南開(kāi)大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院 王雙蕊

在中小企業(yè)融資過(guò)程中，主要的融資方式有內(nèi)源融資與外源融資兩種。其中，內(nèi)源融資是指中小企業(yè)憑借自身的經(jīng)營(yíng)管理、擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模等方式，獲得融資資金；外源融資是指中小企業(yè)借助融資租賃、政府融資、產(chǎn)權(quán)交易融資、證券融資、銀行信貸融資、投資基金融資等多種渠道獲得融資資金。現(xiàn)階段，就我國(guó)中小企業(yè)而言，銀行信貸融資是其發(fā)展過(guò)程中的主要融資渠道，然而由于受多種因素的限制，使得中小企業(yè)普遍出現(xiàn)了融資難、貸款難等問(wèn)題，影響我國(guó)中小企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。因此，在中小企業(yè)發(fā)展過(guò)程中，政府應(yīng)加大宏觀調(diào)控力度，完善中小企業(yè)融資體系，建立健全融資貸款平臺(tái)，以此更好地提高中小企業(yè)的發(fā)展水平，促進(jìn)我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。

1 中小企業(yè)融資貸款面臨的困局

1.1 自身經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大

在實(shí)際的融資貸款業(yè)務(wù)中，銀行一方面要確保高額的利息回報(bào)，另一方面又要保障借貸資金的安全性。而由于中小企業(yè)的償還能力要遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于大型企業(yè)，銀行所要承擔(dān)的償債風(fēng)險(xiǎn)更高，從而使得銀行更加傾向于向大型企業(yè)放貸，中小企業(yè)陷入了融資難、貸款難的發(fā)展局面。近年來(lái)，盡管?chē)?guó)家出臺(tái)了一系列扶持中小企業(yè)發(fā)展的優(yōu)惠政策，但是由于中小企業(yè)自身仍存在經(jīng)營(yíng)管理不善、抵押物不足、擔(dān)保體系不健全等諸多問(wèn)題，使得中小企業(yè)融資貸款難問(wèn)題并未得到有效改善。

1.2 抵押物不足

抵押擔(dān)保是銀行貸款的主要形式，占全部貸款業(yè)務(wù)的80%左右。然而，由于我國(guó)動(dòng)產(chǎn)擔(dān)保貸款發(fā)展滯后，僅占全部貸款業(yè)務(wù)的13%，且普遍集中于發(fā)達(dá)地區(qū)，因此銀行更愿意接受土地、房產(chǎn)等不動(dòng)產(chǎn)為主的抵押物。此外，由于中小企業(yè)的發(fā)展規(guī)模較小，發(fā)展資金多為存貨、應(yīng)收賬款等動(dòng)產(chǎn)，可向銀行貸款的抵押物較少，從而導(dǎo)致中小企業(yè)出現(xiàn)了抵押難問(wèn)題。同時(shí)，由于動(dòng)產(chǎn)的抵押率相對(duì)較低，更使得中小企業(yè)陷入兩難境地。比如說(shuō)，房產(chǎn)、土地的銀行抵押率為70%，機(jī)器設(shè)備的銀行抵押率為50%，動(dòng)產(chǎn)的銀行抵押率則僅為30%，在此基礎(chǔ)上還要接受資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)于抵押物的進(jìn)一步規(guī)范，進(jìn)而使得中小企業(yè)很難獲得較大數(shù)額的融資貸款。

1.3 擔(dān)保體系有待完善

目前，由于我國(guó)的擔(dān)保體系仍處于完善與發(fā)展階段，成為了中小企業(yè)融資貸款的主要阻力。同時(shí)，由于中小企業(yè)的信用度偏低，且時(shí)有發(fā)生懸空銀行債務(wù)、逃費(fèi)漏費(fèi)等現(xiàn)象發(fā)生，使得國(guó)內(nèi)大型企業(yè)均不愿意為中小企業(yè)做擔(dān)保。此外，就擔(dān)保公司來(lái)講，由于要受到地方政府的限制與管理，擔(dān)保公司普遍存在資金來(lái)源有限、擔(dān)保覆蓋面較窄、擔(dān)保貸款余額偏低等問(wèn)題，使得中小企業(yè)無(wú)法獲得更多大額的融資貸款。

