摘要：文章主要提供以下觀點(diǎn)：其他綜合收益分類列報(bào)雖有利于潛在收益信息的披露，但分類列報(bào)并未促使財(cái)務(wù)指標(biāo)計(jì)算精確度有所提升，類似市盈率指標(biāo)更易步入快速下滑通道；同時(shí)，潛在收益信息的披露并未改變現(xiàn)有財(cái)務(wù)指標(biāo)評(píng)價(jià)的質(zhì)量缺陷，現(xiàn)金流量更易在潛在收益結(jié)轉(zhuǎn)前期出現(xiàn)“真空”狀態(tài)。

關(guān)鍵詞：其他綜合收益 公允價(jià)值 綜合收益總額 現(xiàn)金流量 市盈率

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第30號(hào)——財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)》對(duì)于原有的資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表項(xiàng)目進(jìn)行了延伸，增加了“其他綜合收益項(xiàng)目”的分類列報(bào)，并使用“綜合收益總額”重新表述年度經(jīng)營(yíng)的最終成果。分類列報(bào)使得以后會(huì)計(jì)期間能重分類進(jìn)損益和不能重分類進(jìn)損益的其他綜合收益有了更加透明的反映，但從目前準(zhǔn)則實(shí)施情況看，財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)準(zhǔn)則并未得到企業(yè)應(yīng)有的推崇。究其原因，主要存在兩方面問(wèn)題難以澄清。

一、分類列報(bào)并未促使財(cái)務(wù)指標(biāo)計(jì)算精確度有所提升，類似市盈率指標(biāo)更易步入快速下滑通道

理論上講，即使目前列報(bào)所有者權(quán)益且以后會(huì)計(jì)期間也不能重分類進(jìn)損益的其他綜合收益項(xiàng)目，并不對(duì)企業(yè)目前及其以后各期所得稅費(fèi)用及其利潤(rùn)總額產(chǎn)生足夠的影響，這包括：（1）根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第9號(hào)——職工薪酬》，有設(shè)定受益計(jì)劃形成離職后福利的企業(yè)應(yīng)將重新計(jì)量設(shè)定受益計(jì)劃凈負(fù)債或凈資產(chǎn)導(dǎo)致的變動(dòng)計(jì)入其他綜合收益。（2）根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第2號(hào)——長(zhǎng)期股權(quán)投資》，投資方取得長(zhǎng)期股權(quán)投資后，按照應(yīng)享有或應(yīng)分擔(dān)的被投資單位其他綜合收益的份額，確認(rèn)其他綜合收益，且確認(rèn)份額的性質(zhì)會(huì)屬于“以后會(huì)計(jì)期間不能重分類進(jìn)損益”類別。但綜合收益總額概念的提出不同，作為企業(yè)業(yè)績(jī)的最終成果，綜合收益總額的提出是目前權(quán)責(zé)發(fā)生制下現(xiàn)實(shí)與潛在業(yè)績(jī)的最大極限反映。以后會(huì)計(jì)期間不能重分類進(jìn)損益歸入其他綜合收益項(xiàng)目的結(jié)果，是使用“綜合收益總額”項(xiàng)目進(jìn)行“市盈率”指標(biāo)計(jì)算時(shí)肯定會(huì)出現(xiàn)列報(bào)當(dāng)期虛夸企業(yè)業(yè)績(jī)的問(wèn)題，且從目前會(huì)計(jì)實(shí)踐來(lái)看，這種并不會(huì)帶來(lái)現(xiàn)金流量實(shí)際變化的窮盡權(quán)責(zé)發(fā)生制基礎(chǔ)的被掘數(shù)值其計(jì)算的實(shí)際意義并不大。但對(duì)缺乏深度財(cái)務(wù)原理支撐的眾多財(cái)務(wù)報(bào)表閱讀者則不然，虛夸的“綜合收益”往往會(huì)帶來(lái)“市盈率”指標(biāo)計(jì)算與評(píng)價(jià)過(guò)程中的過(guò)分矯正，促使現(xiàn)有上市公司的“市盈率”指標(biāo)在短期內(nèi)大幅“跳水”而更多向國(guó)際市場(chǎng)平均水平靠攏。國(guó)內(nèi)市場(chǎng)既有的市盈率水平及其經(jīng)驗(yàn)的累計(jì)與判定會(huì)讓投資者變得更加捉摸不透或失去信任機(jī)制。需要說(shuō)明的是，購(gòu)買(mǎi)日之前持有的股權(quán)采用權(quán)益法核算的，當(dāng)被投資單位其他綜合收益發(fā)生變動(dòng)的，投資方應(yīng)當(dāng)按照歸屬于本企業(yè)的部分，相應(yīng)地調(diào)整長(zhǎng)期股權(quán)投資的賬面價(jià)值，同時(shí)增加或減少所有者權(quán)益中的其他綜合收益。換句話說(shuō)，權(quán)益法下投資方其他綜合收益調(diào)整及其精確度決定于被投資方其他綜合收益的取得方式。

