吳琳

摘要：隨著全球經(jīng)濟(jì)、尤其是第三世界國家經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，越來越多的大型國際工程出現(xiàn)在國際招投標(biāo)市場，而我國的工程公司在國內(nèi)市場競爭加劇及國家“走出去”戰(zhàn)略的引導(dǎo)下，越來越多的加入到國際工程總承包的大浪潮中去，合同規(guī)模持續(xù)增長，業(yè)務(wù)領(lǐng)域不斷拓寬，企業(yè)的實(shí)力明顯提高。本文分別從項(xiàng)目投資過程中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析、項(xiàng)目合同管理中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)體制、項(xiàng)目實(shí)施過程中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理分析三個(gè)角度出發(fā)，對(duì)當(dāng)前公司國際EPC工程總承包項(xiàng)目所面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了分析研究，找出了項(xiàng)目存在的主要財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

關(guān)鍵詞：項(xiàng)目 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 管理

一、項(xiàng)目投資決策階段的總體財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

在當(dāng)前的國際工程總承包項(xiàng)目投資決策過程中，有部分中資企業(yè)存在著盲目所示拿下競標(biāo)，不對(duì)項(xiàng)目的實(shí)際建設(shè)困難程度進(jìn)行充分考慮，一味的壓低標(biāo)價(jià)的情況，其結(jié)果往往是“賠本賺吆喝”，工程施工造價(jià)嚴(yán)重超出預(yù)算，導(dǎo)致項(xiàng)目虧損。除了投標(biāo)報(bào)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)外，在EPC 項(xiàng)目投資決策過程中還有一項(xiàng)非常重要的風(fēng)險(xiǎn)——通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)。特別是對(duì)于那些工期較長的項(xiàng)目，通貨膨脹的影響更為明顯。項(xiàng)目原材料價(jià)格、項(xiàng)目勞動(dòng)力價(jià)格都將會(huì)隨著通貨膨脹而不斷上漲，最終導(dǎo)致工程造價(jià)大幅度增加。此外，還要綜合對(duì)國際國內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)走勢、項(xiàng)目所在國貨幣與人民幣之間的匯率走勢進(jìn)行研究，提前對(duì)預(yù)估總體財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)行科學(xué)的項(xiàng)目投資決策。

二、項(xiàng)目設(shè)計(jì)階段執(zhí)行概算管理風(fēng)險(xiǎn)

項(xiàng)目執(zhí)行概算是整個(gè)項(xiàng)目資金管理的首要任務(wù)。項(xiàng)目執(zhí)行概算將決定著整個(gè)項(xiàng)目在實(shí)施過程中是否會(huì)出現(xiàn)成本超預(yù)算的情況。在這一階段的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要有：

工程定額預(yù)算不準(zhǔn)確。工程定額預(yù)算將對(duì)整個(gè)工程成本起決定性作用。因此，在進(jìn)行項(xiàng)目造價(jià)控制時(shí)需要建立完善的定額體系，要根據(jù)項(xiàng)目的工期情況分階段制定定額。在進(jìn)行概算編制前，要深入項(xiàng)目所在國的市場進(jìn)行調(diào)研，對(duì)項(xiàng)目所使用的各種主要材料均應(yīng)按招標(biāo)價(jià)列，對(duì)其它輔助材料應(yīng)按市場調(diào)研價(jià)列。在進(jìn)行設(shè)備采購時(shí)必須嚴(yán)格按照設(shè)計(jì)的型號(hào)、技術(shù)規(guī)范進(jìn)行，不得超標(biāo)準(zhǔn)采購。在核算材料價(jià)格時(shí)，還要在材料出廠價(jià)的基礎(chǔ)上增加運(yùn)輸費(fèi)用、保險(xiǎn)費(fèi)用、損耗費(fèi)用、存儲(chǔ)費(fèi)用等。各種輔材的市場調(diào)研價(jià)要根據(jù)當(dāng)?shù)厥袌龅那闆r預(yù)先留下適當(dāng)?shù)纳蠞q空間；項(xiàng)目執(zhí)行概算編制思路混亂，存在著與項(xiàng)目實(shí)際情況不符的情況，在預(yù)算執(zhí)行過程中存有違規(guī)隱患；項(xiàng)目預(yù)算把關(guān)不嚴(yán)格，缺乏健全的審查制度，企業(yè)對(duì)于項(xiàng)目經(jīng)理部所提交的預(yù)算審查力度不夠，審查不夠仔細(xì)；項(xiàng)目預(yù)算編制人員與執(zhí)行人員工作銜接不好。項(xiàng)目實(shí)施人員對(duì)于預(yù)算編制缺乏足夠的重視程度，不能嚴(yán)格按照預(yù)算執(zhí)行。項(xiàng)目實(shí)施人員只要求項(xiàng)目早日竣工投產(chǎn)，不重視預(yù)算編制。而財(cái)務(wù)人員將自己的工作局限于記賬，將預(yù)算編制、預(yù)算執(zhí)行、經(jīng)費(fèi)使用等任務(wù)都推卸給項(xiàng)目實(shí)施人員。這樣一來就造成鄧預(yù)算編制與實(shí)施的脫節(jié)。

