◎ 趙亮

（國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)，北京100011）

推動(dòng)企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓進(jìn)場(chǎng)交易提高國(guó)有資產(chǎn)流轉(zhuǎn)公開(kāi)透明程度

◎ 趙亮

（國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)，北京100011）

國(guó)務(wù)院國(guó)資委發(fā)布的《關(guān)于中央企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓進(jìn)場(chǎng)交易有關(guān)事項(xiàng)的通知》，目的是推動(dòng)中央企業(yè)進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)各類資產(chǎn)處置的管理，建設(shè)“陽(yáng)光央企”，促進(jìn)國(guó)有資產(chǎn)保值增值。

2013年12月，國(guó)務(wù)院國(guó)資委發(fā)布《關(guān)于中央企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓進(jìn)場(chǎng)交易有關(guān)事項(xiàng)的通知》（國(guó)資廳發(fā)產(chǎn)權(quán)〔2013〕78號(hào)）（以下簡(jiǎn)稱《通知》），目的是推動(dòng)中央企業(yè)進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)各類資產(chǎn)處置的管理，并首次明確中央企業(yè)一定金額以上的資產(chǎn)對(duì)外轉(zhuǎn)讓應(yīng)在依法設(shè)立的產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)中公開(kāi)進(jìn)行?！锻ㄖ返陌l(fā)布，是在企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)進(jìn)場(chǎng)交易開(kāi)展10周年之際，國(guó)務(wù)院國(guó)資委落實(shí)黨的十八屆三中全會(huì)?使市場(chǎng)在資源配置中起決定性作用‰和?推動(dòng)資源配置依據(jù)市場(chǎng)規(guī)則、市場(chǎng)價(jià)格、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)實(shí)現(xiàn)效益最大化和效率最優(yōu)化‰精神，響應(yīng)國(guó)務(wù)院打造陽(yáng)光央企、建立懲治和預(yù)防腐敗體系工作的要求，加強(qiáng)中央企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理的重要舉措。中央企業(yè)資產(chǎn)對(duì)外轉(zhuǎn)讓進(jìn)場(chǎng)交易，有利于提高各類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓行為的規(guī)范化、陽(yáng)光化程度，促進(jìn)國(guó)有資產(chǎn)保值增值。

1 國(guó)有企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理現(xiàn)狀

《通知》發(fā)布以前，各地和中央企業(yè)對(duì)國(guó)有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理的具體做法各不相同，有的以資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果為依據(jù)對(duì)外轉(zhuǎn)讓，有的參照企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)進(jìn)場(chǎng)交易的模式，探索開(kāi)展企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓進(jìn)場(chǎng)交易，全國(guó)約半數(shù)的省級(jí)國(guó)資委已要求監(jiān)管企業(yè)資產(chǎn)對(duì)外轉(zhuǎn)讓比照企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的相關(guān)制度進(jìn)場(chǎng)交易，不少中央企業(yè)出臺(tái)了內(nèi)部資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理制度，要求一定金額以上的資產(chǎn)對(duì)外轉(zhuǎn)讓要采取進(jìn)場(chǎng)交易或其他公開(kāi)方式進(jìn)行。根據(jù)初步統(tǒng)計(jì)，近兩年中央企業(yè)利用產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)公開(kāi)處置淘汰發(fā)電機(jī)組、房產(chǎn)、運(yùn)輸工具等資產(chǎn)近百億元，并且實(shí)現(xiàn)了10%以上的交易增值。

2 企業(yè)資產(chǎn)交易的特點(diǎn)

企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓在交易特性方面與企業(yè)產(chǎn)權(quán)交易存在一定共性，但也有不少差異，主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面。

2.1 交易標(biāo)的種類多樣化

從目前產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)開(kāi)展的企業(yè)資產(chǎn)交易看，企業(yè)轉(zhuǎn)讓的資產(chǎn)種類繁多，包括各種生產(chǎn)設(shè)備、房產(chǎn)、車輛乃至船舶、飛機(jī)等特殊資產(chǎn)，交易中要考慮的因素也較多，涉及對(duì)資產(chǎn)的清查、評(píng)估、存放、勘察、運(yùn)輸、交割等。