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第2號(hào)——長(zhǎng)期股權(quán)投資》同時(shí)規(guī)定：因被投資方除凈損益、其他綜合收益和利潤(rùn)分配以外的其他所有者權(quán)益變動(dòng)而確認(rèn)的所有者權(quán)益中的其他綜合收益，應(yīng)當(dāng)在處置該項(xiàng)投資時(shí)相應(yīng)轉(zhuǎn)入處置期間的當(dāng)期投資收益；而作為改按成本法核算的長(zhǎng)期股權(quán)投資，原持有股權(quán)的公允價(jià)值與賬面價(jià)值之間的差額以及原計(jì)入其他綜合收益的累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)應(yīng)當(dāng)全部轉(zhuǎn)入改按成本法核算的當(dāng)期投資收益。這使得計(jì)入當(dāng)期投資收益的數(shù)額既有確認(rèn)當(dāng)期股權(quán)投資的處置損益，還包括由其他綜合收益和其他資本公積轉(zhuǎn)入損益，當(dāng)然還有剩余股權(quán)投資轉(zhuǎn)作可供出售金融資產(chǎn)當(dāng)日公允價(jià)值與賬面價(jià)值的差額。采用分類核算的最大好處是能夠非常清楚地說(shuō)明結(jié)轉(zhuǎn)的投資收益哪些是由其他投資收益轉(zhuǎn)入、哪些是由公允價(jià)值變動(dòng)轉(zhuǎn)入、哪些是由于投資出售產(chǎn)生的投資盈虧。但問(wèn)題是，投資收益是以總體金額反映最終的投資處置結(jié)果，是有實(shí)際現(xiàn)金流量的流動(dòng)結(jié)果，而采取在投資處置時(shí)進(jìn)行公允價(jià)值變動(dòng)和其他綜合收益結(jié)轉(zhuǎn)的辦法，恰好證明兩者能夠帶來(lái)現(xiàn)金流的觀點(diǎn)，顯然與實(shí)踐相悖。而且從現(xiàn)有企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則表述來(lái)看，公允價(jià)值變動(dòng)損益和其他綜合收益被列示在利潤(rùn)表“營(yíng)業(yè)利潤(rùn)”和“其他綜合收益”兩個(gè)項(xiàng)目中，都是由于對(duì)外投資產(chǎn)生的賬面價(jià)值波動(dòng)結(jié)果，但處置的原則并不相同。在使用銷售利潤(rùn)率和市盈率，以及計(jì)算經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量指標(biāo)時(shí)，收益數(shù)值的計(jì)算和現(xiàn)金流量范圍的確定應(yīng)該說(shuō)并不嚴(yán)謹(jǐn)并帶有很大的隨意性。若從財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)計(jì)算的準(zhǔn)確度來(lái)觀察，在《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第39號(hào)——公允價(jià)值計(jì)量》中將準(zhǔn)確度歸屬在第三層次的公允價(jià)值計(jì)量，只要求企業(yè)披露期初余額與期末余額之間的調(diào)節(jié)信息，包括計(jì)入當(dāng)期其他綜合收益的利得或損失總額，以及確認(rèn)這些利得或損失時(shí)的其他綜合收益項(xiàng)目，而這種調(diào)節(jié)信息輸入值是以相關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債的不可觀察輸入值作為依據(jù)。公允價(jià)值計(jì)量結(jié)果所屬的準(zhǔn)確層次，由對(duì)公允價(jià)值計(jì)量整體而言具有重要意義的輸入值所屬的最低層次決定。這就決定了其他綜合收益數(shù)值不可能像在計(jì)量日能夠取得的相同資產(chǎn)或負(fù)債在活躍市場(chǎng)尚未經(jīng)調(diào)整的報(bào)價(jià)那樣“切合實(shí)際”，或者是除第一層次輸入值外相關(guān)資產(chǎn)或負(fù)債直接或間接可觀察的輸入值的“近似準(zhǔn)確”。應(yīng)該說(shuō)，這與其他綜合收益產(chǎn)生的主要內(nèi)容有著直接的關(guān)系，即過(guò)多依賴對(duì)被投資方數(shù)據(jù)的折算。

