張曉玲

（河南財經(jīng)政法大學(xué)會計學(xué)院，鄭州 450046）

財政部在2014年新頒布了一些企業(yè)會計準則，其中獨有的一個規(guī)范計量的準則是《企業(yè)會計準則39號——公允價值計量》（以下簡稱新準則），這個準則不僅體現(xiàn)了與國際會計準則的趨同，而且重新規(guī)范了公允價值的計量范圍、計量基礎(chǔ)、價格選擇、估值技術(shù)，完善了公允價值的計量框架，細化了公允價值級次披露的具體要求。我國對制定會計準則及其應(yīng)用多年來一直是持比較謹慎的態(tài)度，這一過程可以通過在公允價值計量在我國的應(yīng)用歷程中體現(xiàn)。公允價值計量在我國經(jīng)歷了啟用、禁用、有限定條件的使用一直到現(xiàn)在專門出臺公允價值計量準則。這個過程也和我國會計準則和國際會計準則的趨同呈現(xiàn)同步。那么，公允價值在我國的應(yīng)用現(xiàn)狀如何？它在具體運用中存在哪些問題？如何解決這些問題？這都是各企業(yè)以后將要思索的問題。

一、公允價值計量在我國的應(yīng)用現(xiàn)狀

現(xiàn)階段我國企業(yè)使用的關(guān)于公允價值計量的準則是2006年頒布的。這是我國在禁用公允價值計量后的首次大規(guī)模引入，使會計計量屬性增加到五個，即歷史成本、重置成本、可變現(xiàn)凈值、現(xiàn)值和公允價值。這次引入公允價值計量屬性雖然對其應(yīng)用條件和范圍作了相關(guān)的規(guī)定，但是卻沒有出臺單獨的《公允價值計量》準則，這就導(dǎo)致公允價值在實際操作中缺乏統(tǒng)一的標準，在公允價值取得上沒有相關(guān)的參照，缺乏可行性，其提供的會計信息的可靠性和相關(guān)受收到嚴重的質(zhì)疑。

在具體的會計操作層面，對于投資性房地產(chǎn)和金融資產(chǎn)運用公允價值計量比較頻繁，從投資性房地產(chǎn)的后續(xù)計量模式上看，實行公允價值計量的上市公司的比重還不到3.5%。這說明絕大部分的上市公司采用成本模式，對公允價值采用觀望態(tài)度。

表1 投資性房地產(chǎn)后續(xù)計量模式選擇統(tǒng)計表

對于金融資產(chǎn)而言，隨著我國上市公司數(shù)量劇增，其持有交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)的上市公司也在不斷增加，上市公司2007—2014年可供出售金融資產(chǎn)與交易性金融資產(chǎn)比值趨勢（見表2）。從表2中可以看出，我國上市公司更傾向于將金融資產(chǎn)劃分為可供出售金融資產(chǎn)和交易性金融資產(chǎn)，并且前者比后者多。

表2 可供出售金融資產(chǎn)與交易性金融資產(chǎn)的比值

二、公允價值計量在我國企業(yè)應(yīng)用中存在的問題分析

（一）市場受管制，環(huán)境不成熟，導(dǎo)致公允價值的可靠性降低

我國對于公允價值的引入一直是采取比較謹慎的態(tài)度，這與我國的國情是分不開的。我國的資本市場起步比較晚，發(fā)育不是很成熟，特別是金融市場。而且我國的還沒有實現(xiàn)完全的市場化，其中利率、匯率、價格還存在一些管制因素。部分市場活躍程度不高，出現(xiàn)操縱價格的現(xiàn)象。估值能力受市場環(huán)境的影響，主要表現(xiàn)在市場參與者對政府和政策的依賴程度較高，對產(chǎn)品的認知不合理；市場參與者中包括個人投資者和機構(gòu)投資者，其中個人投資者居多，但是個人投資者一般都比較偏好短線投資，對于價值投資和長期投資缺乏相應(yīng)的意識；機構(gòu)投資者的業(yè)務(wù)受到限制加上有很多機構(gòu)還在建設(shè)當中，數(shù)量和資產(chǎn)規(guī)模都很小。所以說，無論是個人投資，還是機構(gòu)投資者都在一定程度上阻礙了市場的健康發(fā)展，導(dǎo)致市場不成熟，這樣就很難使公允價值達到預(yù)期的公允效果。

（二）公允價值取得依靠很多主觀因素，使其取得缺乏可靠性

雖然新準則規(guī)定了公允價值的三種估值技術(shù)，即市場法、成本法和收益法，從一定程度上降低了未來公允價值可獲得的難度。但是，市場法下公允價值收到我國環(huán)境的限制不易取得的，所以我們國家常采用成本法和收益法。但是這兩種方法的使用需要大量的主觀判斷和認為的估計，使公允價值取得的可靠性受到質(zhì)疑。由于我國的會計準則還沒有完全與國際接軌，還有很多不完善的地方，在實務(wù)處理時，有很多的會計處理方法還必須依賴主觀判斷，這么多的主觀因素的干擾，很可能使公允價值成為企業(yè)進行盈余管理的工具。無論哪種方式獲得公允價值的過程都是非常艱難和復(fù)雜的，并且獲得公允價值的途徑不唯一，導(dǎo)致公允價值信息缺乏可比性，其可靠性就更難以保證。如果公允價值難以合理估計，那么就不滿足現(xiàn)行準則中關(guān)于以公允價值計量的投資性房地產(chǎn)的定義，這也就限制了公允價值在我國企業(yè)中的應(yīng)用和推廣。

