楊 帆

?

金融創(chuàng)新與實(shí)體經(jīng)濟(jì)振興視野下的民營(yíng)銀行發(fā)展路徑選擇

楊 帆

（山東銀監(jiān)局，山東 濟(jì)南 250001）

在金融創(chuàng)新的視野下，民營(yíng)銀行、互聯(lián)網(wǎng)金融等金融發(fā)展新載體不斷涌現(xiàn)。當(dāng)代中國(guó)大刀闊斧推動(dòng)金融創(chuàng)新的直接動(dòng)力在于振興實(shí)體經(jīng)濟(jì)、打破金融壟斷繼而實(shí)現(xiàn)金融體系的良性循環(huán)。從維護(hù)地區(qū)金融秩序、確保金融改革有序推進(jìn)的角度來講，中國(guó)的民營(yíng)銀行發(fā)展理應(yīng)穩(wěn)中有進(jìn)，合理控制發(fā)展節(jié)奏；特色發(fā)展，充分發(fā)揮機(jī)構(gòu)優(yōu)勢(shì)；定策明規(guī)，優(yōu)化機(jī)構(gòu)發(fā)展環(huán)境；制度優(yōu)化，助力機(jī)構(gòu)長(zhǎng)效發(fā)展。

金融創(chuàng)新；民營(yíng)銀行；金融風(fēng)險(xiǎn)；實(shí)體經(jīng)濟(jì)

2017年7月召開的第五次全國(guó)金融工作會(huì)議提出要將“服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)”作為金融工作的重要任務(wù)，黨的十九大更是明確指出要“深化金融體制改革，增強(qiáng)金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力”，二者前后呼應(yīng)、一脈相承，為今后一段時(shí)間的金融發(fā)展指明了方向。事實(shí)上，允許民間資本依法發(fā)起設(shè)立中小型銀行，是繁榮金融市場(chǎng)、深化金融體制改革的重大舉措，是民間資本在實(shí)體經(jīng)濟(jì)振興中積極作為、主動(dòng)擔(dān)當(dāng)?shù)闹匾獓L試。早在2010年，國(guó)務(wù)院就提出要“鼓勵(lì)民間資本發(fā)起設(shè)立金融中介服務(wù)機(jī)構(gòu)”，2013年再次提出“嘗試由民間資本發(fā)起設(shè)立自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的民營(yíng)銀行、金融租賃公司和消費(fèi)金融公司等金融機(jī)構(gòu)”[1]，與此相呼應(yīng)，銀監(jiān)會(huì)先后于2015年6月和2016年12月發(fā)布了兩個(gè)關(guān)于民營(yíng)銀行發(fā)展和監(jiān)管的指導(dǎo)意見。2014年12月，第一家真正意義上的民營(yíng)銀行——“深圳前海微眾銀行”正式成立，中國(guó)的民營(yíng)銀行在短時(shí)間內(nèi)便實(shí)現(xiàn)了由政策到實(shí)踐的華麗轉(zhuǎn)身。

一、中國(guó)民間資本和民營(yíng)銀行的現(xiàn)當(dāng)代發(fā)展史回顧

在中國(guó)，民間資本涉足銀行業(yè)由來已久。從封建時(shí)期的典當(dāng)鋪、票號(hào)到近代中國(guó)幾乎占據(jù)銀行業(yè)半壁江山的私營(yíng)銀行，在國(guó)家層面的金融體系尚未成型但商品經(jīng)濟(jì)初現(xiàn)端倪的環(huán)境下，民間資本在擴(kuò)大生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、促進(jìn)貿(mào)易往來和為國(guó)家積累原始成本的過程中發(fā)揮了重要作用。

1949年以后，受社會(huì)環(huán)境和經(jīng)濟(jì)發(fā)展體制的影響，中國(guó)民營(yíng)銀行的發(fā)展開始萎縮、民間資本的活躍程度也大大降低。在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)代，完全由政府掌控的大一統(tǒng)金融體制幾乎控制了整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。雖然彼時(shí)也允許公民以個(gè)人少量入股的形式參股信用社資本，但這種分散、微量的資本影響已經(jīng)幾乎可以忽略不計(jì)。當(dāng)然，在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制之下，市場(chǎng)對(duì)資金的需求量很少，完全可以通過國(guó)家宏觀調(diào)控得以解決，故在建國(guó)后相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)，民間資本都未能實(shí)質(zhì)性地沖破大一統(tǒng)的金融體制。