1.4 貸款程序繁瑣

在我國(guó)，二級(jí)分行以下的銀行貸款需要獲得總行的貸款審批，其貸款流程十分繁瑣。對(duì)于中小企業(yè)來(lái)講，雖然貸款金額不大，但也需要嚴(yán)格按照貸款程序逐步辦理，不僅耗時(shí)較長(zhǎng)、費(fèi)用較多，還無(wú)法從根本處解決中小企業(yè)的貸款難題，制約中小企業(yè)的有序發(fā)展。比如說(shuō)，在進(jìn)行房地產(chǎn)抵押流程時(shí)，用戶(hù)需要填寫(xiě)申請(qǐng)表、等待有關(guān)部門(mén)進(jìn)行實(shí)地勘測(cè)、評(píng)估機(jī)構(gòu)進(jìn)行限價(jià)估算、調(diào)查土地權(quán)屬、地籍測(cè)繪等。此外，據(jù)有關(guān)部門(mén)統(tǒng)計(jì)，國(guó)內(nèi)中小企業(yè)的平均壽命僅為3年左右，銀行為了降低信貸風(fēng)險(xiǎn)，通常只能為其提供短期的貸款服務(wù)，無(wú)法滿(mǎn)足中小企業(yè)的發(fā)展需求。

1.5 綜合成本較高

近年來(lái)，商業(yè)銀行普遍將融資貸款利率上調(diào)了30%～50%。也就是說(shuō)，如果中小企業(yè)有足夠的抵押物，在進(jìn)行抵押之前需要向資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)支付一定費(fèi)用后進(jìn)行擔(dān)保抵押貸款；如果中小企業(yè)沒(méi)有足夠的抵押物，則需要通過(guò)擔(dān)保公司才能獲得銀行貸款，但每年需要向擔(dān)保公司支付貸款金額的2%作為擔(dān)保費(fèi)用，融資貸款成本相對(duì)較高。此外，中小企業(yè)在貸款過(guò)程中，還需要支付財(cái)務(wù)中介費(fèi)、補(bǔ)償性余額等相關(guān)費(fèi)用，綜合計(jì)算器貸款成本要高出銀行貸款的14%左右，為中小企業(yè)帶來(lái)了巨大的資金壓力。同時(shí)，從銀行信貸人員來(lái)講，由于中小企業(yè)的貸款額度相對(duì)較小、信貸風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較大，為了能夠有效達(dá)到業(yè)績(jī)考核指標(biāo)，他們更傾向于向大型企業(yè)放貸，使得中小企業(yè)發(fā)展舉步維艱。

1.6 信貸機(jī)構(gòu)的差別對(duì)待

最近幾年來(lái)，隨著我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，在為中小企業(yè)帶來(lái)發(fā)展機(jī)遇的同時(shí)，對(duì)中小企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)能力也提出了更高要求。綜合我國(guó)中小企業(yè)現(xiàn)狀來(lái)看，其組成主體大多為民營(yíng)公司、社會(huì)團(tuán)體、個(gè)人等，而在申請(qǐng)銀行貸款時(shí)，信貸機(jī)構(gòu)針對(duì)不同的貸款對(duì)象往往持有不同態(tài)度。簡(jiǎn)言之，對(duì)于發(fā)展規(guī)模較大企業(yè)的信貸審核環(huán)節(jié)較為放松，對(duì)于民營(yíng)中小企業(yè)的審核流程較為苛刻。由此可見(jiàn)，由于信貸機(jī)構(gòu)的差別對(duì)待，中小企業(yè)的融資貸款之路任重道遠(yuǎn)。