2.2 交易標(biāo)的價(jià)值跨度大

企業(yè)處置的資產(chǎn)中，既包括低殘值的一般報(bào)廢設(shè)備，也包括高價(jià)值的大型專用生產(chǎn)設(shè)備，以及一些較大的在建工程等，交易標(biāo)的的價(jià)值差距巨大。

2.3 資產(chǎn)交易具有較強(qiáng)的屬地性

企業(yè)資產(chǎn)交易一般具有較強(qiáng)的屬地性，一些低值報(bào)廢設(shè)備不具有跨地區(qū)轉(zhuǎn)移的價(jià)值，大型生產(chǎn)設(shè)備的轉(zhuǎn)移成本又比較高，部分設(shè)施、工程類報(bào)廢資產(chǎn)則需要就地拆解、變賣，因此，降低交易成本是資產(chǎn)交易中需要考慮的重要因素。

2.4 資產(chǎn)交易受讓門檻低

與購(gòu)買企業(yè)產(chǎn)權(quán)對(duì)受讓人的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)、經(jīng)營(yíng)能力等都有一定要求，且受讓后要承擔(dān)標(biāo)的企業(yè)一定經(jīng)營(yíng)責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)相比，購(gòu)買資產(chǎn)則少了很多上述限制，這決定了資產(chǎn)受讓的進(jìn)入門檻低、受眾范圍廣，但也更容易受到人為因素干擾。

3 《通知》的主要內(nèi)容

3.1 明確中央企業(yè)是資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓決策和管理的責(zé)任主體

目前，中央企業(yè)對(duì)所屬企業(yè)的資產(chǎn)處置管理方式各不相同，有的企業(yè)已經(jīng)出臺(tái)具體規(guī)定甚至提出了進(jìn)場(chǎng)交易的要求，有的企業(yè)在此方面的制度仍是空白，《通知》要求各中央企業(yè)均應(yīng)建立資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理制度，明確相應(yīng)的決策程序、職責(zé)部門、管理權(quán)限、工作流程。

3.2 中央企業(yè)較大宗資產(chǎn)對(duì)外轉(zhuǎn)讓應(yīng)進(jìn)場(chǎng)交易

《通知》要求應(yīng)進(jìn)場(chǎng)交易的主要是指較大金額的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，此類轉(zhuǎn)讓標(biāo)的價(jià)值較高，可能涉及較大的利益轉(zhuǎn)移，受到的關(guān)注度較高。從前期實(shí)踐看，一些淘汰發(fā)電機(jī)組對(duì)外轉(zhuǎn)讓時(shí)，公開(kāi)轉(zhuǎn)讓的價(jià)格甚至?xí)叱鲈u(píng)估值數(shù)千萬(wàn)元。因此，《通知》要求中央企業(yè)及其各級(jí)控股企業(yè)一定金額以上資產(chǎn)對(duì)外轉(zhuǎn)讓應(yīng)進(jìn)場(chǎng)交易，但考慮到不同企業(yè)的資產(chǎn)類型、資產(chǎn)規(guī)模差別較大，《通知》未對(duì)應(yīng)進(jìn)場(chǎng)交易資產(chǎn)種類和金額標(biāo)準(zhǔn)做統(tǒng)一規(guī)定，而是交由各中央企業(yè)根據(jù)實(shí)際情況在管理制度中自行規(guī)定，中央企業(yè)可納入進(jìn)場(chǎng)交易的資產(chǎn)種類不限于生產(chǎn)設(shè)備、房產(chǎn)、在建工程等有形資產(chǎn)，也可以包括土地使用權(quán)、債權(quán)、知識(shí)產(chǎn)權(quán)等各類無(wú)形資產(chǎn)、使用權(quán)。

3.3 對(duì)資產(chǎn)交易的部分操作環(huán)節(jié)提出具體要求

《通知》在要求資產(chǎn)進(jìn)場(chǎng)交易比照企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)進(jìn)場(chǎng)交易制度進(jìn)行的同時(shí)，對(duì)具有資產(chǎn)交易特殊性的若干操作環(huán)節(jié)做出了明確規(guī)定，例如區(qū)分不同轉(zhuǎn)讓標(biāo)的規(guī)模設(shè)定不同信息公告期限，要求資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓不得對(duì)受讓方資格條件做出限制等。