改革開放以后，中國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式開始轉(zhuǎn)型，隨之而來的金融體制也開始踏上改革的征程。這種變革的直接原因，就是隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和對(duì)外開放腳步的不斷加快，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)對(duì)資金的需求迅速變大，原有的資金供應(yīng)模式已無(wú)法滿足經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)資金的需求，大一統(tǒng)金融體制對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的負(fù)面影響開始凸顯。在這種情況下，民間資本再度活躍于金融歷史的舞臺(tái)。從20世紀(jì)80年代開始，東部沿海地區(qū)率先發(fā)展起來的城市開始有大量民間資本參與私營(yíng)經(jīng)濟(jì)。與此同時(shí)，國(guó)家也開始選擇性地允許少量民間資本參與農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)改革。

在經(jīng)歷了十余年摸索之后，1996年中國(guó)第一家以民營(yíng)資本為發(fā)起主體設(shè)立的商業(yè)銀行——民生銀行正式成立，中國(guó)當(dāng)代的民營(yíng)銀行發(fā)展開始駛?cè)肟燔嚨?，盡管民生銀行并非在完全意義上等同于當(dāng)前所稱的民營(yíng)銀行，但它的誕生無(wú)疑進(jìn)一步刺激了伺機(jī)而動(dòng)幾十年的民間資本。2014年，第一家完全意義上的民營(yíng)銀行——深圳前海微眾銀行股份有限公司開門納客，截至2017年12月，經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)開門營(yíng)業(yè)的民營(yíng)銀行已達(dá)到17家。

二、民營(yíng)銀行發(fā)展對(duì)金融創(chuàng)新與實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要推動(dòng)

金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要驅(qū)動(dòng)。推動(dòng)金融創(chuàng)新，是貫徹中央實(shí)現(xiàn)“普惠金融”發(fā)展的關(guān)鍵環(huán)節(jié)和全面實(shí)行供給側(cè)機(jī)構(gòu)性改革的重要內(nèi)容。2016年初，國(guó)務(wù)院發(fā)布《推進(jìn)普惠金融發(fā)展規(guī)劃（2016—2020年）》，對(duì)普惠金融發(fā)展的指導(dǎo)思想、基本原則和發(fā)展目標(biāo)等問題予以明確[2]，以此為契機(jī)，當(dāng)代中國(guó)正式拉開了新一輪金融創(chuàng)新和改革的大幕。作為金融創(chuàng)新試驗(yàn)田，真正意義上的民營(yíng)銀行既從金融創(chuàng)新的沃土中汲取營(yíng)養(yǎng)，又以其發(fā)展深化了金融創(chuàng)新，二者之間呈現(xiàn)出一種正向激勵(lì)的動(dòng)態(tài)平衡。

繁榮市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)、打破金融壟斷繼而實(shí)現(xiàn)金融體系的良性循環(huán)是當(dāng)代中國(guó)大刀闊斧推動(dòng)金融創(chuàng)新的直接動(dòng)力。黨的十八大以來，中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革的力度持續(xù)加大，社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)呈現(xiàn)出更大繁榮。但隨著改革深入，計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)代遺留的問題也開始逐步凸顯，金融業(yè)高度的經(jīng)營(yíng)壟斷現(xiàn)象沒有實(shí)質(zhì)化破解，金融管理體制的改革速度難以適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的高速化前進(jìn)，金融產(chǎn)品和業(yè)務(wù)創(chuàng)新過多地依賴于政府推動(dòng)而非機(jī)構(gòu)自覺，金融機(jī)構(gòu)組織管理體系的官僚化傾向依然嚴(yán)重等。在系列因素影響下，中國(guó)金融業(yè)發(fā)展對(duì)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)繁榮的貢獻(xiàn)力明顯降低，特別是在世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展持續(xù)乏力的情況下，強(qiáng)化金融體制改革力度，以金融業(yè)的良性發(fā)展帶動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)繁榮已成為必然選擇。

民營(yíng)銀行的出現(xiàn)與發(fā)展是金融創(chuàng)新的必然結(jié)果，是實(shí)體經(jīng)濟(jì)振興的重要?jiǎng)恿?。金融?chuàng)新是一個(gè)系統(tǒng)工程，既包括金融管理體制、組織經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)等制度性層面的創(chuàng)新，也包括經(jīng)營(yíng)方式、金融技術(shù)等技術(shù)性層面的創(chuàng)新，還包括產(chǎn)品、業(yè)務(wù)等經(jīng)營(yíng)性方面的創(chuàng)新。[3]作為制度性創(chuàng)新的重要組成，民營(yíng)銀行的出現(xiàn)和發(fā)展對(duì)活躍民間資本、提升金融創(chuàng)新速度具有積極的作用。特別是對(duì)于提升小微企業(yè)、三農(nóng)、貧困人口等薄弱金融領(lǐng)域的金融服務(wù)水平，全面實(shí)現(xiàn)金融對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的推動(dòng)作用而言，民營(yíng)銀行更是重中之重。

