吳定俊 王石河 朱張巍

【摘 要】區(qū)塊鏈技術(shù)發(fā)展迅速，對國內(nèi)外金融秩序產(chǎn)生的巨大的影響。比特幣和區(qū)塊鏈技術(shù)被錯誤地解讀為技術(shù)無政府主義和經(jīng)濟(jì)無政府主義，通過梳理比特幣和區(qū)塊鏈的發(fā)展歷程，揭示了技術(shù)無政府主義和經(jīng)濟(jì)無政府主義的局限性，澄清了監(jiān)管的必要性。

【關(guān)鍵詞】比特幣；區(qū)塊鏈；金融監(jiān)管；加密貨幣

無政府主義是一系列政治哲學(xué)思想的總稱，其目的在于提升個人自由及廢除政府及組織機(jī)構(gòu)的不當(dāng)管理。無政府主義的基本立場是反對包括政府在內(nèi)的一切統(tǒng)治和權(quán)威，提倡個體之間的互助關(guān)系，關(guān)注個體的自由和平等。最近一個世紀(jì)，經(jīng)過幾次失敗的無政府主義實(shí)踐，無政府主義思想目前總體處于低潮。隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，加密貨幣成為無政府思想的新工具，無政府主義順勢從追求政治主張轉(zhuǎn)向另一個突破口——技術(shù)無政府主義和經(jīng)濟(jì)無政府主義。

一、加密貨幣作為無政府主義的突破口

在2009年根據(jù)中本聰?shù)乃悸吩O(shè)計(jì)發(fā)布的開源軟件建構(gòu)了一種P2P形式的數(shù)字貨幣。比特幣不依靠特定貨幣機(jī)構(gòu)發(fā)行，它依據(jù)特定算法，通過大量的計(jì)算產(chǎn)生，該系統(tǒng)利用P2P網(wǎng)絡(luò)中眾多節(jié)點(diǎn)構(gòu)成的分布式數(shù)據(jù)庫來確認(rèn)并記錄比特幣交易行為，并使用加密技術(shù)來確保貨幣流通各個環(huán)節(jié)安全性。比特幣完全去處中心化，沒有發(fā)行機(jī)構(gòu)，也就不可能操縱發(fā)行數(shù)量，其發(fā)行與流通均通過開源的P2P算法實(shí)現(xiàn)。由于比特幣無發(fā)行中心，所以外部無法關(guān)閉它。比特幣價格可能波動變化，但即使多國政府宣布它非法，比特幣和比特幣龐大的網(wǎng)絡(luò)不會消失。比特幣跨國流通可以不經(jīng)過任何國家機(jī)構(gòu)管控，也不會留下任何跨境交易記錄，因?yàn)闉榧夹g(shù)宅小眾所接受，產(chǎn)生了職業(yè)造幣的礦機(jī)經(jīng)濟(jì)。這個時期我們現(xiàn)在稱之為區(qū)塊鏈1.0時代，是以BTC為核心的"貨幣時代"，到后來逐步獲得越來越廣泛的認(rèn)可，圍繞BTC這一基礎(chǔ)數(shù)字貨幣展開諸多業(yè)務(wù)及周邊服務(wù)，如錢包、交易所、挖礦、礦機(jī)業(yè)務(wù)等。逐步形成了以BTC為核心的虛擬數(shù)字貨幣支付、結(jié)算、流通體系，但因?yàn)锽TC自身架構(gòu)的原因，造成了其具有交易的不可延展性缺陷。簡而言之區(qū)塊鏈1.0是挖礦賣礦囤礦的數(shù)字貨幣烏托邦時代。

