潘鐳

新年伊始，由中國(guó)人民銀行推動(dòng)的基于區(qū)塊鏈的數(shù)字票據(jù)交易平臺(tái)測(cè)試成功，中國(guó)人民銀行（以下簡(jiǎn)稱“央行”）或?qū)⒊蔀槿蚴讉€(gè)發(fā)行數(shù)字貨幣并開(kāi)展真實(shí)應(yīng)用的中央銀行。盡管央行推行的法定數(shù)字貨幣面紗尚未完全揭開(kāi)。但必將使現(xiàn)行的電子貨幣機(jī)制更加公開(kāi)透明、安全可控。

設(shè)計(jì)數(shù)字貨幣的基本原理

數(shù)字貨幣是電子貨幣的一種高級(jí)形式。它是在流通的貨幣中加入了大量的特定數(shù)字化信息，依靠廣泛設(shè)立的互聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)識(shí)別和追蹤，用超級(jí)計(jì)算機(jī)的海量數(shù)據(jù)庫(kù)進(jìn)行前置管理，把全社會(huì)無(wú)序流動(dòng)的貨幣用數(shù)字技術(shù)有效地全程監(jiān)管起來(lái)。其設(shè)計(jì)研發(fā)的基本原理如下：

一是數(shù)字貨幣中加入條碼識(shí)別和磁信息可讀寫的特殊功能。一張百元數(shù)字幣，就是一個(gè)可以被特殊設(shè)備讀取和刪寫的磁條碼單元載體，貨幣上標(biāo)印的明碼同隱刻在磁條中的暗碼相對(duì)應(yīng)，在中央超級(jí)數(shù)據(jù)庫(kù)中登記注冊(cè)。提供給所有聯(lián)網(wǎng)高速貨幣檢驗(yàn)機(jī)核對(duì)。

二是在出庫(kù)時(shí)由銀行特殊設(shè)備讀取認(rèn)證，并簽發(fā)生效后方可正常流通。流通中每次進(jìn)行聯(lián)網(wǎng)高速貨幣點(diǎn)驗(yàn)機(jī)檢驗(yàn)時(shí)，點(diǎn)驗(yàn)機(jī)都將對(duì)該貨幣加載記錄信息，并反饋至中央數(shù)據(jù)庫(kù)。以便及時(shí)更改此幣的驗(yàn)證特征，使之在下一次檢驗(yàn)認(rèn)證中按照新的登記特征檢驗(yàn)。貨幣回籠后則由銀行特殊設(shè)備讀取認(rèn)證、凍結(jié)失效。

三是數(shù)字貨幣印有識(shí)別碼、核心碼、簽證記錄碼、驗(yàn)證登記碼。適應(yīng)檢驗(yàn)和流通的分級(jí)管理和跟蹤。交易場(chǎng)所的驗(yàn)鈔機(jī)只檢驗(yàn)識(shí)別碼、簽證碼和登記碼，識(shí)別碼實(shí)際上就是檢驗(yàn)碼，記錄的是最近一次網(wǎng)絡(luò)點(diǎn)驗(yàn)機(jī)上檢驗(yàn)印記，是數(shù)字貨幣的主要識(shí)別標(biāo)志之一。

簽證記錄碼是銀行根據(jù)指令對(duì)出庫(kù)貨幣進(jìn)行歸屬性確認(rèn)的標(biāo)記，標(biāo)注其出庫(kù)的原始賬戶及其所有人（確定本鈔歸屬，相當(dāng)于本票、支票的背書(shū)）。出庫(kù)貨幣可分為普通幣、含稅幣、定向流通幣等多種形式，差別從外觀上是看不出來(lái)，但在網(wǎng)絡(luò)檢驗(yàn)時(shí)可以立即識(shí)別區(qū)分，含稅幣在流通時(shí)要扣稅，定向流通幣只能在特定領(lǐng)域或特定前提下流通。簽證記錄只有銀行可以變更，網(wǎng)絡(luò)點(diǎn)驗(yàn)機(jī)只能讀取。為應(yīng)對(duì)貨幣流通中殘損，導(dǎo)致檢驗(yàn)有誤的特殊情況，銀行特殊檢驗(yàn)設(shè)備可讀取并驗(yàn)證核心碼，以此來(lái)裁定殘損貨幣的真?zhèn)巍?/p>

四是銀行特殊設(shè)備可以將被非法盜用、竊取的貨幣設(shè)置為失效，讓所有聯(lián)網(wǎng)驗(yàn)鈔機(jī)將失效貨幣認(rèn)定為假幣。

利用數(shù)字貨幣這些基本特性，可以精確測(cè)量現(xiàn)金流通量、流通方向、流通速度、沉淀比例、時(shí)間、領(lǐng)域和各自的復(fù)活周期。有了這些監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)，央行就可以有的放矢的調(diào)整供求關(guān)系、約束經(jīng)濟(jì)波動(dòng)、預(yù)防和化解金融風(fēng)險(xiǎn)，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展。

數(shù)字貨幣比拼網(wǎng)絡(luò)虛擬幣

數(shù)字貨幣與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)、比特幣緊密相關(guān)，有支付和流通的屬性。目前比特幣等可流通交易的數(shù)字貨幣主要包括數(shù)字金幣和密碼貨幣兩大類，因它們常被用于真實(shí)的商品和服務(wù)交易中，而不僅僅局限在網(wǎng)絡(luò)游戲等虛擬空間中，其合法性已逐漸被許多國(guó)家認(rèn)可。