黨的十九大報(bào)告指出，建設(shè)現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì)體系，必須要把發(fā)展經(jīng)濟(jì)的著力點(diǎn)放在實(shí)體經(jīng)濟(jì)上?！皩?shí)體經(jīng)濟(jì)是我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展、在國(guó)際經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng)中贏得主動(dòng)的根基。”不斷為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展注入資金支持，是金融振興實(shí)體經(jīng)濟(jì)的主要方式。在當(dāng)前銀行經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)下，實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展表現(xiàn)出明顯的不平衡，大中型銀行都將支持重點(diǎn)放在條件較為優(yōu)越的大中型企業(yè)上，那些資產(chǎn)規(guī)模小、融資能力差的小微企業(yè)同時(shí)面臨市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)危機(jī)和擴(kuò)大再生產(chǎn)難題。民營(yíng)銀行出現(xiàn)后，銀行業(yè)向小微型企業(yè)的傾斜力度將明顯變大，實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展失衡的局面將逐步得到控制，特別是對(duì)一些發(fā)展?jié)摿Υ蟆?duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展效用突出但經(jīng)營(yíng)、資產(chǎn)規(guī)模均較小的小微型企業(yè)，民營(yíng)銀行的推動(dòng)作用將更加明顯。

三、民營(yíng)銀行初期發(fā)展過程中存在的問題及發(fā)展困境

2017年12月，民營(yíng)銀行年滿三周歲。三年的時(shí)間，民營(yíng)銀行的數(shù)量逐步增加、發(fā)展質(zhì)量也不斷提高，但也逐漸暴露出一些問題，亦面臨著發(fā)展過程中出現(xiàn)的種種困境。

從民營(yíng)銀行內(nèi)部經(jīng)營(yíng)管理來看。一是民營(yíng)銀行的吸儲(chǔ)能力明顯不足。資金是商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)發(fā)展的基礎(chǔ)，資金不足將直接影響商業(yè)銀行的發(fā)展質(zhì)量。受經(jīng)營(yíng)管理模式和發(fā)展時(shí)間等因素影響，民營(yíng)銀行在規(guī)模、管理、資本等方面的競(jìng)爭(zhēng)力都要遠(yuǎn)遠(yuǎn)弱于傳統(tǒng)銀行。發(fā)展時(shí)間短導(dǎo)致企業(yè)和公眾對(duì)民營(yíng)銀行的信任度不夠；缺乏線下網(wǎng)點(diǎn)或線下網(wǎng)點(diǎn)較少導(dǎo)致其社會(huì)資金補(bǔ)充力不足。最直接的后果就是導(dǎo)致民營(yíng)銀行的吸儲(chǔ)能力明顯不足、資金聚集力與其發(fā)展不相匹配。如果這一問題得不到解決，民營(yíng)銀行的發(fā)展必將會(huì)陷入步履維艱的境地。二是民營(yíng)銀行的差異化經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)不夠明顯。面對(duì)眾多實(shí)力強(qiáng)大的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，更加突出經(jīng)營(yíng)的差異化是民營(yíng)銀行發(fā)展的必然選擇。雖然已經(jīng)開門營(yíng)業(yè)的民營(yíng)銀行在經(jīng)營(yíng)領(lǐng)域都結(jié)合自身情況進(jìn)行了重點(diǎn)突破，但其差異化趨勢(shì)仍然不夠明顯，且一旦監(jiān)管政策有變則絕大多數(shù)的民營(yíng)銀行都會(huì)受到牽連。

從外部環(huán)境看。一是相關(guān)部門對(duì)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)的引導(dǎo)力度不夠。僅2017年，在工商部門核名的民營(yíng)銀行數(shù)量就達(dá)141家，盡管這一數(shù)據(jù)較2016年的178家有所下降，但仍然能夠在一定程度上反映出民間資本涌入銀行業(yè)的熱情。雖然民營(yíng)銀行的正式開業(yè)需要銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，但從長(zhǎng)遠(yuǎn)看，仍然需要在某種程度上對(duì)民間資本進(jìn)行合理引導(dǎo)，避免其流動(dòng)的不合理性。二是民營(yíng)銀行的相關(guān)立法亟待完善。當(dāng)代中國(guó)的立法多選擇先政策意見再部門規(guī)章最后到法律法規(guī)的途徑，目前對(duì)民營(yíng)銀行發(fā)展起規(guī)范作用的主要是國(guó)務(wù)院和銀監(jiān)會(huì)的三個(gè)意見，但上述三個(gè)文件在準(zhǔn)入條件、經(jīng)營(yíng)方式等方面均沒有具體可操作的規(guī)定。民營(yíng)銀行的設(shè)立、經(jīng)營(yíng)等方面的問題大多參照現(xiàn)有立法中的相關(guān)規(guī)定，缺乏針對(duì)性的立法，從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看并不利于民營(yíng)銀行發(fā)展。三是民營(yíng)銀行發(fā)展的制度保障不夠健全。隨著政策和法律的不斷完善，民營(yíng)銀行的發(fā)展必將進(jìn)入高速發(fā)展期，潛伏于其中的信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等諸多風(fēng)險(xiǎn)也將逐步暴露。[4]為了實(shí)質(zhì)性地防范相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)、確保民營(yíng)銀行的長(zhǎng)效發(fā)展，必須要對(duì)民營(yíng)銀行發(fā)展的制度環(huán)境進(jìn)行全面優(yōu)化。