二、加密貨幣成為投機(jī)性金融工具

隨著加密貨幣和礦機(jī)被市場小眾所接受，交易平臺的脆弱性就集中顯現(xiàn)出來。由于大量炒家介入，導(dǎo)致比特幣價格波動極大，兌換現(xiàn)金的價格如過山車一般起伏。使得比特幣更適合投機(jī)，而不是匿名交易。此后其它加密貨幣和代幣也紛紛出現(xiàn)，并出現(xiàn)了黑客攻擊篡改，大規(guī)模的炒幣現(xiàn)象，甚至出現(xiàn)了有組織的礦機(jī)傳銷活動。2013年12月5日下午，中國央行等五部委聯(lián)合發(fā)出防范比特幣風(fēng)險的通知，要求各金融機(jī)構(gòu)和支付機(jī)構(gòu)不得以比特幣為產(chǎn)品或服務(wù)定價。消息發(fā)布后一個小時內(nèi)，比特幣價格跌幅達(dá)35%。中國央行在2014年12月下發(fā)《通知》，稱比特幣應(yīng)當(dāng)是一種特定的虛擬商品，不具有與貨幣等同的法律地位，不能且不應(yīng)作為貨幣在市場上流通使用。2014年2月25日，一度是全球最大的比特幣交易網(wǎng)站Mt.Gox轟然倒閉。隨后，新加坡比特幣交易網(wǎng)站FLEXCOIN也突然倒閉。盡管國際上人心惶惶，但價格大跌依然不能阻擋中國國內(nèi)投資者們的熱忱，礦機(jī)被炒作到十幾萬人民幣一臺。有數(shù)據(jù)稱中國內(nèi)地比特幣交易量如今已占全球交易量的70%到80%，甚至交易量最大的比特幣交易平臺也被中國的比特幣交易網(wǎng)站奪走。

這就是我們稱之為區(qū)塊鏈2.0的時代，特征是通過分叉比特幣區(qū)塊鏈或構(gòu)建另一套基于區(qū)塊鏈技術(shù)而創(chuàng)建的更廣泛的協(xié)議并生成內(nèi)在的新的代幣，因此稱為“代幣時代”?！按鷰艜r代”的典型代表就是以太幣。然而這類平臺，隨后被傳銷組織、微商平臺弄成了圈錢的ICO平臺，使區(qū)塊鏈2.0變成了玩概念、賣代幣、炒市值一條龍的泡沫時代，無數(shù)“韭菜”的資產(chǎn)被摧毀。2017年9月4日，中國發(fā)布了《關(guān)于防范代幣發(fā)行融資風(fēng)險的公告》，給ICO做出了定性，同時宣布了取締的決定。公告明確指出代幣發(fā)行融資本質(zhì)上是一種未經(jīng)批準(zhǔn)非法公開融資的行為，涉嫌非法發(fā)售代幣票券、非法發(fā)行證券以及非法集資、金融詐騙、傳銷等違法犯罪活動。所以，區(qū)塊鏈2.0是一個泡沫時代。

三、加密貨幣成為日常結(jié)算工具

貨幣無政府主義的實(shí)踐，證明即便是去中心化依然不能缺乏監(jiān)管，否則并無效率可言，反而會摧毀社會價值。而且實(shí)踐證明，并不存在純粹去中心化的途徑，即便是P2P加密技術(shù)，依然容易被各種平臺，代幣平臺，傳銷組織所操縱控制。在有效監(jiān)管確立以前，政策法律嚴(yán)格限制了該技術(shù)的應(yīng)用和傳播。但是社會依然取得了廣泛的共識：加密貨幣技術(shù)依然是一種先進(jìn)的支付結(jié)算手段，在未來經(jīng)濟(jì)應(yīng)用前景廣闊。未來的時代是區(qū)塊鏈3.0的時代，它將和互聯(lián)網(wǎng)一樣，成為基礎(chǔ)設(shè)施，應(yīng)用到更廣闊的領(lǐng)域，覆蓋人們的日常生活，涵蓋社會生活的方方面面。原理是不再依靠某個第三人或機(jī)構(gòu)獲得信任或建立信用，提升日常交易效率。也就是說必須腳踏實(shí)地，把開發(fā)落地，創(chuàng)造為人民提供服務(wù)的實(shí)際價值。

【參考文獻(xiàn)】

[1]《從比特幣到區(qū)塊鏈，一切泡沫都在等待破滅》，佚名 ，經(jīng)濟(jì)學(xué)人，2018年8月30日。

[2]《關(guān)于區(qū)塊鏈技術(shù)的研究綜述》， 林小馳 ， 胡葉倩雯 ，金融市場研究，2016年第2期。

[3]《區(qū)塊鏈技術(shù)在金融領(lǐng)域的研究現(xiàn)狀及創(chuàng)新趨勢分析》 王碩 ，上海金融，2016年第2期。

[4]《比特幣監(jiān)管的國際比較及我國的策略》， 樊云慧 ，法學(xué)雜志，2016年第37期。