1.7 缺乏完善的金融機(jī)制扶持

現(xiàn)階段，雖然我國(guó)已經(jīng)出臺(tái)了一系列扶持中小企業(yè)的優(yōu)惠政策，但是在實(shí)際執(zhí)行過(guò)程中，由于缺乏完善的金融機(jī)制作為支持，中小企業(yè)的社會(huì)公信力還不足，信貸機(jī)構(gòu)對(duì)于中小企業(yè)仍抱有質(zhì)疑態(tài)度，致使中小企業(yè)的融資貸款仍處于困局當(dāng)中。此外，國(guó)內(nèi)中小企業(yè)普遍存在融資環(huán)境較差、運(yùn)營(yíng)管理不穩(wěn)定、財(cái)務(wù)制定不完善等發(fā)展問(wèn)題，從而無(wú)法切實(shí)滿(mǎn)足銀行的放貸條件。目前，隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，銀行在對(duì)企業(yè)提供信貸服務(wù)時(shí)，不僅要考慮利息回收與承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，確保貸款資金能夠安全回收，還要對(duì)貸款對(duì)象進(jìn)行深入調(diào)查，在一定程度上增加了中小企業(yè)的貸款難度。

2 中小企業(yè)融資貸款難的破解方法

針對(duì)我國(guó)中小企業(yè)融資貸款難問(wèn)題，政府、各金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)、金融服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)不斷完善融資組織平臺(tái)，加大政策扶持力度，完善融資放貸體系，健全信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)，創(chuàng)新融資方式，拓展貸款渠道，簡(jiǎn)化貸款程序，以此幫助中小企業(yè)切實(shí)解決融資難、貸款難的發(fā)展問(wèn)題，降低貸款綜合成本，促進(jìn)我國(guó)整體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。

2.1 提高對(duì)中小企業(yè)的金融服務(wù)水平

立足本國(guó)金融市場(chǎng)發(fā)展行情，提高對(duì)中小企業(yè)的金融服務(wù)水平應(yīng)做到以下幾點(diǎn)：其一，建立政策性金融機(jī)構(gòu)，降低信貸門(mén)檻，直接服務(wù)于中小企業(yè)，為其提供充足的資金支持；其二，健全信用擔(dān)保體系，幫助中小企業(yè)解決抵押物不足、信任度不夠問(wèn)題，拓寬企業(yè)的信貸融資渠道；其三，明確評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)，科學(xué)劃分信用等級(jí)，對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，降低信貸機(jī)構(gòu)的放貸風(fēng)險(xiǎn)；其四，通過(guò)政府產(chǎn)業(yè)基金、風(fēng)險(xiǎn)投資基金對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行股權(quán)投資，提供最前沿的政策、技術(shù)指導(dǎo)，降低融資貸款的綜合成本，強(qiáng)化中小企業(yè)的服務(wù)體驗(yàn)；其五，通過(guò)貨幣政策工具運(yùn)用、財(cái)稅優(yōu)惠激勵(lì)，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)增加正規(guī)金融渠道的中小企業(yè)融資供給，替代民間借貸等價(jià)格偏高的資金，從而“以量平價(jià)”推動(dòng)中小微企業(yè)整體綜合融資成本下降；其六，金融機(jī)構(gòu)大力發(fā)展金融產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新，加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等信息技術(shù)的運(yùn)用，改造信貸流程和信用評(píng)價(jià)模型，提高中小企業(yè)的貸款發(fā)放效率和服務(wù)便利度。

2.2 健全法律保障制度

由于我國(guó)信貸業(yè)務(wù)發(fā)展較晚，對(duì)于中小企業(yè)的信貸保護(hù)條例仍在不斷摸索之中，從而致使中小企業(yè)借貸問(wèn)題時(shí)有發(fā)生。同時(shí)，中小企業(yè)的發(fā)展離不開(kāi)國(guó)家政策的支持，更需要法律條例的保障。所以，我國(guó)有關(guān)部門(mén)應(yīng)針對(duì)中小企業(yè)的融資信貸問(wèn)題，建立健全法律保障制度，明確保護(hù)界限，突破中小企業(yè)融資難、貸款難困局，促進(jìn)我國(guó)中小企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展。