四、民營(yíng)銀行發(fā)展的基本路徑選擇

作為金融改革的新事物和支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量，民營(yíng)銀行的發(fā)展尚處于初級(jí)階段，其發(fā)展過程仍然存在著某些不確定的因素，一些不易觀察到的風(fēng)險(xiǎn)目前也尚未顯現(xiàn)。從維護(hù)地區(qū)金融秩序、確保金融改革有序推進(jìn)的角度來講，民營(yíng)銀行發(fā)展理應(yīng)明確十六字方針，即穩(wěn)中有進(jìn)、特色發(fā)展、定策明規(guī)、優(yōu)化制度。

（一）穩(wěn)中有進(jìn)，合理控制發(fā)展節(jié)奏

金融體制是國(guó)家體制的重要組成，一國(guó)金融體制的發(fā)展程度是影響國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度和規(guī)模的直接因素。長(zhǎng)期以來，民營(yíng)銀行之所以游離于國(guó)家金融體制之外，其直接的原因就在于監(jiān)管當(dāng)局擔(dān)心一擁而上的民營(yíng)銀行發(fā)展，會(huì)形成從業(yè)主體之間的惡性競(jìng)爭(zhēng)繼而導(dǎo)致國(guó)家金融體制陷入一種混亂無(wú)序的局面。[5]事物的發(fā)展都是螺旋式前進(jìn)的，在中國(guó)這樣一個(gè)經(jīng)濟(jì)總量龐大、影響范圍廣泛的發(fā)展中大國(guó)，任何不恰當(dāng)?shù)母母锒伎赡軙?huì)使國(guó)家發(fā)展陷入困頓，從這個(gè)角度講，金融體制任何一方面的改革都應(yīng)當(dāng)慎之又慎。

市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)具有趨利性，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下的金融體制發(fā)展同樣具有趨利性。美國(guó)的民營(yíng)銀行發(fā)展曾在19世紀(jì)中葉到20世紀(jì)初呈現(xiàn)出一種非理性的繁榮，民營(yíng)銀行的數(shù)量和規(guī)模幾乎呈幾何式迅猛增加，但缺乏合理控制的民營(yíng)銀行之間惡性競(jìng)爭(zhēng)和混亂經(jīng)營(yíng)現(xiàn)象嚴(yán)重，以至于在經(jīng)濟(jì)危機(jī)爆發(fā)初期，出現(xiàn)近萬(wàn)家民營(yíng)銀行倒閉，從而導(dǎo)致整個(gè)金融系統(tǒng)大地震的混亂局面。[6]以史為鑒，中國(guó)的民營(yíng)銀行發(fā)展理應(yīng)選擇一種漸進(jìn)式的理性發(fā)展之路。

實(shí)體經(jīng)濟(jì)振興需要銀行為其注入源源不斷的資金動(dòng)力，但這種注入必須是理性的、循序漸進(jìn)的和可持續(xù)性的。一擁而上的資金注入雖然能夠獲得經(jīng)濟(jì)的短暫繁榮，但后期必然會(huì)暴露出更大的問題，甚至毀掉前期實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展所積攢的成果。民營(yíng)銀行的發(fā)展理應(yīng)確定一個(gè)總基調(diào)，這個(gè)總基調(diào)可以概括為發(fā)展上穩(wěn)中有進(jìn)、節(jié)奏上合理掌控。由民間資本參股銀行甚至直接發(fā)起設(shè)立民營(yíng)銀行，是世界金融發(fā)展的大趨勢(shì)，中國(guó)自然不能置身事外。目前國(guó)家對(duì)民營(yíng)銀行的發(fā)展持鼓勵(lì)態(tài)度但操作上依然謹(jǐn)慎，這顯然是一種正確的選擇。由試點(diǎn)探索到全面放開是一個(gè)過程，既要確保民營(yíng)銀行在數(shù)量和規(guī)模上有發(fā)展，又要確保其在發(fā)展節(jié)奏上能夠得到控制，真正實(shí)現(xiàn)“開門一家、成功一家”。