二、分類列報(bào)并未改變現(xiàn)有財(cái)務(wù)指標(biāo)評(píng)價(jià)的質(zhì)量缺陷，現(xiàn)金流量更易在潛在收益結(jié)轉(zhuǎn)前期出現(xiàn)“真空”狀態(tài)

即使?jié)撛诮?jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?cè)谝?guī)定條件下能夠轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益，也并不能掩蓋目前狀態(tài)下其他綜合收益項(xiàng)目缺乏現(xiàn)金流量強(qiáng)勁支撐的質(zhì)量缺陷，主要包括：（1）根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第2號(hào)——長(zhǎng)期股權(quán)投資》，投資方取得長(zhǎng)期股權(quán)投資后，應(yīng)當(dāng)按照應(yīng)享有或應(yīng)分擔(dān)的被投資單位其他綜合收益的份額，確認(rèn)其他綜合收益，即確認(rèn)的份額會(huì)屬于“以后會(huì)計(jì)期間在滿足規(guī)定條件時(shí)將重分類進(jìn)損益”類別。（2）根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》，可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)形成的利得或損失，除減值損失和外幣貨幣性金融資產(chǎn)形成的匯兌差額外，應(yīng)當(dāng)直接計(jì)入所有者權(quán)益中的其他綜合收益，而該項(xiàng)金融資產(chǎn)終止確認(rèn)時(shí)轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益；而將持有至到期投資重分類為可供出售金融資產(chǎn)的，在重分類日，該投資的賬面價(jià)值與其公允價(jià)值之間的差額計(jì)入所有者權(quán)益中的其他綜合收益，在該可供出售金融資產(chǎn)發(fā)生減值或終止確認(rèn)時(shí)轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益。（3）根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第24號(hào)——套期保值》規(guī)定，現(xiàn)金流量套期工具產(chǎn)生的利得或損失屬于有效套期的部分應(yīng)當(dāng)直接確認(rèn)為所有者權(quán)益中的其他綜合收益，而屬于無(wú)效套期的部分，應(yīng)當(dāng)計(jì)入當(dāng)期損益。但前者在一定條件下，可從所有者權(quán)益中轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益。（4）根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第19號(hào)——外幣折算》規(guī)定，企業(yè)對(duì)境外經(jīng)營(yíng)的外幣財(cái)務(wù)報(bào)表折算差額在所有者權(quán)益中的其他綜合收益項(xiàng)目單獨(dú)列示，企業(yè)處置境外經(jīng)營(yíng)時(shí)，應(yīng)當(dāng)將所有者權(quán)益中的其他綜合收益中列示的、與該境外經(jīng)營(yíng)相關(guān)的外幣報(bào)表折算差額，自所有者權(quán)益項(xiàng)目轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益。（5）根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第3號(hào)——投資性房地產(chǎn)》規(guī)定，自用房地產(chǎn)或作為存貨的房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為以公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，在轉(zhuǎn)換日公允價(jià)值大于賬面價(jià)值部分計(jì)入所有者權(quán)益中的其他綜合收益類別，在該項(xiàng)投資性房地產(chǎn)處置時(shí)，將該部分轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益。若對(duì)其他綜合收益的內(nèi)容進(jìn)行歸類不難看出，這類其他綜合收益主要集中在投資活動(dòng)而非經(jīng)營(yíng)活動(dòng)；主要集中在企業(yè)投資客體的價(jià)格升降而非投資現(xiàn)金收支的增減。