3.4 擴(kuò)大從事中央企業(yè)資產(chǎn)交易的機(jī)構(gòu)范圍

中央企業(yè)的資產(chǎn)在地域分布上范圍較廣，且資產(chǎn)交易屬地化特征明顯，為盡量減少各方工作量、降低交易成本，《通知》明確各地的國(guó)有產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)在滿足一定條件的情況下可以開(kāi)展中央企業(yè)資產(chǎn)交易業(yè)務(wù)，增加了中央企業(yè)的選擇范圍，也有利于提升各機(jī)構(gòu)服務(wù)能力。各地產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)開(kāi)展中央企業(yè)資產(chǎn)交易業(yè)務(wù)的前提，首先是所在地國(guó)資監(jiān)管部門要有本地企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓進(jìn)場(chǎng)交易的有關(guān)制度，其次是交易機(jī)構(gòu)相關(guān)業(yè)務(wù)納入國(guó)務(wù)院國(guó)資委的企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)交易監(jiān)測(cè)系統(tǒng)，能夠被動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)。

4 落實(shí)《通知》要求的工作重點(diǎn)

《通知》落實(shí)工作除涉及各中央企業(yè)外，其中部分事項(xiàng)也涉及到各地產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)、地方國(guó)資委，相關(guān)各方應(yīng)按照要求，切實(shí)履行職責(zé)，推動(dòng)相關(guān)工作，促進(jìn)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓進(jìn)場(chǎng)交易順利開(kāi)展。

4.1 中央企業(yè)要盡快建立完善資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理制度

中央企業(yè)要按照《通知》要求，盡快建立本集團(tuán)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理制度，已經(jīng)制定相關(guān)制度的要對(duì)照《通知》要求進(jìn)行修訂完善。中央企業(yè)的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理制度要明確資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的決策程序、職責(zé)部門、管理權(quán)限、工作流程，以及進(jìn)場(chǎng)交易的資產(chǎn)種類和金額標(biāo)準(zhǔn)。對(duì)于因特殊原因暫不納入進(jìn)場(chǎng)交易范圍的資產(chǎn)種類，中央企業(yè)應(yīng)制定提高該類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓過(guò)程公開(kāi)透明程度的具體措施，以及最終實(shí)現(xiàn)該類資產(chǎn)公開(kāi)轉(zhuǎn)讓的工作計(jì)劃。

4.2 產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)要盡快做好相關(guān)準(zhǔn)備工作，保障資產(chǎn)交易業(yè)務(wù)規(guī)范開(kāi)展

一是要統(tǒng)一、完善資產(chǎn)交易規(guī)則，統(tǒng)一資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓信息披露格式。產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)創(chuàng)新都應(yīng)本著制度、規(guī)則先行的原則，保證創(chuàng)新業(yè)務(wù)初始就運(yùn)行在規(guī)范的框架之下，開(kāi)展企業(yè)資產(chǎn)交易也是如此。目前各地產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)均有一定的從事資產(chǎn)交易的經(jīng)驗(yàn)，初步制定了相應(yīng)的交易規(guī)則和流程，但是各交易機(jī)構(gòu)交易規(guī)則細(xì)節(jié)有所差異，有必要進(jìn)行梳理規(guī)范，建立行業(yè)統(tǒng)一的交易規(guī)則。資產(chǎn)進(jìn)場(chǎng)交易尚在探索嘗試階段，交易規(guī)則也需要一個(gè)從試行到逐步完善的過(guò)程，產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)開(kāi)展資產(chǎn)交易可參照企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)交易規(guī)則制定資產(chǎn)交易規(guī)則，對(duì)資產(chǎn)交易的信息公告、競(jìng)買人登記確認(rèn)、交易競(jìng)價(jià)、資金結(jié)算、標(biāo)的交割等主要環(huán)節(jié)予以明確。