（二）特色發(fā)展，充分發(fā)揮機(jī)構(gòu)優(yōu)勢(shì)

商業(yè)銀行的同質(zhì)化經(jīng)營(yíng)問題，是近些年來引發(fā)學(xué)界普遍關(guān)注的一個(gè)重要問題。長(zhǎng)期的經(jīng)營(yíng)模式單一化、產(chǎn)品業(yè)務(wù)同質(zhì)化不僅加劇了銀行之間的惡性競(jìng)爭(zhēng)，而且也不利于銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)真正發(fā)揮其對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的有效作用。截至2017年6月，中國(guó)開門營(yíng)業(yè)的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)已達(dá)4475家，四千多家機(jī)構(gòu)共同瓜分中國(guó)經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)，其競(jìng)爭(zhēng)不可謂不激烈。隨著利率市場(chǎng)化的全面放開和銀行業(yè)進(jìn)出體制的逐步完善，銀行之間的競(jìng)爭(zhēng)將會(huì)更加劇烈，如果不能在同質(zhì)化經(jīng)營(yíng)異常嚴(yán)重的困境中開辟一條新路，民營(yíng)銀行或許很難實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。

實(shí)體經(jīng)濟(jì)涵蓋了農(nóng)業(yè)、工業(yè)、商業(yè)、交通運(yùn)輸?shù)榷鄠€(gè)門類，不同門類的發(fā)展需要不同的金融服務(wù)和支持。作為支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)振興的一種方式，民營(yíng)銀行的發(fā)展定位應(yīng)當(dāng)是“為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供高效和差異化的金融服務(wù)”。民營(yíng)銀行皆由民間資本發(fā)起設(shè)立。民間資本的自發(fā)性和靈活性決定了民營(yíng)銀行在發(fā)展模式和發(fā)展思路的選擇上可以與國(guó)有控股銀行有所差異。從確保發(fā)展質(zhì)量、提升發(fā)展效率的角度而言，民營(yíng)銀行的發(fā)展可以以省為單位，結(jié)合省內(nèi)實(shí)際實(shí)現(xiàn)特色發(fā)展。

一是機(jī)構(gòu)設(shè)立上的多樣性。民營(yíng)銀行的出現(xiàn)歸根到底還是要以服務(wù)本地經(jīng)濟(jì)發(fā)展為目的，這就要求民營(yíng)銀行的設(shè)立必須要充分考慮到本地民間資本的發(fā)展實(shí)際。北京、上海、廣東、浙江等市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)高度發(fā)達(dá)，民間資本異?；钴S、流動(dòng)頻繁且規(guī)模龐大的發(fā)達(dá)地區(qū)，可以以直接發(fā)起設(shè)立的方式組建民營(yíng)銀行。黑龍江、甘肅、貴州、青海等經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度較慢，民間資本數(shù)量、規(guī)模和流動(dòng)頻率都存在很大發(fā)展空間的省份，可以選擇民間資本對(duì)部分中小金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行重組或收購(gòu)兼并的方式逐步改制為民營(yíng)銀行。[7]

二是服務(wù)對(duì)象的專一性。從目前來看，民間資本大多流向私營(yíng)企業(yè)和個(gè)體工商戶等企業(yè)規(guī)模小、通過正規(guī)途徑獲取資金較為困難的企業(yè)。國(guó)家引導(dǎo)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)的一個(gè)重要目的，就是要通過一種恰當(dāng)?shù)耐緩綄误w量小但總量龐大的民間資金合理地利用于經(jīng)濟(jì)發(fā)展，大型銀行普遍將服務(wù)焦點(diǎn)放在大中型企業(yè)的情況下，為了更好地發(fā)揮優(yōu)勢(shì)、占領(lǐng)市場(chǎng)，民營(yíng)銀行應(yīng)當(dāng)將服務(wù)的重點(diǎn)放在小微企業(yè)和個(gè)體工商戶之上。要立足于為所在地經(jīng)濟(jì)提供多方位、多層次和多角度的服務(wù)。[8]

三是產(chǎn)品業(yè)務(wù)的特色性。民營(yíng)銀行在發(fā)展初期，就應(yīng)當(dāng)盡量避免與大中型銀行的同質(zhì)化經(jīng)營(yíng)，關(guān)鍵是要在產(chǎn)品上突破、業(yè)務(wù)上創(chuàng)新。民營(yíng)銀行要主動(dòng)研究小微企業(yè)、涉農(nóng)企業(yè)等小微產(chǎn)業(yè)的特殊性，結(jié)合當(dāng)?shù)貙?shí)際情況，有針對(duì)性地開發(fā)金融新產(chǎn)品。要充分利用自身立足當(dāng)?shù)氐男畔@取便利優(yōu)勢(shì)、貼近基層的資金吸納優(yōu)勢(shì)、產(chǎn)品研發(fā)上的便捷性優(yōu)勢(shì)、產(chǎn)品營(yíng)銷上的靈活性優(yōu)勢(shì)和業(yè)務(wù)開展上的直接性優(yōu)勢(shì)，在法律許可和政策允許的范圍內(nèi)，大力進(jìn)行產(chǎn)品、業(yè)務(wù)和服務(wù)創(chuàng)新，以最大限度地爭(zhēng)取市場(chǎng)。