其中數(shù)字黃金貨幣是由多個(gè)供應(yīng)商各自獨(dú)立發(fā)行的黃金兌換數(shù)字幣，且基本都以他們的公司名字命名，當(dāng)下e-gold和Liberty Reserve是應(yīng)用最流行的數(shù)字黃金貨幣，擁有全球最大數(shù)量的用戶。數(shù)字黃金貨幣通常將一個(gè)單位的數(shù)字貨幣跟黃金直接掛鉤，它的購(gòu)買力主要圍繞黃金價(jià)格同步波動(dòng)。

而密碼幣則是指不依托任何實(shí)物，使用密碼算法的數(shù)字貨幣。其主要依靠密碼技術(shù)和校驗(yàn)技術(shù)來(lái)創(chuàng)建、分發(fā)和流通。特點(diǎn)是運(yùn)用點(diǎn)對(duì)點(diǎn)技術(shù)、且人人都有發(fā)行權(quán)。目前已包括比特幣、萊特幣、可可幣、元寶幣等數(shù)千種。

上述數(shù)字貨幣均可以被用于真實(shí)的商品交易及現(xiàn)金兌換中，因此它們與當(dāng)前流行的百度幣、Q幣，Q點(diǎn)、點(diǎn)卷、U幣米票等網(wǎng)絡(luò)虛擬幣相比還是存在天壤之別，并不等同于游戲、電商等虛擬世界中的虛擬貨幣。這些網(wǎng)絡(luò)虛擬幣往往是由一些企業(yè)自身推出，有些類似“代金券”的性質(zhì)，而非真實(shí)的貨幣，而且大多用于游戲充值。購(gòu)買裝備道具，不能進(jìn)行線下購(gòu)買支付。

但就兌換方式而言。現(xiàn)行的比特幣等數(shù)字貨幣雖不能完全等同于現(xiàn)實(shí)世界中的電子貨幣。但因其已具備了一定的流通性和現(xiàn)金匯兌能力，因此原則上可用流通的數(shù)字貨幣購(gòu)買虛擬貨幣，而不允許將虛擬貨幣轉(zhuǎn)化成流通的數(shù)字貨幣。

發(fā)行法定“數(shù)字貨幣”正當(dāng)時(shí)

隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈等技術(shù)的突飛猛進(jìn)。全球支付結(jié)算方式將發(fā)生巨變。央行即將推行的法定數(shù)字貨幣和比特幣等已發(fā)行的數(shù)字貨幣相比，肯定存在顯著差異，但必將會(huì)使現(xiàn)行的網(wǎng)絡(luò)支付環(huán)境更加健康、安全并充分滿足各方的支付需求。

首先，比特幣等數(shù)字貨幣從誕生之初，就沒(méi)有明確對(duì)等的現(xiàn)鈔兌換機(jī)制存在。它只是一種財(cái)富的表現(xiàn)形式。雖然可以兌換成一定數(shù)量的現(xiàn)鈔，但并不是鈔票的電子記賬形式。

而央行亟待推行的數(shù)字貨幣，必將有針對(duì)性地研發(fā)相應(yīng)的發(fā)行、交易和賬戶管理系統(tǒng)，讓遍布互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)的各用戶節(jié)點(diǎn)嚴(yán)格按照其種子文件達(dá)成的網(wǎng)絡(luò)協(xié)議操作并執(zhí)行，確保法定數(shù)字貨幣在發(fā)行、流通等環(huán)節(jié)中的安全可靠性。

其次，目前很多金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)上支付渠道建設(shè)并非盡善盡美，尤其是一到網(wǎng)絡(luò)購(gòu)物節(jié)等交易高峰期就面臨“癱瘓”危險(xiǎn)，而且不少第三方支付機(jī)構(gòu)由于支付驗(yàn)證水平參差不齊。交易額度往往受到一定的限制。

特別是當(dāng)下，不少企業(yè)在發(fā)行虛擬貨幣時(shí)。由于自身風(fēng)險(xiǎn)防控和安全意識(shí)不足，且當(dāng)前廣泛應(yīng)用的電子貨幣又只是存儲(chǔ)在銀行卡里的鈔票，就為一些不法分子利用這些虛擬幣。通過(guò)銀行卡盜刷銷贓、洗錢創(chuàng)造了可乘之機(jī)。

在此背景下，央行探索發(fā)行法定數(shù)字貨幣。也是進(jìn)一步健全金融基礎(chǔ)設(shè)施、完善現(xiàn)行支付體系的安全性、提升支付清算效率的重要舉措，目的在于進(jìn)一步提升電子貨幣與“互聯(lián)網(wǎng)+”的契合度。降低傳統(tǒng)紙幣發(fā)行、流通的高昂成本。

盡管目前央行試運(yùn)行的數(shù)字貨幣可能還會(huì)遇到一些技術(shù)、安全瓶頸，但隨著現(xiàn)代科技的高速發(fā)展，以及物聯(lián)網(wǎng)、可控云計(jì)算、終端安全存儲(chǔ)、區(qū)塊鏈等技術(shù)的全面應(yīng)用，已可通過(guò)分布式的數(shù)據(jù)區(qū)塊來(lái)取代互聯(lián)網(wǎng)上單一的中心服務(wù)器，使數(shù)字貨幣的所有交易、變更數(shù)據(jù)都記錄在云系統(tǒng)之上，進(jìn)而降低了其“信用”成本，促使數(shù)字貨幣的發(fā)行更加安全，并可隨時(shí)追蹤溯源。