客觀地講，上述規(guī)定至少會(huì)帶來(lái)以下幾個(gè)方面的好處：（1）計(jì)入所有者權(quán)益項(xiàng)目可以最大限度規(guī)避因公允價(jià)值計(jì)量而出現(xiàn)的上市公司隨意調(diào)整賬面損益數(shù)值的問(wèn)題，使上市公司的凈利潤(rùn)指標(biāo)更加符合企業(yè)現(xiàn)實(shí)的經(jīng)營(yíng)條件；同時(shí)，計(jì)入資產(chǎn)負(fù)債表所有者權(quán)益項(xiàng)目，并在利潤(rùn)表中以其他綜合收益項(xiàng)目單獨(dú)列示，可以更加客觀地反映企業(yè)“潛藏”的利得或損失數(shù)額，能夠更加全面地理解與判定企業(yè)的收益業(yè)績(jī)。（2）企業(yè)“潛藏”利得或損失數(shù)額的客觀反映，從技術(shù)層面上來(lái)說(shuō)，只有相關(guān)凈資產(chǎn)或凈負(fù)債得以處置后才能轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益，因而并不會(huì)增加企業(yè)現(xiàn)實(shí)的所得稅費(fèi)用，企業(yè)的財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)并未因該項(xiàng)目的存在而增加，客觀上會(huì)鼓勵(lì)企業(yè)特別是上市公司更加科學(xué)、透明、全面地揭示企業(yè)真實(shí)的財(cái)務(wù)狀況，向投資人傳遞更加深層次的業(yè)績(jī)信息。（3）現(xiàn)階段，能夠更加有效幫助報(bào)表閱讀者判定區(qū)分在權(quán)責(zé)發(fā)生制下未來(lái)實(shí)現(xiàn)的收益和當(dāng)期實(shí)現(xiàn)的收益，并準(zhǔn)確判斷其對(duì)當(dāng)前或未來(lái)?yè)p益可能產(chǎn)生的數(shù)值影響。從總體上看，企業(yè)利潤(rùn)表的表述內(nèi)容會(huì)更加科學(xué)與規(guī)范、資產(chǎn)負(fù)債表的表述內(nèi)容更加全面而具體。

但這種處置規(guī)定也會(huì)帶來(lái)以下問(wèn)題：（1）從賬面處理來(lái)看，先期計(jì)入所有者權(quán)益項(xiàng)目的其他綜合收益，并在利潤(rùn)表中其他綜合收益項(xiàng)目“以后將重分類進(jìn)損益的其他綜合收益項(xiàng)目”中進(jìn)行反映，而在后期處置相關(guān)凈資產(chǎn)或凈負(fù)債時(shí)轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益，由于會(huì)涉及所得稅繳納問(wèn)題，因而會(huì)造成企業(yè)在前期的綜合收益總額與后期的綜合收益總額不同。換句話說(shuō)，以企業(yè)綜合收益為基礎(chǔ)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)計(jì)算，即使使用相同內(nèi)涵數(shù)值進(jìn)行計(jì)算，同樣會(huì)帶來(lái)諸如市盈率、每股收益指標(biāo)的下滑表現(xiàn)。在企業(yè)投資業(yè)務(wù)量比較大的條件下，這種作用可能會(huì)非常明顯一些。（2）其他綜合收益項(xiàng)目的反映并未在現(xiàn)金流量表中有所體現(xiàn)，可能是前期不管在資產(chǎn)負(fù)債表所有者權(quán)益項(xiàng)目中還是在利潤(rùn)表其他綜合收益的稅后凈額中列示，都并不引起企業(yè)實(shí)際現(xiàn)金流量的任何變動(dòng)，但當(dāng)處置企業(yè)凈資產(chǎn)或凈負(fù)債時(shí)則不同，它可能會(huì)引起相應(yīng)的現(xiàn)金流量反應(yīng)。但處置時(shí)現(xiàn)金流入或現(xiàn)金流出具體數(shù)值中，哪些是由于前期公允價(jià)值變動(dòng)而產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量、哪些是由于處置凈資產(chǎn)或凈負(fù)債時(shí)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量并未有所具體體現(xiàn)與說(shuō)明。以收付實(shí)現(xiàn)制觀點(diǎn)進(jìn)行企業(yè)綜合收益質(zhì)量反映至少在現(xiàn)有的現(xiàn)金流量表中沒(méi)有得到具體體現(xiàn)。X

作者簡(jiǎn)介：

胡冬鳴，男，高級(jí)會(huì)計(jì)師、高級(jí)講師、北京市級(jí)骨干教師，北京祥龍集團(tuán)有限責(zé)任公司。