（三）定策明規(guī)，優(yōu)化機(jī)構(gòu)發(fā)展環(huán)境

振興實(shí)體經(jīng)濟(jì)，是黨中央國(guó)務(wù)院面對(duì)復(fù)雜的國(guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)和國(guó)內(nèi)發(fā)展現(xiàn)狀所作出的重大戰(zhàn)略部署，是實(shí)現(xiàn)中國(guó)特色社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)持續(xù)繁榮的重要舉措。作為支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)振興的重要力量，民營(yíng)銀行健康發(fā)展所需的政策和制度環(huán)境都需要努力營(yíng)造，特別是要在政策上積極認(rèn)可、在法律上提供大力支持。尤其是在民營(yíng)銀行發(fā)展初期，更應(yīng)當(dāng)從國(guó)家層面上對(duì)其進(jìn)行鼓勵(lì)和發(fā)展方向的修正。

政策上要向民營(yíng)銀行持續(xù)傾斜。現(xiàn)代意義上的民營(yíng)銀行在中國(guó)的起步時(shí)間較晚，發(fā)展模式、發(fā)展思路上都不甚成熟。與大型銀行相比，民營(yíng)銀行在資產(chǎn)規(guī)模、單體數(shù)量和經(jīng)營(yíng)管理上都明顯處于劣勢(shì)。從保障其健康發(fā)展的角度而言，國(guó)家應(yīng)當(dāng)給予民營(yíng)銀行更加寬松的政策環(huán)境。在法律許可的范圍內(nèi)，對(duì)于新設(shè)立的民營(yíng)銀行以及將業(yè)務(wù)、資金重點(diǎn)投向小微企業(yè)、個(gè)體經(jīng)濟(jì)和三農(nóng)等特殊行業(yè)的民營(yíng)銀行采取適度的稅收優(yōu)惠。人民銀行也可以通過對(duì)民營(yíng)銀行實(shí)施容忍度內(nèi)的差別準(zhǔn)備金政策來支持民營(yíng)銀行發(fā)展。[9]

完善立法以規(guī)范民營(yíng)銀行發(fā)展。從國(guó)際上看，發(fā)達(dá)國(guó)家因民營(yíng)銀行設(shè)立初期的立法空白而導(dǎo)致的局部金融危機(jī)屢屢出現(xiàn)，正是基于規(guī)范發(fā)展和防范風(fēng)險(xiǎn)的考慮，很多國(guó)家都在民營(yíng)銀行發(fā)展中期制定了專門性的法律。從民生銀行成立至今，民間資本大規(guī)模參與銀行經(jīng)營(yíng)已經(jīng)有二十年的歷史，即便是從深圳前海微眾銀行算起，中國(guó)的民營(yíng)銀行發(fā)展也已經(jīng)有三年的時(shí)間，隨著更多的民營(yíng)銀行開門納客，加速民營(yíng)銀行的相關(guān)立法理應(yīng)提上日程。由于民營(yíng)銀行的發(fā)展尚處于探索期，從節(jié)約立法成本的角度而言，可以先對(duì)《商業(yè)銀行法》等相關(guān)法律進(jìn)行修訂，如在《商業(yè)銀行法》第二章第十三條中增加民營(yíng)銀行的注冊(cè)資本要求等。修法完畢后，銀監(jiān)會(huì)、中國(guó)人民銀行等監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)盡快在職責(zé)范圍內(nèi)出臺(tái)民營(yíng)銀行的相關(guān)實(shí)施細(xì)則，將法律規(guī)定織密、落實(shí)、落細(xì)。

（四）制度優(yōu)化，助力銀行長(zhǎng)效發(fā)展

優(yōu)化民營(yíng)銀行的監(jiān)管體制。根據(jù)《銀行業(yè)監(jiān)督管理法》，商業(yè)銀行的監(jiān)管職責(zé)由銀監(jiān)會(huì)承擔(dān)。根據(jù)金融機(jī)構(gòu)層級(jí)的不同，銀監(jiān)會(huì)、銀監(jiān)局、銀監(jiān)分局和監(jiān)管辦事處分別承擔(dān)了對(duì)應(yīng)層級(jí)金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管職責(zé)。民營(yíng)銀行立足當(dāng)?shù)?、輻射周邊，雖然其規(guī)模較小，但從規(guī)范化管理的角度考慮，民營(yíng)銀行在發(fā)展初期應(yīng)當(dāng)由省級(jí)層面的銀監(jiān)局承擔(dān)其監(jiān)管職責(zé)。

