，并且提出了進(jìn)一步改進(jìn)建議，能夠充分發(fā)揮理論對(duì)于實(shí)踐的指導(dǎo)作用，從外部監(jiān)管以及企業(yè)效益角度迫使企業(yè)建立健全內(nèi)部控制制度，保證內(nèi)部控制的設(shè)計(jì)和運(yùn)行有效。目前，我國內(nèi)部控制信息披露還不夠完善，內(nèi)容和格式不夠規(guī)范，可靠性低，流于形式;企業(yè)披露內(nèi)部控制信息的質(zhì)量受到外部監(jiān)管處罰以及內(nèi)部控制制度的影響，內(nèi)部控制信息披露對(duì)企業(yè)來說既是挑戰(zhàn)也是機(jī)遇。內(nèi)部控制的建設(shè)與發(fā)展歸根結(jié)底不是靠外部監(jiān)管，而是靠?jī)?nèi)部的疏通，但是在還未達(dá)到成熟的階段時(shí)，還是需要外部的監(jiān)管措施進(jìn)行約束，以使其逐步發(fā)展和完善。