2.3 完善企業(yè)管理機(jī)制

首先，中小企業(yè)應(yīng)遵循市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)準(zhǔn)則，以市場(chǎng)發(fā)展為導(dǎo)向，開(kāi)展更適合企業(yè)發(fā)展的運(yùn)營(yíng)活動(dòng)，提高企業(yè)的綜合管理水平；其次，創(chuàng)新企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理理念，加大人才引進(jìn)力度，對(duì)企業(yè)員工展開(kāi)定期的業(yè)績(jī)考核，并規(guī)定只有順利通過(guò)考核的工作人員才能留在原崗位繼續(xù)工作，而未通過(guò)考核的工作人員則需要進(jìn)行二次培訓(xùn)，提高企業(yè)管理隊(duì)伍的整體能力，提高企業(yè)資金的利用率；再次，加強(qiáng)預(yù)算管理，保證財(cái)務(wù)信息的準(zhǔn)確性與有效性。同時(shí)，根據(jù)企業(yè)的實(shí)際發(fā)展?fàn)顩r，選擇最為適宜的資金核算方式，做到按期還款，樹(shù)立良好的社會(huì)信譽(yù)，促進(jìn)企業(yè)的良性發(fā)展；最后，加強(qiáng)企業(yè)文明建設(shè)，完善激勵(lì)機(jī)制，激發(fā)企業(yè)員工的工作積極性，大量良好的工作環(huán)境，從而在增強(qiáng)企業(yè)凝聚力的同時(shí)，提高中小企業(yè)的經(jīng)濟(jì)水平，推動(dòng)我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的有序發(fā)展。

2.4 完善銀行貸款機(jī)制

完善的銀行貸款機(jī)制，是規(guī)范融資貸款業(yè)務(wù)的主要依據(jù)，是實(shí)現(xiàn)中小企業(yè)長(zhǎng)足發(fā)展的重要保障。舉例來(lái)說(shuō)：某中小企業(yè)根據(jù)自身的發(fā)展需求，決定向信貸機(jī)構(gòu)申請(qǐng)融資貸款，經(jīng)過(guò)信貸機(jī)構(gòu)對(duì)于中小企業(yè)的初步調(diào)查，該企業(yè)符合貸款條件，并將其推薦給當(dāng)?shù)氐膿?dān)保公司。擔(dān)保公司在接到擔(dān)保業(yè)務(wù)后，對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行了新一番的調(diào)查，并將其具體資料上報(bào)給了當(dāng)?shù)氐拈_(kāi)發(fā)銀行，銀行客戶(hù)部聯(lián)合工商局、稅務(wù)局、財(cái)政局等多個(gè)職能部門(mén)對(duì)該中小企業(yè)的償還能力、經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)行實(shí)地考察，并通過(guò)召開(kāi)民主會(huì)議的方式，決議該投資項(xiàng)目是否得以通過(guò)，通過(guò)后將企業(yè)的資料下發(fā)至擔(dān)保公司，由擔(dān)保公司向政府有關(guān)部門(mén)進(jìn)行貸款報(bào)備，向開(kāi)發(fā)銀行遞交書(shū)面貸款申請(qǐng)，最終與開(kāi)發(fā)銀行簽訂貸款合同，獲得銀行貸款。在這里值得一提的是，在簽訂擔(dān)保合同后，開(kāi)發(fā)銀行先將貸款劃轉(zhuǎn)至擔(dān)保公司，而后由擔(dān)保公司將貸款再轉(zhuǎn)到中小企業(yè)的專(zhuān)用賬戶(hù)，貸款發(fā)放的第二個(gè)月起，擔(dān)保公司需在每季第一個(gè)月15日前，將中小企業(yè)的資金使用狀況、公司經(jīng)營(yíng)情況，以書(shū)面的形式上交給開(kāi)發(fā)銀行，做好相關(guān)的報(bào)備工作，降低信貸機(jī)構(gòu)的運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

3 結(jié)語(yǔ)

綜上所述，在新時(shí)代背景下，中小企業(yè)已經(jīng)成為了我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的中堅(jiān)力量，在推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、促進(jìn)就業(yè)增加、激發(fā)創(chuàng)新活力等方面發(fā)揮著重要作用。而中小企業(yè)面臨的融資困局破解，需要中小企業(yè)自身、政府、金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)、銀行業(yè)等金融服務(wù)機(jī)構(gòu)的多方面力量共同解決，也需要從金融、法律、大數(shù)據(jù)、企業(yè)管理等多領(lǐng)域共同發(fā)展，從而在提高國(guó)內(nèi)中小企業(yè)發(fā)展水平的同時(shí)，促進(jìn)我國(guó)金融行業(yè)和經(jīng)濟(jì)建設(shè)的長(zhǎng)足發(fā)展。