完善民營(yíng)銀行的準(zhǔn)入和退出機(jī)制。從理論上講，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是自由經(jīng)濟(jì)，任何一個(gè)主體的進(jìn)入和退出都應(yīng)當(dāng)由市場(chǎng)來決定。但金融業(yè)是一個(gè)關(guān)乎國(guó)計(jì)民生的特殊行業(yè)，其進(jìn)入與退出在尊重市場(chǎng)規(guī)律的基礎(chǔ)上理應(yīng)接受行政權(quán)的干預(yù)，即應(yīng)當(dāng)建立民營(yíng)銀行嚴(yán)進(jìn)嚴(yán)出的管理體制。[10]一是準(zhǔn)入上務(wù)必從嚴(yán)。監(jiān)管部門要通過控制民營(yíng)銀行的總量和地區(qū)分布來確保民營(yíng)銀行的發(fā)展質(zhì)量，一定要避免民營(yíng)銀行的一擁而上和跟風(fēng)式發(fā)展。在批準(zhǔn)民營(yíng)銀行之前，除了要考慮其成立是否符合監(jiān)管法規(guī)規(guī)定以外，還應(yīng)當(dāng)考慮其所在地的實(shí)際情況，如果當(dāng)?shù)氐慕鹑跈C(jī)構(gòu)已經(jīng)飽和或接近飽和，則在其批準(zhǔn)時(shí)就應(yīng)當(dāng)更加謹(jǐn)慎。二是退出上務(wù)必從嚴(yán)。民營(yíng)銀行的服務(wù)對(duì)象多為小微企業(yè)和個(gè)體工商戶。單純就存款業(yè)務(wù)而言，民營(yíng)銀行的資金來源多為公民和小微型企業(yè)，雖然存款總量小但交易群體數(shù)量龐大，稍有不慎就可能導(dǎo)致地區(qū)金融系統(tǒng)的連鎖性反映，甚至?xí)苯佑绊懨駹I(yíng)銀行所在地的社會(huì)秩序。故在民營(yíng)銀行的退出問題上必須要慎重，要規(guī)范民營(yíng)銀行退出的審批和公示制度，強(qiáng)化民營(yíng)銀行的退出后管理，要重點(diǎn)保護(hù)中小企業(yè)儲(chǔ)戶和個(gè)人儲(chǔ)戶的資金安全。

逐步規(guī)范存款保險(xiǎn)制度。自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)是民營(yíng)銀行的一個(gè)重要特征。與大型銀行由國(guó)家信譽(yù)擔(dān)保、城商行和中小金融機(jī)構(gòu)由地方政府信譽(yù)擔(dān)保不同，民營(yíng)銀行的一切風(fēng)險(xiǎn)均由民營(yíng)銀行發(fā)起人自己承擔(dān)。事實(shí)上，中國(guó)目前并不具備在完全意義上等同于資本主義國(guó)家的民營(yíng)銀行發(fā)展環(huán)境，可以預(yù)見的是，將來民營(yíng)銀行一旦發(fā)生坍塌式風(fēng)險(xiǎn)，地方政府仍然不能置身事外。但如果由政府來承擔(dān)民營(yíng)銀行破產(chǎn)的兜底性風(fēng)險(xiǎn)，那么又顯然違背了國(guó)家設(shè)立民營(yíng)銀行的本意，在這種情況下，參照西方國(guó)家建立合理的存款保險(xiǎn)制度就顯得至關(guān)重要了。2014年10月29日，呼喚多年的《存款保險(xiǎn)條例》正式獲國(guó)務(wù)院第67次常務(wù)會(huì)議通過，并于2015年5月1日起施行。存款保險(xiǎn)制的實(shí)施，對(duì)于有效化解銀行業(yè)破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)具有重要意義。由于《存款保險(xiǎn)條例》審定時(shí)民營(yíng)銀行尚未普及，故在將民營(yíng)銀行納入存款保險(xiǎn)覆蓋范圍的同時(shí)，結(jié)合其特殊性逐步規(guī)范存款保險(xiǎn)制度，以真正發(fā)揮其作用。