二是要加強(qiáng)資產(chǎn)交易系統(tǒng)建設(shè)和業(yè)務(wù)流程梳理，滿足各級(jí)國(guó)資委對(duì)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)要求。《通知》明確產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)從事中央企業(yè)資產(chǎn)交易的前提之一是滿足相應(yīng)監(jiān)測(cè)要求，各交易機(jī)構(gòu)要盡快完成資產(chǎn)交易系統(tǒng)的完善工作，實(shí)現(xiàn)監(jiān)測(cè)系統(tǒng)對(duì)資產(chǎn)交易業(yè)務(wù)的動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)。

三是要做好資產(chǎn)交易業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)防范工作。產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)近十年來(lái)的快速發(fā)展，與監(jiān)管部門和交易機(jī)構(gòu)始終重視規(guī)范從業(yè)是分不開(kāi)的，規(guī)范是產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)的生命線。資產(chǎn)交易容易引起利益糾紛的特點(diǎn)，要求產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)要高度重視其中蘊(yùn)含的風(fēng)險(xiǎn)，產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)要對(duì)資產(chǎn)交易全流程設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)防控措施，掌控交易的每個(gè)流程和環(huán)節(jié)，特別是在容易出現(xiàn)糾紛的競(jìng)買人信息保密、競(jìng)價(jià)方式選擇、競(jìng)價(jià)現(xiàn)場(chǎng)控制等方面，采取嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)防控措施。

四是要不斷提升交易機(jī)構(gòu)管理水平和服務(wù)能力。資產(chǎn)交易的低門檻、廣泛參與性為產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)充分發(fā)揮市場(chǎng)功能提供了廣闊的空間，產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)組織能力對(duì)資產(chǎn)交易最終效果的影響更大。產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)應(yīng)結(jié)合資產(chǎn)交易特點(diǎn)，通過(guò)提高信息發(fā)布范圍、提供個(gè)性化服務(wù)、選擇適當(dāng)?shù)母?jìng)價(jià)方式等措施，不斷提高資產(chǎn)交易的效果。同時(shí)，各機(jī)構(gòu)應(yīng)加強(qiáng)區(qū)域市場(chǎng)網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，滿足資產(chǎn)屬地化交易要求，降低各方交易成本。

五是要重視提高市場(chǎng)的信息化水平。產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)要充分重視信息化技術(shù)在各類交易中的應(yīng)用，針對(duì)資產(chǎn)交易建立適合的交易系統(tǒng)，以信息化手段固化交易流程和崗位責(zé)任。各機(jī)構(gòu)要依托信息化手段，推動(dòng)實(shí)現(xiàn)機(jī)構(gòu)間信息的互聯(lián)互通，探索在信息披露、交易競(jìng)價(jià)等環(huán)節(jié)建設(shè)統(tǒng)一的信息化平臺(tái)。另外，信息化也是交易風(fēng)險(xiǎn)防范的重要手段，特別是在資產(chǎn)交易競(jìng)價(jià)環(huán)節(jié)，應(yīng)加強(qiáng)現(xiàn)代技術(shù)手段應(yīng)用，具備條件的地方應(yīng)大力推廣網(wǎng)絡(luò)競(jìng)價(jià)。

4.3 各地國(guó)資委可參照《通知》精神對(duì)所監(jiān)管企業(yè)提出管理要求

一是可參照《通知》有關(guān)精神，制定和完善本地區(qū)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理制度，規(guī)范企業(yè)資產(chǎn)處置程序，并做好相應(yīng)的監(jiān)督檢查工作。

二是要加強(qiáng)對(duì)所選擇產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)的監(jiān)督指導(dǎo)。國(guó)務(wù)院國(guó)資委要推動(dòng)所選擇的產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)從完善資產(chǎn)交易規(guī)則、加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范、提升服務(wù)能力、提高信息化手段等各方面著手，切實(shí)開(kāi)展業(yè)務(wù)管理提升工作，保障企業(yè)資產(chǎn)交易規(guī)范、有序進(jìn)行，進(jìn)一步樹(shù)立產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)陽(yáng)光化交易平臺(tái)的形象。

（作者為國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)產(chǎn)權(quán)管理局監(jiān)管處副處長(zhǎng)）