（三）公司治理不完善以及會計人員綜合素質(zhì)低導(dǎo)致公允價值無法達到公允

由于我國的特殊國情導(dǎo)致我國的上市公司一直存在大股東通過關(guān)聯(lián)方的交易對我國的中小股東進行侵害的行為，其中一種舞弊的行為就是通過對公允價值的應(yīng)用實現(xiàn)的，大股東通過對其資產(chǎn)進行公允價值計量進行盈余管理，對于這些行為上市公司的內(nèi)部審計和監(jiān)管部門對其的管理作用是非常有限的，并不能從根本上消除公允價值扭曲給上市公司帶來的虛假信息的發(fā)生。

目前我國的會計從業(yè)人員的專業(yè)素質(zhì)還集中在以會計核算為主，其綜合素質(zhì)普遍不是很高。而公允價值的應(yīng)用需要一個比較完善的狀態(tài)，它的應(yīng)用需要有高素質(zhì)的會計人員才能達到完美的狀況。這樣就會導(dǎo)致現(xiàn)有的會計人員的素質(zhì)無法達到公允價值計量所需要的較高的判斷能力和財務(wù)管理能力，也就是說，現(xiàn)有的會計人員的水平還遠達不到能適應(yīng)市場變化的程度，也就使得公允價值的計量是無法實現(xiàn)真正的公允。

三、公允價值在我國應(yīng)用的未來展望

（一）完善市場機制，建立企業(yè)交易數(shù)據(jù)庫，使企業(yè)能夠科學(xué)、合理地取得公允價值

公允價值是否可靠取得，與我國的市場成熟度有很大關(guān)系。目前從我國市場情況來看，市場體系不完善和市場監(jiān)管不嚴格都造成了企業(yè)的公允價值難以可靠取得。完善市場機制首先要從提高資本市場的活躍度開始，著重對多級市場培養(yǎng)，讓更多的經(jīng)濟主體參與到市場經(jīng)濟中來，逐步開放對民營資本和外資的準入制度，實現(xiàn)經(jīng)濟主體的自由競爭。同時，國家應(yīng)大力保護二級市場的發(fā)展，力求活躍交易的公開、透明和價格的合理，那么公允價值的取得就會容易并且可靠。同時政府要建立實時的企業(yè)交易數(shù)據(jù)庫，同時建立實現(xiàn)信息的共享，實現(xiàn)公允價值的易得性，并可以開發(fā)一些監(jiān)管軟件實施動態(tài)監(jiān)管，對數(shù)據(jù)及時進行更新，增強公允價值取得的時效性。

（二）發(fā)揮中介作用，加強與專業(yè)評估機構(gòu)的合作

市場經(jīng)濟的不斷完善使公允價值的使用范圍不斷地擴展，會計與評估行業(yè)的聯(lián)系也會越來越緊密。加強獨立第三方機構(gòu)的建設(shè)，從根本上提高評估機構(gòu)的質(zhì)量、評估人員的專業(yè)素質(zhì)，對資產(chǎn)和負債的評估與重估，做到公正、公平、公開。加強與專業(yè)評估機構(gòu)的合作，強化對估值的監(jiān)督。由于估值技術(shù)具有很強的專業(yè)性，要考慮對公允價值估計的可獲得性，提倡會計專業(yè)和評估專業(yè)的合作，評估師可以作為獨立的第三方對公允價值做出估計，企業(yè)運用評估師的結(jié)果作為公允價值，這樣做不僅滿足客戶需要的公允價值可靠獲得，還有利于會計和評估行業(yè)由于專業(yè)合作達成的一致意見。

（三）完善公司治理的同時加大會計人員的素質(zhì)教育

完善的公司治理結(jié)構(gòu)是獲得公允價值的內(nèi)部支持。要完善公司治理結(jié)構(gòu)就要加強監(jiān)事會的監(jiān)督作用，提高公司決策的透明度，盡量杜絕出現(xiàn)關(guān)聯(lián)交易，同時防范各種利潤操作行為。制定和完善相關(guān)的法律制度，對于提供虛假會計信息的人員給予嚴懲，起到一定的威懾作用。提高注冊會計師的專業(yè)水平，對于出現(xiàn)虛假會計信息的上市公司一定出具非標準的審計報告。保證其提供的會計信息質(zhì)量是可靠的。公允價值取得的復(fù)雜性和完美性也對上市公司的會計從業(yè)人員提出更高的要求，要求其不斷地提高自己的綜合素質(zhì)，不僅要熟悉與公允價值相關(guān)的法律法規(guī)，還要具備相關(guān)的金融、審計、計算機等知識，要對會計人員進行定期的培訓(xùn)，通過全面、系統(tǒng)的學(xué)習(xí)，形成一個知識全面、結(jié)構(gòu)合理的專業(yè)人才隊伍。

[1]楊敏，李玉環(huán)，陸建橋，朱琳，陳瑜.公允價值計量在新興經(jīng)濟體中的應(yīng)用問題與對策[J].會計研究，2012，(1)：4-10.

[2]管考磊.公允價值順周期效應(yīng)的實證檢驗[J].財政監(jiān)督，2012，(5)：27-30.

[3]呂曉梅，李怡.基于《企業(yè)會計準則第39號——公允價值計量》的會計監(jiān)管體系構(gòu)建[J].江西財經(jīng)大學(xué)學(xué)報，2014，(6)：55-62.

[4]梅波.順周期效應(yīng)下公允價值計量的價值相關(guān)性研究[J].山西財經(jīng)大學(xué)學(xué)報，2014，(4)：106-115.

[5]Khurana I.K.，M.S.Kim.Relative V alue Relevance of Historical Cost Vs.Fair Value：Evidence Frombank Holding companies[J].Journal of Accounting and Public Policy，2003，(22)：19-42.