建立規(guī)范的信用擔(dān)保制度。國(guó)無(wú)信不立、金融無(wú)信亦難繁榮。此前民間資本流動(dòng)無(wú)序的關(guān)鍵原因，就是缺乏規(guī)范、有效地信用擔(dān)保制度。近年來頻發(fā)的因資金鏈斷裂而導(dǎo)致地區(qū)經(jīng)濟(jì)大面積困頓現(xiàn)象更加說明了一個(gè)規(guī)范的信用擔(dān)保制度的重要性。民營(yíng)銀行的服務(wù)對(duì)象更多的是私人和非規(guī)范性經(jīng)濟(jì)個(gè)體，如果不能借助規(guī)范的信用擔(dān)保制度對(duì)自身業(yè)務(wù)進(jìn)行規(guī)范，很容易使其面臨巨大的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看，建立健全全社會(huì)的信用擔(dān)保制度相當(dāng)有必要。一是規(guī)范信用體系。人民銀行的征信管理系統(tǒng)是銀行辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的直接信息來源，要系統(tǒng)整合個(gè)人和企業(yè)征信信息，盡快完善信用評(píng)級(jí)和信息披露制度。[11]二是健全擔(dān)保體系?？紤]到民營(yíng)銀行的特殊性，可以在一般擔(dān)保制度之外，探索建立由地方政府牽頭、民營(yíng)銀行和相關(guān)企業(yè)共同參與的合作擔(dān)保基金，以便為民營(yíng)銀行開辦業(yè)務(wù)提供保障。

[1]陸岷峰，王虹.我國(guó)民營(yíng)銀行發(fā)展的問題和對(duì)策研究[J].華北金融，2013（12）：10-13.

[2]王好強(qiáng).體制機(jī)制創(chuàng)新護(hù)航普惠金融[N].金融時(shí)報(bào)，2017-03-06（7）.

[3]郭賽賽.我國(guó)的金融創(chuàng)新和金融體制改革研究[J].當(dāng)代經(jīng)濟(jì)，2016（24）：14-15.

[4]盧福財(cái)，張榮鑫.中國(guó)民營(yíng)銀行的設(shè)立：現(xiàn)實(shí)意義、政策選擇與風(fēng)險(xiǎn)防范研究[J].經(jīng)濟(jì)與管理研究，2014（4）：72-77.

[5]姜應(yīng)祥.民營(yíng)銀行市場(chǎng)準(zhǔn)入的策略選擇[J].中國(guó)金融，2003（7）：29-30.

[6]朱孟楠，胡富華.民營(yíng)銀行金融體制改革的國(guó)際比較研究[J].經(jīng)濟(jì)體制改革，2014（4）：173-176.

[7]張影新，裴虹菲.論黑龍江省民營(yíng)銀行的發(fā)展路徑和制度設(shè)計(jì)[J].哈爾濱商業(yè)大學(xué)學(xué)報(bào)，2007（1）：35-37.

[8]張莉.我國(guó)中小民營(yíng)金融機(jī)構(gòu)發(fā)展路徑探析[J].遼寧行政學(xué)院學(xué)報(bào)，2013（8）：19-21.

[9]付玉丹.黑龍江省發(fā)展民營(yíng)銀行的現(xiàn)實(shí)路徑選擇[J].哈爾濱職業(yè)技術(shù)學(xué)院學(xué)報(bào)，2014（1）：65-66.

[10]陳娟利.關(guān)于民營(yíng)銀行提高競(jìng)爭(zhēng)力的思考[J].楊凌職業(yè)技術(shù)學(xué)院學(xué)報(bào)，2014（3）：94-96.

[11]林貴，陳婷.溫州建立與發(fā)展民營(yíng)銀行的風(fēng)險(xiǎn)與防范[J].溫州職業(yè)技術(shù)學(xué)院學(xué)報(bào)，2012（1）：8-11.

（責(zé)任編輯 胡增芳）

The Development of Private Banks under the View of Financial Innovation and Rejuvenation of the real economy

Yang Fan

From the perspective of financial innovation, new carriers of financial development such as private banks and Internet finance are emerging. The driving force for promoting China's financial innovation in contemporary China lies in rejuvenating the real economy, breaking financial monopolies and achieving a sound development of the financial system. From the perspective of safeguarding the financial order in the region and ensuring the advancement of financial reform, the development of China's private banks should insist on maintaining a steady course and a reasonable pace of development. The development of distinctive features should give full scope to the advantages of institutions. Optimization, help agencies long-term development.

Financial innovation; Private bank; Financial risk; Real economy

2017-12-06

楊帆（1991－ ），男，山東德州人，山東銀監(jiān)局副主任科員，碩士。

10.13685/j.cnki.abc. 000324

2018-05-29 17:32:40

http://kns.cnki.net/kcms/detail/34.1242.Z.20180529.1717.009.html

F832.1

A

1671-9255（2018）02-0036-05