三、項(xiàng)目竣工結(jié)算階段超概風(fēng)險(xiǎn)

項(xiàng)目竣工結(jié)算是整個(gè)EPC工程項(xiàng)目的最后階段，也是工程的驗(yàn)收階段，在此階段中，施工單位除了要配合建設(shè)單位根據(jù)工程承包合同、施工圖紙、工程簽證單等進(jìn)行工程質(zhì)量驗(yàn)收外，還要進(jìn)行竣工結(jié)算與決算。在這一階段的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要有：驗(yàn)收過程不規(guī)范，建設(shè)成本與投資完成額之間存在較大差異，超額資金不報(bào)，竣工決算誤差大；沒有對(duì)已達(dá)到預(yù)定使用狀態(tài)的固定資產(chǎn)及時(shí)進(jìn)行估價(jià)和結(jié)轉(zhuǎn)；項(xiàng)目未經(jīng)公司總部審查就進(jìn)行竣工結(jié)算；業(yè)主拖延支付的風(fēng)險(xiǎn)。

四、企業(yè)在EPC項(xiàng)目工程合同管理中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

合同管理是招投標(biāo)管理工作的重要組成部分，也是項(xiàng)目管理的重要組成部分。招投標(biāo)結(jié)果的實(shí)施、項(xiàng)目的實(shí)施都與合同管理有著密切的關(guān)系。特別是在國際工程總承包項(xiàng)目中，由于所涉及的往往是兩個(gè)、或者多個(gè)國家，這些國家所使用的語言都不相同，對(duì)于一些關(guān)鍵概念的理解也不相同，在合同的相互翻譯過程中也會(huì)出現(xiàn)偏差，因此在簽訂合同時(shí)必須要約定在不同語言版本的合同出現(xiàn)爭議時(shí)以哪一國語言合同為準(zhǔn)。目前較為通用的是約定以第三國語言為準(zhǔn)，通常選用語言最為嚴(yán)謹(jǐn)?shù)姆ㄕZ作為標(biāo)準(zhǔn)合同文本。此外，合同條文的用詞要準(zhǔn)確規(guī)范，要嚴(yán)格按照相關(guān)的格式要求制定。

在施工的過程中，常常會(huì)出現(xiàn)分包商向總包商索賠的情況。特別有部分分包商為了獲得合同，往往會(huì)給出較低的報(bào)價(jià)，爾后在施工過程中尋找一切可以索賠的機(jī)會(huì)向總包索賠以彌補(bǔ)報(bào)價(jià)損失。因此，國際工程總承包項(xiàng)目管理者必須要熟悉項(xiàng)目所在國關(guān)于工程索賠的相關(guān)規(guī)定，并在分包合同中對(duì)索賠進(jìn)行明確的規(guī)定，項(xiàng)目施工過程中要做好現(xiàn)場記錄與現(xiàn)場確認(rèn)，降低因合同變更所導(dǎo)致成本增加風(fēng)險(xiǎn)。

分包工程價(jià)款發(fā)生調(diào)整的，必須要進(jìn)行相應(yīng)的審批后才能對(duì)合同價(jià)款進(jìn)行調(diào)整。對(duì)于需要由銀行開具履約保函的合同，需要優(yōu)先選擇實(shí)力強(qiáng)、信用好的銀行。在分包合同中必須對(duì)工程價(jià)款的結(jié)算方式進(jìn)行明確規(guī)定。分包工程必須要在造價(jià)審計(jì)、驗(yàn)收合格后再進(jìn)行清算支付。如果不能做到上述要求，項(xiàng)目就會(huì)發(fā)生較大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

五、企業(yè)在EPC項(xiàng)目實(shí)施過程中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

由于國際EPC工程總承包項(xiàng)目施工在都在國外，與公司總部相距較遠(yuǎn)，溝通交流渠道不暢通，公司總部難以對(duì)整個(gè)工程項(xiàng)目進(jìn)行控制。項(xiàng)目資金的管理只能依靠項(xiàng)目經(jīng)理部，缺乏健全的內(nèi)部約束機(jī)制，事前控制不能及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題。此外，由于財(cái)務(wù)人員在工作、生活上需要依賴項(xiàng)目經(jīng)理部，因此其工作獨(dú)立性得不到有效保證。

項(xiàng)目在實(shí)施過程中會(huì)遇到的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)包括成本增加的風(fēng)險(xiǎn)、付款延誤的風(fēng)險(xiǎn)以及匯率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)等。成本增加主要是由于在項(xiàng)目運(yùn)行過程中設(shè)備價(jià)格提高、施工成本上漲等造成的，尤其是在國際工程總承包項(xiàng)目中，由于時(shí)間通常較長，承包商面臨的成本增加的風(fēng)險(xiǎn)更高。付款延誤的風(fēng)險(xiǎn)是指業(yè)主不能按照合同約定支付資金，而影響項(xiàng)目資金的正常運(yùn)轉(zhuǎn)，進(jìn)而造成項(xiàng)目的延誤。匯率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)在國際工程總承包中，匯率的變動(dòng)是不確定的，從而會(huì)造成項(xiàng)目結(jié)算的不確定性，對(duì)項(xiàng)目的盈利結(jié)果有直接的影響。